Финансовая отрасль впервые с начала года вошла в топ-3 самых атакуемых сфер по DDoS в России по оценке RED Security. На первый взгляд цифры не выглядят «рекордными» по современным меркам, но в них чувствуется качественный сдвиг — от минутных залпов к изматывающим атакам, где DDoS может выступать как отвлекающий манёвр перед более сложными взломами.
⚪️ Количество атак на банки в третьем квартале выросло втрое год к году.
⚪️ Эпизоды непрерывного давления могут длиться до 64 часов.
⚪️ Более 80% инцидентов пришлось на Москву и область.
На пратике это значит, что на первый план выходит способность банка держать удар десятки часов и видеть за DDoS-атаками комбинированные сценарии, которые бьют не по каналу, а по инфраструктуре. Туда, где у банка меньше запаса прочности и дороже каждая минута простоя.
💳 Финтехно
На пратике это значит, что на первый план выходит способность банка держать удар десятки часов и видеть за DDoS-атаками комбинированные сценарии, которые бьют не по каналу, а по инфраструктуре. Туда, где у банка меньше запаса прочности и дороже каждая минута простоя.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Европейские финтехи тоже работают над интеграцией стейблкоинов в свои процессы. Итальянская платёжная сеть Bancomat объявила о проекте стейблкоина EUR-BANK, полностью привязанного к евро и распространяемого через банки. Цели — кросс-граничные платежи, мгновенное управление ликвидностью и токенизированные сбережения.
Bancomat заявляет базу 100+ млн пользователей в десяти странах Европы и готовность выступать системным интегратором — объединять банки, регуляторов и платёжные институты в единую платформу цифровых платежей.
Почему именно сейчас? На европейском финтех-рынке чувствуется определённая фрагментация: параллельно развиваются цифровой евро, кошелёк Wero (EPI), то и дело появляются разные консорциумы и объединения, которые обещают бесшовные платежи. Проблема в том, что все эти проекты требуют инвестиций, а единая платформа может стать простым путём к инновациям и экономии.
⚪️ EUR-BANK задуман как единый банковский стейблкоин для всех участников, а не зоопарк разрозненных токенов. Это снижает издержки интеграций и упрощает совместимость.
⚪️ Ончейн-клиринг в евро обеспечивает более дешёвые и быстрые взаиморасчёты.
⚪️ Как и в случае пилота Mastercard, участие «обычного» банка приземляет высокие технологии на ежедневные и массовые сценарии платежей.
Инновация — в системности и роли сети. Не сам по себе евро-стейблкоин, а дистрибуция через банковскую сеть и замах на общеевропейскую интероперабельность. Это качественный сдвиг от экспериментов отдельного банка к индустриальному стандарту.
💳 Финтехно
Bancomat заявляет базу 100+ млн пользователей в десяти странах Европы и готовность выступать системным интегратором — объединять банки, регуляторов и платёжные институты в единую платформу цифровых платежей.
Почему именно сейчас? На европейском финтех-рынке чувствуется определённая фрагментация: параллельно развиваются цифровой евро, кошелёк Wero (EPI), то и дело появляются разные консорциумы и объединения, которые обещают бесшовные платежи. Проблема в том, что все эти проекты требуют инвестиций, а единая платформа может стать простым путём к инновациям и экономии.
Инновация — в системности и роли сети. Не сам по себе евро-стейблкоин, а дистрибуция через банковскую сеть и замах на общеевропейскую интероперабельность. Это качественный сдвиг от экспериментов отдельного банка к индустриальному стандарту.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Аналитики BCG опубликовали очень интересный отчёт про розничный банкинг и ИИ — он называется «От отделений к ботам» (по-английски звучит более складно: from branches to bots). Искусственный интеллект уже решает много задач финансовых организаций: автоматизирует однотипные операции и обращения в поддержку, обеспечивает персонализацию. Точка роста — маркетинг, кредитование и ценообразование.
По оценке BCG, в ИИ скрыто свыше $370 млрд дополнительной годовой прибыли для отрасли. Но пока реальные кейсы масштабной отдачи редки: большинство банков остаются на уровне пилотов и точечных автоматизаций, а не перестраивают процессы end-to-end.
Где ИИ уже работает и даст максимальный эффект
▶️ Платежи и антифрод: выявление и предотвращение мошенничества.
▶️ Оптимизация продаж в отделениях и онлайн.
▶️ Кредиты: скоринг и андеррайтинг.
▶️ Маркетинг: оптимизация кампаний и прямые коммуникации.
▶️ Риск и комплаенс: прогнозирование просрочки и взыскание.
▶️ Инвестиции: ИИ-поддержка управления портфелем.
Почему банкам нужно ускоряться
Исторически глобальная выручка розничного банкинга росла в среднем на 7% в 2019–2024, но дальше базовый сценарий обещает замедление до 2–4% в год вплоть до 2029 года. Одновременно затраты продолжают расти: ИТ и комплаенс съедают всё больший кусок бюджета, а маркетинговые расходы на клиента за 2023–2024 выросли более чем на 20%. В 2025-м, на фоне снижения ставок, доходы от сбережений упали почти на 35% к 2024.
Итог — у традиционных игроков средний cost-to-income застрял выше 60%, тогда как у сильных «цифровых» банков — около 35%. Риск не в том, что ИИ «не сработает», а в том, что банки не успеют внедрить его достаточно полно и быстро.
Целевой майндсет
Речь о новой логике банка: предиктивные, адаптивные и частично автономные процессы, где система подсказывает клиенту шаги к его финансовой цели и в то же время банк снижает свои издержки.
На смену просто чат-ботам приходят агенты, которые совершают покупки и платежи сами в рамках заданных правил. Ранние внедрения уже дали заметный эффект: не называя бренды, BCG приводит пример, что у «одного азиатского банка» стоимость взыскания уменьшилась на 30–40% при росте конверсии, а у «другого глобального игрока» существенно увеличилось количество завершённых предзаявок через виртуального помощника.
Помимо легаси в ИТ-архитектуре, проблема в отсутствии изменимых ценностей и фрагментированном подходе: команды расходуют силы на десятки разрозненных пилотов вместо нескольких приоритетных цепочек с измеримым результатом. Есть и психологические барьеры: неготовность делегировать ИИ решения в кредитовании или управлении денежными потоками без чётких правил, ответственности и точек вмешательства человека.
💳 Финтехно
По оценке BCG, в ИИ скрыто свыше $370 млрд дополнительной годовой прибыли для отрасли. Но пока реальные кейсы масштабной отдачи редки: большинство банков остаются на уровне пилотов и точечных автоматизаций, а не перестраивают процессы end-to-end.
Где ИИ уже работает и даст максимальный эффект
Смотрим диаграмму 1, где левая цифра — доля банков, где в направлении уже внедрён ИИ; правая — ожидаемый эффект.
Почему банкам нужно ускоряться
Исторически глобальная выручка розничного банкинга росла в среднем на 7% в 2019–2024, но дальше базовый сценарий обещает замедление до 2–4% в год вплоть до 2029 года. Одновременно затраты продолжают расти: ИТ и комплаенс съедают всё больший кусок бюджета, а маркетинговые расходы на клиента за 2023–2024 выросли более чем на 20%. В 2025-м, на фоне снижения ставок, доходы от сбережений упали почти на 35% к 2024.
Итог — у традиционных игроков средний cost-to-income застрял выше 60%, тогда как у сильных «цифровых» банков — около 35%. Риск не в том, что ИИ «не сработает», а в том, что банки не успеют внедрить его достаточно полно и быстро.
Целевой майндсет
Речь о новой логике банка: предиктивные, адаптивные и частично автономные процессы, где система подсказывает клиенту шаги к его финансовой цели и в то же время банк снижает свои издержки.
На смену просто чат-ботам приходят агенты, которые совершают покупки и платежи сами в рамках заданных правил. Ранние внедрения уже дали заметный эффект: не называя бренды, BCG приводит пример, что у «одного азиатского банка» стоимость взыскания уменьшилась на 30–40% при росте конверсии, а у «другого глобального игрока» существенно увеличилось количество завершённых предзаявок через виртуального помощника.
«Лестница зрелости» такова (диаграмма 2): чат-боты → встраивание ИИ в отдельные сценарии → автономные агенты → мультиагентные системы. Большинство банков ещё внизу этой лестницы, но именно верхние ступени дают самый большой экономический эффект. Лидеры направляют экономию от ИИ на новые продукты, каналы и привлечение клиентов, закрепляя разрыв от отстающих.
Помимо легаси в ИТ-архитектуре, проблема в отсутствии изменимых ценностей и фрагментированном подходе: команды расходуют силы на десятки разрозненных пилотов вместо нескольких приоритетных цепочек с измеримым результатом. Есть и психологические барьеры: неготовность делегировать ИИ решения в кредитовании или управлении денежными потоками без чётких правил, ответственности и точек вмешательства человека.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Stripe попытается сделать оплату по лицу массовой: финтех совместно с NEC (японская технологическая корпорация) разработали смарт-терминал Stripe Reader S700: биометрическая идентификация от NEC встраивается в POS-устройство Stripe Terminal (работает в 25 странах) для оплаты офлайн без карты и телефона.
Глобально механика работы стандартная для биометрических платежей: камеры на терминале идентифицируют человека, после чего запускается цепочка аутентификации и поиска сохранённого платёжного средства. Интересны массовый и трансграничный аспекты, а также форм-фактор самого терминала.
Для Stripe очередной выход за пределы электронной коммерции ещё сильнее связывает онлайн-аккаунт и офлайн-покупку. Кроме прямой выгоды и роста бизнеса — проще связывать визиты, LTV и атрибуцию, поднимать конверсию повторных покупок и удерживать пользователей.
💳 Финтехно
Глобально механика работы стандартная для биометрических платежей: камеры на терминале идентифицируют человека, после чего запускается цепочка аутентификации и поиска сохранённого платёжного средства. Интересны массовый и трансграничный аспекты, а также форм-фактор самого терминала.
Stripe выводит на рынок биометрических платежей крупного глобального провайдера POS-инфраструктуры — это значит, что технология обречена стать по-настоящему массовой в масштабах всего мира. Челлендж в том, чтобы адаптировать технологию под регуляторные требования разных стран. Например, EU AI Act строго ограничивает удалённую биометрию в реальном времени и в публичном пространстве, но идентификация по согласию на кассе не входит в число запрещённых практик.
Для Stripe очередной выход за пределы электронной коммерции ещё сильнее связывает онлайн-аккаунт и офлайн-покупку. Кроме прямой выгоды и роста бизнеса — проще связывать визиты, LTV и атрибуцию, поднимать конверсию повторных покупок и удерживать пользователей.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Турецкий ЦБ продолжает чистку рынка платёжных систем и отозвал лицензии сразу у трёх, которые СМИ называют «популярными у россиян». Это PayFix, İninal и Aypara. Сообщения о приостановке их деятельности появились ещё в марте на фоне расследований на предмет нелегальной деятельности и отмывания денег. Все три компании переданы под управление фонда страхования вкладов.
⚪️ Неделей раньше, 31 октября, лицензии лишился Papara — один из крупнейших турецких кошельков.
⚪️ В конце октября TCMB также временно приостанавливал деятельность Sipay и Vepara.
Для местного рынка это мощный стимул развития традиционных банков: сегмент электронных кошельков резко сжимается, небанковских альтернатив становится меньше. Это вопрос конкуренции и развития. А вот для российских финтехов, которые работали через турецкие кошельки, это жёсткий стресс-тест на комплаенс и операционную устойчивость. Кроме этого, заморозка остатков на старых кошельках до завершения регуляторных процедур — это кассовый разрыв, который нужно как-то закрывать.
Туристам станут менее доступны быстрые сценарии доступа к безналичным платежам в Турции. И если у обычных людей всегда есть альтернатива в виде наличных, то для стартапов это вопрос выживания.
💳 Финтехно
Для местного рынка это мощный стимул развития традиционных банков: сегмент электронных кошельков резко сжимается, небанковских альтернатив становится меньше. Это вопрос конкуренции и развития. А вот для российских финтехов, которые работали через турецкие кошельки, это жёсткий стресс-тест на комплаенс и операционную устойчивость. Кроме этого, заморозка остатков на старых кошельках до завершения регуляторных процедур — это кассовый разрыв, который нужно как-то закрывать.
Туристам станут менее доступны быстрые сценарии доступа к безналичным платежам в Турции. И если у обычных людей всегда есть альтернатива в виде наличных, то для стартапов это вопрос выживания.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Закон об ограничении числа банковских карт на одного человека должен быть принят до конца года. Будет разрешено не более 20 штук в целом и не более пяти в одном банке. Как мы поняли, идея про десять карт больше не обсуждается.
💳 Финтехно
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Совокупная господдержка госбанков по итогам этого года будет в шесть раз выше, чем в 2024, — не менее 560 млрд рублей по расчётам «Ъ». Это сумма конкретных траншей и вложений:
⚪️ Длинные субординированные депозиты из ФНБ под конкретные мегапроекты (высокоскоростная магистраль, комплекс в Усть-Луге).
⚪️ Прямые вливания в капитал отдельных банков (покупка акций).
Зачем это нужно
ЦБ постепенно возвращает докризисные требования к надёжности банков — нормативы капитала: чем выше планка, тем больше своих денег должен иметь банк для устойчивости. Когда регулятор ужесточает требования, банку необходимо либо пополнить капитал, либо сжать кредитование. Государство предлагает «подушку», увеличивая капитал там, где банкам нужно одновременно держать нормативы и давать много кредитов под инфраструктурные проекты, которые сами по себе тянут за собой рабочие места, налоги и спрос у подрядчиков.
💳 Финтехно
Зачем это нужно
ЦБ постепенно возвращает докризисные требования к надёжности банков — нормативы капитала: чем выше планка, тем больше своих денег должен иметь банк для устойчивости. Когда регулятор ужесточает требования, банку необходимо либо пополнить капитал, либо сжать кредитование. Государство предлагает «подушку», увеличивая капитал там, где банкам нужно одновременно держать нормативы и давать много кредитов под инфраструктурные проекты, которые сами по себе тянут за собой рабочие места, налоги и спрос у подрядчиков.
Сумма 560 млрд рублей — это деньги длинные (до 2049 года) и дешёвые (по ВСМ ставка всего 0,5% годовых на реально используемую часть). Для банка это почти идеальный ресурс: он и нормативы поддерживает, и не душит будущие кредиты высокой себестоимостью. В каком-то смысле это преимущество для госбанков по сравнению с частными, которым придётся усиливать капитал иными способами — за счёт прибыли, размещения акций или своих субзаймов — и аккуратнее выбирать ниши.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Продолжаем изучать исследование BCG о том, как ИИ может изменить розничный банкинг. Аналитики утверждают, что уже сейчас есть реальные примеры, как будет выглядеть AI-first банк, где искусственный интеллект — не дополнение, а ядро всех процессов. BCG выделяет три стадии внедрения ИИ:
⚪️ Deploy — автоматизация рутины: распознавание документов, AML-проверки, работа с документами.
⚪️ Reshape — оптимизация конкретных процессов и операций от начала и до конца: например, в кредитовании от заявки до выдачи и обслуживания займа.
⚪️ Invent — появление новых бизнес-моделей: персональные финансовые ассистенты для клиента, ценообразование в реальном времени, предиктивные инвестиционные платформы.
Что отличает лидеров
🔴 Амбициозные многолетние цели, где есть KPI и для быстрой отдачи, и для горизонта вплоть до 2030 года; есть дорожная карта внедрения и правило реинвестировать эффект в рост.
🔴 Принятие и активное использование ИИ на уровне топ-менеджмента — диаграмма 2.
🔴 Фокус внедрения ИИ в ключевые бизнес-процессы и департаменты (маркетинг, клиентские пути, ценообразование, продажи, переводы и платежи, риски, комплаенс, кредиты), а не только в саппорт (ИТ, документооборот, юристы) — диаграмма 3.
🔴 Лидеры одновременно закрывают дефицит редких ролей (ML-инженеры, дата-саентисты) и массово переобучают текущий штат. У них около 8% всего рабочего времени сотрудников уже официально занято задачами ИИ (у отстающих — около 6%). И банки-лидеры планируют в ближайший период обучить ИИ-навыкам примерно каждого четвёртого сотрудника, а отстающие — каждого восьмого (диаграмма 4).
Главный вывод в том, что лидерство в ИИ определяется не количеством пилотов, а смелостью менять процессы и инвестировать в людей.
💳 Финтехно
По структуре затрат (диаграмма 1) заметно, что большинство инвестиций сконцентрировано на первой ступени — Deploy, тогда как доля Reshape и особенно Invent значительно меньше. И это ключевая проблема: застрявшие на автоматизации рутины банки получают меньше пользы в P&L, чем те, кто перестраивает процессы целиком.
