#нампишут Отдел по работе с просроченной задолженностью МКБ просто забил на работу. Если раньше даже из-за незначительного нарушения сроков выплат по кредитному договору сотрудники банка долбили должников звонками и угрозами предъявить выставить требование погасить сумму кредита, то с недавнего времени – тишина… Единственное, чем это можно объяснить, банку уже не до плохих долгов и необходимости наращивания резервов, а такое происходит только в случае, когда в банк заходят люди из ЦБ. Так, что ждем информации об участии ФКБС в спасении банка где-то через месяцок.

Чемоданное настроение

Объем иностранной валюты в российских кредитных организациях и других секторах финансовой сферы на 1 июля текущего года составил $59,8 млрд. Из этой суммы на "прочие секторы" приходится $54,5 млрд, что является максимальным значением за всю историю.

Мы уже как полгода пишем о высоких рисках введения в отношении России жестких санкций, таких как запрет на покупку госдолга. Учитывая, что в условиях низких цен именно продажа ОФЗ является главным источником поступлений в страну иностранной ликвидности, не стоит удивляться, что российские компании активно скупают валюту. Готовятся выживать.

Поскольку чатлане крайне обеспокоены возможной блокировкой нашей уютной Телеги, коллеги сразу же подготовили для наших читателей решение. Пользуйтесь. Эту песню не задушишь, не убьёшь!

Раз уж сегодня день Роскомнадзора, который куёт лютый смм в твиттере (https://goo.gl/Zk2W7N) и снова будоражит слухи о блокировке Телеграма аж в понедельник, мы поделимся ботом @socks5_bot для настройки бесплатного прокси, с помощью которого можно сделать это в несколько касаний. В конце нужно только пароль внести в настройках, который бот и выдаст. Делитесь с теми, кто вам дорог в Телеграме.

🤦‍♂️ Россельхозбанк профинансируют еще на 20 млрд рублей из бюджета. По итогам 2017 года общий объем средств, потраченных на докапитализацию госбанка, составит 50 млрд руб.

Эх… сколько из него люди Скрынник вывели, сколько из него люди Ткачева вывели, и сколько еще предстоит им вывести. РСХБ – бездонная пропасть, которую пополняют из пустых карманов налогоплательщиков.

#выходноечтиво Пока мы все вместе ругаем главу ЦБ Эльвиру Набиуллину, западные журналисты и экономисты продолжают писать о ней как о «феномене», который спасет экономику России. Даже горячо любимый российскими ура-патриотами американский экономист и писатель Джеймс Рикардс не смог удержаться, чтобы не отметить роль Набиуллиной в спасении России на фоне предстоящего глобального кризиса.

Рикардса в России любят за его книги, в которых он из раза в раз предсказывает армагидец, это такой американский лайтовый Демура. Именно поэтому его статьи пользуются большой популярностью в среде «экспертов», постоянно хоронящих доллар.

Будет интересно посмотреть на их реакцию, когда они ознакомятся с новой статьей Рикардса, где он пишет о том, как Набиуллина готовит Россию к новому золотому стандарту, активно скупая все золото в мире. Более того, он считает, что сейчас Россия как никто другой заинтересована дальнейшем введении жестких санкций со стороны США. На его взгляд, Кремль вычленяет экономику страны из глобальной экономики и готовит золотую «подушку безопасности», чтобы во время мирового кризиса не попасть под обломки обрушившейся американской империи.

Одним словом, Эля прийде, порядок наведе! https://goo.gl/pCHR7w

Неделя прошла очень тяжело и виной всему ситуация вокруг банка МКБ.

Для начала опровергнем слух о возможной продаже банка "некой" нефтяной компании. В действительности речь идет о Роснефти. Основанием для слухов является большой объем средств Роснефти на счетах МКБ (до 100 млрд руб в зависимости от сезона), а также активная работа МКБ с компаниями группы Регион (Судариков и Ко), представляющей интересы Роснефти (а точнее Игоря Ивановича).

Но мы уже отмечали в своих постах, что банк - это не интересный актив, это инструмент для бизнеса, а не сам по себе бизнес. Тем более, МКБ сейчас сильно напоминает потерявший свой "суверенитет" Открытие: в большой зависимости от ресурсов межбанка, да и в целом качество активов.. источники капитала... все это вызывает вопросы (если будет интерес по цифрам - подробнее дадим в отдельном посте).

