Ипотека останется дорогой по крайней мере еще год, говорится в материале аналитиков IRN:

💬 ➖️➖️➖️➖️
«Первый индикатор, на который следует обратить внимание – это ставка RUSFAR.

Она отражает стоимость краткосрочного кредитования от 1 суток, т.е. до завтра, до 3 месяцев. Нам наиболее интересен именно показатель RUSFAR 3M, т.к. он оценивает величину ставки на 3 месяца вперед, т.е. как раз до конца 2025 года.

На момент написания этой статьи в начале октября значение RUSFAR 3M составляет 16,73%. Это означает, что согласно ожиданиям профессиональных участников денежного рынка до конца года ключевая ставка останется на уровне 17%, как сейчас, поэтому величина RUSFAR 3M ближе к 17%, чем к 16%. Но небольшое отклонение вниз от 17% все же оставляет некоторую вероятность снижения ключевой ставки до 16%-16,5% к концу года.

Проще говоря, к началу 2026 года мы увидим, скорее всего, сохранение ключевой ставки на уровне 17% годовых, а в лучшем случае ее снизят до 16%.

Для более длительного прогноза нам следует обратить внимание на облигации с фиксированным купоном ОФЗ-ПД.

В отличие от флоатеров (ОФЗ-ПК), которые обычно торгуются близко к номиналу и имеют текущую доходность по ключевой ставке, облигации с фиксированным купоном «плавают» по цене, отражая более долгосрочной прогноз, особенно если речь идет о долгосрочных выпусках. Экспертно можно сказать, что текущий уровень доходности ОФЗ-ПД закладывает ожидания рынка по ставке примерно на год вперед или около того. К слову, почти год назад, в конце 2024 года при ставке 21% (до этого уровня ее повысили 25 октября 2024 года), доходность ОФЗ-ПД как раз «плавала» на уровне плюс-минус 17%.

Так вот, текущая доходность почти всей кривой ОФЗ-ПД расположена вблизи отметки 15% годовых. Это означает, что в перспективе года, условно к следующему лету, рынок ожидает ставку в 15%, но вряд ли сильно ниже.

А общее резюме такое: до конца 2025 года ставка будет 17%, в лучшем случае ее снизят до 16%, к следующему лету – до 15%, возможно до 14% при хорошем раскладе.

Что все это означает для рынка недвижимости?

Ипотеку в лучшем случае на уровне 17-18% годовых к середине следующего года и примерно 20% годовых в ближайшие месяцы. Речь здесь идет о массовой рыночной ипотеке для всех, исключая льготные госпрограммы, а также субсидирование ставок застройщиками, что ведет к завышению цены покупки.

Хорошо это или плохо? Этот вопрос, разумеется, философский. С одной стороны, ипотека по 17-20% годовых все же лучше, чем по 25% и более, как это было весь минувший год. С другой стороны, ставки 17-20% вряд ли можно считать привлекательными: с ними переплата по ипотеке составит 3-4 цены квартиры при 20% начального взноса и сроке кредита 20-30 лет (т.е. при классической ипотеке).

Такие ставки ощутимо выше уровня в 10-12% годовых, который признается большинством экспертов как приемлемый.

Поэтому существенного роста покупательской активности в перспективе ближайшего года ожидать не следует. Напротив, будет только расти число дефолтов и отказов от покупки со стороны тех ипотечников и рассрочников, кто рассчитывал в обозримом будущем перекредитоваться под низкий процент».

➖️➖️➖️➖️➖️

#мнение #ипотека

@rusipoteka

🤩Анна Акиньшина,
гендиректор группы «Самолет»:

🔘На рынке нет инструмента рыночной ипотеки при такой заградительной ставке. Это самая главная проблема для нас сейчас. Есть ли спрос? На самом деле он очень большой… С одной стороны, у нас нет инструментов для того, чтобы удовлетворить спрос, а с другой у нас катастрофическая нехватка рабочих ресурсов. И мы как застройщики должны перестраивать свои производственные циклы, чтобы выполнить свои обязательства. И иногда, к сожалению, это влияет на срок. Для примера в Москве и МО нам необходимо 25 тыс. рабочих, а у нас есть только около 16 тыс.

🔘«Самолет» принял стратегию максимального снижения вывода новых проектов на рынок. С середины 2024 года мы выводим новые объемы в стройку только в очень ограниченном количестве. Наш ответ на экономический вызов – это управление объемами новых проектов.

🔘Мы в своих прогнозах очень консервативны и ожидаем восстановления рынка не ранее середины следующего года.

#мнение #застройщики

@rusipoteka

📄 ЦБ опубликовал информационный бюллетень «Сведения о рынке ипотечного жилищного кредитования в России» за август 2025 года.

Регулятор отмечает, что в августе темпы прироста ипотечного портфеля продолжали ускоряться. Задолженность по ипотечным жилищным кредитам (ИЖК) на 01.09.2025 достигла 20,6 трлн руб., увеличившись за месяц на 1,1% (+0,7% с.к.). В годовом сопоставлении темпы прироста портфеля ИЖК составили 3,6% (годовой прирост на 01.08.2025 – 3,1%).

Банки предоставили 85,1 тыс. ИЖК на 392,3 млрд руб. против 77,5 тыс. ИЖК на 355,9 млрд руб. месяцем ранее.

В годовом сопоставлении выдачи ИЖК:
〰️по количеству сократились на 15%,
〰️по объему увеличились на 4,6%.

📊 Около 82% выдач ИЖК в августе приходилось на госпрограммы: было предоставлено 319,8 млрд руб. (+7,4% за месяц). Самой востребованной по-прежнему была
«Семейная ипотека»: 86,9% от общей выдачи ИЖК с господдержкой, или 277,8 млрд руб.

📈 На фоне небольшого снижения ставок увеличились и выдачи ипотеки на рыночных условиях: +24,8%, до 72,5 млрд рублей

#ВыдачаИпотеки

@rusipoteka

👨‍👩‍👦 В августе топ-3 регионов России на рынке ипотеки как по выдачам, так и по задолженности, по данным ЦБ, традиционно составили:

📌Москва
📌Московская область
📌Санкт-Петербург

📊 При этом прирост выдачи ипотеки наблюдался среди заемщиков из всех регионов, составляющих топ-10: наибольший прирост пришелся на кредитование заемщиков из Челябинской области (+20,9% м/м) и Башкортостана (+17,9% м/м).

#ВыдачаИпотеки

@rusipoteka

⭐ Помощь в получении кредитов на бизнес | Ипотечный чат

🏦 ЦБ утвердил новый перечень системно значимых банков. На их долю приходится около 80% совокупных активов российского банковского сектора. Из перечня выбыли Росбанк и «Открытие», включен Банк ДОМ РФ.

#цбрф #банки

@rusipoteka

🔷 Банк «Центр-инвест»

Снизил ставки на 1 п.п. и установил минимальный первый взнос от 20,01% для зарплатных клиентов по стандартным ипотечным программам.

Ставки теперь составляют:

🟢при ПВ от 20,01%* – 20%
🟢при ПВ 30-50% – 20%
🟢при ПВ от 50% – 19,75%

* для участников зарплатного проекта с поступлением денежных средств, не менее 1 раза за последние 90 календарных дней на момент заключения договора

В случае, если приобретаемый объект находится на территории Московской области и Москвы, ставка увеличивается на 1 п.п.

Дополнительная скидка предоставляется для медработников (-0,5 п.п.) и участников стипендиального конкурса Фонда целевого капитала «Образование и наука ЮФО» (-0,5 п.п.), а также для клиентов, оформляющих первый кредит (-0,5 п.п.).

#банки #центринвест

@rusipoteka

⭐ Помощь в получении кредитов на бизнес | Ипотечный чат

🟣 Банк Уралсиб

Улучшил условия по нецелевому кредиту под залог недвижимости:

✔️теперь банк принимает справку в свободной форме для всех категорий клиентов, в т.ч. ИП и собственников бизнеса;

✔️отчет об оценке заменен экспресс-оценкой без выезда оценщика, если сумма кредита не превышает 60% стоимости предмета залога или менее 1,5 млн рублей;

✔️залогом может быть не только квартира, таунхаус или апартаменты, но и коммерческая недвижимость;

✔️собственником закладываемой недвижимости может выступать любое совершеннолетнее третье лицо.

Заявку на кредит можно подать только по паспорту РФ. Отсутствие договора страхования жизни и трудоспособности – не влияет на ставку.

#банки #уралсиб

@rusipoteka

📑 В ГД внесен законопроект об обязательной процедуре комплексного урегулирования задолженности физлиц по кредитам в разных банках и МФО.

