Управляющие активами теперь держат рекордную чистую длинную позицию в 250 миллиардов долларов по фьючерсам на S&P 500. Это почти на $50 млрд больше, чем на пике 2021 года и на $60 млрд больше, чем на пике начала 2020 года. С октября 2023 года чистые длинные позиции выросли более чем на 100 миллиардов долларов, или почти на 80%. Между тем, индекс S&P 500 вырос на невероятные 25% с октябрьского минимума. Институциональный капитал продолжает накапливаться на фондовых рынках, даже несмотря на то, что мы достигли новых рекордных максимумов.

VIX только что достиг ключевого уровня сопротивления после недавней паники на рынке.

Вчера индекс S&P 500 упал ниже 50-дневной скользящей средней, что обычно является признаком дальнейшего снижения.

акции США становятся все менее и менее привлекательными относительно госбондов США - риск / премия на минимуме за 22 года

мировые управляющие распродают госбонды США максимальными темпами за 20 лет — апрельский опрос BofA . Скоро должен начаться коррекционный рост.

управляющие рекордными темпами наращивают лонги на сырьевых рынках — апрельский опрос BofA . Как видно предыдущий такой всплеск был в январе 2020 ... перед самым обвалом.

По данным Goldman Sachs, хедж-фонды увеличили короткие позиции по ETF на самую большую сумму за 20 месяцев.

Публикация из закрытого раздела 13 апреля .На этой неделе рост продолжился , но вчера буквально за пару часов почти все это движение было отыграно. Очень похоже , что это начало какого-то серьезного снижения .
Движение настолько быстрое , что сложно посчитать подразделения , но скорее всего это импульс . На откате можно попробовать шорт со стопом перехай. В целом , разворот пока не подтвержден.

средняя комиссия за транзакцию и стоимость биткоин , интересная корреляция.

Банки США завершили год с почти $400 млрд нереализованных убытков по активам, удерживаемым до погашения. Предполагается, что это не будет проблемой, потому что ФРС в этом году сильно сократит ставки, но что, если этого не произойдет.

Chicago PMI - сильнейшее месячное падение со времен финкризиса 2008г, падение продолжается уже 5 месяцев подряд

вес топ-10 акций в SP500 достиг рекордной за все время существования индекса отметки в 34% — BofA . Cтратеги JPMorgan увидели в доминировании на рынке 10 крупнейших акций США сходство с «пузырем Доткомов». Считают, что такая ситуация повышает риск распродажи

Обзор по bitcoin из закрытого раздела 24.04. Говорилось о коррекции ((ii)) и последующем снижении ((iii)) . Коррекция получается сильно глубокой , вносятся корректировки . От 72777 прошел импульс вниз ( визуально выглядит нормально , подразделения все видны) . Сейчас идет его коррекция , отмечены уровни . Стоп — 72777.

Crescat: уровень безработицы в США превысил свою 24-месячную среднюю. Каждый раз когда такое происходило, на рынке труда начиналось значительное ухудшение

Ликвидность является крупнейшим драйвером рисковых активов, особенно криптовалют . Биткоин торгуется более или менее синхронно с чистой ликвидностью в США.

за неделю по 1 мая, зафиксирован крупнейший с июня 2022г недельный отток из криптофондов (-$600 млн) — данные BofA/EPFR

индекс экономических сюрпризов от Citi упал до минимума за 15 месяцев = большинство данных по экономике США продолжает выходить хуже

Coinshares (еженедельный отчет по финпотокам в крипто-продуктах):

оттоки из крипто-продуктов продолжаются уже 4-ю неделю подряд , -$251 млн за прошедшую неделю