КАК ИНВЕСТИРОВАТЬ В ЗОЛОТО
Какие преимущества и недостатки инвестирования в металлы платиновой группы?
По анализу исторической динамики цены золота и котировок крупных и небольших золотопромышленников можно сказать, что:
➖Лучшая долгосрочная инвестиция – слитки или ETF. В средне- и долгосрочной перспективе динамика цены золота лучше, чем акций производителей (в виде ETF).
▪️Физический металл (слитки)
Популярный способ инвестиций в золото – покупка слитков или монет (как правило, у банков или монетных дворов).
За: Будучи физическим активом, металл не подвержен риску электронной кражи или удаления. Информация о транзакциях - приватна.
Против: 20% НДС с цены слитка (будет отменено с 1 января 2020 года). Есть риск покупки поддельных слитков и кражи физического металла. Расходы увеличиваются при аренде банковской ячейки.
▪️Биржевые инвестиционные фонды на золото
Биржевые инвестиционные фонды (ETF) на золото позволяют инвесторам сделать ставку на изменение цены металла. Их динамика привязана к цене золота, которое хранится в аккредитованных хранилищах.
За: ETF на золото облегчают торговлю, так как нет необходимости в покупке или продаже самого металла. Возможно использовать кредитное плечо. Их невозможно физически украсть (хотя есть риск хакерства). Не требуют специально оборудованного хранилища.
Против: Владение ETF – это не владение физическим активом. В некоторых юрисдикциях ETF на золото не позволяют получить такой же налоговый вычет, как обыкновенные ETF на акции. Есть расходы на управление активом.
▪️Биржевые инвестиционные фонды на акции производителей золота
Эти ETF формируются из акций золотодобывающих компаний – инвесторам нет необходимости покупать бумаги отдельных эмитентов.
За: ETF повторяют динамику корзины акций, при этом диверсифицируя вложения. Они более чувствительны к изменениям цены золота, чем ETF на золото. Производители золота, как правило, платят дивиденды, что благоприятно для владельцев ETF.
Против: Динамика акций золотодобывающих компаний зависит не только от цены золота, но и от специфических факторов эмитентов. Есть расходы на управление активами и депозитарное обслуживание.
▪️Акции производителей золота
Покупка акций золотодобывающих компаний как ставка на цену металла считается инвестицией "с плечом".
За: Эти инвестиции могут значительно опередить динамику цены золота при ее росте.
Против: Такие инвестиции рискованнее, поскольку несут элемент рисков эмитента (операционных, стратегических, конкурентных, юридических и пр.) и страновых рисков (укрепление национальной валюты увеличивает производственные расходы).
▪️Облигации золотодобывающих компаний
Покупка облигаций золотодобывающих компаний зависит от цены на золото, но будет ограничена общими свойствами облигаций как инвестиционного инструмента (сравнительно низкой волатильностью цен).
За: Менее рискованный актив, чем акции, и привлекательны для инвесторов, не склонных к риску. Чувствительность облигаций к изменению цены золота можно корректировать, выбирая инструменты с большим или меньшим сроком погашения.
Против: Для некоторых инвесторов степень чувствительности котировок облигаций к цене золота может быть недостаточной.
▪️Фьючерсы на золото
Фьючерсы – это сделки покупки или продажи золота на определенных условиях с расчетным днем в будущем (обычно до трех месяцев вперед).
За: Фьючерсы обеспечивают больший финансовый рычаг.
Против: Большое плечо повышает риск дефолта при снижении цены золота, а наличие даты экспирации не позволяет долго держать позиции.
Подробнее читайте
https://www.finam.ru/analysis/forecasts/kak-investirovat-v-zoloto-20191007-154733/
#инвестиции #золото
Какие преимущества и недостатки инвестирования в металлы платиновой группы?
По анализу исторической динамики цены золота и котировок крупных и небольших золотопромышленников можно сказать, что:
➖Лучшая долгосрочная инвестиция – слитки или ETF. В средне- и долгосрочной перспективе динамика цены золота лучше, чем акций производителей (в виде ETF).
▪️Физический металл (слитки)
Популярный способ инвестиций в золото – покупка слитков или монет (как правило, у банков или монетных дворов).
За: Будучи физическим активом, металл не подвержен риску электронной кражи или удаления. Информация о транзакциях - приватна.
Против: 20% НДС с цены слитка (будет отменено с 1 января 2020 года). Есть риск покупки поддельных слитков и кражи физического металла. Расходы увеличиваются при аренде банковской ячейки.
▪️Биржевые инвестиционные фонды на золото
Биржевые инвестиционные фонды (ETF) на золото позволяют инвесторам сделать ставку на изменение цены металла. Их динамика привязана к цене золота, которое хранится в аккредитованных хранилищах.
За: ETF на золото облегчают торговлю, так как нет необходимости в покупке или продаже самого металла. Возможно использовать кредитное плечо. Их невозможно физически украсть (хотя есть риск хакерства). Не требуют специально оборудованного хранилища.
Против: Владение ETF – это не владение физическим активом. В некоторых юрисдикциях ETF на золото не позволяют получить такой же налоговый вычет, как обыкновенные ETF на акции. Есть расходы на управление активом.
▪️Биржевые инвестиционные фонды на акции производителей золота
Эти ETF формируются из акций золотодобывающих компаний – инвесторам нет необходимости покупать бумаги отдельных эмитентов.
За: ETF повторяют динамику корзины акций, при этом диверсифицируя вложения. Они более чувствительны к изменениям цены золота, чем ETF на золото. Производители золота, как правило, платят дивиденды, что благоприятно для владельцев ETF.
Против: Динамика акций золотодобывающих компаний зависит не только от цены золота, но и от специфических факторов эмитентов. Есть расходы на управление активами и депозитарное обслуживание.
▪️Акции производителей золота
Покупка акций золотодобывающих компаний как ставка на цену металла считается инвестицией "с плечом".
За: Эти инвестиции могут значительно опередить динамику цены золота при ее росте.
Против: Такие инвестиции рискованнее, поскольку несут элемент рисков эмитента (операционных, стратегических, конкурентных, юридических и пр.) и страновых рисков (укрепление национальной валюты увеличивает производственные расходы).
▪️Облигации золотодобывающих компаний
Покупка облигаций золотодобывающих компаний зависит от цены на золото, но будет ограничена общими свойствами облигаций как инвестиционного инструмента (сравнительно низкой волатильностью цен).
За: Менее рискованный актив, чем акции, и привлекательны для инвесторов, не склонных к риску. Чувствительность облигаций к изменению цены золота можно корректировать, выбирая инструменты с большим или меньшим сроком погашения.
Против: Для некоторых инвесторов степень чувствительности котировок облигаций к цене золота может быть недостаточной.
▪️Фьючерсы на золото
Фьючерсы – это сделки покупки или продажи золота на определенных условиях с расчетным днем в будущем (обычно до трех месяцев вперед).
За: Фьючерсы обеспечивают больший финансовый рычаг.
Против: Большое плечо повышает риск дефолта при снижении цены золота, а наличие даты экспирации не позволяет долго держать позиции.
Подробнее читайте
https://www.finam.ru/analysis/forecasts/kak-investirovat-v-zoloto-20191007-154733/
#инвестиции #золото
Защитные активы: золото или биткойн
Пандемическая паника разрушает мировую экономику, а центральные банки вкладывают триллионы долларов в денежную массу, Федеральный резерв Америки лидирует при этом, печатая деньги в таком бешеном темпе, что крах Lehman Brothers в 2008 году не идет с нынешним временем ни в какое сравнение.
Снижение цен на фиатные валюты начинает подпитывать спрос на активы, недоступный для коррупционеров, чиновников и правительств.
На протяжении веков инвесторы выбирали золото в качестве защитного актива. но сейчас есть биткойн.
На https://cryptonews.com/ пишут, что Биткойн предлагает такую же надежную защиту, как золото, от правительственных манипуляций и контроля. При этом у
него есть преимущества, с которыми золото не может сравниться. Например:
✔️ Устойчивость к конфискации
Правительственные бюрократы не могут раздувать покупательную способность золота, как они это могут сделать с помощью фиатной валюты., но могут конфисковать его.
В 1933 году президент США конфисковал все золото в Америке.
Австралийский закон о банковской деятельности 1959 года позволил правительству вынудить частных граждан перевести свое золото в бумажные деньги.
В 1966 году британское лейбористское правительство запретило любому лицу иметь более четырех монет из драгоценных металлов.
Такое может быть и сейчас. Обанкротившиеся правительства, потерявшие доход, будут посягать практически на все активы, на которые смогут.
Например, семь лет назад правительство Кипра конфисковало до 10% банковских сбережений своих граждан.
Сейчас экономический ущерб, вызванный пандемией, становится неоспоримым.
Аргентина уже на грани девятого суверенного дефолта. Правящие муллы в Тегеране собираются сбить четыре нуля с их почти бесполезной бумажной валюты (1 доллар США = 42 105 иранских риалов) и перевыпустить ее.
В результате есть вероятность того, что золото может быть конфисковано. С биткойнами дела обстоят лучше, который конфисковать сложнее.
✔️ Расходы на хранение
Золото требует безопасного места для хранения. Если нет собственного хранилища, придется арендовать его в банке или другом надежном учреждении, чего не требуется для Биткойна.
Поэтому потенциал роста Биткойна после пандемии будет больше, чем у золота. Недавняя история подтверждает это. После того, как мировые центральные банки в 2008 году начали активно печатать деньги, золото подорожало на 200%, в итоге превысив отметку (1900 долларов США).
Это не значит, что Биткойн будет расти на миллион процентов с настоящего момента (8732 долларов США на 12.05.2020 г.). Но 3- или 4-кратный рост вполне возможен. Уже с середины марта внезапного краха на инвестиционных рынках Биткойн превосходит золото 5 к 1.
#инвестиции #золото #биткойн #прогнозы
Пандемическая паника разрушает мировую экономику, а центральные банки вкладывают триллионы долларов в денежную массу, Федеральный резерв Америки лидирует при этом, печатая деньги в таком бешеном темпе, что крах Lehman Brothers в 2008 году не идет с нынешним временем ни в какое сравнение.
Снижение цен на фиатные валюты начинает подпитывать спрос на активы, недоступный для коррупционеров, чиновников и правительств.
На протяжении веков инвесторы выбирали золото в качестве защитного актива. но сейчас есть биткойн.
На https://cryptonews.com/ пишут, что Биткойн предлагает такую же надежную защиту, как золото, от правительственных манипуляций и контроля. При этом у
него есть преимущества, с которыми золото не может сравниться. Например:
✔️ Устойчивость к конфискации
Правительственные бюрократы не могут раздувать покупательную способность золота, как они это могут сделать с помощью фиатной валюты., но могут конфисковать его.
В 1933 году президент США конфисковал все золото в Америке.
Австралийский закон о банковской деятельности 1959 года позволил правительству вынудить частных граждан перевести свое золото в бумажные деньги.
В 1966 году британское лейбористское правительство запретило любому лицу иметь более четырех монет из драгоценных металлов.
Такое может быть и сейчас. Обанкротившиеся правительства, потерявшие доход, будут посягать практически на все активы, на которые смогут.
Например, семь лет назад правительство Кипра конфисковало до 10% банковских сбережений своих граждан.
Сейчас экономический ущерб, вызванный пандемией, становится неоспоримым.
Аргентина уже на грани девятого суверенного дефолта. Правящие муллы в Тегеране собираются сбить четыре нуля с их почти бесполезной бумажной валюты (1 доллар США = 42 105 иранских риалов) и перевыпустить ее.
В результате есть вероятность того, что золото может быть конфисковано. С биткойнами дела обстоят лучше, который конфисковать сложнее.
✔️ Расходы на хранение
Золото требует безопасного места для хранения. Если нет собственного хранилища, придется арендовать его в банке или другом надежном учреждении, чего не требуется для Биткойна.
Поэтому потенциал роста Биткойна после пандемии будет больше, чем у золота. Недавняя история подтверждает это. После того, как мировые центральные банки в 2008 году начали активно печатать деньги, золото подорожало на 200%, в итоге превысив отметку (1900 долларов США).
Это не значит, что Биткойн будет расти на миллион процентов с настоящего момента (8732 долларов США на 12.05.2020 г.). Но 3- или 4-кратный рост вполне возможен. Уже с середины марта внезапного краха на инвестиционных рынках Биткойн превосходит золото 5 к 1.
#инвестиции #золото #биткойн #прогнозы