🚗 IPO «Европлан»: Как устроен бизнес и стоит ли участвовать в размещении?

🫰 «Европлан» — крупнейшая частная лизинговая компания России, до конца марта планирует провести IPO и разместить свои акции на Мосбирже.

💡 Как устроен бизнес компании и какие у него перспективы? Как оценен бизнес перед IPO и стоит ли розничным инвесторам участвовать в размещении акций «Европлан» на Мосбирже? С кем из мировых игроков можно сравнить «Европлан» и как он выглядит в сравнении с российскими аналогами?

📺 На эти и другие вопросы я ответил в новом выпуске на YouTube. Смотрите, ставьте лайки и подписывайтесь на канал, чтобы не пропускать новые выпуски.

https://youtu.be/rdBWUf6ivjs

🎙 Также можно послушать новый эпизод в Apple Podcasts или на Яндекс.Музыке

Приятного просмотра и удачных инвестиций!
https://tttttt.me/romanfinance

⚡️ «Европлан» объявил диапазон цены размещения в рамках предстоящего IPO

☝️ Диапазон размещения акций установлен в коридоре 835–875 рублей за акцию, что соответствует оценке всего бизнеса в 100–105 млрд рублей. В видеоразборе я упоминал оценку в 140 млрд рублей, которую давали инвестбанки и организаторы размещения в начале этой недели. Таким образом, «Европлан» размещается с дисконтом 25% к рыночным оценкам.

🫰 Скорее всего размещение пройдет по верхней границе ценового диапазона. Исходя из этого, мультипликатор P/B на старте торгов будет на уровне 2,3, текущий P/E — 7, а форвардный P/Е — 5,9.

💡 Это соответствует оценке «Тинькофф банка» по мультипликаторам, но у «Европлана» более высокие темпы роста и более высокий уровень рентабельности. Так что в целом оценка выглядит привлекательной и дает около 30% потенциала к целевым ценам аналитиков.

📈 Другие аргументы «за» и «против», о которых я упоминал в ролике, остались без изменений с учетом новых данных. Прием заявок на участие в IPO начался 22 марта и продлится до 28 марта. Старт торгов запланирован на 29 марта.

https://youtu.be/rdBWUf6ivjs

Что думаете про «Европлан»?

👍 — взлетит
👎 — не взлетит

Удачных инвестиций!
https://tttttt.me/romanfinance

🤯 Сколько дефолтов было в истории США?

☝️ Каждый раз, когда американский госдолг приближается к потолку, и люди начинают беспокоиться о возможном дефолте, Министерство финансов говорит одно и то же: «Правительство США никогда не объявляло дефолт по своему долгу!» 

🤦‍♂️ Но каждый раз это утверждение оказывается ложным.

🫰 Сколько было дефолтов в истории США? Когда ждать следующий дефолт и что станет его причиной? Как мировые Центробанки готовятся к возможному дефолту?

📺 На эти и другие вопросы я ответил в новом выпуске на YouTube. Смотрите, ставьте лайки и подписывайтесь на канал, чтобы не пропускать новые выпуски.

https://youtu.be/0snQaUFXbYI

🎙 Также можно послушать новый эпизод в Apple Podcasts или на Яндекс.Музыке

Приятного просмотра и удачных инвестиций!
https://tttttt.me/romanfinance

💡 Дайджест марта: самые полезные материалы месяца.

⚡️ В марте я по-традиции много писал, снимал и давал комментарии для СМИ. Вот самое полезное за месяц.

📺 На YouTube вышло 6 новых видео:
— Подвел итоги февраля и поделился планами на март
— Разобрал безудержный рост Nvidia и поискал там признаки пузыря
— Рассказал о том, как Китай стал мировым лидером автоэкспорта
— Собрал подборку инструментов для пассивного ежемесячного дохода
— Разобрал бизнес «Европлана» перед IPO
— Рассказал историю американских дефолтов — да, их было несколько

☝️Рекомендую посмотреть, если что-то пропустили.

📰 В Тинькофф Журнале вышло 3 моих статьи:
— Плюс 300% за год: как Nvidia стала третьей компанией в мире
— Получать кэшбэк и вести бюджет: 5 способов управлять своими деньгами
— «Не хочу урезать расходы»: как откла­дывать больше, не снижая качество жизни

🤓 Каждую неделю давал комментарии для Московских Новостей:
— Разобрали перспективы «Алроса»
— Обсудили ралли в золоте
— Разобрали перспективы объединения «Тинькофф банка» и «Росбанка»
— Обсудили IPO «Европлана»

📈 Подвел итоги месяца в Инвестклубе — рассказал о сделках марта и планах на апрель.

🚀 В апреле будет еще больше полезных материалов, так что оставайтесь на связи.

🫰Кстати, на YouTube уже вышел новый ролик о перспективах доллара и лучших акциях на апрель — ищите на канале.

Удачных инвестиций!
https://tttttt.me/romanfinance

🚀 КАК ПОЛУЧАТЬ ИКСЫ в альтернативных инвестициях: разбор и анализ инструментов

⚡️ Как получать иксы в альтернативных инвестициях? Какие сделки помогут кратно увеличить капитал? Почему сейчас подходящее время для венчурных сделок? Какие идеи актуальны на российском рынке прямо сейчас? Об этом и многом другом мы поговорили с моим другом Дмитрием Домбровским — инвестором, кандидатом физико-математических наук и портфельным управляющим.

☝️ Это экспериментальный формат длинного интервью, поэтому буду благодарен обратной связи в комментариях под роликом. Если вам понравится формат, сделаем его регулярным.

📺 https://youtu.be/JJtO8WlNdKI

🙌 Смотрите, ставьте лайки и подписывайтесь на канал, чтобы не пропускать новые выпуски.

🎙 Также можно послушать новый эпизод в Apple Podcasts или на Яндекс.Музыке

Приятного просмотра и удачных инвестиций!
https://tttttt.me/romanfinance

🚀 IPO Займер: как устроен бизнес и стоит ли участвовать в размещении?

☝️ «Займер» — крупнейшая в России микрофинансовая организация, владеющая высокотехнологичной финтех-платформой, на долю которой приходится 6% выдачи микрозаймов в России по итогам 2023 года. Рентабельность капитала «Займера» самая высокая в секторе, а ликвидная позиция — одна из лучших.

🫰 О том, как устроен бизнес компании и какие у него перспективы, а также о перспективах размещения и справедливости оценки в ходе IPO я рассказал в новом ролике на YouTube. Смотрите, ставьте лайки и подписывайтесь на канал, чтобы не пропускать новые выпуски.

📺 https://youtu.be/z50vYyzQoWs

🎙 Также можно послушать новый эпизод в Apple Podcasts или на Яндекс.Музыке

Приятного просмотра и удачных инвестиций!
https://tttttt.me/romanfinance

🚀 Венчурные инвестиции: 3 способа инвестировать в стартапы до их выхода на IPO

☝️ В 2009 году венчурный фонд Y Combinator вложил $20 тысяч в бизнес Airbnb. Спустя 11 лет Airbnb вышли на биржу с оценкой $47 млрд, а вложения Y Combinator увеличились с $20 тысяч до $391 миллиона — это рост в 19583 раза. Кроме упомянутого примера с Airbnb есть множество других. Например, инвестиции Питеря Тиля в Facebook. В 2004 году он вложил в компанию Цукерберга $500 тысяч, а в 2012 году после выхода на IPO его доля оценивалась в $1,7 млрд или в 3400 раз дороже.

🫰 О том, как работают венчурные инвестиции и почему они должны быть в портфеле инвесторов? Зачем богатейшие люди планеты и пенсионные фонды инвестируют в частные компании? Как выбрать подходящий инструмент для венчурных инвестиций и не нарваться на мошенников? На эти и другие вопросы я ответил в новом видео на YouTube. Смотрите, ставьте лайки и подписывайтесь на канал, чтобы не пропускать новые выпуски.

