Госдолг США впервые в истории превысил отметку в $35 трлн
——————————-
Ранее Пауэлл неоднократно заявлял, что рост госдолга США находится на неустойчивой траектории.

МВФ заявил, что США должны принять меры для снижения уровня госдолга и назвал рост госдолга США угрозой мировой экономике.

В WSJ прозвучало мнение о том, что стейблкоины, обеспеченные долларом США, могут стать крупным покупателем госдолга США и тем самым помочь с решением проблемы, а Трамп интересуется, может ли BTC помочь в решении проблемы госдолга США?

Санкции санкциями, а газ по расписанию 🤓

Европа закупила рекордное количество российского трубопроводного газа в июле этого года. Reuters сообщает, что среднесуточные поставки в июле были на 5,7% выше, чем годом ранее, и на 12% выше, чем в июне.

Транзит газа через Украину также увеличился до 91,5 млн кубометров, что на 5,66% больше, чем годом ранее и на 11,86% больше, чем в июне.

ЦБ выявил шесть негативных практик доверительных управляющих.

Департамент инвестиционных финансовых посредников Банка России выявил шесть негативных практик в деятельности доверительных управляющих (ДУ), следует из письма регулятора, адресованного НАУФОР.

1. В результате изучения их работы ЦБ установил, что ДУ при определении допустимого риска применяют словесные описания вместо конкретных числовых значений, что затрудняет восприятие клиентом риска, уровень которого он способен нести. Департамент в свою очередь считает положительной практикой отражение ожидаемой доходности в числовом выражении или в сравнении с банковским депозитом, ключевой ставкой или динамикой индекса.

2. Кроме того, регулятор не устроило, “что при заключении клиентом нескольких договоров действия доверительных управляющих разделяются на два подхода: определение и присвоение клиенту инвестиционного профиля (ИП) по каждому договору доверительного управления, заключенному с клиентом (оценивается как положительная практика) или присвоение клиенту одного ИП по всем договорам.

«Второй подход фактически ограничивает действия ДУ в соблюдении интересов клиента, имеющего различные инвестиционные цели, и освобождает ДУ от необходимости выстраивать диверсифицированное и риск-ориентированное инвестирование средств», указано в письме. Взамен, ЦБ предлагает определять ожидаемую доходность как часть ИП, исходя из инвестиционных целей клиента. А также рекомендует отражать данную информацию в анкете об ИП, сейчас, по наблюдениям регулятора, не все участники это выполняют.

3. Департамент также признал недобросовестной практикой факт того, что некоторые ДУ «изменяют ИП по стандартным стратегиям по собственной инициативе с последующим подтверждением изменения со стороны клиента в форме «молчаливого согласия». Кроме того, одним ДУ предусмотрено подобное одностороннее изменение стандартного ИП в случае длительного превышения фактического риска над допустимым». ЦБ считает, что такие действия ограничивают следование клиента его инвестиционным целям и освобождают ДУ от необходимости проведения ребалансировки портфелей.

4. Далее регулятор обратил внимание на практики, в части оценки фактического риска, которые могут искажать получаемые ДУ результаты по уровню риска портфеля и его соответствию допустимому риску клиента. Среди таких практик отмечается то, что при определении фактического риска учитывается только рыночный риск (без кредитного риска), а также не оценивается риск по некоторым инструментам, в частности, структурным продуктам.

Впрочем, в теме рисков департамент также выделяет необходимость управления рисками на постоянной основе. Сейчас ДУ устанавливают различную периодичность проведения оценки рисков, зачастую с указанием фразы «на регулярной основе», но уточнением «не реже 1 раза в месяц» либо «4 раза в год». Однако, ЦБ считает, что редкая периодичность может приводить к несвоевременному выявлению превышения допустимого риска.

5. Также ЦБ не удовлетворён рядом мер, предпринимаемым ДУ при установлении превышения допустимого риска клиента. Во-первых, это одностороннее изменение стандартного ИП, во-вторых, приостановление действий по управлению портфелем до изменения клиентом ИП в сторону повышения риск-аппетита — регулятор оценил это негативно в связи с «подталкиванием» клиента к изменению ИП вместо осуществления ДУ надлежащих действий по ребалансировке портфеля. В части подобных решений ЦБ предлагает ДУ предусмотреть во внутренних документах порядок их принятия и закрепить обязанность по их документальной фиксации, чтобы повысить своевременность и обоснованность действий самой ДУ.

6. Дополнительно, ЦБ рекомендует ДУ предусмотреть не позднее чем за 10 рабочих дней информирование клиентов о предстоящих изменениях во внутренних документах по доверительному управлению, например, посредством раскрытия информации на сайте ДУ.

Frankmedia

Отличный кавер 😂
https://youtu.be/lZrs_jSFQXY?si=wM-KZjFJfm9DTra0

Algotoria USDT зафиксировала прибыль ⬆️9.3% на фоне падения Bitcoin на ⬇️18% и Etherium на ⬇️33% с прошлой пятницы.

А с начала года доходность Algotoria USDT составила ⬆️109%!

Другие наши стратегии тоже показали положительную результаты за эти турбулентные выходные :
• Algotoria Mixed ⬆️5%
• Algotoria Altcoins ⬆️31%

Крипта рушится в ад, а наши алгоритмы заработали сегодня 9% на обвале 👆😊📈

США начнут программу выкупа казначейских облигаций в августе.

Минфин США также удвоит объем выкупа. Это было запланировано заранее и не имеет никакого отношения ко вчерашнему дню.

Bloomberg

В первом квартале 2024 года глобальный долг вырос до нового максимума в 315 триллионов долларов и теперь составляет 333% от мирового ВВП.

Глобально с таким долгом и высокими процентными ставками мировая экономика уже не может расти, особенно США, Европа и Япония. Поэтому в ближайшие 10-20 лет роста фондовых рынков и не ждите, в целом акции будут стагнировать с периодическими провалами.😊📉

Нерезиденты выкупили около четверти замороженных активов россиян на общую сумму 8,1 млрд руб., сообщил брокер «Инвестиционная палата», выступавший организатором обмена активами. Общая сумма заявок оценивалась брокером в более чем 35 млрд. руб.

Речь идет о механизме, когда зарубежные инвесторы могли выкупить у россиян заблокированные иностранные активы на деньги со счетов типа С. На них с февраля 2022 года аккумулированы активы иностранцев — деньги нельзя вывести из страны, но можно тратить на выплату налогов, пошлин и иных обязательных платежей.

«В рамках первого этапа более 708 тыс. физических лиц с заблокированными ценными бумагами частично реализовали свои ценные бумаги, которые поступили от 105 брокеров и управляющих компании‌», — отметили в «Инвестиционной палате».

Ожидается, что средства за выкупленные у россиян иностранные ценные бумаги поступят на счета брокеров, доверительных управляющих, управляющих компании‌ паевых инвестиционных фондов (ПИФ) не позднее 13 августа. Профессиональные участники должны будут передать эти средства своим клиентам. Бумаги, которые не попали в выкупленные лоты, остаются на счетах депо их владельцев.

В «Инвестиционной палате» также отметили, что рассматривают возможность «провести дополнительныи‌ раунд продажи иностранных ценных бумаг».

❌ Райффайзенбанк со 2 сентября перестанет проводить денежные переводы физлиц в иностранной валюте. Как сообщили «Ъ» в поддержке банка, последние переводы будут приняты в работу до 16:00 30 августа.

Ограничение введено в соответствии с решением Группы RBI в связи с предписанием ЕЦБ. Изменения не распространяются на трансграничные платежи в рублях.  

Благо успел вывести из IB. Последний мостик прикрыли.

Крупные банки США блокируют счета россиянам при использовании их карт в России. Американские кредитные организации следят за действиями клиента и полностью ограничивают доступ к карточке, если замечают активность с российским IP-адресом, пишет РБК.

Дефолт 1998 г. затронул большинство российских граждан не напрямую (держателей ГКО среди физлиц было пренебрежимо мало), а, прежде всего, сильной девальвацией рубля и безработицей (из-за спада экономической активности).

Дефолт 1998 г. был первым циклическим кризисом в экономической истории постсоветской России и сыграл роль “очистительной грозы”.

Кризис 1998 г. очистил российскую экономику и от неэффективных предприятий, сохранившихся с советских времен, и от крупных банков (пресловутая “семибанкирщина”)*. Сильная девальвация рубля заложила основу будущего экономического роста т.н. “тучных лет” 2000 - 2008 гг.

Фото: Акция «похороны рубля», 1998 год, Москва. Участники этой акции несли рубли в крошечных гробах рядом с Центральным банком РФ во время экономического кризиса 1998 года. Акцию организовала телепрограмма «Времечко».
Сергей Хестанов.

Alibaba повысит статус листинга в Гонконге до первичного 28 августа

Китайский интернет-гигант Alibaba Group Holding повысит статус листинга своих акций на Гонконгской фондовой бирже до "первичного", что поможет компании привлечь миллиарды долларов инвестиций из материкового Китая.

Акционеры Alibaba утвердили план конвертации листинга 28 августа, говорится в сообщении компании. Это позволит получить доступ к программе Stock Connect (схема торговли между Гонконгской фондовой биржей и площадками в Шанхае и Шэньчжэне).

Данный план впервые обсуждался еще два года назад, но не получил развития из-за усиления напряженности в отношениях между США и Китаем.

Акции Alibaba обращаются также на Нью-Йоркской фондовой бирже.

Есть шанс на сильный отскок по Бабе 😊

Финансовый кризис и инверсия доходности.

Кривая 2-10 лет облигаций США продолжает восстанавливаться после сильнейшей в истории инверсии.

Исторически, рецессии в США наступали после того, как кривая доходностей начинала уплощаться после инверсий, как видно на графике, и с определенным временным лагом.

Торги в выходные на Мосбирже.

🟢 Планируется проводить дополнительные торговые сессии на фондовом (торги акциями, облигациями, паями фондов) и срочном (опционные и фьючерсные контракты) рынках в субботу, воскресенье и праздничные дни.
🟢 Торги будут начинаться в 9:50 мск с аукционов открытия, в 10:00 будет стартовать основная торговая сессия. Заканчиваться торги на фондовом рынке будут в 19:00, на срочном — в 18:50.
🟢 На фондовом рынке будут торговаться наиболее ликвидные акции, облигации эмитентов с высоким рейтингом, ОФЗ и паи фондов.
🟢 На срочном рынке будет доступен весь набор.

Прогноз по золоту чётко отработал 📈

В прошлом прогнозе называлась цель по золоту - 2500 дол., когда оно было еще 1900, и эту цель чётко отработали, Золотишко может еще подрасти немного, но заходить туда уже поздновато. Ждем новых сигналов. Удалось заработать на этом вместе с нами? 😊

⚡ Новая стратегия Algotoria Altcoins заработала 95% за 3 месяца при целевом риске 50% и максимальной просадке 37%. Доходность бенчмарка Bitcoin за этот период была отрицательной, убыток по нему составил более 3%.

Новая стратегия будет доступна клиентам Algotoria Private через 3 месяца.

Акции Сегежи рухнули сегодня на 21% на фоне ожидаемой допэмиссии. От максимумов падение составило уже 90%.

Первой жертвой высоких ставок стала «Сегежа». У компании нет выбора, кроме как провести допэмиссию. За компанию под удар попала АФК «Система», которой, скорее всего, придется выкупить большую часть этой «допки», если не всю. При этом «Система» сама имеет высокую долговую нагрузку.

Суд освободил Павла Дурова под залог в €5 млн с запретом покидать Францию – Ъ.

Парижский суд предъявил обвинения сооснователю Telegram Павлу Дурову по шести пунктам, в том числе в отказе от передачи информации компетентным органам. В полиции до этого он опрашивался по 12 пунктам. После предъявления обвинения суд освободил бизнесмена под судебный надзор с залогом в €5 млн и обязательством появляться в полиции два раза в неделю, сообщила прокуратура Парижа. Ему запрещено покидать территорию Франции.