Поэтому сейчас МКБ интересен в большей степени узкому кругу лиц из ЦБ, как плацдарм для схемных сделок и влияния на рынок в целом. Для Роснефти это также интересный инструмент (помним про схемы-сделки с Регионом), что в прямом владении под гнетом санкций будет неуместно.

Поэтому МКБ не интересен Роснефти как актив прямого владения.

Кроме того, для сугубо личных целей у Роснефти есть свой банк ВБРР (активы 320 млрд руб) и он демонстрирует динамику роста (с начала 2016 г. он вырос в 2 раза (т.е. прибавил в весе 170 млрд руб), и кстати это не просто банк, а команда людей, близкая к руководству Роснефти.

Совсем недавно Роснефть стала санатором банка Пересвет (http://www.rbc.ru/society/05/10/2017/59d5bd4b9a79474df3eccdf2)
(теперь на 100% принадлежит ВБРР, активы 220 млрд руб) и сейчас команда ВБРР занимается санацией Пересвета, получив от ЦБ 69 млрд руб живыми деньгами и 90 млрд руб от рестракта обязательтв Пересвета на 15-20 лет по ставке 0,51% годовых. На таких условиях - грех не взять актив.

В ситуации с МКБ таких условий не дадут, да и аргументы выше более чем обстоятельны. Поэтому готовимся увидеть МКБ в составе Фонда консолидации ЦБ (приличной силы институт получится при таком раскладе).

На этой неделе прояснятся некоторые важные моменты по судьбе МКБ.

Про милоту в ЦБ
Эльвира Набиуллина не отбирает у владельцев активы, если они находятся в залоге у других крупных банков. Чем откровенно пользуются банкиры. Например, владелец Югры Алексей Хотин заложил нефтяные активы в Россельхозбанке, недвижимость в Альфе, ВТБ, Сбербанке и др. Реальный владелец Бинбанка Миша Гуцериев заложил акции Эльдорадо в залоге у Россельхозбанка, а М.Видео в ВТБ. Никто из акционеров не закладывал серьезные активы и по нормальной оценке в своём банке(акции Лукойла не закладывали акции в Открытии, Нефтиса не заложена в Бинбанке). Банкиры-промышленники понимают последствия потенциального отъёма активов из-за ухода банков под ЦБ/АСВ, а залог в другом банке создаёт переговорную позицию. Ее результат в том, что отъёма актива у собственника с помощью уголовных дел не происходит. Сотрудники ЦБ очень не хотят применять такую возможность (боятся, что в ходе следствия вскроются проебы в надзоре.и уголовка будет грозить самим цэбэшникам, вдобавок банкиры договариваются и заносят чемоданами на правильныед офшоры).
Для отвода глаз банкиры отдают только отстой, убыточные и раздербаненные активы(как говорил зампред ЦБ Васька Поздышев "промышленные активы"). В ЦБ их забирают чтобы сохранить лицо, но управлять ими не смогут. В результате ЦБ продаст их в лучшем случае за ноль (если учесть плату за некачественное управление), банкиры побеждают, а капиталы сотрудников ЦБ только вырастут. @banksta

Ну, наконец-то, хоть какое-то заявление. Мне, если честно, уже за Шишханова стало как-то обидно, деньги из банков выдергивали все, а в ЦБ решили «раздеть» почему-то ингуша Шишханова. Мне даже почудился запах нездорового национализма #sarcasm 😂.

Михаил Задорнов, который будет возглавлять «ФК Открытие» во время его санации, заявил, что бывшим владельцами банка придется вернуть кредиты, которые они активно выдавали подконтрольным компаниям: «Существует довольно серьезное смешение сделок между компанией-учредителем (группа «Открытие Холдинг») и банком «Открытие». Прежним владельцам придется либо погасить кредиты по активам, либо вернуть их на баланс банка». https://goo.gl/5HCJPo

Кстати, в этом контексте информация коллег из «Бойлерной» о том, что бывшее руководство банка и акционеры уже очень долго не возвращаются из Лондонграда, приобретает особую актуальность. https://xn--r1a.website/boilerroomchannel/151

Банк России намерен проработать санации негосударственных пенсионных фондов (НПФ), пишет «КоммерсантЪ» (https://goo.gl/pDh8HN).

Сам по себе материал интерес с той точки зрения, что показывает вектор дальнейших интересов регулятора.

Давно было понятно, что банки – это только разминка для ЦБ, и следующий этап большой чистки, судя по всему, ожидает страховщиков и НПФ. Со страховыми компаниями вообще история интересная, одни только махинации с отказом оформлять ОСАГО чего стоят, ну а НПФ – большая и темная «дыра».