Что отличает лидеров
Главный вывод в том, что лидерство в ИИ определяется не количеством пилотов, а смелостью менять процессы и инвестировать в людей.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Финтех стал мощным драйвером бизнеса Ozon в третьем квартале: группа показала выручку 258,9 млрд рублей, что на 69% больше, чем годом ранее. Из них доля финтех-направления — почти 54 млрд рублей. Прибыль направления за квартал составила 17,7 млрд рублей, сохранив двукратные темпы роста. Это редкий кейс для маркетплейсов, где обычно финтех — поддерживающий бизнес, тогда как у Ozon — уже отдельный важный стрим.
🔼 Процентная выручка финтеха: 34,5 млрд рублей, +157% г/г – это связано с развитием кредитного бизнеса и ростом привлёченных средств клиентов (они уже составляют более 438 млрд рублей).
🔼 Чистая процентная маржа финтех-сегмента: 11,2% за квартал — двузначный показатель — индикатор того, что модель устойчиво работает даже при росте объёмов.
Для контекста по группе Ozon: валовая прибыль выросла до 60,1 млрд рублей (+122% г/г), скорректированная EBITDA — 41,5 млрд рублей (рост почти в 3 раза), чистая прибыль — 2,9 млрд рублей (против убытка годом ранее). Менеджмент прямо увязывает улучшение маржинальности с вкладом финтех-сервисов.
💳 Финтехно
По итогам года выручка финтеха ожидается на 110% выше, чем в 2024, причём операции по Ozon Карте вне маркетплейса должны превысить объём операций внутри площадки, хотя в 3 квартале они уже выше 60%. Это качественный сдвиг: карта стала универсальным розничным платёжным продуктом без привязки к основному бизнесу группы. Только за этот год в рамках финтеха запустилось несколько важных продуктов и отдельных направлений: появилась кредитная карта и банкоматы, лизинг на авто для бизнеса и интернет-эквайринг для внешних мерчантов, несколько страховок.
Для контекста по группе Ozon: валовая прибыль выросла до 60,1 млрд рублей (+122% г/г), скорректированная EBITDA — 41,5 млрд рублей (рост почти в 3 раза), чистая прибыль — 2,9 млрд рублей (против убытка годом ранее). Менеджмент прямо увязывает улучшение маржинальности с вкладом финтех-сервисов.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
У антифрода и борьбы с мошенниками есть цена — это жалобы людей. По сравнению с предыдущим годом их количество на финансовые компании выросло на 15,8% (данные за январь - сентябрь). На кредитные организации приходится 60,9% жалоб, на НФО и корпоративные отношения — 18,2%.
⚪️ На банки в ЦБ поступило 170,5 тыс. жалоб: +21% г/г. Главный драйвер — блокировки счетов, карт и онлайн-банкинга, а вот обращений по потребкредитованию и автокредитованию в из-за недобросовестных практик продаж стало меньше.
⚪️ МФО прибавили 10% год к году: 27,5 тыс. жалоб. Стало больше на возврат денег за допуслуги и по кредитным каникулам, меньше — на недостоверную информацию об условиях.
Чтобы снижать жалобы, издержки поддержки и отток клиентов, важно сделать сильный антифрод человечным: точнее, быстрее, прозрачнее. В противовес «чёрному ящику» для клиента нужны понятные основания, чек-лист документов, пошаговый процесс разблокировки, статус-трекер в приложении, проактивная и превентивная коммуникация в духе «что и почему ограничено», «как быстро решить».
💳 Финтехно
Чтобы снижать жалобы, издержки поддержки и отток клиентов, важно сделать сильный антифрод человечным: точнее, быстрее, прозрачнее. В противовес «чёрному ящику» для клиента нужны понятные основания, чек-лист документов, пошаговый процесс разблокировки, статус-трекер в приложении, проактивная и превентивная коммуникация в духе «что и почему ограничено», «как быстро решить».
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Visa и Mastercard согласились пойти на уступки, чтобы закрыть 20-летний коллективный иск ритейлеров в США. Конфликт тянется с 2005 года: торговцы обвиняли сети и крупнейшие банки в антиконкурентных практиках — завышении интерчейнджа и навязывании правил приёма карт.
В очередном проекте соглашения — снижение части комиссий и смягчение двух самых спорных правил.
▶️ Средняя «эффективная» межбанковская комиссия по кредитным картам в США будет снижена на 10 базисных пунктов (–0,10%) на пять лет. Для ориентира: типичный уровень интерчейнджа в США ~2–2,5% от суммы покупки, и это примерно в два раза выше, чем в России.
