Пять лет от идеи до пилота. ЦБ запускает эксперимент по открытию счетов по видеосвязи в рамках экспериментального правового режима — участвуют Газпромбанк, МТС Банк, Делобанк и ОТП Банк. Первая фаза тестирования ожидается в следующем году, после сертификации систем видеосвязи.

В эксперименте участвуют не самые большие, но достаточно гибкие банки с высоким уровнем цифровой зрелости. У каждого из них есть яркая особенность, которая добавляет пилоту реальности и расширяет сценарии:

⚪️Делобанк интересен специализацией на обслуживании бизнеса.
⚪️МТС Банк входит в крупную технологическую экосистему.
⚪️Газпромбанк — системно значимый и с международными связями.
⚪️ОТП — лояльная дочка иностранного банка.

Преимущества для отдалённых регионов, людей с ограниченными возможностями и банковской экономики очевидны. И в то же время удалённый формат открытия счёта будет мощным челленджем для антифрод-систем. Но именно в таких пилотах возможно развитие и тестирование сложных форм биометрической верификации, таких как анализ мимики, голоса, микродвижений. А также обкатка будущих стандартов и широкой практической применимости ЕБС.

💳 Финтехно

На горизонте пяти лет ВТБ планирует полностью выйти из нефинансовых активов и заниматься исключительно банковской деятельностью. Кроме требований «сверху» и демонстрации согласия с ЦБ и властями, это высвобождение капитала для более прибыльных и профильных направлений, гибкая и прозрачная структура бизнеса.

Дело в том, что нефинансовые активы часто имеют низкую отдачу на капитал или требуют долгосрочных инвестиций, в то время как банковский бизнес завязан на быстрый оборот денег и контроль рисков. Фокус на банковское ядро повышает эффективность, управляемость и потенциально — маржу.

Непрофильные активы не будут «съедать» капитал, который мог бы быть использован для кредитования, инвестиций в IT и цифровые продукты. Банковский бизнес даже в кризис может показывать рост, а девелопмент, промышленные активы, логистика — капиталоёмкие, «медленные» индустрии с дополнительными рисками на фоне санкций и высокой ключевой ставки.

💳 Финтехно

Банки и платформы настолько сблизились, что ЦБ впервые готовится регулировать не только сами финансовые организации, но и интерфейсы, через которые управляют деньгами и данными — а значит, контролем и доверием людей.

Какой будет новая модель регулирования: главное из тезисов Эльвиры Набиуллиной на Data Fusion

🔴Инвестиции банков в нефинансовые (экосистемные) активы должны осуществляться только за счёт капитала, а не за счёт денег вкладчиков. Цель — снизить риски для клиентов и ограничить чрезмерную экспансию банков в убыточные на старте бизнесы.

🔴Законопроект о небанковских поставщиках платёжных услуг поможет финтех-компаниям работать, не покупая банк и не заключая партнёрства с ним. Банки давно протестуют.

🔴На крупные платформы будут распространяться требования ЦБ к банкам: сервисная нейтральность (посредники не должны продвигать исключительно собственные товары и услуги), аудированная финансовая отчётность, требования к бесперебойности работы, защите персональных данных, переходу на отечественное ПО.

🔴Появится платформа согласий — единый интерфейс, где человек сможет видеть, какие разрешения он дал, и управлять ими (включая отзыв). За утечки и недобросовестное использование данных будет ответственность, соразмерная масштабу рисков.

Через платформу согласий, открытые API, сервисную нейтральность — ЦБ строит инфраструктуру общественного доверия к данным. Такой способ дать людям инструмент управления в мире, где доступ к товарам и услугам только в обмен на чувствительные персональные данные — это норма.

💳 Финтехно

Пока ЦБ занят платформенными сервисами, Госдума взяла на себя публичную коммуникацию на тему валюты БРИКС для взаиморасчётов. По словам Анатолия Аксакова, для неё может быть использован золотой паритет и расчётная система банков, а также есть «определённые разработки, которые звучат вполне интересно».

Всего каких-то три месяца назад российские власти опровергали даже обсуждение собственной валюты странами БРИКС — в ответ на угрозу Трампа ввести пошлины в 100% за отказ от доллара. Что любопытно в коммуникации Госдумы — это посыл «российские финансисты работают над созданием». То есть, формально, страны БРИКС действительно ни при чём.