Примечательно, что в самом ЦБ опровергают необходимость применения этого инструмента санации в настоящее время, то есть он нужен исключительно для того, чтобы был. На всякий случай. Верится в это с трудом.
Проработка и создание такого механизма – не такое уж простое дело, требующее ресурсов. Поэтому ЦБ вряд ли стал бы отвлекаться сейчас на необязательные дела, особенно в условиях происходящего в банковском секторе. Для НПФ придется использовать совершенно новый подход, просто перенести опыт из банков не получится.

И все это выглядит таким образом, что ЦБ постепенно готовится к началу «чистки» в НПФах. Стартом для всего этого, судя по всему, станут стресс-тесты, которые с февраля 2018 г. будут обязательными. Так что в следующем году будет весело.

Информация об отставке Василия Титова из ВТБ, о которой в телеге писали еще 3-его октября (https://xn--r1a.website/boilerroomchannel/142), наконец-то дошла до СМИ - https://goo.gl/aDpJk8.

Насколько мы знаем, ключевым фактором выбора Титова в качестве «ритуальной жертвы» стала затянувшаяся реконструкция стадиона «Динамо». Безусловно, на фоне истории со стадионом «Зенит-Арена», все остальное меркнет, но все же от пытливого взгляда не скроешь косяки работ, ведущихся на стадионе «Динамо». Тем более вокруг «Динамо» сейчас разворачивается какая-то нездоровая история, грозящая перерасти в конфликт силовиков и Ротенбергов (https://xn--r1a.website/russica2/2793), поэтому увольнение Титова – это хороший способ купировать возможный негатив.

Если идея Костина сработает, то ему удастся смягчить информационный шум вокруг ВТБ, а значит - увести свою фигуру из-под удара.

3 октября мы писали о том, что зампред ВТБ Титов уходит в отставку, и никто из федеральных СМИ не подхватил и не заинтересовался этой новостью. Зачем, пишут в телеграме какую-то хуйню, а журналисты у нас серьезными расследованиями занимаются. И заметьте, уважаемые наши читатели, ссылок на наш канал тоже нет ни у Ведомостей, ни у РБК, а ведь мы про это написали неделю назад. Титов курировал спортивные проекты ВТБ и ушел сразу же после расследования, которое началось из-за финансовых афер в клубе Динамо. ВТБ является спонсором этого клуба, и, по всей видимости, махинации финансирование зашло так далеко, что даже в неприкасаемом банке сместили первого зампреда. А нам-то казалось, что после истории с банком Москвы Костину все сходит с рук.

⚡️🔥Тинькофф-банк лежит третий час, люди не могут снять деньги. Все уже на панике.

Интересно, как будет Тиньков оправдываться за такие технические задержки его детища, особенно после того, как он жестко злорадствовал над «Рокетбанком», называя историю про перерубленный кабель PR-вбросом, цель которого была скрыть реальные технические проблемы банка. Олег, а как ты будешь скрывать свои технические проблемы? https://goo.gl/KUemtw

Бюджетная математика или «где деньги, Зин?»

Если очень внимательно вглядываться в проект бюджета-2017 г. от Минфина, то ощущение огромного провала не будет покидать вас еще долго. Мы уже писали про то, что Минфин не смог получить деньги от Роснефтегаза и дивидендную войну с «Роснефтью», но общая сумма недополученных дивидендов от госкомпаний и госбанков достигает почти 250 млрд рублей.

Если изначально от всех госконтор и их дочек, которые имеют отношение к Росимуществу, планировалось получить 483,6 млрд рублей, то, по факту, сейчас эта сумма снизилась до 234,4 млрд руб.

Минфин признает, что все это произошло из-за «решений, предусматривающих направление на выплату дивидендов по итогам 2016 года менее 50% чистой прибыли», которые принимали компании. Классная ситуация же, госкомпании просто отказались платить, а Минфин разводит руками: «я не могу, у меня лапки».

«Роснефть» и «Газпром», конечно, основные виновники происходящего. Конфликта с газовым гигантом как бы не было, но прибыль почти в 1 трлн руб. есть только на бумаге. В результате, бюджет получил более чем вдвое меньше плана – всего 73 млрд руб.

А вот по «Роснефтегазу», которому принадлежит контрольная доля в «Роснефти», все слишком мутно. Откуда появился убыток в 2016 г. в размере 90,4 млрд руб.? Как это вообще может быть для фонда, который ничего не продает, ничего не производит, а только владеет долями в госкомпаниях? Ну да это ладно, история известная, хотя менее грустной от этого не становится.

В следующем году планируется привлечь за счет этих госактивов 400 млрд руб. Но уже ясно, что эта сумма не будет собрана, о чем сообщил ранее замглавы Минфина Алексей Моисеев.

И никто не собирается снижать расходную часть бюджета соразмерно снижению доходов, и это ведь явно только крупные истории, которых в рамках бюджета может быть множество. В результате, скоро ситуация, когда госкомпании не хотят возвращать прибыль в бюджет, станет нормой, и если управа на них найдена не будет, то они закономерно станут наглеть еще сильнее.

Так что необходимость получить еще пару триллионов с населения и бизнеса станет острой необходимостью. Возможно, уже в следующем бюджетном цикле, пусть и в меньших масштабах. https://goo.gl/pjM8v4 #longread

Мысли-НеМысли @mislinemisli обратил сегодня особое внимание на публикацию "Коммерсанта" о том, что ЦБ дозрел до проработки особых механизмов санации негосударственных пенсионных фондов.

В этой связи ещё раз напоминаем нашу публикацию от 21 сентября.

Речь шла о том, что БИН "гулял" на длинные пенсионные деньги своих (но не только) НПФ.
На самом деле, аналогичным образом долгое время развлекались многие банки и, в частности, структуры теперь уже знаменитого кольца БОМП (БИН, Открытка, МКБ и ПСБ).
Интересно ещё и то, что в анамнезе всей четвёрки банков наблюдается один и тот же субъект пенсионного рынка - группа "Будущее" Б.Минца с её флагманским одноименным НПФ, председателем совета директоров которого трудится А.Кудрин.


Разработает или нет ЦБ план санации НПФ, но в следующем году нас всех всё равно ждёт новая пенсионная реформа. Даже не сомневайтесь.


https://www.kommersant.ru/doc/3433879

Заявления Минфина о необходимости регистрации майнеров и предложения депутатов Госдумы сделать возможным обмен биткоинов только в банках и только на рубли – все это демонстрирует реальный уровень экспертизы в высших эшелонах власти.

В то время, когда хакеры создают программы, которые позволяют им из ботнетов создавать глобальные майнинговые фермы, а на базе криптовалют создаются институты привлечения капитала (ICO), в результате чего мир постепенно охватывает мировая цифровая инфраструктура, в России чиновники с квадратными мозгами пытаются цифровую революцию перевести в привычный для них бюрократический формат: заявления, справки о регистрации, постановка на учет и т.д. В результате такого глобального непонимания окружающей их действительности даже более-менее адекватные инициативы превращаются в полный фарс. И самое обидное, есть же пример Японии, где пытаются взять рынок криптовалют под контроль через создание удобной инфраструктуры, которая изначально интегрирована с регулирующими ведомствами.

В 2010 году мы смеялись над «инновационной экономикой» Медведева, в 2018 году придется поплакать над «цифровой экономикой» Путина.

Мы часто рекомендуем что-то полезное, что приносит доход для наших подписчиков 😍. Но в этот раз — особый случай, ведь здесь такие объемы сделок, о которых не принято говорить вслух 💰. Представляем портал настоящих профессионалов белого обнала KASHA.PRO 👏.

Здесь нет случайных участников, ведь абсолютно все прошли персональную проверку 🛡. Это позволяет чувствовать себя «как среди своих» 👽. На ресурсе есть биржа, где можно с легкостью продавать или покупать какую-либо услугу ⚖️. Сообщество позволяет расширить свои деловые контакты, а также завязать новые знакомства 🤝. И это все с огромным количеством уникального контента, который регулярно публикуется и обсуждается 💬.

❗️🤔❗️Кстати, часть не приватных материалов доступна на канале @kasha_pro. Подписывайтесь и расскажите всем! 🤙 #реклама

Насколько удивительную заботу проявляет наш ЦБ о банке «ФК Открытие». Руководство регулятора уговаривает бывших клиентов вернуть деньги в банк, обещает гарантийные письма с гербовой печатью, заманивает хорошими условиями. А просит за «ФК Открытие» главная звезда Банка России - зампред Василий Поздышев. Да-да, тот самый «гроза бангстеров», которому даже Генпрокуратура толком не смогла за свой банк предъявить.

Почему-то мне представляется, что разговор проходил примерно так? https://youtu.be/k-uI3nwFT7o?t=60

«ФК Открытие» уж очень сильно напоминает «Стретен Окленд», только сейлз у них круче, чем Белфорт.

P.S.: Спасибо «Ведомостям» за повод позлорадствовать и за крутой заг - https://goo.gl/e421FA . Там на Неглинной сейчас весело, у них теперь есть сейлзы, а у нас кролики.

Накануне наш любимый министр финансов Антон Силуанов выдал очередное эпичное.

Выступая перед студентами Финансового университета при правительстве РФ он заявил, что расходы на армию и производство вооружения "не носят производительного характера": "Как мы говорим - произведем танк, а на нем дальше не будешь пахать и приносить добавочный продукт. Никакого дополнительного ВВП он не приносит".

Дальше он привел в пример СССР, который увлекся расходами на оборону, что в сочетании с низкими ценами на нефть привело к распаду Союза.

Это все, конечно, верно. Но из уст человека, который отвечает за бюджет, слышать такое просто дико. Фактически, Силуанов в очередной раз расписался в собственной беспомощности. Дескать, вот у нас в год тратиться 3 трлн рублей на оборонку, и это неправильно, но я ничего сделать не могу.

Всего же siloviki получат в 2018 г. более 5,1 трлн руб., из которых только 2,242 трлн руб. находятся в открытой части, остальное – секретные статьи расходов. Для сравнения, на социальную политику будет потрачено всего 5,071 трлн руб. На поддержку экономики – 2,558 трлн руб. И суммы сокращены по сравнению с 2017 г. Но только не на армию и производство военной техники.

Кстати, Силуанов также открыто назвал неосмотрительность бюджетной политики основной причиной кризисов 1998 г. и 2008 г. Неверная оценка приоритетов в расходах привела Россию к прошлым кризисам и, судя по всему, приведет к новому. Министр же посетовал, что нужен «консервативный, реалистичный подход к тратам государства».

Это можно расценивать как открытый демарш Минфина против правительства и президента? Или как прогноз-предостережение о новом кризисе? 1998-2008-2018 – ждать осталось недолго, вот и проверим.
goo.gl/wGgDrF

Теперь в МЭР начали беспокоиться относительно низкой инфляции, но исключительно с нервной оглядкой на ЦБ.

Максим Орешкин заявил, что годовая инфляция опустится ниже 3% в годовом выражении в октябре.

Таргет ЦБ сейчас составляет 4%, то есть более чем на 1 п.п. выше фактической инфляции. Для регулятора это должно стать той красной тряпкой, которая заставит ринуться снижать ключевую ставку как можно скорее. Ага, как же, Эльвира Набиуллина уже бежит.

В ЦБ таргет считают страховкой от дефляции, поэтому и был выбран уровень в 4%, чтобы не столкнутся с опасным длительным периодом снижения цен. Мировая практика показывает, что с этой заразой справиться очень сложно, и борьба с хронической дефляцией может длиться долгие годы.

Но 3% - это не дефляция, и даже не близко к ней. Кроме того, в 2018-2019 гг. ожидаются темпы роста цен выше таргета, поэтому нет никакого смысла пороть горячку. Несколько месяцев такой ситуации – вполне комфортный срок, и только после него ЦБ реально начнет действовать, если не будет уверен в ускорении инфляции в будущем. Впрочем, в 2014 г. мы видели неадекватное и резкое повышение ставки, так что уверенности в том, что руководство Банка России на этот раз будет принимать взвешенные решения, нет ни у кого.

Так чего боится Орешкин? «По нашим оценкам, по итогам октября инфляция опустится ниже отметки в 3%, и у нас отклонение от таргета ЦБ уже будет существенно больше 1%, что не есть хорошо», - так он сказал. А боится он именно поспешного снижения ставки или любых других мер, направленных на срочное приведение инфляции к таргету. Резкое увеличение стимулирования не создаст прочную основу для роста экономики, но сделает ее более чувствительной к этому стимулированию. С долгосрочной точки зрения это чревато необходимостью постоянного QE, удержанием низких ставок и т.п. Ну в общем всего того, что мы видим в США и еврозоне, за исключением безоговорочного кредита доверия со стороны инвесторов.
МЭР в этом случае вообще ничего не может сделать, хотя и отвечает за экономический рост.

Последние заявления и события ясно показывают, что в экономическом блоке правительства + ЦБ нет слаженности и даже намека на совместную работу. Каждый тянет одеяло на себя, прикрываясь исключительно собственным мандатом.