Процедура предусматривает возможность должника, допустившего просрочку, согласовывать индивидуальный план реструктуризации долгов сразу со всеми кредиторами – банками, МФО, коллекторами. В результате человек сможет изменить условия обслуживания кредитов, получить отсрочку или даже частично списать долг.

Гражданин сможет обратиться к финансовому уполномоченному для контроля за процедурой, чтобы быть уверенным в соблюдении своих прав.

▪️При возникновении просрочки кредитор до направления требования о досрочном возврате займа будет обязан уведомить должника о его праве на комплексное урегулирование долгов на сумму от 25 тыс. руб.

▪️С момента получения заявления от должника кредитор становится организатором процедуры и направляет в БКИ информацию о ее запуске. В свою очередь БКИ информирует других кредиторов. Далее кредиторы будут принимать решения о согласии или отказе внести изменения в кредитный договор.

▪️Должник сможет попросить финансового уполномоченного проверить процедуру комплексного урегулирования и в случае выявления нарушений запустить ее повторно.

До завершения процедуры кредитор не сможет принудительно взыскивать долг. В частности, будет действовать запрет на обращение в суд с иском о взыскании, а также на нотариальное взыскание.

#законодательство #кредиты

@rusipoteka

1️⃣ 3,1 трлн рублей планируется направить на субсидирование ипотеки в России на 2026-2028 годы, сообщил министр строительства и ЖКХ Ирек Файзуллин.

#ипотека

@rusipoteka

По оценке аналитиков ДОМ PФ:

▶️в сентябре банки выдали 88 тыс. ипотечных кредитов (+3% м/м) на 400 млрд руб. (+2%). Выдачи остаются ниже прошлогоднего уровня по количеству (–7% г/г), однако темп снижения продолжил замедляться (после -28% в июле и -15% в августе), при этом в денежном выражении объем кредитования вырос на 7% к сентябрю 2024 года;

▶️за 9 мес. 2025 года выдано 590 тыс. ипотечных кредитов (–44% г/г) на 2,6 трлн руб. (–33%).

«Объем кредитования по рыночным программам все еще значительно отстает от прошлогодних значений. При этом выдачи кредитов с господдержкой, без учета "Льготной ипотеки", уже превышают уровень 2024 г. (+4% по количеству и +1% по объёму) за счёт роста выдач по "Семейной ипотеке" (+13% по количеству и +16% по объему)», – отметили аналитики.

#ВыдачаИпотеки

@rusipoteka

⭐ Помощь в получении кредитов на бизнес | Ипотечный чат

🇷🇺 В ГД внесут на рассмотрение законопроект о прогрессивной шкале маткапитала. Об этом сообщил лидер партии СРЗП Сергей Миронов.

По его словам, нынешняя программа маткапитала требует изменений: сейчас она поощряет только рождение первенцев. Поэтому предлагается увеличивать выплаты пропорционально количеству детей в семье:

🛑на первенца та же сумма, что и сейчас,
🛑на второго – 1 млн рублей,
🛑на третьего – 1,5 млн рублей.

«Надеюсь, что с учетом нынешней позиции Минтруда кабмин инициативу поддержит», – сказал Миронов.

🚼 Ранее министр труда Антон Котяков заявлял, что Минтруд сейчас думает над усилением вклада маткапитала в демографию.

#маткапитал #инициативы

@rusipoteka

📊 Домклик рассказал, как распределился спрос на ипотечные госпрограммы в сентябре.

В сентябре объем выдач по госпрограммам в Сбербанке немного вырос (+2,8%), составив примерно 220 млрд руб. При этом доля льготных программ продолжает сокращаться – 78,6%, что на 2,4 п.п. меньше, чем в августе. Это связано с ростом спроса на рыночную ипотеку.

✅ Семейная ипотека – доля программы в общем объеме выдач сократилась на 1,8 п.п., до 66,7%, при этом объем выдач вырос на 2,2%, составив около 187 млрд рублей.

✅ Дальневосточная и арктическая ипотека – доля программы снизилась до 6,5%. Выдачи сократились на 8,5%, до 18,3 млрд рублей.

✅ IT-ипотека – доля программы составила 1,8%. Выдачи выросли на 11% к августу, составив 5 млрд руб.

#госпрограммы #сбербанк

@rusipoteka