📺 https://youtu.be/yWDtzALvBLY

🎙 Также можно послушать новый эпизод в Apple Podcasts или на Яндекс.Музыке

Приятного просмотра и удачных инвестиций!
https://tttttt.me/romanfinance

⚠️ Я закрываю Инвестклуб.

☝️ Планировал сделать это еще в конце прошлого года, но сегодня принял окончательное решение. Я открыл клуб в 2019 году и за это время мы прошли два больших кризиса, десятки коррекций, санкции и блокировки. Что самое ценное для меня — среди действующих подписчиков много тех, кто в клубе с первого дня его работы и продолжает оставаться со мной эти 5 лет.

✊ Но рынок меняется и мы меняемся вместе с ним. С 2022 года мы стали использовать инструменты за пределами фондового рынка — венчурные сделки, прямые инвестиции в бизнес, выкуп активов и линейка инструментов продолжает расширяться. Пороги входа в используемые инструменты также растут.

🫰 Я закрываю клуб и в него нельзя будет попасть, просто оплатив подписку на сайте. Со следующей недели вход в клуб будет доступен после заполнения анкеты предварительной записи и собеседования. Я собираю сообщество инвесторов, которые разделяют мой подход к управлению капиталом, готовых к долгосрочной работе и которые принесут пользу сообществу своими знаниями и опытом — поэтому вводится фильтр в виде анкеты и собеседования.

⚡️ Для тех, кто тянул до последнего, вход в клуб открыт до конца недели — до 21 апреля. После — только через предварительную запись и собеседование.

❗️ Присоединиться к клубу

💡 И чтобы было чуть больше понимания о том, куда мы идем и с какими идеями работаем, вот несколько актуальных сделок:
— Инвестиции в сервис аренды самокатов в Бразилии. Горизонт: 3-5 лет. Это как купить Whoosh в 2019, даже круче.
— Инвестиции в финтех-сервис из Индии, который обслуживает 80% индийских стартапов. Выход на IPO ожидается уже в этом году, а ожидаемая прибыль 250%.
— Инвестиции в конкурента Coinbase — Kraken, который планирует IPO в 2025 году. Ожидаемая прибыль в сделке 350%.
— Инвестиции в разработчика системы генеративного ИИ для фото и видео. Компания из России, уже прибыльная и ждет роста бизнеса в 10 раз в следующие 2 года.

🤝 Если вы недавно на меня подписаны и не знакомы с моими взглядами, рекомендую послушать подкаст в Apple или Яндекс, посмотреть YouTube и полистать этот канал. Если нам с вами по пути — добро пожаловать в клуб.

❗️ Присоединиться к клубу

Удачных инвестиций!
https://tttttt.me/romanfinance

💡 IPO МТС Банка. Стоит ли участвовать? РАЗБОР рисков и перспектив

☝️ МТС Банк — самый быстрорастущий розничный банк в России выходит на IPO и планирует привлечь 10 млрд рублей. Как и другие недавние размещения — это будет IPO с дисконтом к оценкам аналитиков, но у меня есть вопросы к этим оценкам.

🫰 В новом выпуске на YouTube я рассказал о том, как устроен бизнес МТС Банка, насколько справедливо он оценивается и стоит ли инвесторам участвовать в этом размещении.

🤧 Записывал ролик с температурой, так что это может быть заметно, но на материале никак не сказалось. Смотрите, ставьте лайки и подписывайтесь на канал, чтобы не пропускать новые выпуски.