▶️ Для стандартных потребительских карт вводится потолок интерчейнджа на уровне 1,25% (125 б.п.). Сокращение касается именно межбанковской части, то есть той доли комиссии, которая идёт банкам-эмитентам. Собственные сборы сетей (схемные и процессинговые) прямых ограничений не получают.
▶️ Ослабляется принцип honor all cards: магазины смогут сами выбирать, какие типы карт принимать — например, отказываться от премиальных потребительских и коммерческих продуктов с повышенным интерчейнджем. И более того — мерчанты смогут взимать доплату с покупателей, то есть прозрачнее переложить часть издержек на клиента.
Банки тоже почувствуют эффект новых условий — и они им вряд ли понравятся. В частности, крупные эмитенты, которые получают львиную долю интерчейнджа, могут столкнуться с падением доходов по части операций и оборота по премиальным картам в отдельных сетях ритейла. Мощный челлендж для Visa и Mastercard — минимизировать эти последствия, чтобы не растерять партнёров.
💳 Финтехно
В очередном проекте соглашения — снижение части комиссий и смягчение двух самых спорных правил.
Visa и Mastercard называют договорённость «лучшим решением для всех», обещают малым торговцам больше гибкости, ниже издержки и понятнее правила. Ассоциация ритейлеров считает уступки минимальными: урезана только межбанковская часть, сети сохраняют возможность повышать свои внутренние тарифы, а значит потенциальная выгода может «съедаться» другими комиссиями.
Банки тоже почувствуют эффект новых условий — и они им вряд ли понравятся. В частности, крупные эмитенты, которые получают львиную долю интерчейнджа, могут столкнуться с падением доходов по части операций и оборота по премиальным картам в отдельных сетях ритейла. Мощный челлендж для Visa и Mastercard — минимизировать эти последствия, чтобы не растерять партнёров.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Исследователи T-Bank AI Research и Центрального университета научились развивать сложные навыки рассуждений так же эффективно, как при классическом обучении с подкреплением, но дешевле и быстрее.
Результаты исследования:
▶️ На шести бенчмарках математического рассуждения качество сохранилось до 100% относительно полноформатного RL-дообучения.
▶️ Для Qwen2.5-14B качество сопоставимо с RL при изменении лишь ~0,0016% параметров.
▶️ Один из этапов обучения сокращается с десятков минут до секунд; память под оптимизатор — с гигабайт до сотен килобайт.
История важная не только (и не столько) для крупных финансовых корпораций и бигтехов. Качественные рассуждающие модели могут стать доступнее для университетских лабораторий и среднего бизнеса.
💳 Финтехно
Вместо дообучения всей модели на миллиардах параметров вводят компактные «векторы-настройки» (steering vectors). Они работают как регулятор громкости: усиливают правильные логические шаги, не переписывая весь «мозг» сети. Обучается и встраивается только небольшой набор весов, остальные параметры заморожены.
Результаты исследования:
История важная не только (и не столько) для крупных финансовых корпораций и бигтехов. Качественные рассуждающие модели могут стать доступнее для университетских лабораторий и среднего бизнеса.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
This media is not supported in your browser
VIEW IN TELEGRAM
Square масштабирует биткоин-платежи, которые запустились в начале октября. Из пилота опция превращается в массовый эквайринг — и выходит на тропу конкуренции с картами по экономике транзакции. Практический тест Lightning в офлайне предполагает нулевые комиссии до 2027 и четыре режима клиринга, а в мобильном приложении Cash App уже появилась карта точек, где можно расплатиться криптовалютой (на видео).
⚪️ Прямая оплата в биткоинах на кассе постепенно станет доступна всем 4 млн мерчантов, которые уже обслуживаются в Square. Можно выбрать один из четырёх режимов расчётов: BTC→BTC, BTC→фиат, фиат→BTC, фиат→фиат.
⚪️ В личном кабинете продавцы могут настроить процент автоматической конверсии дневных продаж в биткоин или включить обратную конверсию в фиат.
Насколько мы понимаем, для рынка это первый масштабный кейс, где криптоплатежи интегрированы прямо в кассовое ПО и конкурируют с картами не только по идеологии, но и по экономике.
💳 Финтехно
Насколько мы понимаем, для рынка это первый масштабный кейс, где криптоплатежи интегрированы прямо в кассовое ПО и конкурируют с картами не только по идеологии, но и по экономике.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Буквально инь и янь финансового HR сегодня: Forbes и РБК в один день решили опубликовать свои рейтинги работодателей в разных отраслях. Эффект сезона, конкуренции и разных методик отрицать не будем и попробуем выстроить максимально полную картину.
Что показали результаты
⬛️ В обоих списках верхний эшелон банков заметно совпадает: это устойчивое ядро работодателей, где одновременно сильны HR-практики и управленческая зрелость. Альфа-Банк, ВТБ, Сбер, Совкомбанк, Т-Банк — у РБК все в I группе, у Forbes — в «Платине», это крупные банки с заметной IT-повесткой и развитым корпоративным управлением.
⬛️ В середине картина пёстрая: компании, где формализованы ESG-процедуры и прозрачность, выше оцениваются в Forbes, а те, кто ставит на опыт сотрудников и инновационность HR-процессов — в РБК.
В чём разница
РБК — группы I/II/III с акцентом на опыт сотрудника и репутацию, это история про найм и посыл «не зря нас выбирают люди». Оценивают >40 показателей в пяти блоках: сотрудники и условия, соцответственность, эффективность и инновации, деловая репутация, мнение сотрудников. Важная особенность — гибкие веса блоков (учитывают приоритеты участников). Это повышает «жизненность» оценки, но затрудняет жёсткие сопоставления между компаниями с разными профилями.
Forbes — ESG-бенчмарк по формализованным практикам и раскрытию с фиксированными весами (S 40%, E 40%, G 20%). Это скорее история для инвесторов и статуса на рынке. Источник — анкета + публичная отчётность.
Банковское ядро у обоих представлено широко, дополнительно у Forbes видны Газпромбанк и МКБ; у РБК — БСПБ. Различия начинаются в «длинном хвосте» — инвест-бутики, лизинг, региональные банки и управкомпании распределены неравномерно: часть видна у Forbes, часть — у РБК.
Например, IDF Eurasia (МФО) и страхование встречается в обоих списках (Ингосстрах, ВСК, Росгосстрах, «РГС Жизнь»), инвест- и брокерский контур пересекается частично: у обоих есть БКС и «Цифра», но у Forbes дополнительно «Атон» и «Ньютон Инвестиции». Также в периметре РБК не видны лизинг и корпоративные финансы («Европлан», «ТайлЛизинг»), зато есть «Банки ру».
💳 Финтехно
Что показали результаты
В чём разница
РБК — группы I/II/III с акцентом на опыт сотрудника и репутацию, это история про найм и посыл «не зря нас выбирают люди». Оценивают >40 показателей в пяти блоках: сотрудники и условия, соцответственность, эффективность и инновации, деловая репутация, мнение сотрудников. Важная особенность — гибкие веса блоков (учитывают приоритеты участников). Это повышает «жизненность» оценки, но затрудняет жёсткие сопоставления между компаниями с разными профилями.
Forbes — ESG-бенчмарк по формализованным практикам и раскрытию с фиксированными весами (S 40%, E 40%, G 20%). Это скорее история для инвесторов и статуса на рынке. Источник — анкета + публичная отчётность.
Банковское ядро у обоих представлено широко, дополнительно у Forbes видны Газпромбанк и МКБ; у РБК — БСПБ. Различия начинаются в «длинном хвосте» — инвест-бутики, лизинг, региональные банки и управкомпании распределены неравномерно: часть видна у Forbes, часть — у РБК.
Например, IDF Eurasia (МФО) и страхование встречается в обоих списках (Ингосстрах, ВСК, Росгосстрах, «РГС Жизнь»), инвест- и брокерский контур пересекается частично: у обоих есть БКС и «Цифра», но у Forbes дополнительно «Атон» и «Ньютон Инвестиции». Также в периметре РБК не видны лизинг и корпоративные финансы («Европлан», «ТайлЛизинг»), зато есть «Банки ру».
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
ЦБ добавит в перечень признаков подозрительных операций крупный перевод самому себе через СБП, если в этот же день клиент затем пытается отправить деньги новому получателю, которому полгода ничего не переводил. Это будет седьмой параметр.
По данным Банка России за 2024 год, СБП — один из основных каналов в социальной инженерии. По количеству у неё было второе место после карт, по сумме — третье (после онлайн-банкинга и карт). Если сравнивать с общим объёмом операций через СБП, проблема не выглядит масштабной: в 2024 году через неё прошло 13,4 млрд операций на 69,5 трлн рублей, и на этом фоне зафиксированные 8,24 млрд рублей мошеннических переводов — всего лишь 0,012%.
Логика регулятора в том, чтобы предотвратить схему, когда злоумышленники уговаривают жертву собрать деньги на один счёт и потом быстро выводят их третьим лицам. Переводы самому себе стали максимально дешёвыми и удобными — это усилило привлекательность сценария и для пользователей, и для мошенников, которые его эксплуатируют.
💳 Финтехно
По данным Банка России за 2024 год, СБП — один из основных каналов в социальной инженерии. По количеству у неё было второе место после карт, по сумме — третье (после онлайн-банкинга и карт). Если сравнивать с общим объёмом операций через СБП, проблема не выглядит масштабной: в 2024 году через неё прошло 13,4 млрд операций на 69,5 трлн рублей, и на этом фоне зафиксированные 8,24 млрд рублей мошеннических переводов — всего лишь 0,012%.
Логика регулятора в том, чтобы предотвратить схему, когда злоумышленники уговаривают жертву собрать деньги на один счёт и потом быстро выводят их третьим лицам. Переводы самому себе стали максимально дешёвыми и удобными — это усилило привлекательность сценария и для пользователей, и для мошенников, которые его эксплуатируют.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Сбер и «Яндекс» не стали присоединяться к досрочному исполнению требований закона «О платформенной экономике», который вступает в силу через год.
▶️ «Яндекс» объяснил отказ отсутствием в документе ограничений на инвестиции платформ в скидки; компания давно продвигает потолок в 10% от оборота на маркетплейс-субсидии.
▶️ «Сбер Мегамаркет» заявил, что ещё оценивает положения меморандума на соответствие бизнес-модели и интересам партнёров.
Сам по себе меморандум важен, чтобы продемонстрировать регуляторам и властям возможности саморегулирования и по возможности избежать жёстких норм по скидкам. Или хотя бы оттянуть их вступление в силу.
Меморандум фиксирует добровольное досрочное исполнение отдельных требований закона, а правовую рамку задаёт сам закон: регистрация, прозрачные правила взаимодействия с продавцами и самозанятыми, алгоритмическая прозрачность, претензионный порядок, борьба с контрафактом и манипуляциями. В ранних версиях обсуждался лимит на платформенные скидки, но к моменту принятия эту норму исключили. Летом онлайн-ретейл и «Яндекс» вместе с офлайн-сетями публично просили вернуться к регулированию скидок (предлагался порог 10% от годового оборота платформы). В конце октября позицию об ограничении поддержал «Сбер» от имени банковского сообщества.
Отказ двух крупных игроков — это переговорный рычаг и повод вернуть в повестку скидочный лимит.
💳 Финтехно
Сам по себе меморандум важен, чтобы продемонстрировать регуляторам и властям возможности саморегулирования и по возможности избежать жёстких норм по скидкам. Или хотя бы оттянуть их вступление в силу.
Ключевое противоречие — субсидирование скидок. В текущем меморандуме нет предела на инвестиции в скидки со стороны площадок. Для игроков, которые считают «скидки за счёт платформы» инструментом ценовой войны и вытеснения продавцов/конкурентов, подпись под такой версией документа легитимизирует статус-кво. Отсюда жёсткая позиция «Яндекса» про лимит 10% и осторожная пауза «Сбера». Подписали меморандум Wildberries & Russ, Ozon и «Авито».
Меморандум фиксирует добровольное досрочное исполнение отдельных требований закона, а правовую рамку задаёт сам закон: регистрация, прозрачные правила взаимодействия с продавцами и самозанятыми, алгоритмическая прозрачность, претензионный порядок, борьба с контрафактом и манипуляциями. В ранних версиях обсуждался лимит на платформенные скидки, но к моменту принятия эту норму исключили. Летом онлайн-ретейл и «Яндекс» вместе с офлайн-сетями публично просили вернуться к регулированию скидок (предлагался порог 10% от годового оборота платформы). В конце октября позицию об ограничении поддержал «Сбер» от имени банковского сообщества.
Отказ двух крупных игроков — это переговорный рычаг и повод вернуть в повестку скидочный лимит.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM