«Особый режим» для банковского сектора становится новой нормой: ЦБ продлевает послабления времён санкций и спецрежимов до конца 2026 года и частично интегрирует их в постоянные правила. Это позволит формально сохранять жёсткую монетарную линию и высокие требования к устойчивости, но при этом направить ресурсы туда, где государство считает это стратегически важным.

Какие послабления продляются до 31.12.2026

⬛️ Право банков не раскрывать чувствительные к санкциям данные и облегчённый режим раскрытия отчётности. ЦБ в таком же формате продолжит публиковать агрегированную отчётность и добавит к ней национальный норматив краткосрочной ликвидности — чтобы частично компенсировать потери прозрачности.

Идея в том, чтобы защитить банки и клиентов от вторичных санкций, оставив рынку хотя бы минимальный набор показателей для оценки устойчивости.

⬛️ Смягчённые регуляторные требования по кредитованию в новых субъектах РФ, чтобы подстегнуть стройки, бизнес и кредитование там, где коммерческий риск объективно выше.

⬛️ Более высокая доходность по рублёвым субординированным инструментам, чтобы сделать их привлекательнее для инвесторов на фоне высокой ставки, а банкам дать манёвренность в управлении «старым» капиталом.

Что переходит в постоянное регулирование

⬛️ Для военнослужащих, их семей и МСП, где учредители — военные, банкам разрешается не ухудшать категорию финансового положения, обслуживания долга, качества обеспечения и ссуд при оценке риска.

⬛️ Пониженные риск-веса до 20% для проектов технологического суверенитета и структурной адаптации при выполнении определённых условий. Чтобы мотивировать банки кредитовать инфраструктурные и промышленные проекты импортозамещения, фактически приравняв риск таких ссуд к очень надёжным заёмщикам — потому что за ними стоит государство.

⬛️ ЦБ сможет утвердить собственный перечень офшоров для оценки прозрачности собственности банков и гибко управлять тем, какие юрисдикции считаются токсичными, фильтровать иностранные связи банков и усиливать контроль над цепочками владения.

⬛️ Ряд мер по кредитованию малого бизнеса — чтобы упростить риск-менеджмент (портфельный подход вместо штучного анализа), повысить экономический эффект от региональных гарантий и удешевить кредиты.

💳 Финтехно

Теперь бизнес сможет создать своих поисковых ИИ-помощников на базе поиска Яндекса. Компания запустила AI Search — по сути конструктор корпоративного ИИ-помощника с интернет-поиском и учётом локальной специфики. Модель может искать по интернету с фильтрами по региону и конкретным сайтам, генерировать ответы с подтверждающими ссылками на источники и даже приоритезировать их, комбинировать внутренние данные компании и внешние.

Прямо заявленные сценарии — финансовый анализ рынка, мониторинг новостей, маркетинговые исследования и прочие аналитические задачи. Для банков и других финансовых компаний это шаг от ассортимента несвязанных баз к единому слою, заточенному на конкретную компанию.

▶️ Проверяемая аналитика рынков и новостей в один клик: сбор новостей по эмитентам, мониторинг регуляторных изменений, трекинг сделок конкурентов, анализ отраслевых трендов.

▶️ Собственный умный терминал поверх внутренних и внешних данных: например, для риск-менеджеров (быстрый поиск по аналогичным кейсам и внутренним политикам) или продуктовых команд (зарубежные практики плюс собственные исследования и UX-отчёты).

В большинстве случаев ИИ-ассистенты, которыми все уже привыкли пользоваться для личных задач, ищут информацию в интернете. Например, нейросеть «Алиса» в 60% ответов обращается к поиску Яндекса. Теперь бизнес сможет создать своих поисковых ИИ-помощников на платформе Yandex AI Studio для своих задач, адаптировать их под специфику своего бизнеса и выбрать, как использовать результаты поиска — например, занести их в отчет или базу знаний, — объясняет руководитель платформы Yandex AI Studio в Yandex B2B Tech Артур Самигуллин.

💳 Финтехно

Банковские депозиты частных клиентов остаются одним из ключевых каналов не только для сбережений, но и для наполнения бюджета. Налог на проценты, который вкладчики уплачивают с дохода выше 210 тыс. рублей за год, по оценке Минфина, принесёт около 305 млрд рублей. Это почти втрое больше, чем 111 млрд рублей в 2024 году, а прогноз на 2026 — около 568 млрд рублей.

Рост связан с двумя факторами: резким увеличением процентных доходов и заметным притоком средств на депозиты.

🔴 Процентные доходы населения по вкладам и сберегательным продуктам в 2025 году оцениваются банками в диапазоне 8,3–10,1 трлн рублей с консенсус-ожиданием около 9,5 трлн рублей против примерно 7 трлн рублей в 2024 — то есть, рост порядка 35–40%. Только за первое полугодие банки уже выплатили 4,3 трлн рублей процентов.

🔴 Объём депозитов в целом по отрасли тоже значительно вырос. Средства на вкладах и счетах к 1 ноября 2025 года достигли 63,5 трлн рублей, что на 10,1% больше начала года. Прогнозы на конец 2025 — около 66,8 трлн рублей (+16% за год), а на 2026-й — до 75,5 трлн рублей (+11%), несмотря на ожидаемое снижение ключевой ставки до 12% к концу 2026 года.

Вклады остаются базовым инструментом для массового клиента, в том числе из-за ограничений для неквалифицированных инвесторов на другие финансовые инструменты. Доходность постепенно снижается вслед за ключевой ставкой, но, вероятнее всего, останется двузначной как минимум ещё год, поддерживая интерес к продукту.

💳 Финтехно

Майнинг может стать новой статьёй экспорта и учитываться в платёжном балансе России, как нефть или газ. Предложение исходит от Максима Орешкина: он говорит, что добыча криптовалют уже приносит огромные суммы и является скрытым экспортом, потому что за неё можно оплачивать импорт. Проблема в том, что все эти потоки сейчас не отражаются в статистике, проходят мимо платёжного баланса и при этом реально влияют на валютный рынок.

По сути это значит, что майнинг превращается в формальный внешнеторговый поток. Добытая в России криптовалюта фактически приравнивается к экспорту товара или услуги: страна тратит ресурсы (электроэнергию, оборудование, инфраструктуру) и получает внешний актив, который используется в расчётах.

Зачем это нужно

⚪️ Учёт майнинга и расчётов в криптовалюте в платёжном балансе делает картину внешней позиции страны более полной: формально растёт экспорт и понятнее становится, откуда берётся платёжеспособный спрос на импорт при текущем курсе. Сейчас часть внешних операций (особенно расчётов за импорт) уходит в криптовалюты и не видна ни в статистике, ни в моделях по курсу рубля.

⚪️ Включение во внешнеэкономическую деятельность логически ведёт к более жёсткой отчётности, стандартам операций, контролю за криптоплатежами — но одновременно повышает статус отрасли и создаёт аргументы за её поддержку как экспортно-ориентированного сегмента.

⚪️ Если майнинг и крипторасчёты формально войдут в статистику, ЦБ и правительство смогут более осознанно учитывать этот канал в прогнозах по курсу, контроле за капиталом и регулировании трансграничных расчётов. Сейчас этот поток влияет на рынок, но официально почти не виден.

По итогу текущий счёт платёжного баланса официально станет чуть лучше (появится новая статья экспорта), а модели, которыми ЦБ и Минфин объясняют курс рубля и устойчивость экономики, станут ещё более приближены к реальности. Для банков это может стать новым вызовом: если криптовалюта попадает в платёжный баланс, придётся в ускоренном режиме формализовать схемы ВЭД: отчётность, KYC, AML и контроль за платежами.

💳 Финтехно

Wise и Revolut возобновили чистку клиентской базы по признакам резидентства:

▶️ Revolut через комплаенс платёжных систем отключает пополнения с карт из 50+ стран: в списке — не только классические «рискованные» юрисдикции, но и страны СНГ, ОАЭ, Монако и другие. Новые правила вступили в силу с 1 декабря 2025, официальная причина — изменения политики комплаенса международных платёжных систем.

▶️ Wise под давлением 19-го пакета санкций ЕС с февраля 2026 блокирует карты россиян и белорусов без европейского ВНЖ, оставляя только кошельки: можно отправлять, хранить, получать и конвертировать деньги — но не снимать наличные. Чтобы сохранить карту, нужно до 30 января 2026 предоставить документы — их обещают рассмотреть за 5 рабочих дней.

Оба финтеха давно начали замораживать аккаунты россиян без европейского ВНЖ или гражданства и требовать подтверждение статуса. Для них это, по сути, управление рисками бизнеса: меньше запросов регуляторов, расследований, блокировок. Проще отрезать целые юрисдикции или категории клиентов, чем выстраивать дорогой, сложный и политически чувствительный фильтр на уровне каждой транзакции — или рисковать ключевой инфраструктурой и лицензиями в ЕС и Великобритании.

Revolut несколько лет добивался полноценной банковской лицензии в Великобритании и укрепляет позиции в ЕС. Wise — публичная компания с жёстким регулированием.

Оба активно масштабируют бизнес на новые рынки (США, Латинская Америка, Азия), расширяют продуктовую линейку. Стратегически безопаснее вырастить клиента в новой юрисдикции, чем держать «сложного» из зоны санкционно чувствительной.

💳 Финтехно

Российский Минфин решил легализовать то, что делает полстраны: разрешить резидентам платить наличной валютой за границей за личные покупки и услуги без обязательного участия банковского счёта. Спустя почти три года после того, как российские карты перестали массово работать за рубежом.

Сюрприз: по закону о валютном регулировании резиденты России в других странах формально не имеют права расплатиться с иностранцем наличными напрямую за товары и услуги для личных нужд — такие расчёты должны идти через банковские счета. В этой конструкции банки и обменники продают наличную валюту как бы для инвестиций и сбережений.

Но только в условиях санкций это нереально — да и никогда никого не беспокоило. Никто не бегает за туристами с протоколами, но с точки зрения валютного контроля это серая зона, и формально человека можно было подвести под штраф. Поправки предполагается распространить задним числом — чтобы людей не штрафовали за платежи, совершённые ранее.

При этом внутри России запрет на наличные валютные расчёты между резидентами и нерезидентами сохранится — потому что тут безнал отлично работает и что-то менять незачем.

💳 Финтехно

На финансовом рынке Турции снова громкий скандал с астрономическими тюремными сроками. Управляющая отделением DenizBank в Стамбуле приговорена к 102 годам, двум месяцам и двум дням тюрьмы за многократное мошенничество и подделку документов в рамках схемы «секретного высокодоходного фонда». Срок, конечно, символичный — чтобы другим было «не повадно».

По версии обвинения, Эрзан много лет предлагала VIP-клиентам «секретный фонд Терима» (Fatih Terim Fonu) с очень высокой доходностью, до 200–250%. Фатих Терим — очень известный футболист и тренер, причём в числе пострадавших фигурируют и он сам, и другие звёзды турецкого футбола.

Формально никакого фонда в банке не существовало: не было внутренних записей в IT-системах DenizBank, люди просто приносили наличные менеджеру, а она подделывала документы от банка, чтобы создать иллюзию легальности, показывала фальшивые выписки и договоры. Пока приток новых денег шёл, отдельные инвесторы получали выплаты, как это бывает в классических пирамидах.

Схема действовала больше десяти лет и вскрылась в 2023 году, когда один из бизнесменов заявил, что его вклад в $2 млн не вернули и проценты не платят. По разным данным, объём ущерба оценивается в $25-44 млн.

Проблема в каком-то смысле очень «турецкая» — но реально про private банкинг в целом. Клиенты инвестировали не в абстрактный продукт, а в личное доверие к конкретному менеджеру, усиленное брендом крупного банка и аурой «особого закрытого фонда для своих».

💳 Финтехно

Минфин готовится закрутить гайки Программы долгосрочных сбережений — из-за того, что участники начали массово выводить деньги после первого года: почти 18 млрд рублей только в третьем квартале. Часть этого объёма приходится на тех, кто воспользовался льготными условиями — пенсионеров и предпенсионеров: они могут сравнительно легко забрать деньги из ПДС, не дожидаясь долгого горизонта в 15 лет.

Для Минфина это проблема: государство тратит бюджет на софинансирование, долгосрочных накоплений при этом не создаётся, и система не выполняет свою базовую задачу ― дать длинные деньги экономике.

Минфин предлагает у пенсионеров и предпенсионеров сохранить гибкость, но ужесточить правила именно для государственной доплаты: чтобы нельзя было обналичить государственное софинансирование уже через год после пополнения. Это позволит перенаправить бюджет на тех, кто действительно готов играть вдолгую.

Ключевой аргумент в том, что программа задумывалась как долгосрочный инструмент на 10–15 лет, а не вклад с софинансированием государства или раздача субсидий под видом пенсионной реформы.

💳 Финтехно

Партнёрское финансирование пока очень мало по объёму, но имеет высокий потенциал роста: 45% людей в России хотят знать больше об инструментах, а в пилотных регионах — 80%. Это данные опроса Минфина при поддержке Роскачества, Ассоциации предпринимателей-мусульман РФ и Ассоциации развития финансовой грамотности.

⬛️ В России 16% уверенно заявляют, что знакомы с исламским банкингом и лишь 4% готовы перейти на него.

⬛️ В пилотных регионах 70% людей осведомлены об услугах, но пользуются пока только 2%, хотя 17% готовы стать клиентами. 71% респондентов особенно интересуют инвестиционные услуги.

На июнь 2025 года портфель по размещению средств партнёрского финансирования — 2,5 млрд рублей, по привлечению — 4,4 млрд рублей. Цифры микроскопические в масштабах страны и даже отдельных регионов.

Между интересом и реальным использованием — пропасть, что часто бывает с новыми продуктами. Проблема не в спросе как таковом, а в низкой финансовой грамотности именно по исламским/партнёрским продуктам, отсутствии привычки и наглядных примеров. В этом смысле сравнение пилотных регионов и всей страны очень показательное: там, где есть эксперимент, коммуникация и локальные кейсы, цифры заметно выше.

Для банков, регулятора и Минфина это аргумент вложиться в методичную просветительскую работу и стандарты, если есть цель вовлечь больше людей в продукты исламского банкинга.

💳 Финтехно

Финансовые продукты для детей на крипторынке — это что-то новенькое. Разбираем Binance Junior — продукт для пользователей 6–17 лет, который существует внутри родительского аккаунта, но как отдельный счёт.

Формально это продукт для семейных накоплений, а не криптотрейдинг для детей:

▶️Родитель может создать детский счёт, пополнять со своего кошелька или извне, задавать лимиты и контролировать операции.

▶️Торговать самостоятельно дети и подростки не смогут — речь именно о накоплениях.

▶️Подростки старше 13 лет могут инициировать переводы внутри приложения в рамках дневных лимитов.

▶️С детского счёта запрещено отправлять деньги взрослым третьим лицам, которые не входят в список одобренных.

Параллельно Binance выпустила детскую книгу ABC’s of Crypto и образовательные материалы. Мотивов для активного фокуса на детях несколько: ключевое, как и в банкинге, это долгосрочный рост базы и LTV. Когда ребёнок становится совершеннолетним, его проще конвертировать в активного клиента. Конкретно в случае Binance и крипторынка есть и важный этический посыл: «мы про финграмотность, а не про казино». Очень вовремя после скандала из-за отмывания и других нарушений.

На уровне крупных глобальных бирж — Binance, Coinbase, Kraken — это один из первых публично заявленных продуктов, прямо таргетированных на детей и подростков с отдельным брендингом и функциональностью. Именно это делает историю резонансной.

💳 Финтехно

Индия становится вторым после Китая стратегическим узлом для российского финтеха. ЦБ выстраивает каналы обмена данными, расчётные схемы, диалог по санкционным рискам, надзор. А госбанки — реальные расчёты в национальных валютах, кредиты, депозиты, платежи для бизнеса и людей.

⚪️ Банк России открыл представительство в Мумбаи, второй зарубежный офис ЦБ после Пекина.

⚪️ Сбер идёт в розницу и ИТ: у банка уже есть два филиала — в Мумбаи и Дели — и ИТ-подразделение в Бангалоре. Свежий апдейт — планы на отделения ещё в десяти городах и запуск ещё одного IT-хаба в Хайдарабаде.

⚪️ ВТБ тоже нацелен на розницу и платежи физлиц: открылся новый офис в Нью-Дели и планируется отделение в Мумбаи. Оба пока с фокусом на cash management, валютные операции и сервисы для бизнеса; дальше — выход на розничных клиентов через QR-платежи.

Большой прорыв российского финтеха.

💳 Финтехно

Газпромбанк и Альфа-Банк тоже в тренде: оба подали заявки в Резервный банк Индии на лицензии для открытия филиалов. При этом у Газпромбанка уже есть представительство в Нью-Дели, он хочет расширяться там же. Альфа-Банк нацелен на Мумбаи — финансовую столицу.

▶️ Газпромбанк — исторически банк для экспортёров сырья, который имеет сеть точек в дружественных юрисдикциях и сильно завязан на расчёты по санкционно-чувствительному экспорту, где другие банки либо не могут работать вообще, либо жёстко ограничены. Полноценный филиал в Индии — это прямой доступ к индийским платёжным системам, импортёрам, корпорациям, госкомпаниям и властям в целом.

▶️ Альфа-Банк — это частный универсальный игрок с сильной розницей и цифровыми сервисами, который до санкций активно развивал международное присутствие, но после 2022 года был вынужден распродавать и сворачивать зарубежные активы под давлением санкций. Филиал в Мумбаи — это шанс снова играть в лиге международных банков, только уже в другом полушарии.

Индия — огромный, растущий рынок, плюс сильный IT-сектор. Клиенты российских банков здесь — состоятельные частные клиенты и бизнесы, которым нужен кросс-бордер между Россией и Индией. Открывая филиалы и представительства сейчас, банки получают возможность обслуживать львиную долю взаимных платежей в перспективе пары лет и продвигаться дальше в Юго-Восточную Азию: присутствие в Индии будет сильно укреплять переговорную позицию.

💳 Финтехно

За неполные 11 месяцев текущего года через T-Pay прошёл объём трат клиентов более 1 трлн рублей — это на 50% больше, чем за весь 2024 год. Рост — не косметический, а структурный: альтернативные способы оплаты становятся ядром платёжных привычек покупателей.

Какие ещё цифры раскрыл директор по продукту T-Pay Никита Буклиш, выступая в рамках форума FuturePay_25:

🔴 Через альтернативные каналы — pay-сервисы, телефоном, кнопкой в онлайн, QR-кодом, стикером — уже идёт 32% всех транзакций клиентов Т-Банка.
🔴 Прогноз к 2028 году — 50% всех оплат.
🔴 Через T-Pay на iPhone за неполные три месяца работы прошло уже 17 млн транзакций с оборотом 11 млрд рублей.

То есть россияне очень быстро адаптировались к новым способам оплаты и активно возвращают повседневные траты обратно в смартфон, а пластик потихоньку отходит на второй план. Его роль — инфраструктура, а не опыт.

💳 Финтехно

Мощный камбэк Visa в Сирии. Платёжная система официально заходит на рынок и вместе с регулятором будет строить цифровую инфраструктуру. Сирия почти 14 лет была отключена от глобальной финансовой системы: санкции, блокировка SWIFT, отсутствие международных платёжных сетей.

Фокус первого этапа — работа с лицензированными банками:

• выпуск карт по международным стандартам;
• запуск цифровых кошельков;
• построение надёжного и безопасного платёжного контура, совместимого с глобальными системами.

Visa несёт не только карту, но и целый набор альтернативных способов оплаты: кошельки, QR, tap-to-phone, платформенные решения для мерчантов. Для государства это способ быстро оцифровать расчёты, сузить долю «чёрного» кэша, получить больше транзакционных данных для налогов и надзора.

Всё это время дыру в цифровых платежах прикрывали локальные, замкнутые и не самые безопасные решения с точки зрения антифрода и защиты данных. Например, Sham Cash — электронный кошелёк для выплат зарплат бюджетникам и коммунальных платежей. Или Syria Cash — платформа для трансграничных переводов и оплаты счетов. Мобильные операторы тоже внедряли свои решения: например, в официальном приложении Syriatel пользователи могли оплачивать услуги, пополнять счёт и платить за ЖКУ через интеграцию с Syria Cash.

Сейчас страну не просто подключают обратно, а сразу перезагружают платёжную индустрию по лекалам 2025 года.

💳 Финтехно

Тревожный звоночек: Центр макроэкономического анализа и краткосрочного прогнозирования оценивает риск банковского кризиса на горизонте года в России как средний. Это та зона, где ошибки в политике, экономический шок или новый геополитический виток могут добить и банки, и заёмщиков. ЦБ видит проблему и транслирует позицию, что рынок обладает достаточным запасом капитала, резервов и прочности в целом.

По данным БКИ «Скоринг Бюро»:

⬛️ Доля «плохих» ссуд (просрочка > 90 дней, низкая вероятность возврата) на октябрь — 7%.

⬛️ Объём «плохих» долгов — 2,3 трлн рублей на октябрь; за январь–сентябрь 2025 их стало больше в 1,6 раза, причём прирост за девять месяцев выше, чем за весь 2024 год. Это много.

⬛️ Наибольший рост просроченных кредитов — в ипотеке (+75% за год по объёму), автокредитах (+53%) и кредитных картах (+38%).

Что ЦМАКП считает «системным банковским кризисом»

Триггеры довольно чёткие: доля проблемных активов > 10% в банковской системе, массовый отток депозитов и денег в целом, необходимость срочной реорганизации или национализации >10% банков или предоставление разовой господдержки банкам >2% ВВП.

На сегодняшний день ни один из них не сработал, но если текущие тенденции продолжатся, к концу 2026 выполнится одно из условий кризиса. Учитывая концентрацию капитала в крупных банках, в случае шока кризис может пойти через россыпь малых и средних игроков, у которых запас прочности существенно меньше, — и этим будет сложно управлять.

💳 Финтехно