📺 https://youtu.be/w7eCmqlbFKk

🎙 Также можно послушать новый эпизод в Apple Podcasts или на Яндекс.Музыке

Приятного просмотра и удачных инвестиций!
https://tttttt.me/romanfinance

❌ Копить только в рублях опасно

☝️ За последние 20 лет российский рубль обесценивался темпами 6,5% в год. И это я еще не учитываю 1998 год, когда курс доллара вырос с 6 до 25 рублей всего за год. На графике выше — годовые темпы роста разных активов и инфляции в России за 10 лет.

🤦 Как видите, рублевые вклады и недвижимость проиграли простой покупке доллара. С 2022 года получать валютную доходность инвесторам из России стало сложнее. Однако, ряд инструментов продолжают работать и о них я рассказал в новом видео на YouTube. Смотрите, ставьте лайки и подписывайтесь на канал, чтобы не пропускать новые выпуски.

📺 ВАЛЮТНАЯ ДОХОДНОСТЬ на Мосбирже: подборка и разбор инструментов — https://youtu.be/vzYoQN9tHp8

🎙 Также можно послушать новый эпизод в Apple Podcasts или на Яндекс.Музыке

Приятного просмотра и удачных инвестиций!
https://tttttt.me/romanfinance

🔥 Прямой эфир уже в эту пятницу!

Всем привет 👋 Завтра выступаю приглашенным экспертом на прямом эфире в телеграм канале «Лимон на чай»

💡 В прямом эфире мы обсудим такие вопросы:

▪️ Какие варианты зарубежных вложений и альтернативных инвестиции есть на сегодняшний день у частного инвестора?
▪️ Стоит ли участвовать в IPO компаний на российском рынке?
▪️На какие бумаги и инструменты смотреть сейчас? И почему именно на них?

🗓 Увидимся 3 мая в 18:00 по МСК. До встречи!

☝️ Ссылка на эфир будет за 15 минут до начала, поэтому включайте уведомления, чтобы не пропустить начало.

До встречи в эфире и удачных инвестиций!
https://tttttt.me/romanfinance

💡 Стратегия инвестиций на второе полугодие 2024

☝️ Как я говорил в последнем ролике на YouTube, на середину мая я готовлю большой эфир по стратегии на второе полугодие по российскому и глобальным рынкам. Пока собрал стратегию по российскому рынку, в которой рассказал о текущих результатах, рисках и драйверах роста на ближайшее время. Также рассказал о лучших, на мой взгляд, идеях в акциях и облигациях, и о наиболее оптимальной структуре портфеля в текущих условиях.

🤝 Этот гайд я отдам бесплатно каждому, кто пройдет небольшой опрос по ссылке: https://forms.gle/JEFGNFXhME5Y8dBc8
Подобные опросы я провожу каждый год, чтобы лучше понять ваши запросы и потребности. Ваши ответы помогут мне собрать нужный и полезный материал к предстоящему эфиру.

🫰 Получается win-win — у вас полезный гайд, у меня — информация к размышлению над полезным контентом.

⚡️ Проходите опрос по ссылке и забирайте гайд по стратегии инвестиций на второе полугодие.
https://forms.gle/JEFGNFXhME5Y8dBc8
https://forms.gle/JEFGNFXhME5Y8dBc8

Удачных инвестиций!
https://tttttt.me/romanfinance

💡 Дайджест апреля: самые полезные материалы месяца.

⚡️ В апреле я по-традиции много писал, снимал и давал комментарии для СМИ. Вот самое полезное за месяц.

📺 На YouTube вышло 6 новых видео:
— Рассказал о перспективах рубля в апреле и лучших акциях месяца по оценкам аналитиков
— Записал интервью с Димой Домбровским об альтернативных инвестициях
— Разобрал IPO «Займера»
— Рассказал о важности и способах венчурного инвестирования
— Разобрал IPO «МТС Банка»
— Рассказал о способах получения валютной доходности на Мосбирже

☝️Рекомендую посмотреть, если что-то пропустили.

