​​Немного про цены на жилье в Москве и Санкт-Петербурге, ипотечные ставки, и льготную ипотеку...

Цены с 2020 года, что в Москве, что в Санкт-Петербурге выросли больше, чем в полтора раза. График интересен тем, что данные по Москве – фактические сделки (индекс Дом.Клик). А Санкт-Петербург – индекс цены предложения (т.е. за сколько продавец хочет продать). Получается, что в объявлениях цены за последний год почти не снижались, а если сделки и проходили, то на 5-7% ниже рынка. Можно было просить скидку. Зато сейчас оба индекса сравнялись. Мы считаем, что недвижимость вторичного рынка остановит рост и чуть ли не встанет. Писали об этом здесь, сравнивая платежи по ипотеке.

Помимо втричного рынка, есть и первичный: там бал правят субсидии. Семейная ипотека, ипотека для IT, льготная ипотека. Всё это даёт возможность купить по реальной ставке ниже ноля (кредитная ставка минус инфляция). Тогда, в масштабе 10 лет, платеж обесценится, и сам по себе платеж по кредиту размоется. Многие читатели любят оценивать в долларах. Так представьте:
🔹платеж на двушку на вторичном рынке 125 тысяч рублей
🔹по льготной ипотеке даже с более высокой ценой – 75 тысяч рублей (750 долларов, как удобно считать стало 😁)

А теперь скажите, сколько будет стоить доллар в 2033 году? Точно не ниже 100. То есть деньги в реальном выражении будут обесцениваться гораздо быстрее, чем актив. При ставке 5% и реальной инфляции 10%+ стоимость вашего кредита отрицательная.

ВАЖНО❗️
Когда берете льготную ипотеку, вы сразу переплачиваете по цене за квартиру, но это компенсируется низкой ставкой. Старайтесь не погашать кредит досрочно, ведь часть процентов по нему вы уже заплатили через цену покупки.
Если есть лишние деньги и они жгут карман - купите ОФЗ (сейчас под 12%) - ваша ипотека будет перекрываться реальными деньгами, плюс вы будете иметь ликвидную финансовую подушку, если срочно потребуются деньги (на медицину, ребенку на обучение, неотложные нужны)

Кот.Финанс 🐾

IPO самой большой технологической надежды России - АСТРА групп

🔹Цена / балансовая стоимость = 43,1 (т.е. каждый рубль капитала вы покупаете за 43 рубля)
🔹Цена / выручка = 13 (компания оценена в 13 годовых выручек!)
🔹Цена / прибыль = 19, но этот уровень рентабельности еще нужно поддерживать. К примеру: за 2022 год чистая рентабельность – 57%, а по итогам полугодия 2023 – уже 37%.

3️⃣вопроса, которые следует задать себе, перед покупкой этих акций:

❓за 70 млрд. вы получаете капитал компании в 1,5 млрд. Остальные деньги – за радужные перспективы. Что будет, ❓если нет?
❓ IT это действительно уникальный бизнес, но действительно ли это неповторимый бизнес? Неужели 100 талантливых программистов и несколько менеджеров не смогут воспроизвести это? А уже действующие много лет компании: Яндекс? Сбер.Тех? десятки других компаний?
❓ Если компания реально вырастет в 7 раз в ближайшие годы – зачем ее продают собственники? Астра выходит на IPO не через выпуск новых акций, а через продажу акций собственниками. Нам идея выйти в кэш при такой оценке понятна и нравится. 5% это 3,5 млрд. руб. – т.е. ровно столько, сколько этот бизнес стоит на самом деле. Ты продаешь за полную стоимость… и сохраняешь всю компанию.

Кот.Финанс 🐾

Как вы просили...
Как мы и обещали...

Распределение доходности облигаций строительных компаний.
Здесь табличная форма с рейтингами. На график поместили только 35 самых доходных.

Отличия графиков только в названии выпусков: на верхнем есть, на нижнем - нет.

Следующий на очереди - лизинг

Кот.Финанс 🐾

#юмор

Ссылка на цитаты:
Дмитрий Песков
Антон Силуанов

Кот.Финанс 🐾

Забавно вышло 😃
Не то чтобы мы предвестники …

Кот.Финанс 🐾

Нас больше 3000 🥳🎉

​​Помните отличную детскую книгу замечательного писателя Григория Остера? Уверен, что да. И ведь как понятно, и с юмором изложено, что лучше не делать❌. Ничего подобного по инвестированию мы не нашли. Все только советуют, что делать🧐. Пришлось писать свои вредные советы. В прозе.

Disclaimer: советы, описанные в статье – действительно «вредные» и написаны по принципу, как делать не стоит. Повторять не рекомендуется. Автор вдохновлен потрясающим творчеством Григория Остера и надеется, что у читателей тоже есть юмор.

1. Чтобы заработать как можно больше и быстрее – стоит перевести на биржу все семейные деньги. Не только опустошить бабушкины накопления 👵и заначку второй половинки, но и разбить копилку ребёнка. Ведь полученной гарантированной прибыли все будут радоваться больше

2. Если вам уже за 20, и все инвестиционные возможности вы пропустили (Сбербанк по 5 рублей, Мечел по 10, Распадская по 15)… Если и доллар по 6 - это не ваши воспоминания – ничего не поделать. Придется брать кредит, чтобы все наверстать. А что в этом плохого? 🙈

3. Подпишись на автоследование к стратегии с самой большой доходностью💨. Пусть и срок небольшой, зато доходность 100500%, любой кредит отобьётся с лихвой. Поэтому, оформляй несколько!

4. Не стоит обращать внимание на такие мелочи, как комиссия и процентная ставка: богатые люди не зацикливаются на таких мелочах. Время – деньги. Привыкай к нужным привычкам сразу!

5. Нужно покупать самые модные активы, даже если в них ничего не понимаешь: фьючерсы, опционы, и прочие деривативы. Не забывай и о криптовалюте. Это слишком сложно, чтобы понять, но очень просто, чтобы разбогатеть. Чем сложнее актив – тем он доходнее. Вот, кстати, отличная структурная облигация с фьючерсом на индекс XUIAU с экспирацией через неделю. Надеюсь, фьючерс не поставочный? ⛴

6. Поскольку времени мало, кредит сам по себе не поможет – стоит взять еще плечо у брокера, да побольше. И не разбирайтесь в таких тонкостях, как ставка риска, вариационная маржа, обеспечение. Нет времени объяснять – нужно действовать! 😅

7. Диверсификация для слабаков. Только концентрированные вложения, только хардкор! 💪

8. Акции –для долгосрочных инвесторов. Не стоит покупать бумаги менее, чем на час. А если они падают – срочно продавай и вкладывай в другие долгосрочные идеи. До обеда совсем мало времени! ⏳

9. Не забывай постоянно следить за своей позицией. Чем больше внимания ты уделяешь наблюдению за графиком – тем больше энергии, направленной на результат ты запускаешь в космос.

10. И запомни! Все эти финансовые учебники придумали только для того, чтобы получить процент с продаж. 💰 Настоящие инвестиции – это талант, который точно у тебя есть. Ты уникальный и не такой, как все. Самое главное – не сходи с пути и не трать время на ерунду. P/BV, P/S, P/E – это от инфо-цыган. Как и ПБУ, и принципы МСФО.
---
Надеюсь, вы улыбнулись.

Кот.Финанс 🐾

Лучший банковский вклад (пока)

Тинькофф банк долго запрягал, но быстро поехал.

С момента роста ключевой ставки, жёлтый банк 💛отставал в части выгодности своих вкладов. Зато теперь его предложение лучшее.

Итак:
- на 3 месяца ставка 12%
- на 6 месяцев 13%
- на 12 месяцев 13,5%
- на 24 месяца 12%
Все вклады с ежемесячной выплатой процентов.

Например, по годовому вкладу эффективная ставка составит 13,5% 14,33% ❗️

Для такой ставки нужна подписка Pro (199 р/мес.), и у нее есть много других плюшек.

Открыв вклад по этой ссылке, вы получите 0,5% от вклада в виде бонуса (не более 5 тысяч) за вклад от 6 мес.
Оформив подписку по этой ссылке - 2 месяца Тинькофф Pro бесплатно.

Получается, вклад на год даст 14,33% годовых и 0,5% бонус. Тут даже некоторые облигации выглядят скромнее

Обзор вкладов мы делали пару недель назад.

Кот.Финанс 🐾

Спрос на акции Астра в 13 раз превысил объем размещения – будет ажиотаж в первый день торгов. И в этом безумии еще можно поучаствовать (до 12 мск)
Источник

Большого потенциала роста не вижу, как и не понимаю, откуда цена в 40х к капиталу. Но рынок в последнее время непредсказуемый. А оценки берутся с потолка. Поэтому, в качестве эксперимента решил поучаствовать (логика 80lvl 🤦‍♀️)

В чем идея?

Переподписка приведет к последующим покупкам после IPO. Оставил заявку в Тинькофф на покупку на 200 тысяч. При ожидаемой аллокации 10%, акция зачислят примерно на двадцатку. Скорее всего, в первый день будет ажиотаж – и будет возможность быстро продать.

Риски

Как по мне, компания остается пустышкой и покупать ее вдолгую я бы не стал. Баффет говорил, что если не готов покупать компанию навсегда, то не стоит ее покупать и на 5 минут. Правило Баффета нарушаю: покупаю на пару дней.

Ожидания могут не оправдаться. Риск продажи с убытком тоже есть. Посмотрим: эксперимент на то и эксперимент.

Не ИИР

Кот.Финанс 🐾

#недвижимость прёт, как танк. В метре от исторического максимума (меньше 3%) и +10% с начала года.

Кот.Финанс 🐾