Пока вы спали

🌚 Американский рынок закрылся в плюсе, S&P500 снова обновил рекорд.

S&P 500 +1,38%
Nasdaq Composite +1,39%
Dow Jones +0,98%

🌚 Байден утвердил $768 млрд оборонного бюджета США на 2022 г. Документ предусматривает средства на “сдерживание” России.
🌚 В Европу направляется все больше танкеров с СПГ из США на фоне высоких цен на природный газ.
🌚 Фьючерсы на природный газ в США выросли на 1,7% после роста на 8,8% вчера из-за плохой погоды на западном побережье.
🌚 Акции Apple выросли вчера на 2,3% до 24-го рекордного закрытия за год.
🌚 МИД: Никаких реальных перспектив отключения России от SWIFT нет.
🌚 Переговоры РФ-США по вооружениям и украинской проблеме пройдут 10 января.
🌚 Набиуллина: Инфляция в России в 2021 году будет чуть больше 8%.

Омикрон не спал

🦠 Установлен мировой рекорд по суточным заражениям в мире на фоне распространения омикрона.
🦠 CDC: В США сократили срок самоизоляции для "бессимптомников" с положительным COVID-тестом.
🦠 Минздрав Англии: накануне Нового года не будут вводить новые COVID-ограничения.
🦠 В китайском Сиане продолжился рост числа случаев COVID-19, несмотря на локдаун.
🦠 Штат в Австралии сообщил о первом летальном случае от омикрона.

Азия прямо сейчас

🔅 Торгуется в плюсе.

Hang Seng +0,18%
Shanghai Composite +0,33%
Nikkei +1,37%
KOSPI +0,69%

🔅 Китай усилит мониторинг валютного рынка в 2022 г.
🔅 Китай влил в банковскую систему 200 млрд юаней ($31 млрд) через операции 7-дневного обратного РЕПО.
🔅 Рынку труда в Китае в 2022 г. угрожают старение населения, коронавирус и безработица среди молодежи.
🔅 С 1 января Гонконгская фондовая биржа
разрешит SPAC, расширит пул зарубежных компаний, имеющих право на листинг.
🔅 Йена, рассматриваемая как убежище от рисков, достигла минимума за месяц.
🔅 ЦБ Японии в этом году купил минимальный за 9 лет объем ETF на фондовые индексы.

Банк Турции с 2022 года начинает взимать комиссию в размере 1,5% с банков, хранящих деньги в иностранной валюте.

🇹🇷 На наш взгляд, это первый шаг к будущим ограничениям на покупку иностранной валюты в Турции. Нет ни доверия к лире, ни резервов. Подобная борьба с симптомами демонстрирует отчаяние. Мы, увы, еще увидим обвал лиры.
#лира #валюты #макро

🇷🇺 Рост на российском фондовом рынке сегодня продолжается. Активность торгов не высокая, да и ажиотажа не прослеживается. Тем не менее, плюсуем и это хорошо. IMOEX +0,5% RTSI +0,3%
💸 Доллар слегка подрастает относительно рубля. Ничего существенного. 73,6 (+0,3%)
🛢Нефть сохраняет повышательный настрой после вчерашнего ралли. Brent идет по $78,5 (+0,4%)
#российский_рынок

Организация «Центры по контролю и профилактике заболеваний в США» ведет расследование в отношении 68 круизных судов США после сообщений о случаях COVID-19 на кораблях. В периметр подозреваемых попали, в частности, Royal Caribbean (RCL US), Carnival Corporation (CCL US) и некоторые другие.

🛳 Рынок пока реагирует на новости нейтрально. Вместе с тем, нельзя исключать, что компаниям могут в итоге грозить серьезные штрафы. Поэтому в контексте туристического сектора в 2022 г. мы бы смотрели на такие компании, как TripAdvisor (TRIP US) и Booking (BKNG US). В случае, если пандемия будет сдавать позиции, эти компании имеют неплохие перспективы для роста. Кстати, об этих и других наших идеях на 2022 г. мы подробно говорили на вебинаре, который еще не поздно послушать.
#covid #туризм

Месячный рост выпуска промышленной продукции в Японии в ноябре на 7,2% стал рекордным за всю историю. Основной вклад внесли автопроизводители, увеличившие производство на 43,9% по сравнению с октябрем. Но радоваться и удивляться тут особо нечему, октябрьская база была слишком низкой.

🚚Фактически на автозаводы просто подвезли чипы, которых долго не было. И гарантировать стабильные поставки в будущем тоже нельзя. Чипмэйкеры предпочитают новые продвинутые и более маржинальные модели простым олдскульным, представляющим основной интерес для автопроизводителей. Перебои в цепочках поставок уже стали мемом и долго еще будут источником волатильности в экономических данных.
#макро #кризис_полупроводников #чипы

JP Morgan считает, что в этом году «эффект января» в американских акциях может быть выражен сильнее обычного. Речь идет о высоковолатильных акциях с «большой бетой», для которых январь исторически является самым удачным месяцем года.

🎢Рекорды по индексам обеспечивают компании с мегакапитализацией, то самое «качество», куда уходят инвесторы в период неопределенности. В текущем году такое наблюдалось с ростом опасений по поводу инфляции, ставок и омикрона. Теперь компании из финтеха, е-коммерции, биотеха, игр и кибербезопасности могут стартовать с относительно низкой базы. А ликвидность и байбэки поддержат. Звучит вкусно, если забыть о рисках, которые нас и привели к такому положению дел.
#рынки #стратегия

ЦБ ожидает, что цены на российскую недвижимость в 2022 году серьезно замедлят рост.

🏗️ Мы с данной точкой зрения согласны. Поэтапное сворачивание программы льготной ипотеки, рост предложения и неготовность соотечественников платить за увеличившуюся почти на треть стоимость квадратного метра окажут давление на рынок жилья. Но о пузыре речи пока не идет. В случае инфляционного давления производители стройматериалов переложат издержки на девелоперов. Кстати, эти новости добивают вышедший в ноябре на рынок ЦИАН (CIAN), и так пострадавший от истории с запретом сдавать жилье «только славянам». ЦИАН сегодня снижается на 2,4%.
#недвижимость #российский_рынок

События внеземного масштаба: китайской космической станции пришлось уклоняться от спутников SpaceX. Китай пожаловался в ООН на США. Простые китайцы тоже негодуют. А что Илон Маск?

🛰 Маловероятно, что космические коллизии отразятся на продажах Tesla в Китае. Пока дипломаты будут пытаться разрешить проблемы в космосе, а китайцы проявлять патриотизм в интернете, Илон Маск сможет неплохо заработать на Земле. В случае преодоления дефицита чипов в 2022 г. Tesla сможет нарастить предложение и удовлетворить спрос в Поднебесной, что может быть позитивно для акций компании.
Если, конечно, Илон не решит "порадовать" инвесторов очередным твитом 😉
#EV #Китай #политика

🇺🇸Фондовая Америка открылась нейтрально. Ничего существенного не происходит. Продавцы потихоньку пытаются распродать технолгические бумажки, но при этом растут бумаги реального сектора. Индекс Case-Schiller за октябрь рынок отыгрывает позитивно. Активность невысокая.

Dow Jones +0,3%
S&P 500 +0,11%
Nasdaq Comp -0,12%

Глава банка «Открытие» ожидает, что инфляция в РФ упадет до 5-5,5% к концу 2022 г.

📈Увидели эту новость и подумали, что уж очень она оптимистичная. Высокая ключевая ставка может сдержать рост цен на непродовольственные товары, но вот инфляцию в продовольствии нашему ЦБ, увы, контролировать не под силу. А основная проблема сейчас именно в ней. С учетом нынешних вводных к концу следующего года мы ожидаем инфляцию в диапазоне 6-7,5%. Цикл снижения ставки может начаться к концу 2022 года, если инфляция будет ближе к нижней границе прогноза.
#инфляция #макро

Goldman Sachs, Morgan Stanley и JPMorgan хором: развивающиеся рынки ждет рост в 2022 г. на фоне ускорения роста активов и сдерживания инфляции.

Реджеп Эрдоган, активно закивал на первую часть, а на второй несколько смутился...
🔮 В частности, ожидают роста от китайского капитала и облигаций в местной валюте в Польше, Чешской Республике и Венгрии. Мы же, как типичные аналитики, предупреждаем, что существует еще и тренд вниз. Все-таки остаются и риски оттока капитала из развивающихся стран при повышении ставок в развитых, и вечный ковид, средства борьбы с которым в развивающихся странах более ограничены.
#EM #макро

🇷🇺 Россия завершает день в плюсе, хотя долларовый бенчмарк - индекс РТС не смог развить существенного движения из-за ослабления рубля. Рынок по-прежнему тонкий, активность низкая. Внешний фон спокойный.

IMOEX +0,99%
RTSI +0,55%

Ралли последних дней года проходит мимо ARK Innovation ETF (ARKK) Кэти Вуд. В понедельник ARKK снова упал на 1,7% на общем позитивном фоне. Такая дивергенция наблюдается почти весь год, с начала 2021-го флагман Кэти Вуд потерял 22%. Среди наиболее неудачных ставок Teladoc Health (TDOC), Zoom (ZM) и Zillow (ZG).

😤Инвесторы начинают проявлять нетерпение. В ноябре все семейство ARK было лидером по оттоку средств, из ARKK вывели почти $1 млрд. Кэти защищает свою стратегию, иногда слишком принципиально. Но, как мы сегодня уже говорили, для акций с высокой бетой из инновационных секторов январь может оказаться удачным.
#кэти_вуд #ark

События на сегодня

Макро (Московское время)

18:00 Незавершенные продажи недвижимости в США
18:30 Запасы нефти в США
19:00 Инфляция в России на прошлой неделе

🌚Американский рынок закрылся разнонаправленно поскольку четырехдневное ралли на рынках сбавило обороты.

S&P 500 -0,10%
Nasdaq Composite -0,56%
Dow Jones +0,26%

🌚 ОСАГО для некоторых водителей может подорожать на 60%.
🌚 “Газпром” девятый день подряд не бронирует мощности Ямал–Европы.
🌚 Бюджет в этом году выплатит нефтекомпаниям рекордные субсидии в рамках механизма сдерживания цен на внутреннем рынке от резких колебаниях цен на нефть.
🌚 Илон Маск продал акции Tesla еще на $1 млрд.
🌚 Apple пытается удержать талантливых сотрудников от перехода в Meta бонусами в $180 000.
🌚 Капитализация Moderna снизилась почти на $100 млрд с пиковых значений в августе.
🌚 Рыночная стоимость Ford впервые за 5 лет превысила стоимость General Motors.

Омикрон не спал

🦠 Mastercard: особенно высокие праздничные продажи были зафиксированы в нескольких штатах с низким уровнем вакцинации (менее 60%).
🦠 Второй день подряд общее число новых зарегистрированных случаев covid-19 за сутки превышает 1 миллион.
🦠 Великобритания: рекорд новых случаев covid-19 за сутки на следующий день после заявления Бориса Джонсона, что новые ограничения по омикрону в этом году вводиться не будут.
🦠 Франция: рекорд новых случаев covid-19 за сутки.

Азия прямо сейчас

Hang Seng -1,03%
Shanghai Composite -0,84%
Nikkei -0,56%
KOSPI -0,89%

🔅 Китай влил в банковскую систему 190 млрд юаней ($31 млрд) через операции 7-дневного обратного РЕПО.
🔅 Китай держит на складах 69% мировых запасов маиса, 60% риса, 51% пшеницы и более 30% соевых бобов.
🔅 Китай утвердил планы по созданию четырех мегакластеров по обработке данных.
🔅 JD увеличивает программу обратного выкупа до $3 млрд.
🔅Didi подаст заявку на листинг в Гонконге до конца апреля 2022 г.
🔅 Сделки по слиянию и поглощению в Гонконге достигли максимума 4 лет за счет слияния стартапов со SPAC для листинга за рубежом.

🇷🇺 Россия умеренно минусует с открытия. Внешний фон ближе к нейтральному и постепенно выравнивается с открытием Европы. Индекс РТС пытается выбраться в плюс. Активность низкая. IMOEX -0,37% RTSI -0,06%
💸 Валютный рынок тоже спокоен. Пара доллар/рубль идет по 73,65 минусует на 0,06%
🛢Нефть продолжает дорожать. Баррель Brent уже идет выше $79 и растёт на 0,48%
#российский_рынок