Alletf
1.04K subscribers
94 photos
7 videos
6 files
175 links
Аналитика рынка ETF, модельный портфель инвестиций ETF и отчёты по их доходности.

Контакты lisyev@alletf.ru
Download Telegram
На #АссамблеяСВОП2023 была поднята тема, на кого работает время в ходе нынешней военной кампании. Один из участников @trubaotkacheley вдогонку изложил довольно подробно, аргументы в пользу обоих вариантов.

Надеемся на отклики заинтересовавшихся.

На кого работает время? По мотивам обсуждений на ежегодной ассамблее СВОП и не только (много букв). Сразу оговоримся, что охват не претендует на полноту всех аргументов

Против нас:
эту позицию мы бы резюмировали как storm shadow поставили, вот-вот F-16 начнут поставлять – то есть опасение, что военный потенциал ВСУ качественно и количественно возобладает

Армия (вооружения) – чем дальше, тем Киеву поставляют всё более серьезные вооружения. Если в начале СВО все потешались над стрелковым оружием, аптечками и противогазами, то сейчас уже поставляют танки и ракеты с дальностью под 600 км, и идет речь об истребителях

Армия (человеческий потенциал) – происходит системная подготовка и обучение частей ВСУ за рубежом, в том числе работе с вооружениями НАТОвских стандартов

Военная тактика России – слыханное ли дело – «сидеть и ждать контрнаступления противника»

Производство вооружений на Западе – Запад раскочегаривает производство боеприпасов, чем дальше, тем больше ожидаемый рост производства

Экономика России – в краткосрочной перспективе санкции против России не имели серьёзного влияния на экономику, так как рассчитаны на долгосрочный эффект – чем дальше, тем больше будет увеличиваться технологическое отставание и проедаться накопленный до СВО ресурс

Состояние морали внутри России – чем дальше, тем больше растет усталость общества от СВО и недовольство властью, со всеми вытекающими;

Экономика Украины – Запад предпримет все усилия, чтобы компенсировать нанесенный ущерб и сделать её примером экономического успеха только ради того, чтобы нас уесть

Состояние морали внутри Украины – чем дольше они не проигрывают, тем выше мораль, больше злобы и больше иллюзий, что могут нас победить;

Поддержка Украины со стороны её союзников – чем дольше они не проигрывают, при видимой стабильности на линии противостояния (за исключением некоторых прорывов типа Бахмута, который не считают стратегическим) тем больше почвы для иллюзий, что увеличение или даже поддержание помощи на текущем (очень высоком!) уровне может кардинально сдвинуть чашу весов в пользу ВСУ

Позиция США – США играет в долгую; текущая политическая конъюнктура ничего не значит; раз поставлена цель нанесения нам стратегического поражения, они будут к ней идти; глубинное государство рулит повесткой; деньги ничего не стоят, могут напечатать сколько угодно нужно; чем дальше, тем больше иллюзий, что ещё немного и мы развалимся

Позиция Китая – чем дальше, тем больше сомнений в том, что мы настолько сильны, как им казалось; нам не дадут проиграть, но и ничего, что может повредить их собственным интересам делать не будут (отсюда и весьма неоднозначный для нас мирный план и медленное развитие экономического сотрудничества в нересурсной сфере)

Геополитический вес России в мире (в глазах партнеров и сочувствующих) – чем дольше нет нашей победы, тем более это воспринимается как наша слабость; оценка конвенциональной военной мощи снижается

Боязнь угроз со стороны России – чем больше «красных линий» было пересечено, но оставлено без видимого и понятного всем ответа, тем менее серьезно относятся к нашим новым линиям

Влияние на экономику/избирателя в Европе – после шока инфляции и бытовых ограничений первой зимы и единоразового удара по экономике, чем дальше, тем лучше европейские избиратели и экономика адаптируются к новым условиям

Время работает на нас. Эту позицию мы бы резюмировали так: посмотрите, к нам зачастили все с предложением приостановить военные действия – значит мы все делаем правильно и время работает на нас: