ЦБ расщедрился на банковские лицензии и выдал вторую за месяц — её получила НКО «Мурманский Расчётный Центр». В отличие от Банка «Пейджин» (в прошлом РНКО «Платежный Конструктор»), Мурманский расчетный Банк получил сразу универсальную лицензию. Оба они не могут привлекать вклады, но с базовой нельзя также работать с драгметаллами.

Универсальная лицензия разрешает более широкий набор банковских операций и, как правило, требует более высокого капитала, тогда как базовая накладывает больше ограничений по видам деятельности и масштабам бизнеса.

Вводные с самого старта немного разные:

▶️ «Платежный Конструктор» — РНКО, расчётная небанковская кредитная организация, которая специализируется на платежах. Для неё базовая лицензия — это история про масштабирование финтех-эквайринга в банковский контур.

▶️ «Мурманский расчётный банк» — это НКО, то есть небанковская кредитная организация с заведомо более широким спектром возможностей. Для неё универсальная лицензия — шанс на корпоративные и расчётные сервисы более полного спектра.

14.10.2024 ЦБ зарегистрировал НКО «Мурманский расчётный центр» как оператора платёжной системы «Мультитрансфер». Готовая экспертиза в платёжно-расчётном контуре может стать ядром продуктовой линейки банка, а универсальная лицензия позволит монетизировать не только расчёты, но и более доходные корпоративные операции с валютой, трансграничными платежами и металлами.

Для Мурманска логичны продукты под логистику, добычу, рыболовство, госсектор — местный банк под региональную специфику вполне может быть успешным.

💳 Финтехно

ЕС утвердил общеевропейский потолок на наличные расчёты: не более €10 тыс. за раз или в связанных транзакциях, причём отдельным странам разрешено вводить ещё более низкие лимиты. При наличных операциях от €3 тыс. будет обязательна KYC-идентификация, а контролировать исполнение норм будет новый наднациональный надзорный орган AMLA (Anti-Money Laundering Authority).

Также в пакет вошло расширение перечня «обязанных лиц» — это компании и профучастники, на которых закон возлагает обязанности по противодействию отмыванию денег и финансированию терроризма. В него вошли представители криптоиндустрии и продавцы предметов роскоши.

Как это изменит рынок

С одной стороны, банкам будет проще строить единые политики и автоматические правила мониторинга по всем дочкам ЕС. С другой, меньше гибкости. Плохая новость для мерчантов — потенциальное снижение конверсии из-за KYC в офлайне на суммы выше €3 тыс. Особенно в странах, где проникновение безналичных платежей низкое.

Важный момент в том, что KYC при наличной оплате — это не просто посмотреть паспорт. Нужно зафиксировать личность, проверить её по санкциям, связать проверку с конкретной операцией, хранить следы проверки и уметь отчитаться по ним регуляторам. Поэтому без минимальной ИТ-поддержки со стороны банков продавцам будет сложно — и для банков это ниша: дав мерчантам коробочное решение, можно получить новое конкурентное преимущество.

Включение криптоиндустрии в круг «обязанных лиц» повышает порог входа и одновременно повышает прозрачность рынка: банкам будет проще выстраивать партнёрства с компаниями, соответствующими единым требованиям ЕС.

💳 Финтехно

ЦБ поддержал банковское сообщество в вопросе регулирования цен на маркетплейсах: Эльвира Набиуллина публично предложила запретить такой подход. Регулятор видит системный конфликт и настаивает на единой цене независимо от оплаты, обсуждая разные варианты решения. Вплоть до жёстких, которые применяют в других странах, где платформам ограничивают владение финорганизациями.

Напомним:

⚪️ Ozon предлагает организовать «недискриминационный допуск» любых банков к бонусным программам на равных коммерческих условиях.

⚪️ Wildberries — за индивидуальные двусторонние переговоры с банками и против директивного навязывания скидок и правил государством.

⚪️ При этом Wildberries, Ozon и «Авито» подписали меморандум о добросовестных практиках ценообразования, а Сбер и Яндекс отказались это делать.