📰 В Тинькофф Журнале вышла одна моя статья:
— «МТС-банк» выходит на IPO: стоит ли ин­ве­стировать в быст­ро­растущий банк

🤓 Каждую неделю давал комментарии для Московских Новостей:
— Разобрали IPO «Займера»
— Обсудили отчет Ozon и перспективы компании
— Разобрали IPO «МТС Банка»
— Обсудили решение ЦБ по ставке и перспективы для разных активов

📈 Подвел итоги месяца в Инвестклубе — рассказал о сделках апреля и планах на май.

🚀 В мае будет еще больше полезных материалов, так что оставайтесь на связи. В середине мая проведем большой эфир по стратегии на второе полугодие на российском и глобальном рынке — скоро сообщу точную дату эфира и расскажу, как на него попасть. Эфир будет бесплатным.

Удачных инвестиций!
https://tttttt.me/romanfinance

⚡️ Sell in May and go away — в России это не работает

🤓 Согласно статистике индекс Мосбиржи полной доходности за последние 20 лет в среднем растет на 9,1% с мая по октябрь и на 10,6% с ноября по апрель. Так что большого смысла уходить с российского рынка в мае нет. Наоборот, в мае начинается дивидендный сезон и в ближайшие 3 месяца российские компании могут выплатить 2,2 трлн рублей в виде дивидендов.

🤔 О том, каким будет курс рубля в мае 2024, какие акции купить, чтобы заработать и кто заплатит самые щедрые дивиденды в 2024 году я ответил в новом выпуске на YouTube.

🫰 Смотрите, ставьте лайки и подписывайтесь на канал, чтобы не пропускать новые выпуски. И задавайте вопросы в комментариях под роликом — буду на них отвечать.

📺 https://youtu.be/yIFEeerGsdw

🎙 Также можно послушать новый эпизод в Apple Podcasts или на Яндекс.Музыке

Приятного просмотра и удачных инвестиций!
https://tttttt.me/romanfinance

🚀 Горячий дивидендный сезон

🫰 В этом году российские компании могут заплатить более 4 трлн рублей в виде дивидендов, а в следующем году выплаты могут вырасти до 5 трлн рублей. При этом российский фондовый рынок исторически отличается высокой дивидендной доходностью в сравнении с другими развивающимися рынками. Так, например, в сравнении с коллегами по БРИКС у российских компаний самая высокая дивидендная доходность: почти 8% против 4,3% у Бразилии и 3,6% у ЮАР, а у Китая с Индией дивидендная доходность рынка меньше 3% годовых.

💡 В новом выпуске на YouTube я рассказал о том, как работает дивидендное инвестирование, какие нюансы важно учитывать при работе и рассказал о самых доходных акциях предстоящего дивидендного сезона.

🫰 Смотрите, ставьте лайки и подписывайтесь на канал, чтобы не пропускать новые выпуски. И задавайте вопросы в комментариях под роликом — буду на них отвечать.

📺 https://youtu.be/SOEe2-hraX4

🎙 Также можно послушать новый эпизод в Apple Podcasts или на Яндекс.Музыке

☝️ А еще сделал специальный гайд по дивидендной стратегии — забирайте тут: https://clck.ru/3AYaNw

Приятного просмотра и удачных инвестиций!
https://tttttt.me/romanfinance

🫰 Дети и деньги: как научить детей финансовой грамотности

🤔 Как научить детей финансовой грамотности? Какие приемы и книги помогут сформировать фундамент и заложить правильное отношение к деньгам? Как показать детям важность управления личными финансами? На эти и другие вопросы мы с моим сыном ответили в новом ролике на YouTube. В описании к ролику — ссылка на гайд с книгами для детей и электронные версии моих любимых детских книг о финансах.

👌 Смотрите, ставьте лайки и подписывайтесь на канал, чтобы не пропускать новые выпуски. И задавайте вопросы в комментариях под роликом — буду на них отвечать.

📺 https://youtu.be/KDT2HBtVdWs

Приятного просмотра и удачных инвестиций!
https://tttttt.me/romanfinance