ЦБ вне повестки — и возможно, публичное «опережение» Госдумой — сознательный буфер, чтобы прощупать международную реакцию без формального вовлечения регулятора.

💳 Финтехно

У цифрового рубля новый потенциальный конкурент. Минфин считает, что Россия должна разработать собственные стейблкоины, привязанные к другим валютам, — пишет Reuters со ссылкой на Османа Кабалоева.

Логика железная: в марте люди попали под массовую блокировку цифровых кошельков Garantex, где были USDT, а значит нужны такие же свои — независимые и безопасные. А ещё фактически подконтрольные.

Поворот интересный, потому что стейблкоины вдруг позиционируются как инфраструктурный актив, а не спекулятивный инструмент. Похожий путь проходят криптовалюты в России — тоже с подачи и титаническими усилиями Минфина.

💳 Финтехно

Правительство Италии может потребовать от UniCredit как можно скорее покинуть Россию в обмен на одобрение сделки по поглощению Banco BPM — пишет газета Il Messaggero. Сумма сделки — €14 млрд, или около 1,33 трлн рублей, рассмотрение может состояться уже на этой неделе — то есть, решение должно быть быстрым.

Это называется правило «золотой власти» — механизм, который позволяет правительству блокировать, ограничивать или устанавливать условия для сделок слияний и поглощений, если затрагиваются стратегически важные отрасли.

Сделка с Banco BPM крайне важна для UniCredit: это ключ к консолидации на домашнем рынке. UniCredit — второй по величине банк в Италии после Intesa Sanpaolo, а Banco BPM — третий по активам игрок. Если сделка состоится, UniCredit укрепит позиции и приблизится к Intesa, особенно в ключевых сегментах и в части регионального охвата (север Италии).

Проблема в том, что финансовая значимость российского бизнеса UniCredit тоже далеко не нулевая — хотя в сравнении, конечно, проигрывает возможности перестроить расстановку сил на ключевом рынке — в Италии. Он важен как актив, но сильно ограничен в операционной гибкости и отдаче на капитал. По сути это запертая ликвидность, которую сложно конвертировать в дивиденды или использовать в других странах.

💳 Финтехно

Wildberries выстраивает финансовую инфраструктуру, которая усиливает контроль над продавцами и их доходами. Сегодня маркетплейс анонсировал сразу два новых продукта: кредиты селлерам и софинансирование рассрочки покупателям за счёт продавцов. И если первый — вполне стандартный для банка и маркетплейса, то второй очень необычный для российского рынка.

Суть в том, что покупатели смогут брать рассрочку на 3, 6 и 12 месяцев, а продавец предоставляет скидку до 9%, покрывая стоимость рассрочки. Деньги предоставят кредитные брокеры через внешних партнёров. Фактически появляется опосредованный контроль над маржой продавца с целью увеличения оборота. Селлеру это тоже выгодно, если скидка не съедает слишком большую часть дохода, но основным бенефециаром будет всё-таки маркетплейс.

Кроме влияния на оборот платформенное финансирование становится способом удержания продавцов и конкурентным преимуществом. Кредитование селлеров и софинансирование рассрочек — это инструмент повышения лояльности и стимулирования продаж, а также мощный барьер для ухода с платформы.

При этом условия кредитования вполне рыночные, близкие к банковским b2b-продуктам: «ключевая ставка + 5 п.п.». По сути маркетплейс действует как агрегатор и дистрибьютор финансовых услуг — не субсидирует бизнес селлеров, а монетизирует доступ к финансовой инфраструктуре.

При этом финансирование через партнёров снижает регуляторную нагрузку, но оставляет маркетплейсу контроль данных и UX.

💳 Финтехно

Raiffeisen Bank International аккуратно идёт на попятную в вопросе ухода из России. «Внезапно» оказалось, что внутри банка нет единой позиции: часть топ-менеджмента выступает за немедленную продажу, другая — за выжидательную позицию — пишет Bloomberg.

Проблема RBI — не столько в размерах активов, сколько в том, что он стал заложником своей прибыльности в России и не может быстро отказаться от источника дохода, который фактически стал токсичным на уровне ЕС. Но в то же время у группы очень сильная позиция в стране: услуги банка востребованы и он по-прежнему в числе системно значимых.

Тот факт, что власти разрабатывают условия для возвращения в Россию компаний, которые успели свернуть бизнес, недвусмысленно намекает на то, что это будет непросто.

Речь идёт уже не о том, кто «выйдет» или «вернётся», а о том, на чьих условиях будет устроен порядок дальнейшего присутствия и в каком формате.

💳 Финтехно

Самозапрет на кредиты стал по-настоящему массовым: к середине апреля его оформили 10 млн человек, по данным ЦБ. Это почти 20% от общего числа заёмщиков, которых в банках и МФО в совокупности около 50 млн.

Налицо кризис доверия к финансовым организациям, который привёл к потере значительной части воронки продаж кредитных продуктов. Особенно тревожно, что отказываются не только перегруженные клиенты, но и те, кто никогда не брал кредит, — то есть, новая аудитория исключает себя заранее.

▶️44% (3,56 млн) — не имеют действующих кредитов и больше половины никогда их не брали (2,1 млн).

▶️47% (3,8 млн) — имеют действующие кредиты.

▶️8% (648 тыс.) — имеют долги перед банками и МФО.

▶️ 1% (81 тыс.) — имеют микрозаймы.

Активные заёмщики тоже включаются. Почти треть людей, которые установили самозапрет, имели 5+ кредитов и ещё столько же — от двух до пяти.

Профиль самозапретившегося клиента — зрелый, цифрово грамотный, финансово осмотрительный, 70% — от 21 до 59 лет, многие с кредитной историей. Это не маргинальные группы, а ядро розничного кредитного сегмента: банки теряют самых дисциплинированных и осторожных клиентов. И в отличие от классического чёрна, эти пользователи легко не восстанавливаются в кредитной воронке — они исчезают из неё надолго или навсегда.

И это плюс один сдерживающий фактор для роста розничного кредитования и доходов банков в ближайшем будущем — наряду с высокой ключевой и охлаждением сектора со стороны ЦБ.

💳 Финтехно

Американский финтех-стартап Bolt превращается из сервиса для быстрого онлайн-чекаута в суперапп, который объединяет оплату покупок, криптовалюту (в том числе «один клик» для покупки и хранения), переводы между людьми, кэшбэки и бонусы. В случае Bolt это не просто продукт, а попытка заново найти product-market-fit: в 2021–22 стартап оценивался в $11 млрд, но потом столкнулся с замедлением выручки, внутренними конфликтами и судебными исками.

Супераппы — это формат, который давно взлетел в Азии (например, WeChat, Grab, Gojek), но в США пока не прижился. Это ниша и серьёзный вызов. Один из шансов — ставка на криптовалюты и снижение порога входа для массовых пользователей. И на нашей памяти это первая попытка объединить Zelle + Coinbase + PayPal в одном интерфейсе, без отдельного криптокошелька, платёжного сервиса и кэшбэк-приложения.

Примечательно, что Bolt не изобретает ничего заново — финтех пересобирает логистику денег вокруг человека, а не вокруг форматов (банк, кошелёк, обменник и т.д.). PayPal, Venmo, Cash App — все они пытались объединять платежи, переводы, криптовалюты и покупки. Но они позиционируют себя не как супераппы, а скорее как «удобный платёжный сервис с расширенными возможностями». Bolt ставит на концепцию «всё в одном, с нуля и в одном интерфейсе».

💳 Финтехно

В России 7+ млн человек с просрочками по кредитам более 30 дней — и в совокупности это 22 млн договоров на 2,3 трлн рублей — посчитали в НБКИ. Наибольший объём просроченной суммы приходится на необеспеченные потребкредиты — 53% (≈1,2 трлн рублей). По продуктам распределение такое:

⬛️Микрозаймы: 46,88% (~10,3 млн)
⬛️Потребкредиты: 29,46% (~6,5 млн)
⬛️Кредитные карты: 22,32% (~4,9 млн)
⬛️Автокредиты: 0,89% (~200 тыс.)
⬛️Ипотека: 0,45% (~100 тыс.)

В 2024 году количество личных банкротств выросло почти на четверть: почти полмиллиона человек за год прошли через суд, ещё десятки тысяч — через внесудебную процедуру. 96,7% кейсов — это люди, которые сами подают на себя, роль ФНС и кредиторов — мизерна.

Вместе с самозапретом это новая группа риска для банков: всё больше людей сознательно выходят из кредитной системы.

Любопытно, что вместе с этими данными кредитное бюро говорит о том, что появляется тип людей, которые, возможно, с самого начала не собираются возвращать долг — но никакой официальной статистики по таким заёмщикам нет.

💳 Финтехно

Специализированные финтехи существуют не только для музыкантов, поколения Z или самозанятых — есть и более необычные ниши. Например, для религиозных групп. Это история не только про этику, но и про соответствие финансовых продуктов определённому мировоззрению и духовным ограничениям. Как это работает — разбираем сегодня в свежем выпуске рубрики #ФинтехДляВсех.

Исламские финтехи

Шариат запрещает ростовщичество, спекуляции и инвестиции в запретные отрасли (алкоголь, азартные игры, порнографию). Финтех-стартапы, соответствующие этим нормам, предлагают:
• инвестиции на основе партнёрства;
• краудфандинг и P2P-кредитование без процентов;
• исламские карты и цифровые кошельки, которые не зарабатывают на процентах.

Wahed Invest — один из первых исламских «робо-эдвайзеров», сертифицирован шариатским советом, работает в более чем 130 странах и запустил первую исламскую индексную биржу в Америке. У него есть лицензия Комиссии по ценным бумагам и биржам США.

Insha — один из первых исламских необанков в Европе, интересен как пример «гибридной модели»: запущен турецким банком Albaraka, но ориентирован на европейскую аудиторию. Активно продвигается среди мигрантов и молодёжи.

Blossom Finance — интересен тем, что использует блокчейн и исламские принципы одновременно: яркое сочетание технологий и веры. Это P2P-платформа, где инвесторы могут финансировать микрофинансовые организации в мусульманских странах, не нарушая запретов шариата.

Raqamyah — краудлендинговая платформа с лицензией ЦБ Саудовской Аравии. Даёт возможность инвестировать в малый бизнес по исламским контрактам.

Hejaz Financial Services — исламский финтех с максимально широким спектром услуг — инвестиции, страхование, пенсионные счета (аналог НПФ), банковские продукты. Подстраивается под австралийскую юрисдикцию, но придерживается принципов шариата.

Христианские финтехи

Менее распространены, но тоже существуют. Так как в христианстве нет жёстких запретов на операции с деньгами, стартапы строят позиционирование на соответствии базовым принципам этики — например, избегать вложений в компании определённых индустрий или помогать нуждающимся. Фишка этих финтехов — комьюнити и медиа-составляющая.

FaithFi — заметный игрок в США среди христиан, известен благодаря подкастам и активной поддержке церквей. Это приложение и медиа-сервис, обучающее библейским принципам управления деньгами. Есть инструменты для бюджета и донаты.

Eventide Investments — фонд, который управляет активами на миллиарды долларов и инвестирует только в компании с «позитивным социальным воздействием». В основе — христианская этика и ESG-подход.

Christian Community Credit Union — полноценный банк, предлагающий кредиты, ипотеку, депозиты и даже миссионерские карты. Доходы направляются на поддержку христианских миссий.

Еврейские финтехи

Это большая редкость, но такие компании тоже есть на финтех-рынке. Они учитывают требования галахи (еврейского закона): например, нельзя давать деньги под проценты между евреями, обязательно помогать нуждающимся пожертвованиями и беспроцентными ссудами, каждый седьмой год долги прощаются, транзакции в шаббат автоматизируются.

Heter Iska-платформы — онлайн-платформы для инвестиций без нарушения запрета на ростовщичество: heter iska — это юридическая конструкция, заменяющая проценты на партнёрство. Например, финтех IskaHub специализируется на шаблонах, калькуляторах и API для интеграции в банки и P2P-платформы.

Jewish Future Pledge — помогает инвесторам и филантропам направлять деньги на поддержку еврейских организаций. Связан с системами планирования наследия.

Donor-Advised Funds — цифровые платформы, где благотворитель создаёт свой фонд, а потом распределяет деньги на помощь израильским НКО, синагогам, школам.

Hebrew Free Loan Society — цифровая система беспроцентных микрозаймов для общины: онлайн-заявки, проверка, управление займом. Работает более 125 лет.

💳 Финтехно

На призыв президента навести порядок в сегменте льготной ипотеки первыми публично отреагировали Сбер и ВТБ. Банки пообещали отменить комиссии, но предупредили, что это ударит по выдачам: они «резко упадут».

Герман Греф: комиссия была способом сдержать убытки, поскольку сама по себе льготная ипотека убыточна для банков.

Андрей Костин: комиссии вводили вынужденно, чтобы не проигрывать другим банкам, которые уже начали брать такую надбавку.

По сути, речь идёт не просто о банковской комиссии, а о структурной проблеме всей модели льготной ипотеки: она убыточна при текущих ставках, и банки компенсируют это «по-своему». В какой-то степени отмена комиссий — это формальное признание, что текущая модель субсидий не работает.

Либо государство их увеличивает, либо рынок «усохнет» даже при формальных льготах. Крупные игроки вроде Сбера и ВТБ выдержат, но средние и небольшие банки, ипотечные брокеры и региональные застройщики, зависящие от партнёрских схем, потеряют важный источник дохода.

ЦБ тоже против комиссий в льготной ипотеке, но реальную финансовую компенсацию предложил только Минфин: Силуанов добавит деньги в бюджет, чтобы компенсировать банкам расходы, повысив субсидируемую маржу по семейной ипотеке до 3%.

💳 Финтехно

В Китае появились цифровые ломбарды: это банкоматы, которые принимают золото и золотые украшения, определяют вес и пробу металла, рассчитывают размер выплаты по курсу Шанхайской биржи золота, переплавляют изделия при температуре около 1200 °C и перечисляют деньги на счёт человека. Весь процесс занимает около получаса, процесс полностью автоматизирован.

Это прозрачная и быстрая альтернатива традиционным ювелирным магазинам и ломбардам. Клиент видит курс, комиссию, сумму — без скрытых условий. Для государства тоже плюс: отчётность может быть мгновенно синхронизирована с налоговой и другими финансовыми структурами.

Изобрела устройство ювелирная компания Kinghood Group, «золотоматы» уже установлены в сотне городов Китая. Она специализируется на разработке и внедрении инновационных решений, которые объединяют ювелирное искусство с современными технологиями.
​
Но это не просто перенос старой модели в цифру. Это шаг к системе, когда любой физический актив (часы, техника) становится ликвидным (его можно моментально обменять) и интегрированным в финтех-инфраструктуру (деньги поступают напрямую на счёт или в кошелёк).

Банки могут использовать такую модель в банкоматах или финтех-приложениях — как альтернативу кредитам. А также оцифровывать металл и взамен предлагать, например, ЦФА с обеспечением золотом.

💳 Финтехно

Жалобы на блокировки исчисляются «десятками тысяч» обращений: год к году их стало на 30% больше. Это довольно много: если не будет внятной обратной связи, каждый банк рискует попасть в репутационную волну негатива — даже действуя по инструкции.

Это очередной конфликт удобства и безопасности. После того, как ответственность за мошеннические операции перешла банкам, начался системный сдвиг: вместо «сервиса по умолчанию» теперь — «подозрение по умолчанию». Рисковать деньгами никто не хочет.

Массовый характер блокировок операций с новых устройств, гео или карт — вызов в том числе для продуктовых команд цифровых сервисов. Они должны переосмыслить пользовательский опыт: объяснять причины отказа, продумывать гибкие сценарии авторизации и резервные каналы подтверждения, чтобы удержать доверие.

💳 Финтехно

Инсайт: больше половины банковских премиальных клиентов — на границе между массовым и премиальным сегментами. С точки зрения экономики банка они не дотягивают до премиум-статуса, и поэтому рынок ищет альтернативу в виде подписок, бонусов и других проявлений клиентоориентированности. Так, на прошлой неделе в мобильном приложении Т-Банка появилась система уровней для премиальных клиентов, которые рассчитываются по сумме активов и трат — Bronze, Silver, Gold и Diamond.

Премиальность больше не про деньги, а про поведение. Ценность клиента для банка в том, сколько продуктов он использует, насколько активно тратит, как взаимодействует с цифровыми сервисами, — считает аналитик банковского сектора Андрей Бархота.

Даже клиент «на границе» может быть стратегически важнее, чем состоятельный, но пассивный вкладчик: выращивание даёт ROI выше, чем поиск новой аудитории. Гибкая система уровней мотивирует держать больше денег в банке, пользоваться приложением, оформлять продукты. Кредитные лимиты, инвестиционные рекомендации, кэшбэк, страховки — всё можно настраивать по уровню.

Ещё одно преимущество в том, что прозрачные правила повышают доверие — даже если статус снижается. Отказ от премиального обслуживания выглядит как деградация клиентского статуса, и это риск оттока. А вот переход из Gold в Silver — мягкое и понятное изменение, которое можно преподнести как гибкую настройку.

💳 Финтехно