Логика ЦБ в том, чтобы отвязать конкуренцию платёжных средств от ценовой манипуляции на витрине маркетплейса. Для них это значит, что модель «витрина + свой банк» станет менее монетизируемой через цену — вырастет ценность прямой лояльности без привязки к способу оплаты. А регулятору предстоит проследить за обходными схемами с подменой «своей» цены с помощью купонов, клубных тарифов и рекомендательных алгоритмов.

Где заканчивается партнёрская программа и начинается дискриминация способа оплаты — пока вопрос.

💳 Финтехно

Крупнейшее приобретение «Альфа-Банка» и крупнейшая сделка на рынке лизинга: холдинг SFI продаёт 87,5% «Европлана». По данным «Ъ», цена — 65 млрд рублей за 100% компании, закрытие сделки планируется после реестра на дивиденды за три квартала 2025 года и согласия ФАС — затем «Альфа-Банк» сделает обязательное предложение миноритариям.

У банка уже есть «Альфа-Лизинг», сильный в «тяжёлых» активах — ж/д и грузовой технике. «Европлан» — лидер в автолизинге для частных и малых бизнес-клиентов. И обе компании входят в топ-10 по портфелю. Связка закрывает обе стороны рынка: крупные корпоративные проекты и массовый автопарк.

Зачем это «Альфа-Банку»

▶️ Расширение продукта и клиентской базы: к B2B добавляется «розница на колёсах» с широкой сетью дилеров — это даёт кросс-продажи банковских услуг и более высокую частоту контакта с клиентами.

▶️ Экономия за счёт масштаба: совместные закупки у автопроизводителей, более дешёвое фондирование для «Европлана», единые риск-подходы — всё это поддерживает маржу.

▶️ Баланс портфеля: меньше перекоса в капиталоёмкие сегменты, выше скорость оборота и устойчивость к циклам.

Если интеграция бизнесов и цифровых каналов пройдёт успешно, у «Альфа-Банка» есть шанс стать одним из главных бенефициаров консолидации лизингового рынка в 2026–2027 годах.

💳 Финтехно

Роскошный максимум внешней коммуникации финорганизации и тем более — налоговой. Воронежская ФНС креативно напоминает об оплате налогов до 1 декабря.

💳 Финтехно

В Монголии может появиться первый филиал российского банка. Какого — пока не понятно, но власти страны готовы дать для этого все необходимые разрешения. Это качественный сдвиг к прямой расчётной инфраструктуре в тугриках и рублях без лишних посредников: платежи будут дешевле и быстрее, инструменты финансирования сделок — шире, риски и зависимость от других валют — ниже, обслуживание контрактов — проще.

Кто бы это мог быть

У Газпромбанка действует представительство в Улан-Баторе, ВТБ ранее кредитовал проекты в Монголии. Для банка, который зайдёт в Монголию в формате филиала, это в первую очередь возможность расширения клиентской базы в сегменте бизнеса. Импортёры и дистрибьюторы, логистика, строительство, горная отрасль — это кредитование оборота, эквайринг, зарплатные карты, сервисы для ВЭД.

Сейчас есть через представительства и корреспондентские связи, причём с обеих сторон: у монгольских банков в России филиалов тоже нет. Окно возможностей — инициативы Минфина о снижении порога для филиалов иностранных банков в России.

💳 Финтехно

Вслед за банковскими приложениями банкоматы выходят за пределы управления деньгами — а Сбер делает следующий шаг в индустрию здоровья после своего умного кольца. Правда, шаг неоднозначный. Банк анонсировал новые банкоматы, где по биометрии можно будет получить не только деньги, но и оценку своего состояния по десяти показателям.

В релизе про новый банкомат Сбер обещает измерять:

• пульс,
• давление,
• уровень стресса,
• уровень утомления,
• индекс массы тела,
• предположительный уровень холестерина,
• средний уровень глюкозы в крови,
• риск нарушения обмена глюкозы в будущем,
• жёсткость артериальной стенки,
• вариабельность сердечного ритма.

Как говорится, «это было не просто смело» — потому что юзкейс сомнительный. Допустим, камерой на банкомате можно снять rPPG-сигнал (микроколебания цвета кожи) и по нему прикинуть пульс, стресс или утомление, но давление, холестерин, глюкоза и тем более риски нарушений — это что-то на грани научной фантастики без личной калибровки, клинических валидированных моделей и сертификации как медизделия.

Как технология вовлечения в экосистему интересно, но стоят ли этого риски — большой вопрос. А их немало, начиная с тревожности и очередей у банкомата и заканчивая ответственностью за данные.

Единственная понятная связка — это если банкоматы будут как-то синхронизироваться с умными кольцами. Они будут давать валидные сигналы, а ATM станут массовой офлайн-точкой касания для первичного скрининга и онбординга в экосистему.

💳 Финтехно

После взрывного роста в последние пару лет рынок кадров в IT и финтехе замер. Кроме обратной связи от коллег по цеху — изучаем масштабное исследование Хабр и ЭКОПСИ, которое строится на опросе и голосовании тысяч специалистов по всей России. В контуре — почти 700 компаний, из них 126 в итоговом рейтинге.

Почти весь финансовый рынок — дружно ниже 40-го места:

🔴 В топ-10 всего три банка: Точка (5 место), Alda Digital (7) и Райффайзен Банк (10) в топ-20 ещё два: Т-Банк (11), Альфа-Банк (15).

🔴 Далее по списку — Сбер (43), МТС Финтех (53), ВТБ (70), Газпромбанк (72), ПСБ (76): это банки, у которых высокая узнаваемость, но привлекательность хромает в разной степени. Зачастую это свидетельство разрыва между публичным HR-брендом и ожиданиями ИТ-сообщества либо типичный паттерн больших банков с недостаточным продуктовым фокусом в глазах айтишников.

🔴 Ещё ниже — Дом.PФ (83), Банк России (84), Совкомбанк Технологии (85), РСХБ (98), МКБ(100), Россельхозбанк (109), «Русский Стандарт» (126), где с привлекательностью уже очень большие проблемы.

Интересно, что выделенные технологические бренды внутри групп получают больше доверия, чем материнские. Это сила внутреннего ИТ-бренда. В целом от рейтинга есть ощущение, что маркетплейсы и e-com тянут планку ожиданий, и банки конкурируют с ними именно как продуктовые компании, а не финансовые.

Что показывает разрез по размеру штата

⚪️ Т-Банк (77%) и Alfa Digital (82%) — редкие примеры, где масштаб не убивает привлекательность.

⚪️ В суперкрупных организациях хромает привлекательность (Сбер, ВТБ, ПСБ, Совкомбанк Технологии) — типичный парадокс гиганта.

⚪️ В основной массе размер как будто не имеет большого значения: при сопоставимом размере IT-штата банки дают сотрудникам принципиально разный уровень опыта.

💳 Финтехно

Некоторые вещи не теряют актуальности и спустя 50 лет: телеграм-канал «Москва 24» опубликовал записку 1971 года, в которой дедушка подписчика рекомендует, как заработать на Жигули.

В мини-курсе по финансовой грамотности — 7 принципов

1. Хочешь быстрее накопить — имей большую семью.
Большая семья дисциплинирует лучше любого начальника. Где много детей — там человек перестаёт лениться. А Жигули — машина семейная.

2. Береги рубль с раннего утра.
Утренний рубль надёжнее вечернего: утром ещё есть здравый смысл, вечером — только разговоры.

3. Премию трать с умом.
Премия — это кирпич в будущую машину. Каждый кирпич отдельно выглядит смешно, но дом складывается.

4. Вкладывайся в вещи, которые живут долго.
Пальто, инструмент, хороший термос. Всё это экономит деньги на десять лет вперёд. А Жигули покупаются не на расточительность, а на терпение.

5. Держи учёт расходов.
Тетрадка — лучший бухгалтер. Если каждый рубль записан — значит, он не убежит. Убегают только те деньги, о которых человек «потом вспомнит».

6. Никогда не трать всё до нуля.
Ноль — число тревожное. Держи хотя бы рубль. Этот рубль потом приведёт ещё семь — проверено жизнью.

7. Главное — не бросай дело.
Кто копит месяц — тот молодец. Кто копит год — тот хозяин. Кто копит три года — тот ездит.

Главная идея за 50 лет не устарела: финансовый результат делает не героизм, а система. С той только поправкой, что в 2025 эту систему часто обеспечивают цифровые сервисы: автоматизация в копилки и цели, прогноз расходов, оплата неожиданных крупных покупок по частям, PFM и финансовые цели, распределение инвестиций по уровням риска и срокам.

💳 Финтехно

Сразу два российских банка запустили оплату во Въетнаме по локальным QR-кодам из мобильного банка — Сбер и ВТБ. Списание происходит в рублях с автоматической конвертацией в донги.

Сбер заявляет покрытие более миллиона торговых точек, ВТБ цифры не раскрывает — но предполагаем, что если речь о подключении к локальной платформе — формальные характеристики будут плюс-минус одинаковые.

Поле конкуренции — комиссии, лимиты, продвижение для наращивания оборота и качество пользовательского опыта. Например, Сберу в публичных анонсах не хватает прозрачности условий, но банк акцентирует внимание на UX и масштабе. ВТБ упускает этот момент и фокусируется на продуктовых характеристиках, заявляя нулевые комиссии и вариативность по сумме (от 10 рублей до 350 тысяч).

ВТБ ранее уже запустил QR-оплаты в Турции, Кыргызстане, Таджикистане: опыт международных QR-интеграций есть. Сбер опирается на крупнейшую в РФ QR-инфраструктуру и карту мерчантов, но зарубежные QR-кейсы ранее публично почти не детализировал.

💳 Финтехно

Брокеры будут тратить ежегодно на взносы в систему компенсаций по ИИС 25–100 млн рублей, УК — от 6 до 44 млн. Закон принят в июле, механизм начинает работать с января.

Что важно

▶️ Участие профучастников — добровольное: не все ИИС автоматически защищены, и профучастники обязаны уведомить клиента об участии в системе. Вероятно, в договорах, цифровых сервисах и на сторонних витринах появится маркировка: продуктовым командам и маркетологам пора готовиться к коммуникации конкурентного преимущества.

▶️ Размер выплаты клиенту: до 1,4 млн рублей на одного инвестора при наступлении страхового случая — по аналогии с вкладами.

▶️ Деньги на компенсации пойдут из взносов профучастников: конкретная цифра каждой компании зависит, в том числе, от кредитного рейтинга: чем он выше, тем ниже взнос. Это стимулирует качество риск-менеджмента.

Для профучастников это новая статья затрат, которая потенциально может привлечь новых клиентов и нарастить остатки на их ИИС. Участие в системе станет маркером доверия и конкурентным преимуществом в рознице — а в будущем, вероятно, общерыночным стандартом. Проблема в том, что часть расходов, скорее всего, переложится на клиентов.

💳 Финтехно

Любопытный разворот коммуникации ЦБ про цифровой рубль: от удобства для всех и вся к признанию слабой потребительской ценности для масcового использования в рознице. Новый приоритет — бюджетный контур и трассировка расходов.

⚪️ Банки услышат «утечки пассивов не стоит бояться», это плюс. ЦБ акцентирует внимание на том, что цифровая нацвалюта вряд ли будет использоваться для сбережений и важна как инфраструктурный инструмент государства.

⚪️ Население и бизнес услышат «нам это не нужно», это минус. Особенно на фоне и без того слабого понимания технологии и интереса к ней в целом. Условный плюс — отсутствие завышенных ожиданий (если у кого-то они были).

Это не прямой конфликт с прежним позиционированием — но значительное смещение акцентов.

💳 Финтехно

ЦБ готовится в ближайшее время открыть представительство в Индии, второе зарубежное после офиса в Пекине. Это история не про розницу, а про геополитику денег. В Индии сейчас проходит один из ключевых денежных коридоров России — огромный по объёму, асимметричный по торговому балансу и политически чувствительный из-за санкций. Офис нужен, чтобы управлять этим коридором напрямую: строить устойчивые схемы расчётов в нацвалютах, интегрировать платёжные и клиринговые системы, лоббировать интересы российских банков и экспортёров.

На практике это, скорее всего, приведёт к более предсказуемым расчётам и новым инструментам для бизнеса и банков, а для розницы эффект проявится позже — через появление рабочих платёжных решений (карты, быстрые платежи, переводы).

Торговля России и Индии выросла в пять раз за несколько лет и достигла порядка $66–68 млрд. При этом импорт Индии из России (в первую очередь нефть) исчисляется десятками миллиардов, а экспорт Индии в Россию — всего несколько миллиардов. Отсюда проблема: у России скапливаются рупии, которые сложно использовать, российские экспортёры не готовы держать большие объёмы. Параллельно обсуждается взаимный приём карт RuPay и «Мир», а также связь платёжных систем и систем финансовых сообщений, чтобы обходиться без SWIFT и международных карточных платёжных систем.

💳 Финтехно

Т-Технологии мыслят стратегически и ищут способы усилить людей и расти быстрее. Эту позицию транслирует на AI Journey директор по технологиям искусственного интеллекта Т-Банка Виктор Тарнавский:

▶️ Главный эффект внедрения ИИ — ускорение работы людей. Искусственный интеллект повышает скорость решения задач разработчиков и аналитиков, но не ведёт к мгновенной экономии, это эффекты «завтрашнего дня».

▶️ Компании «только учатся» правильно мерить влияние ИИ: многие результаты косвенные и отсроченные.

▶️ Наибольший прямой экономический эффект сейчас в обслуживании клиентов, кредитных ML-моделях, антифроде.

▶️ Собственные ИИ-инструменты ускоряют полный цикл разработки и вывод новых продуктов; более трети кода в Т-Банке уже пишет ИИ.

Основная идея в том, что ИИ рассматривается как накопительный долгосрочный фактор продуктивности и качества развития. И заявленная стратегия хорошо рифмуется со свежей отчётностью: при росте выручки на 69% год к году группа удерживает высокий ROE и наращивает операционную прибыль. По итогам 9 месяцев Т присоединилась к Яндексу в клубе триллионеров.

💳 Финтехно

Ничто так не объединяет, как общий враг: Сбер, ВТБ, Альфа-банк, Т-банк и Совкомбанк направили в Госдуму письмо со своей позицией по скидкам на маркетплейсах. Суть в том, что цена не должна зависеть от того, картой какого банка платит клиент, — потому что удобство и выгода должны быть доступны всем. Есть и второе, более жёсткое предложение — запрет маркетплейсам вкладывать деньги в скидки и бонусы вообще.

Дело, конечно, не только в защите клиентов и честной конкуренции: это война за долю платёжного рынка и роль в платформенной экономике.

⬛️ Маркетплейсы с собственными банками используют мощную связку скидок и платёжных инструментов, отбирая долю рынка и эквайринговый доход у всех остальных. Кроме денег проблема в восприятии, лояльности и вовлечённости: покупатели и в других сценариях начинают отдавать предпочтение картам маркетплейсов. Это мощный маркетинговый инструмент привлечения в банк-дочку платформы, который для других банков практически недостижим: они не могут так же глубоко интегрироваться в CJM клиента.

⬛️ Греф добавляет к этому мощный «политический» спин про пополнение бюджета и защиту традиционной экономики: по расчётам Сбера, маркетплейсы за счёт скидок недоплатили 1,5 трлн рублей налогов и забирают рынок у офлайновых сетей за счёт «нерыночных условий, созданных государством». Сами маркетплейсы, к слову, позиционируют эти скидки как свои расходы и «программы лояльности» — как кэшбэк у многих ритейлеров.

Почему именно сейчас

Закон 289-ФЗ про платформенную экономику фактически рассматривает маркетплейсы как новый класс системных игроков, для которых нужны отдельные правила. Банки используют момент, чтобы добиться более жёсткого регулирования их бизнеса и не дать платформам форы в дальнейшем.

Забрав у маркетплейсов один из ключевых рычагов продвижения своих карт, банки снижают риск, что финансовые «дочки» платформ станут суперсильными розничными игроками. Парадокс в том, что такое «выравнивание» условий де-факто бьёт по тем, кто слабее в остальных каналах.

Есть стойкое ощущение, что скидки покупателям — это только цветочки. А ягодки ждут нас там, где маркетплейсы лезут в деньги селлеров и инфраструктуру вокруг них: кредитование, финансирование оборота и логистики, страхование и доступ к данным.

💳 Финтехно

Точка Банк назвал главные тренды в сфере 115-ФЗ. В интервью Ведомостям руководитель направления «Риски бизнеса» Григорий Мальцев рассказал, как изменился подход банков по закону о противодействии легализации доходов.

Среди главных тенденций:

⚪Усложнение критериев для выявления подозрительных операций: изучаются целые цепочки транзакций, а не только объемы переводов или снятия наличных;
⚪Повышенное внимание к счетам физлиц и самозанятых;
⚪Использование платформы ЦБ «Знай своего клиента» (ЗСК) для оценки рисков компаний;
⚪Повышение точности проверок за счёт развития больших данных, ИИ и скоринговых моделей.

При этом банки не только усложняют критерии оценки, но и становятся партнёрами для бизнеса, помогая ему снижать риски блокировок. Через разные инструменты: от рекомендаций при транзакциях до консультаций с комплаенс-помощниками, банки подсказывают, в каких моментах нужно быть осторожнее.

💳 Финтехно

Всё смешалось вокруг российской дочки Райффайзен Банка: продажа актива, давление регуляторов, иски Р-Фарма и Распериа, международная и внутривенгерская политика. Изучаем крупный апдейт от австрийской Der Standard насчёт новых претендентов на покупку после сентябрьского неудачного раунда — и систематизируем происходящее.

▶️Кандидат №1: крупный венгерский бизнесмен Иштван Тиборц (зять Орбана) + российские партнёры. По данным инсайдеров, связанная с ним группа интересуется покупкой около 60% российской «дочки» RBI — при этом группа BDPST (структура Тиборца) публично всё отрицает.

В России, по данным Der Standard, он получил негласную поддержку в кругах Банка России и со стороны ряда бизнесменов. В слухах постоянно всплывает имя Алексея Репика («Р-Фарм»), который якобы «тянет за ниточки» в этой сделке. Он одновременно судится с «дочкой» Райфа на сотни миллионов евро и по данным Der Standard, фигурирует в слухах как человек, влияющий на переговоры о сделке в пользу Тиборца.

При этом из США сигнал скорее отрицательный: американские структуры считают Тиборца политически уязвимым и Венгрию — чрезмерно пророссийской. Именно поэтому Орбан в начале ноября на встрече с Трампом в Белом доме, по данным Der Standard, отдельно поднимал вопрос о позиции США по продаже российской «дочки» Райфа.

▶️Кандидат №2: консорциум российских и западных бизнесменов, которые заинтересованы в миноритарном пакете около 30%. Важная деталь: российские участники, по данным издания, не входят в санкционные списки. Логика такой структуры в том, что миноритарный пакет такого консорциума смог бы лучше защищать банк от внутреннего давления и проблем в России.

Как мы поняли, это не единая сделка — речь именно о двух разных группах интересантов, которые могут быть как конкурентами, так и элементами единой схемы. Сам Raiffeisen Bank International официально не комментирует потенциальных покупателей и ход переговоров, пока не найден тот, кого одобрят все стороны.

По сути, RBI сейчас ходит по очень узкому коридору: сделка должна одновременно устроить Москву (чтобы банк не ушёл вникуда и остался управляемым), Вашингтон и Брюссель (чтобы покупатель соответствовал политическому курсу) и саму группу RBI, которой нужно минимизировать потери и юридические риски.

Иски Rasperia и «Р-Фарм» — тоже не случайные фоновые истории, а важные элементы переговорной позиции: они делают для RBI сценарий «просто уйти» юридически и финансово почти невозможным и одновременно создают у российской стороны возможность «обменять» смягчение рисков на желаемую конфигурацию сделки.

И всё это — на фоне рекордной прибыльности российского бизнеса из-за санкций и ухода других западных банков.

💳 Финтехно

ЦБ ещё раз отложил момент, когда бизнес начнёт реально платить за использование цифровых рублей. До 31.12.2026 для компаний всё по-прежнему бесплатно, а уже утверждённые небольшие комиссии просто сдвинули на 01.01.2027. По сути ЦБ аккуратно подтягивает тарифную модель под новую дорожную карту: именно осенью следующего года запланировано массовое внедрение цифрового рубля, а с 2027 все банки обязаны будут с ним работать.

Масштабирование и эксперименты пройдут без издержек для бизнеса, а когда цифровой рубль закрепится в бюджете, массовых сценариях платежей и банковской инфраструктуре — заработает система комиссий и возраграждений. До конца 2026 года цифровой рубль для банков — затратная история, которая потребует ресурсов на интеграцию и поддержку, но не принесёт транзакционного дохода. С 2027 появится хотя бы небольшой поток доходов.

По итогам пилота ЦБ сможет оценить реальные объёмы и сценарии использования и при необходимости скорректировать тарифную модель до фактического вступления в силу.

Отдельно зафиксировано, что для обычных людей операции с цифровым рублём в принципе бесплатны, независимо от льготного периода.

💳 Финтехно

У 65% россиян них нет сбережений, которые позволят семье продержаться какое-то время при потере основного дохода, — результаты опроса «инФОМ» по заказу ЦБ. Это максимум почти за четыре года: в последний раз такой уровень был в декабре 2021. Только 31% ответили «да, есть такой запас», остальные не ответили или затруднились.

Для банков тревожный звоночек: массовый клиент стал беднее, более чувствителен к шокам и инфляции, меньше готов к долгосрочным сбережениям и более уязвим к кредитной нагрузке. База для розничных пассивов и инвестиционных продуктов снижается, а вероятность досрочного снятия денег при любом шоке повышается.

▶️ Фокус рынка будет ещё сильнее смещаться в сторону «верхних» 20–30% клиентов по доходу.

▶️ Массовое инвестирование превращается в нишу относительно обеспеченных.

▶️ Спрос на потребкредиты и кредитки останется высоким даже при высоких ставках — альтернатива у людей слабая. Но и риски останутся высокими, особенно в BNPL.

При этом инфляционные ожидания и оценки сильно расходятся с официальной статистикой и различаются по группам. У большинства людей субъективное ощущение инфляции в два раза выше официальной, а у группы без сбережений — ещё выше, чем у тех, у кого есть «подушка». То есть люди будут искать реальную доходность выше своих ожиданий по инфляции.

Что с этим можно делать

▶️ Пересматривать линейку сберегательных продуктов: больше простых, понятных решений для микронакоплений, автосбережений и копилок.

▶️ Чётко показывать реальную доходность относительно инфляции в коммуникации, имея в виду завышенные ожидания клиентов.

▶️ Настраивать скоринговые модели с учётом отсутствия сбережений и повышенной уязвимости.

Для цифровых сервисов тот факт, что большинство людей живёт без сбережений и при этом ждёт двузначной инфляции, — идеальный кейс для продуктов в стиле «финансовое здоровье». Это трекинг расходов и обязательных платежей, расчёт рекомендованной подушки, подсказки по снижению долговой нагрузки, персональные дашборды и даже симуляторы шоков.

💳 Финтехно