Ежедневный обзор
Российский фондовый рынок
После мощного отскока, случившегося в четверг, инвесторы в преддверии выходных осторожничали, и на небольшом обороте индекс МосБиржи по итогам пятничных торгов откатился на 0,2%, но удержался выше 3100 пунктов. В лидерах без явного повода оказались акции ПИК СЗ (+2,9%), тогда как на фоне продолжающегося роста стоимости рублевого долга давление испытывали обыкновенные и привилегированные акции Мечела (-1,0% и -2,3%), бумаги ОК РУСАЛ (-2,0%) и Сегежа Групп (-1,7%). Под конец недели рубль почти полностью растерял все, чего достиг в ее начале, однако риски высокой волатильности на валютном рынке по-прежнему велики, что во многом определит и динамику рынка акций на начинающейся неделе, хотя несколько отскоков от поддержки на уровне 3000–3050 пунктов говорят о все еще большом спросе и вероятных попытках поднять индекс повыше за счет наиболее перепроданных бумаг.
Доходности ОФЗ в минувшую пятницу немного снизились после резкого роста в предыдущие дни недели, в коротких бумагах сократившись на 5–10 б. п. до 16,15–16,8% годовых, а в среднесрочных и длинных — более заметно, на 10–25 б. п. до 15,21–15,7%. Вместе с тем торговая активность оказалась невысокой. Более половины оборота пришлось на два выпуска, 26238 (15,21%, 2041 г.) и 26243 (15,64%, 2038 г.), доходности которых уменьшились на 25 и 6 б. п. соответственно.
НОВАТЭК – открывает навигационный сезон поставок по СМП на восток
Макроэкономика – правительство смягчило требования к экспортерам по продаже валютной выручки
Нефтяные компании – выпуск бензина в июне вырос на 2% м/м до 108 тыс. т в сутки
Селигдар – задержаны основные акционеры компании и совладельцы инвестгруппы Русские фонды С. Васильев и К. Бейрит
Технологические компании – цены на российское ПО с января по начало июня прибавили 15–20% г/г, что сопоставимо с увеличением на 20% за весь 2023 г.
На повестке: Транснефть — заседание СД
Полную версию обзора смотрите на нашем аналитическом портале.
@Sinara_finance
#Daily
Российский фондовый рынок
После мощного отскока, случившегося в четверг, инвесторы в преддверии выходных осторожничали, и на небольшом обороте индекс МосБиржи по итогам пятничных торгов откатился на 0,2%, но удержался выше 3100 пунктов. В лидерах без явного повода оказались акции ПИК СЗ (+2,9%), тогда как на фоне продолжающегося роста стоимости рублевого долга давление испытывали обыкновенные и привилегированные акции Мечела (-1,0% и -2,3%), бумаги ОК РУСАЛ (-2,0%) и Сегежа Групп (-1,7%). Под конец недели рубль почти полностью растерял все, чего достиг в ее начале, однако риски высокой волатильности на валютном рынке по-прежнему велики, что во многом определит и динамику рынка акций на начинающейся неделе, хотя несколько отскоков от поддержки на уровне 3000–3050 пунктов говорят о все еще большом спросе и вероятных попытках поднять индекс повыше за счет наиболее перепроданных бумаг.
Доходности ОФЗ в минувшую пятницу немного снизились после резкого роста в предыдущие дни недели, в коротких бумагах сократившись на 5–10 б. п. до 16,15–16,8% годовых, а в среднесрочных и длинных — более заметно, на 10–25 б. п. до 15,21–15,7%. Вместе с тем торговая активность оказалась невысокой. Более половины оборота пришлось на два выпуска, 26238 (15,21%, 2041 г.) и 26243 (15,64%, 2038 г.), доходности которых уменьшились на 25 и 6 б. п. соответственно.
НОВАТЭК – открывает навигационный сезон поставок по СМП на восток
Макроэкономика – правительство смягчило требования к экспортерам по продаже валютной выручки
Нефтяные компании – выпуск бензина в июне вырос на 2% м/м до 108 тыс. т в сутки
Селигдар – задержаны основные акционеры компании и совладельцы инвестгруппы Русские фонды С. Васильев и К. Бейрит
Технологические компании – цены на российское ПО с января по начало июня прибавили 15–20% г/г, что сопоставимо с увеличением на 20% за весь 2023 г.
На повестке: Транснефть — заседание СД
Полную версию обзора смотрите на нашем аналитическом портале.
@Sinara_finance
#Daily
Еженедельный обзор – Долговой рынок: резюме обсуждения ключевой ставки ЦБ РФ, деловая активность в США, Альфа-Банк, АЛРОСА, МКБ, ОК РУСАЛ, Металлоинвест
✅Доходности ОФЗ по итогам недели выросли в среднем на 60 б. п. до 16,55–16,85% в коротких бумагах и до 15,2–15,8% — в среднесрочных и длинных. К росту подтолкнули данные по инфляции: потребительские цены в мае прибавили 8,3% г/г против 7,8% в апреле. Кроме того, было опубликовано резюме обсуждения ключевой ставки ЦБ РФ, в котором регулятор отметил, что может пойти на ее повышение в случае ускорения инфляции. Индекс государственных облигаций RGBI обновил минимум с марта 2022 г., а его доходность выросла почти до 16% годовых — максимального за девять лет значения.
✅Минфин России на прошлой неделе провел только один аукцион, на котором разместил ОФЗ-ПК 29025 (2037 г.) на 21 млрд руб. при спросе в 248 млрд руб. по средневзвешенной цене в 97,3% от номинала. Аукцион по размещению выпуска ОФЗ-ПД 26245 (2035 г.) признан несостоявшимся в связи с отсутствием заявок по приемлемым для ведомства ценам.
✅Спреды между доходностью по бумагам эмитентов с рейтингом «ААА» из индекса корпоративных облигаций Московской Биржи и доходностью ОФЗ сократились на 14 б. п. до 54 б. п., а компаний с рейтингами «АА» — на 19 б. п. до 190 б. п. В то же время облигации менее надежных эмитентов резче отреагировали на рост доходностей бенчмарков: спреды бумаг компаний с рейтингами «А» расширились до 398 б. п., а с рейтингами «BBB» — до 597 б. п.
✅Для валютных облигаций прошлая неделя оказалась крайне волатильной вследствие резкого укрепления рубля. Доходность по индексу замещающих облигаций Cbonds в среду приближалась к 10%, но по итогам недели она даже несколько опустилась, составив 7,66% ( 19 б. п.). Юаневые бумаги показали схожую динамику: их индекс подскакивал до 7,39%, но по итогам недели опустился до 6,53% ( 18 б. п.).
✅Негативные настроения, полагаем, продолжат доминировать на рынке на этой неделе. Ключевыми событиями традиционно станут аукционы ОФЗ, а также публикация данных по недельной инфляции.
Полную версию обзора смотрите на нашем аналитическом портале.
@Sinara_finance
#Weekly #Bonds
✅Доходности ОФЗ по итогам недели выросли в среднем на 60 б. п. до 16,55–16,85% в коротких бумагах и до 15,2–15,8% — в среднесрочных и длинных. К росту подтолкнули данные по инфляции: потребительские цены в мае прибавили 8,3% г/г против 7,8% в апреле. Кроме того, было опубликовано резюме обсуждения ключевой ставки ЦБ РФ, в котором регулятор отметил, что может пойти на ее повышение в случае ускорения инфляции. Индекс государственных облигаций RGBI обновил минимум с марта 2022 г., а его доходность выросла почти до 16% годовых — максимального за девять лет значения.
✅Минфин России на прошлой неделе провел только один аукцион, на котором разместил ОФЗ-ПК 29025 (2037 г.) на 21 млрд руб. при спросе в 248 млрд руб. по средневзвешенной цене в 97,3% от номинала. Аукцион по размещению выпуска ОФЗ-ПД 26245 (2035 г.) признан несостоявшимся в связи с отсутствием заявок по приемлемым для ведомства ценам.
✅Спреды между доходностью по бумагам эмитентов с рейтингом «ААА» из индекса корпоративных облигаций Московской Биржи и доходностью ОФЗ сократились на 14 б. п. до 54 б. п., а компаний с рейтингами «АА» — на 19 б. п. до 190 б. п. В то же время облигации менее надежных эмитентов резче отреагировали на рост доходностей бенчмарков: спреды бумаг компаний с рейтингами «А» расширились до 398 б. п., а с рейтингами «BBB» — до 597 б. п.
✅Для валютных облигаций прошлая неделя оказалась крайне волатильной вследствие резкого укрепления рубля. Доходность по индексу замещающих облигаций Cbonds в среду приближалась к 10%, но по итогам недели она даже несколько опустилась, составив 7,66% ( 19 б. п.). Юаневые бумаги показали схожую динамику: их индекс подскакивал до 7,39%, но по итогам недели опустился до 6,53% ( 18 б. п.).
✅Негативные настроения, полагаем, продолжат доминировать на рынке на этой неделе. Ключевыми событиями традиционно станут аукционы ОФЗ, а также публикация данных по недельной инфляции.
Полную версию обзора смотрите на нашем аналитическом портале.
@Sinara_finance
#Weekly #Bonds
Ежедневный обзор
Зарубежные рынки акций
📉📈Инвесторы в пятницу продолжали фиксировать прибыль по акциям компаний технологического сектора, и индексы США завершили сессию с небольшими изменениями: S&P 500 и Nasdaq снизились на 0,2%, а Dow Jones подрос, но лишь менее чем на 0,1%. Лучшим в структуре S&P 500 оказался сектор товаров длительного пользования (+0,8%), тогда как худшими стали энергетический и коммунальный (по -0,6%).
🇨🇳Гонконгский индекс Hang Seng остался сегодня на прежнем уровне.
📌На этой неделе финансовые результаты представят FedEx, Micron, Levi's и Nike.
📊Индекс деловой активности в промышленности США увеличился с 51,3 в апреле до 51,7 в мае, в секторе услуг — с 54,8 до 55,1, при этом аналитики ожидали снижения до 51,0 и 53,4 соответственно. Композитный индекс, сочетающий сферы производства и услуг, подрос с 54,5 до 54,6, обновив максимум с апреля 2022 г. и превзойдя консенсус-прогноз (53,5).
📊В минувшую пятницу г-н Кашкари, возглавляющий ФРБ Миннеаполиса, указав на симптомы замедления экономики США, с уверенностью высказался, что в течение года или двух инфляция опустится до целевого показателя в 2%.
Корпоративные события в этом выпуске: Apple, Sarepta Therapeutics, CarMax
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#US #China #Daily
Зарубежные рынки акций
📉📈Инвесторы в пятницу продолжали фиксировать прибыль по акциям компаний технологического сектора, и индексы США завершили сессию с небольшими изменениями: S&P 500 и Nasdaq снизились на 0,2%, а Dow Jones подрос, но лишь менее чем на 0,1%. Лучшим в структуре S&P 500 оказался сектор товаров длительного пользования (+0,8%), тогда как худшими стали энергетический и коммунальный (по -0,6%).
🇨🇳Гонконгский индекс Hang Seng остался сегодня на прежнем уровне.
📌На этой неделе финансовые результаты представят FedEx, Micron, Levi's и Nike.
📊Индекс деловой активности в промышленности США увеличился с 51,3 в апреле до 51,7 в мае, в секторе услуг — с 54,8 до 55,1, при этом аналитики ожидали снижения до 51,0 и 53,4 соответственно. Композитный индекс, сочетающий сферы производства и услуг, подрос с 54,5 до 54,6, обновив максимум с апреля 2022 г. и превзойдя консенсус-прогноз (53,5).
📊В минувшую пятницу г-н Кашкари, возглавляющий ФРБ Миннеаполиса, указав на симптомы замедления экономики США, с уверенностью высказался, что в течение года или двух инфляция опустится до целевого показателя в 2%.
Корпоративные события в этом выпуске: Apple, Sarepta Therapeutics, CarMax
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#US #China #Daily
Ежедневный обзор
Российский фондовый рынок
📌То ли в связи с объявлением ЕС нового пакета санкций, которые наиболее остро прочувствует, видимо, нефтегазовый сектор, то ли просто вследствие высокой в последнее время волатильности, но рынок начал новую неделю снижением на 0,7% по индексу МосБиржи. Свежеиспеченный пакет европейских санкций, нацеливающийся прежде всего на экспорт СПГ из РФ и нефтяные танкеры, оказался не таким страшным, как его рисовали. Список подсанкционных компаний пополнил Совкомфлот, и бумага упала в цене на 3,0%. НОВАТЭК, тоже ставший мишенью, за весь день почти не сдвинулся с места. Между тем продолжают расти котировки в финансовом секторе, после того как Банк России повысил прогноз по чистой прибыли банков на этот год. Биржевой индикатор опустился ниже психологически важной отметки 3100 пунктов, но рынок выглядит перепроданным. Полагаем, повышенная волатильность еще сохранится, при этом не исключена консолидация где-то на нынешних уровнях.
📌Доходности ОФЗ вчера продолжили снижаться, опустившись в среднем на 7 б. п. при довольно сильном сокращении торговых оборотов. Основная активность наблюдалась в длинных бумагах, где доходности снизились на 6–11 б. п. до 15,14–15,54% годовых.
📌НОВАТЭК – ЕС запрещает перевалку российского СПГ в своих портах
📌ЮГК – разместила 4,1% акций на SPO – соответствует верхней границе заявленного объема (2–4%)
📌Транснефть – совет директоров рекомендует выплатить дивиденды за 2023 г. в размере 177,2 руб. на акцию (доходность — 11%)
📌Solidcore Resources (ранее Polymetal) – подает заявку на делистинг с Московской Биржи
📌Угольные компании – профильные министерства обсуждают цену отсечения для расчета НДПИ
📌МТС – акционеры предъявили к выкупу 26,3 млн акций на 2,5 млрд руб.
📌Совкомфлот – ЕС ввел санкции против компании
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#Daily
Российский фондовый рынок
📌То ли в связи с объявлением ЕС нового пакета санкций, которые наиболее остро прочувствует, видимо, нефтегазовый сектор, то ли просто вследствие высокой в последнее время волатильности, но рынок начал новую неделю снижением на 0,7% по индексу МосБиржи. Свежеиспеченный пакет европейских санкций, нацеливающийся прежде всего на экспорт СПГ из РФ и нефтяные танкеры, оказался не таким страшным, как его рисовали. Список подсанкционных компаний пополнил Совкомфлот, и бумага упала в цене на 3,0%. НОВАТЭК, тоже ставший мишенью, за весь день почти не сдвинулся с места. Между тем продолжают расти котировки в финансовом секторе, после того как Банк России повысил прогноз по чистой прибыли банков на этот год. Биржевой индикатор опустился ниже психологически важной отметки 3100 пунктов, но рынок выглядит перепроданным. Полагаем, повышенная волатильность еще сохранится, при этом не исключена консолидация где-то на нынешних уровнях.
📌Доходности ОФЗ вчера продолжили снижаться, опустившись в среднем на 7 б. п. при довольно сильном сокращении торговых оборотов. Основная активность наблюдалась в длинных бумагах, где доходности снизились на 6–11 б. п. до 15,14–15,54% годовых.
📌НОВАТЭК – ЕС запрещает перевалку российского СПГ в своих портах
📌ЮГК – разместила 4,1% акций на SPO – соответствует верхней границе заявленного объема (2–4%)
📌Транснефть – совет директоров рекомендует выплатить дивиденды за 2023 г. в размере 177,2 руб. на акцию (доходность — 11%)
📌Solidcore Resources (ранее Polymetal) – подает заявку на делистинг с Московской Биржи
📌Угольные компании – профильные министерства обсуждают цену отсечения для расчета НДПИ
📌МТС – акционеры предъявили к выкупу 26,3 млн акций на 2,5 млрд руб.
📌Совкомфлот – ЕС ввел санкции против компании
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#Daily
Ежедневный обзор
Зарубежные рынки акций
📉📈В понедельник американские акции в основном дешевели: рынок тянет вниз продолжающаяся распродажа в технологических компаниях. S&P 500 снизился на 0,3%, Nasdaq — на 1,1%, Dow Jones прибавил 0,7%. Наибольшие потери в структуре S&P 500 понес технологический сектор (-2,4%), максимальный рост отмечен в энергетическом (+2,5%).
🇨🇳Индекс Hang Seng в Гонконге вырос на 0,3%. Полагаем, инвесторы постепенно выкупают просадку: HSI упал почти на десятую часть с пика этого года, достигнутого в прошлом месяце.
📊На этой неделе инвесторы обратят внимание на данные по первичным заявкам на пособие по безработице, продажам жилья, а также на результаты второго пересмотра показателя ВВП за 1К24. Статистика позволит понять, когда начнется цикл снижения ставки ФРС. Аналитики в среднем ожидают первого снижения в сентябре.
📌Сегодня финансовые результаты представят FedEx и Carnival.
Корпоративные события в этом выпуске: UPS, KKR & Co., GoDaddy, CrowdStrike, Alnylam Pharmaceuticals, Sonoco Products, Inspire Medical Systems, ResMed
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#US #China #Daily
Зарубежные рынки акций
📉📈В понедельник американские акции в основном дешевели: рынок тянет вниз продолжающаяся распродажа в технологических компаниях. S&P 500 снизился на 0,3%, Nasdaq — на 1,1%, Dow Jones прибавил 0,7%. Наибольшие потери в структуре S&P 500 понес технологический сектор (-2,4%), максимальный рост отмечен в энергетическом (+2,5%).
🇨🇳Индекс Hang Seng в Гонконге вырос на 0,3%. Полагаем, инвесторы постепенно выкупают просадку: HSI упал почти на десятую часть с пика этого года, достигнутого в прошлом месяце.
📊На этой неделе инвесторы обратят внимание на данные по первичным заявкам на пособие по безработице, продажам жилья, а также на результаты второго пересмотра показателя ВВП за 1К24. Статистика позволит понять, когда начнется цикл снижения ставки ФРС. Аналитики в среднем ожидают первого снижения в сентябре.
📌Сегодня финансовые результаты представят FedEx и Carnival.
Корпоративные события в этом выпуске: UPS, KKR & Co., GoDaddy, CrowdStrike, Alnylam Pharmaceuticals, Sonoco Products, Inspire Medical Systems, ResMed
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#US #China #Daily
Ежедневный обзор
Российский фондовый рынок
Вчера инвесторы выкупили внутридневную просадку, и индексу МосБиржи (+0,4%) снова удалось забраться выше 3100 пунктов, отыграв понедельничные потери. На фоне продолжающейся перетасовки портфелей в лидеры, вопреки обсуждаемым налогам, выбились «префы» Мечела (+5%), бумаги Банка ВТБ (+4%) и МосБиржи (+2%), а локомотивами роста стали ЛУКОЙЛ и Роснефть (по +1%). В минусе закрылся новичок индекса ЛК Европлан, а также МКБ (по -2%) и Селигдар (-1%). Постепенно приближается к привычным для последнего времени значениям курс рубля, робкий отскок наметился в ценах рублевых облигаций, выше $85 за баррель держится Brent, а значит, формируются предпосылки для подорожания акций.
Доходности ОФЗ вчера опять снижались и за день уменьшились в среднем на 8 б. п. Короткие бумаги показали минимальные изменения, на среднем участке кривой доходности снизились на 13–20 б. п. до 15,55–16,8% годовых, а на дальнем — на 5–11 б. п. до 15,07–15,42%. Активность, весьма невысокая, как и в предыдущие дни, сосредоточилась в длинных выпусках. Лидером по обороту с небольшим отрывом стал выпуск 26243 (15,45%, 2038 г.).
Банки – кредитование в мае сильно выросло
НОВАТЭК – финская компания Gasum сообщила, что 26 июля прекратит закупать и импортировать СПГ из РФ
Ростелеком – рассматривает возможность покупки дата-центра в Москве на 4000 стоек площадью 25 000 м2
Софтлайн – планирует ряд поглощений ИТ-компаний, разрабатывающих решения для ретейлеров
Аэрофлот – Росавиация убрала с сайта сведения о парке ВС российских авиакомпаний
Девелоперы – в мае льготных ипотечных кредитов выдано на 422 млрд руб., на 21% больше, чем в апреле
На повестке: Газпром нефть, Башнефть, МТС — ГОСА
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#Daily
Российский фондовый рынок
Вчера инвесторы выкупили внутридневную просадку, и индексу МосБиржи (+0,4%) снова удалось забраться выше 3100 пунктов, отыграв понедельничные потери. На фоне продолжающейся перетасовки портфелей в лидеры, вопреки обсуждаемым налогам, выбились «префы» Мечела (+5%), бумаги Банка ВТБ (+4%) и МосБиржи (+2%), а локомотивами роста стали ЛУКОЙЛ и Роснефть (по +1%). В минусе закрылся новичок индекса ЛК Европлан, а также МКБ (по -2%) и Селигдар (-1%). Постепенно приближается к привычным для последнего времени значениям курс рубля, робкий отскок наметился в ценах рублевых облигаций, выше $85 за баррель держится Brent, а значит, формируются предпосылки для подорожания акций.
Доходности ОФЗ вчера опять снижались и за день уменьшились в среднем на 8 б. п. Короткие бумаги показали минимальные изменения, на среднем участке кривой доходности снизились на 13–20 б. п. до 15,55–16,8% годовых, а на дальнем — на 5–11 б. п. до 15,07–15,42%. Активность, весьма невысокая, как и в предыдущие дни, сосредоточилась в длинных выпусках. Лидером по обороту с небольшим отрывом стал выпуск 26243 (15,45%, 2038 г.).
Банки – кредитование в мае сильно выросло
НОВАТЭК – финская компания Gasum сообщила, что 26 июля прекратит закупать и импортировать СПГ из РФ
Ростелеком – рассматривает возможность покупки дата-центра в Москве на 4000 стоек площадью 25 000 м2
Софтлайн – планирует ряд поглощений ИТ-компаний, разрабатывающих решения для ретейлеров
Аэрофлот – Росавиация убрала с сайта сведения о парке ВС российских авиакомпаний
Девелоперы – в мае льготных ипотечных кредитов выдано на 422 млрд руб., на 21% больше, чем в апреле
На повестке: Газпром нефть, Башнефть, МТС — ГОСА
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#Daily
Ежедневный обзор
Зарубежные рынки акций
📈📉За сессию во вторник индекс S&P 500 подрос на 0,4%, Nasdaq — на 1,3%, так как отскок акций NVIDIA привел к росту бумаг технологического сектора. Dow Jones, в свою очередь, опустился на 0,8%: возможно, сказывается нервозность перед публикацией в пятницу данных по инфляции. Лидером в индексе широкого рынка стал технологический сектор (+1,8%), аутсайдером — сектор материалов (-1,3%).
🇨🇳Индекс Hang Seng в Гонконге, где росли преимущественно технологический и потребительский секторы, прибавил 0,1%. Оптимизма добавил тот факт, что правительство разрешило к использованию больше онлайн-игр, чем в мае. Тем не менее инвесторов беспокоит обострение геополитической обстановки, так как Канада тоже, вслед за США и Европейским союзом, заявила, что начнет публичные консультации по вопросу введения тарифов на импорт китайских электромобилей.
📌Сегодня финансовые результаты представят General Mills, Micron Technology и Levi’s.
📊В США индекс доверия потребителей превзошел ожидания, набрав в июне 100,4 при прогнозе в 100,0, хотя и снизился по сравнению с пересмотренным в меньшую сторону значением 101,3 в мае. Индекс отношения американских потребителей к текущей финансовой ситуации вырос с 140,8 в мае до 141,5 в июне, однако индекс перспективных ожиданий снизился с 74,9 до 73,0.
Корпоративные события в этом выпуске: Microsoft, FedEx, Carnival, Rivian Automotive, NetEase, General Mills, Micron Technology, Levi’s
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#US #China #Daily
Зарубежные рынки акций
📈📉За сессию во вторник индекс S&P 500 подрос на 0,4%, Nasdaq — на 1,3%, так как отскок акций NVIDIA привел к росту бумаг технологического сектора. Dow Jones, в свою очередь, опустился на 0,8%: возможно, сказывается нервозность перед публикацией в пятницу данных по инфляции. Лидером в индексе широкого рынка стал технологический сектор (+1,8%), аутсайдером — сектор материалов (-1,3%).
🇨🇳Индекс Hang Seng в Гонконге, где росли преимущественно технологический и потребительский секторы, прибавил 0,1%. Оптимизма добавил тот факт, что правительство разрешило к использованию больше онлайн-игр, чем в мае. Тем не менее инвесторов беспокоит обострение геополитической обстановки, так как Канада тоже, вслед за США и Европейским союзом, заявила, что начнет публичные консультации по вопросу введения тарифов на импорт китайских электромобилей.
📌Сегодня финансовые результаты представят General Mills, Micron Technology и Levi’s.
📊В США индекс доверия потребителей превзошел ожидания, набрав в июне 100,4 при прогнозе в 100,0, хотя и снизился по сравнению с пересмотренным в меньшую сторону значением 101,3 в мае. Индекс отношения американских потребителей к текущей финансовой ситуации вырос с 140,8 в мае до 141,5 в июне, однако индекс перспективных ожиданий снизился с 74,9 до 73,0.
Корпоративные события в этом выпуске: Microsoft, FedEx, Carnival, Rivian Automotive, NetEase, General Mills, Micron Technology, Levi’s
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#US #China #Daily
🔖 Завтра, 27 июня, в 14:00 (МСК) пройдет онлайн-презентация IPO ВсеИнструменты.ру.
Участие онлайн + запись вебинара —
БЕСПЛАТНО
Ссылка на регистрацию 👉 https://us06web.zoom.us/webinar/register/WN_8OBZDKvWT3i-KLMMb62Wow
Ссылка на вебинар придет в почту после регистрации.
@Sinara_finance
Участие онлайн + запись вебинара —
БЕСПЛАТНО
Ссылка на регистрацию 👉 https://us06web.zoom.us/webinar/register/WN_8OBZDKvWT3i-KLMMb62Wow
Ссылка на вебинар придет в почту после регистрации.
@Sinara_finance
Ежедневный обзор
Российский фондовый рынок
🎈Как и ожидалось, рынок, переваривая новости о санкциях США и ЕС, продолжил отыгрывать потери, к тому же цены на нефть остаются выше $85 за баррель, а курс рубля к доллару стабилизировался. Индекс МосБиржи вырос вчера на 1,3%, хорошо смотрелись финансовый сектор в целом и отдельные его представители, включая Банк ВТБ (+5,5%), ТКС Холдинг (+2,1%), Сбербанк (+1,2%), тогда как металлургические и горнодобывающие компании, наоборот, оказались в числе худших, как и ПИК СЗ (-3,3%). Видим еще некоторый потенциал для движения вверх, но сдерживающим фактором выступает налоговая и монетарная повестка.
🎈По итогам торгов в среду доходности ОФЗ снизились примерно на 20 б. п. по всей кривой. В коротких бумагах они опустились до 16,40–16,55%, тогда как в среднесрочных и длинных — до 14,90–15,50%. Активность вновь оказалась сосредоточенной в длинных выпусках, где первое место по обороту заняли бумаги серии 26243 (15,29%, 2038 г.), доходность которых к концу сессии уменьшилась на 16 б. п.
🎈Газпром – подписывает стратегический меморандум с NIGC о проработке поставок газа в Иран
🎈Макроэкономика – за неделю с 18 по 24 июня инфляция составила 0,22%
🎈Стратегия – Банк России допускает вероятность возобновления конвертации ГДР
🎈Транснефть – предъявляет исковые претензии к Роснефти на 3,4 млрд руб.
🎈ROS AGRO – подает в регулирующий орган Великобритании заявку на делистинг ГДР с Лондонской фондовой биржи
🎈На повестке: Татнефть — ГОСА
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#Daily
Российский фондовый рынок
🎈Как и ожидалось, рынок, переваривая новости о санкциях США и ЕС, продолжил отыгрывать потери, к тому же цены на нефть остаются выше $85 за баррель, а курс рубля к доллару стабилизировался. Индекс МосБиржи вырос вчера на 1,3%, хорошо смотрелись финансовый сектор в целом и отдельные его представители, включая Банк ВТБ (+5,5%), ТКС Холдинг (+2,1%), Сбербанк (+1,2%), тогда как металлургические и горнодобывающие компании, наоборот, оказались в числе худших, как и ПИК СЗ (-3,3%). Видим еще некоторый потенциал для движения вверх, но сдерживающим фактором выступает налоговая и монетарная повестка.
🎈По итогам торгов в среду доходности ОФЗ снизились примерно на 20 б. п. по всей кривой. В коротких бумагах они опустились до 16,40–16,55%, тогда как в среднесрочных и длинных — до 14,90–15,50%. Активность вновь оказалась сосредоточенной в длинных выпусках, где первое место по обороту заняли бумаги серии 26243 (15,29%, 2038 г.), доходность которых к концу сессии уменьшилась на 16 б. п.
🎈Газпром – подписывает стратегический меморандум с NIGC о проработке поставок газа в Иран
🎈Макроэкономика – за неделю с 18 по 24 июня инфляция составила 0,22%
🎈Стратегия – Банк России допускает вероятность возобновления конвертации ГДР
🎈Транснефть – предъявляет исковые претензии к Роснефти на 3,4 млрд руб.
🎈ROS AGRO – подает в регулирующий орган Великобритании заявку на делистинг ГДР с Лондонской фондовой биржи
🎈На повестке: Татнефть — ГОСА
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#Daily
Ежедневный обзор
Зарубежные рынки акций
📈Рост акций технологических гигантов вытянул рынки: индекс S&P 500 завершил торги середины недели в +0,2%, Nasdaq прибавил 0,5%, Dow Jones — менее 0,1%. Сектор товаров длительного пользования оказался единственным в S&P 500 c плюсовым изменением в среду (+1,4%), все остальные ушли ниже нуля, а сильнее всего пострадал энергетический сектор (-1,0%).
🇨🇳В Гонконге индекс Hang Seng упал на 2,1%: опубликованные данные показали, что рост прибыли промышленных компаний резко замедлился.
📌Сегодня финансовые результаты представит Nike.
📊Согласно опубликованным сегодня данным Национального бюро статистики КНР, прибыль промышленных предприятий в мае выросла на 0,7% г/г после апрельских +4,0% г/г, а по итогам 5М24 рост замедлился до 3,4% г/г против 4,3% в 4М24.
Корпоративные события в этом выпуске: Levi's, Moderna, Micron Technology, General Mills
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#US #China #Daily
Зарубежные рынки акций
📈Рост акций технологических гигантов вытянул рынки: индекс S&P 500 завершил торги середины недели в +0,2%, Nasdaq прибавил 0,5%, Dow Jones — менее 0,1%. Сектор товаров длительного пользования оказался единственным в S&P 500 c плюсовым изменением в среду (+1,4%), все остальные ушли ниже нуля, а сильнее всего пострадал энергетический сектор (-1,0%).
🇨🇳В Гонконге индекс Hang Seng упал на 2,1%: опубликованные данные показали, что рост прибыли промышленных компаний резко замедлился.
📌Сегодня финансовые результаты представит Nike.
📊Согласно опубликованным сегодня данным Национального бюро статистики КНР, прибыль промышленных предприятий в мае выросла на 0,7% г/г после апрельских +4,0% г/г, а по итогам 5М24 рост замедлился до 3,4% г/г против 4,3% в 4М24.
Корпоративные события в этом выпуске: Levi's, Moderna, Micron Technology, General Mills
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#US #China #Daily
⚠️Стратегия на 3К24: рынок акций РФ — риски материализовались, время сделать верный выбор
• Грядущая налоговая реформа, санкции против МосБиржи, резкий рост доходностей рублевых облигаций — все это спровоцировало июньскую распродажу, из-за чего индекс МосБиржи лишился почти всего, что с начала года успел прибавить.
• Как обычно, мы обновили модели с учетом изменений в макропрогнозах и получили цель по iMOEX на конец года — 3500 пунктов. Потенциал роста до нее — около 10% плюс 6% дивдоходности сверху.
• Восстановлению рынка поможет, вероятно, приток реинвестированных дивидендов и средств, полученных от обмена активами, однако высокая инфляция и на удивление крепкий рубль представляют риски.
• Волатильность не помешала нашему портфелю опередить бенчмарк в росте с начала года на 220 б. п.
• Список наших фаворитов на этот раз изменений не претерпел.
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#Strategy
• Грядущая налоговая реформа, санкции против МосБиржи, резкий рост доходностей рублевых облигаций — все это спровоцировало июньскую распродажу, из-за чего индекс МосБиржи лишился почти всего, что с начала года успел прибавить.
• Как обычно, мы обновили модели с учетом изменений в макропрогнозах и получили цель по iMOEX на конец года — 3500 пунктов. Потенциал роста до нее — около 10% плюс 6% дивдоходности сверху.
• Восстановлению рынка поможет, вероятно, приток реинвестированных дивидендов и средств, полученных от обмена активами, однако высокая инфляция и на удивление крепкий рубль представляют риски.
• Волатильность не помешала нашему портфелю опередить бенчмарк в росте с начала года на 220 б. п.
• Список наших фаворитов на этот раз изменений не претерпел.
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#Strategy
🙌Дорогие друзья!
Напоминаем о возможности приобрести подписку «Смарт», позволяющую получить доступ к нашим регулярным публикациям и комментариям аналитиков по срочным новостям, по привлекательной цене в 5 000 руб./месяц. 😊
Для тех, кто желает иметь доступ ко всей аналитике, мы предлагаем подписку «Оптимум» стоимостью 20 000 руб./месяц.
Ознакомиться с подробностями тарифов и приобрести подписку на аналитику можно по ссылке.
Принимайте взвешенные решения и инвестируйте как профи! 😎
Напоминаем о возможности приобрести подписку «Смарт», позволяющую получить доступ к нашим регулярным публикациям и комментариям аналитиков по срочным новостям, по привлекательной цене в 5 000 руб./месяц. 😊
Для тех, кто желает иметь доступ ко всей аналитике, мы предлагаем подписку «Оптимум» стоимостью 20 000 руб./месяц.
Ознакомиться с подробностями тарифов и приобрести подписку на аналитику можно по ссылке.
Принимайте взвешенные решения и инвестируйте как профи! 😎
Ежедневный обзор
Российский фондовый рынок
📌Вчерашние торги индекс МосБиржи завершил возле 3150 пунктов, где и днем ранее, но немаловажно, что очередную внутридневную просадку снова выкупили. Устойчивости индекса больше других помогли дивидендные тяжеловесы в лице Сбербанка, Татнефти и Сургутнефтегаза, отрицательный результат показали акции Мечела (-3%), Ростелекома (-2%), Совкомфлота (-1%). Продолжению отскока мешают вновь перешедшие к росту, на фоне высокой недельной инфляции, доходности рублевых облигаций и сохраняющий относительную силу рубль. Как обычно для пятниц, в отсутствие явных триггеров инвесторы, скорее всего, предпочтут сегодня осторожность, однако, как показала эта неделя, быки все так же сильны.
📌Доходности ОФЗ по итогам четверга показали разнонаправленные изменения, в наиболее активно торговавшихся бумагах повысившись на 9–20 б. п. Так, доходность короткого выпуска 26234 (16,63%, июль 2025 г.), ставшего лидером по обороту среди облигаций с фиксированным купоном, увеличилась на 20 б. п. В дальнем конце кривой доходности выросли на 9–12 б. п. до 15,02–15,34%. Лидером по объему торгов стал выпуск 29016 (99,9% от номинала, 2026 г.), цена которого практически не изменилась.
📌Нефтяные компании – в июле и августе объем переработки нефти в РФ полностью восстановится и составит 5,6–5,7 мбс
📌Софтлайн – совет директоров утверждает допэмиссию для финансирования сделок M&A
Макроэкономика – в 2П24 продажи юаней Банком России составят эквивалент 8,4 млрд руб. в день
📌Газовые компании – в мае производство газа в РФ увеличилось на 10% г/г до 55 млрд м3
📌МГКЛ – объем займов, выданных ломбардами России, в 1К24 увеличился на 23% г/г до 64 млрд руб.
📌На повестке: Роснефть, Сургутнефтегаз, Нижнекамскнефтехим — ГОСА
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#Daily
Российский фондовый рынок
📌Вчерашние торги индекс МосБиржи завершил возле 3150 пунктов, где и днем ранее, но немаловажно, что очередную внутридневную просадку снова выкупили. Устойчивости индекса больше других помогли дивидендные тяжеловесы в лице Сбербанка, Татнефти и Сургутнефтегаза, отрицательный результат показали акции Мечела (-3%), Ростелекома (-2%), Совкомфлота (-1%). Продолжению отскока мешают вновь перешедшие к росту, на фоне высокой недельной инфляции, доходности рублевых облигаций и сохраняющий относительную силу рубль. Как обычно для пятниц, в отсутствие явных триггеров инвесторы, скорее всего, предпочтут сегодня осторожность, однако, как показала эта неделя, быки все так же сильны.
📌Доходности ОФЗ по итогам четверга показали разнонаправленные изменения, в наиболее активно торговавшихся бумагах повысившись на 9–20 б. п. Так, доходность короткого выпуска 26234 (16,63%, июль 2025 г.), ставшего лидером по обороту среди облигаций с фиксированным купоном, увеличилась на 20 б. п. В дальнем конце кривой доходности выросли на 9–12 б. п. до 15,02–15,34%. Лидером по объему торгов стал выпуск 29016 (99,9% от номинала, 2026 г.), цена которого практически не изменилась.
📌Нефтяные компании – в июле и августе объем переработки нефти в РФ полностью восстановится и составит 5,6–5,7 мбс
📌Софтлайн – совет директоров утверждает допэмиссию для финансирования сделок M&A
Макроэкономика – в 2П24 продажи юаней Банком России составят эквивалент 8,4 млрд руб. в день
📌Газовые компании – в мае производство газа в РФ увеличилось на 10% г/г до 55 млрд м3
📌МГКЛ – объем займов, выданных ломбардами России, в 1К24 увеличился на 23% г/г до 64 млрд руб.
📌На повестке: Роснефть, Сургутнефтегаз, Нижнекамскнефтехим — ГОСА
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#Daily
Ежедневный обзор
Зарубежные рынки акций
📈По итогам вчерашней торговой сессии американский рынок немного подрос. S&P 500 и Dow Jones прибавили по 0,1%, Nasdaq — 0,3%. Наибольший рост среди секторов S&P 500 продемонстрировали товары длительного пользования и телекоммуникации (по +0,6%), а наихудший результат показали потребительские товары (-0,4%).
🇨🇳Индекс Hang Seng в Гонконге опять остался практически без изменений.
📌Сегодня инвесторы сосредоточат внимание на ценовом индексе расходов на личное потребление за май. Ожидается, что этот предпочитаемый ФРС показатель инфляции покажет рост на 2,6% г/г — меньше, чем +2,7% г/г в апреле.
📊Согласно окончательной оценке Министерства торговли, в 1К24 ВВП США вырос на 1,4% г/г. Ранее сообщалось, что увеличение составило 1,3% г/г, аналитики также прогнозировали пересмотр показателя до 1,4%. Рост реальных потребительских расходов в 1К24 был пересмотрен в сторону понижения до 1,5% с 2,0% г/г, а ценовой индекс расходов на личное потребление и базовый PCE — в сторону повышения, до 3,4% и 3,7%, соответственно.
📊Число американцев, впервые обратившихся за пособием по безработице, снизилось на прошлой неделе на 6 тыс. до 233 тыс. Аналитики в среднем ожидали снижения до 236 тыс. Американцев, продолжающих получать пособие по безработице, стало больше на 18 тыс. человек (1,839 млн — это самый высокий уровень с ноября 2021 г.). Ситуация на рынке труда США остается неоднозначной и пока не указывает на острую необходимость снижения процентных ставок.
Корпоративные события в этом выпуске: Nike, Walgreens Boots Alliance, Rivian Automotive
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#US #China #Daily
Зарубежные рынки акций
📈По итогам вчерашней торговой сессии американский рынок немного подрос. S&P 500 и Dow Jones прибавили по 0,1%, Nasdaq — 0,3%. Наибольший рост среди секторов S&P 500 продемонстрировали товары длительного пользования и телекоммуникации (по +0,6%), а наихудший результат показали потребительские товары (-0,4%).
🇨🇳Индекс Hang Seng в Гонконге опять остался практически без изменений.
📌Сегодня инвесторы сосредоточат внимание на ценовом индексе расходов на личное потребление за май. Ожидается, что этот предпочитаемый ФРС показатель инфляции покажет рост на 2,6% г/г — меньше, чем +2,7% г/г в апреле.
📊Согласно окончательной оценке Министерства торговли, в 1К24 ВВП США вырос на 1,4% г/г. Ранее сообщалось, что увеличение составило 1,3% г/г, аналитики также прогнозировали пересмотр показателя до 1,4%. Рост реальных потребительских расходов в 1К24 был пересмотрен в сторону понижения до 1,5% с 2,0% г/г, а ценовой индекс расходов на личное потребление и базовый PCE — в сторону повышения, до 3,4% и 3,7%, соответственно.
📊Число американцев, впервые обратившихся за пособием по безработице, снизилось на прошлой неделе на 6 тыс. до 233 тыс. Аналитики в среднем ожидали снижения до 236 тыс. Американцев, продолжающих получать пособие по безработице, стало больше на 18 тыс. человек (1,839 млн — это самый высокий уровень с ноября 2021 г.). Ситуация на рынке труда США остается неоднозначной и пока не указывает на острую необходимость снижения процентных ставок.
Корпоративные события в этом выпуске: Nike, Walgreens Boots Alliance, Rivian Automotive
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#US #China #Daily
This media is not supported in your browser
VIEW IN TELEGRAM
♦️Июль обещает быть жарким… и на рынке акций тоже: на следующий месяц придется пик поступлений дивидендов от отечественных эмитентов.
По нашим расчетам, основанным на уже известных рекомендациях, более 40 публичных компаний выплатят акционерам 1,7 трлн руб., поставив рекорд по перечислениям за месяц.
Основной объем выплат придется на Сбербанк — 44% от общего.
♦️Если судить по результатам опросов в этом телеграм-канале, примерно 60% от полученных дивидендов частные инвесторы реинвестируют обратно в акции, что создаст приток средств, сравнимый с недельным объемом торгов акциями на МосБирже.
♦️Сейчас, когда ряд бумаг после июньской коррекции оказались перепроданными, такая поддержка может обеспечить рост индекса по итогам июля.
@Sinara_finance
#ChartOfTheWeek
По нашим расчетам, основанным на уже известных рекомендациях, более 40 публичных компаний выплатят акционерам 1,7 трлн руб., поставив рекорд по перечислениям за месяц.
Основной объем выплат придется на Сбербанк — 44% от общего.
♦️Если судить по результатам опросов в этом телеграм-канале, примерно 60% от полученных дивидендов частные инвесторы реинвестируют обратно в акции, что создаст приток средств, сравнимый с недельным объемом торгов акциями на МосБирже.
♦️Сейчас, когда ряд бумаг после июньской коррекции оказались перепроданными, такая поддержка может обеспечить рост индекса по итогам июля.
@Sinara_finance
#ChartOfTheWeek
Ежедневный обзор
Российский фондовый рынок
📌Как и предполагалось, в пятницу инвесторы предпочли осторожность, и индекс МосБиржи закрылся вбок при небольшом объеме, хотя в первой половине дня предпринимал попытки пройти вверх 20-дневную скользящую среднюю. Лидерами роста стали «обычка» Сургутнефтегаза (+5%) и НОВАТЭК (+3%) с Транснефтью (+2%), а вниз тянули Селигдар (-3%), МКБ (-2%), Globaltrans (-2%). Существенных движений ни в нефти, ни в валюте, ни на долговом рынке не произошло, при этом продемонстрированная в ходе июньской распродажи устойчивость может в преддверии рекордных дивидендных выплат на почти 2 трлн руб. добавить храбрости быкам. Дивиденды начнут поступать уже в июле.
📌Доходности ОФЗ в пятницу возобновили рост при невысоком обороте, в наиболее активно торговавшихся облигациях увеличившись на ~10 б. п. до 15,05–15,47% на длинном участке и на ~30 б. п. до 16,03–16,6% — на коротком. Наибольший оборот пришелся на выпуск с фиксированным купоном 26243 (15,47%, 2038 г.), доходность которого выросла на 9 б. п.
📌Нефтяные компании – правительство разрешило экспорт бензина на июль
📌Банк ВТБ – заработал 30 млрд руб. чистой прибыли по МСФО за май, ROE — 15%
📌Компании электроэнергетики – Системный оператор готовит стратегический документ по развитию отрасли до 2042 г.
📌Девелоперы – сумма выданных в мае ипотечных кредитов на 17% превысила апрельскую
📌Магнит – акционеры одобрили дивиденды за 2023 г. в размере 412,13 руб. на акцию
📌Производители удобрений – европейские компании опасаются потери рынка из-за поставок дешевой продукции из РФ
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#Daily
Российский фондовый рынок
📌Как и предполагалось, в пятницу инвесторы предпочли осторожность, и индекс МосБиржи закрылся вбок при небольшом объеме, хотя в первой половине дня предпринимал попытки пройти вверх 20-дневную скользящую среднюю. Лидерами роста стали «обычка» Сургутнефтегаза (+5%) и НОВАТЭК (+3%) с Транснефтью (+2%), а вниз тянули Селигдар (-3%), МКБ (-2%), Globaltrans (-2%). Существенных движений ни в нефти, ни в валюте, ни на долговом рынке не произошло, при этом продемонстрированная в ходе июньской распродажи устойчивость может в преддверии рекордных дивидендных выплат на почти 2 трлн руб. добавить храбрости быкам. Дивиденды начнут поступать уже в июле.
📌Доходности ОФЗ в пятницу возобновили рост при невысоком обороте, в наиболее активно торговавшихся облигациях увеличившись на ~10 б. п. до 15,05–15,47% на длинном участке и на ~30 б. п. до 16,03–16,6% — на коротком. Наибольший оборот пришелся на выпуск с фиксированным купоном 26243 (15,47%, 2038 г.), доходность которого выросла на 9 б. п.
📌Нефтяные компании – правительство разрешило экспорт бензина на июль
📌Банк ВТБ – заработал 30 млрд руб. чистой прибыли по МСФО за май, ROE — 15%
📌Компании электроэнергетики – Системный оператор готовит стратегический документ по развитию отрасли до 2042 г.
📌Девелоперы – сумма выданных в мае ипотечных кредитов на 17% превысила апрельскую
📌Магнит – акционеры одобрили дивиденды за 2023 г. в размере 412,13 руб. на акцию
📌Производители удобрений – европейские компании опасаются потери рынка из-за поставок дешевой продукции из РФ
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#Daily
Еженедельный обзор – Долговой рынок: инфляция в РФ, ценовой индекс расходов на личное потребление в США, Минфин России, Альфа-Банк, МКБ, СИБУР Холдинг, НЛМК, Полюс, Домодедово, ЛК Европлан
✅Доходности ОФЗ за неделю снизились в среднем на 30 б. п. до 16,2–16,5% в коротких бумагах и до 15–15,8% — в среднесрочных и длинных в связи с отсутствием явно негативных новостей, за исключением данных по недельной инфляции, которая по-прежнему остается на повышенных уровнях.
✅Корпоративные бумаги практически не отреагировали на небольшую коррекцию в сегменте госбумаг, и спреды по всем рейтинговым группам расширились в среднем на 30–40 б. п. В бумагах наивысшей рейтинговой категории спред составил 78 б. п. против 47 б. п. неделей ранее, в бумагах компаний с рейтингами «АА» и «А» расширившись до 233 б. п. и 408 б. п.
✅Прошлая неделя вновь оказалась волатильной для валютных облигаций, чьи доходности отреагировали на колебания курса рубля. По итогам недели доходности юаневых облигаций по индексу Cbonds выросли на 29 б. п. до 6,82%, а замещающих облигаций — на 41 б. п. до 8,07%.
✅На текущей неделе мы не ждем значительных изменений на российском долговом рынке в отсутствие значимых событий. В центре внимания окажутся аукционы ОФЗ и данные по недельной инфляции.
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#Weekly #Bonds
✅Доходности ОФЗ за неделю снизились в среднем на 30 б. п. до 16,2–16,5% в коротких бумагах и до 15–15,8% — в среднесрочных и длинных в связи с отсутствием явно негативных новостей, за исключением данных по недельной инфляции, которая по-прежнему остается на повышенных уровнях.
✅Корпоративные бумаги практически не отреагировали на небольшую коррекцию в сегменте госбумаг, и спреды по всем рейтинговым группам расширились в среднем на 30–40 б. п. В бумагах наивысшей рейтинговой категории спред составил 78 б. п. против 47 б. п. неделей ранее, в бумагах компаний с рейтингами «АА» и «А» расширившись до 233 б. п. и 408 б. п.
✅Прошлая неделя вновь оказалась волатильной для валютных облигаций, чьи доходности отреагировали на колебания курса рубля. По итогам недели доходности юаневых облигаций по индексу Cbonds выросли на 29 б. п. до 6,82%, а замещающих облигаций — на 41 б. п. до 8,07%.
✅На текущей неделе мы не ждем значительных изменений на российском долговом рынке в отсутствие значимых событий. В центре внимания окажутся аукционы ОФЗ и данные по недельной инфляции.
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#Weekly #Bonds
РЫНКИ АКЦИЙ И ОБЛИГАЦИЙ В 2024 ГОДУ: ПРОГНОЗЫ ИНВЕСТИЦИОННОГО БАНКА СИНАРА
Модератор: Евгений Селянский, начальник управления премиального брокерского обслуживания
• Что будет с рублём?
• Какую ждём ставку ЦБ?
• Какие активы выбрать, чтобы защитить и приумножить капитал?
@Sinara_finance
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Ежедневный обзор
Зарубежные рынки акций
📈📉Взлетевший внутри сессии на хороших данных из последнего отчета по инфляции, в пятницу индекс S&P 500 потерял 0,4%, Nasdaq — 0,7, Dow Jones — 0,1%. Лидером роста среди секторов S&P 500 стал энергетический (+0,4%), аутсайдерами — коммунальный и товаров длительного пользования (по -1,1%).
🇨🇳Торги в Гонконге сегодня не проводятся в связи с выходным в честь Дня образования специального административного района Гонконг.
📊В США ценовой индекс расходов на личное потребление за июнь прибавил 0,3%, как и за май. В годовом сопоставлении прирост составил 2,6% против +2,7% месяцем ранее. Базовый индекс (не учитывает цены на продукты питания и энергоносители) по итогам июня вырос на 0,1% м/м и 2,6% г/г, притормозив с майских +0,3% м/м и +2,8% г/г соответственно. Теперь внимание инвесторов переключилось на данные по занятости в несельскохозяйственном секторе, ожидаемые в конце недели.
📊Индекс потребительского доверия в США упал с 69,1 п. в мае до 68,2 п. в июне. Значение оказалось минимальным с ноября 2023 г. По предварительной оценке, сообщалось, что индекс упал до 65,6 п. Аналитики ожидали значения в 65,8 п.
💰Расходы американцев в мае выросли на 0,2% м/м, а доходы — на 0,5% м/м. Аналитики прогнозировали увеличение расходов на 0,3%, доходов — на 0,4%.
🏦Национальное бюро статистики Китая в воскресенье сообщило, что производственная активность в стране сократилась второй месяц подряд. Индекс менеджеров по закупкам в обрабатывающей промышленности в июне составил 49,5, сойдясь с ожиданиями аналитиков. Значение меньше 50 говорит о спаде активности в секторе. Между тем показатель активности в непроизводственной сфере в июне упал до 50,5 против 51,1 в мае.
Корпоративные события в этом выпуске: Kroger, Trump Media & Technology Group, Infinera
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#US #China #Daily
Зарубежные рынки акций
📈📉Взлетевший внутри сессии на хороших данных из последнего отчета по инфляции, в пятницу индекс S&P 500 потерял 0,4%, Nasdaq — 0,7, Dow Jones — 0,1%. Лидером роста среди секторов S&P 500 стал энергетический (+0,4%), аутсайдерами — коммунальный и товаров длительного пользования (по -1,1%).
🇨🇳Торги в Гонконге сегодня не проводятся в связи с выходным в честь Дня образования специального административного района Гонконг.
📊В США ценовой индекс расходов на личное потребление за июнь прибавил 0,3%, как и за май. В годовом сопоставлении прирост составил 2,6% против +2,7% месяцем ранее. Базовый индекс (не учитывает цены на продукты питания и энергоносители) по итогам июня вырос на 0,1% м/м и 2,6% г/г, притормозив с майских +0,3% м/м и +2,8% г/г соответственно. Теперь внимание инвесторов переключилось на данные по занятости в несельскохозяйственном секторе, ожидаемые в конце недели.
📊Индекс потребительского доверия в США упал с 69,1 п. в мае до 68,2 п. в июне. Значение оказалось минимальным с ноября 2023 г. По предварительной оценке, сообщалось, что индекс упал до 65,6 п. Аналитики ожидали значения в 65,8 п.
💰Расходы американцев в мае выросли на 0,2% м/м, а доходы — на 0,5% м/м. Аналитики прогнозировали увеличение расходов на 0,3%, доходов — на 0,4%.
🏦Национальное бюро статистики Китая в воскресенье сообщило, что производственная активность в стране сократилась второй месяц подряд. Индекс менеджеров по закупкам в обрабатывающей промышленности в июне составил 49,5, сойдясь с ожиданиями аналитиков. Значение меньше 50 говорит о спаде активности в секторе. Между тем показатель активности в непроизводственной сфере в июне упал до 50,5 против 51,1 в мае.
Корпоративные события в этом выпуске: Kroger, Trump Media & Technology Group, Infinera
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#US #China #Daily
Ежедневный обзор
Российский фондовый рынок
🖌С началом новой недели на рынок вернулся оптимизм, а волатильность снизилась. Прибавить 1% индексу МосБиржи помогли некоторые аутсайдеры последнего времени, включая Газпром (+3,1%), где и оборот оказался больше обычного. Лучше рынка смотрелись также Магнит с Сургутнефтегазом (по +2,1%). Весомые потери понесли, среди прочих, Аэрофлот (-2,3%), ПИК СЗ (-2,0%), Globaltrans (-1,5%). Технические и фундаментальные факторы, в том числе предстоящие выплаты дивидендов, указывают на перспективы дальнейшего роста.
🖌Котировки ОФЗ по итогам торгов в понедельник показали неоднозначную динамику при низкой активности участников. На коротком участке доходности изменились в пределах 5 б. п. и составили 16,48–16,6% годовых. На дальнем участке изменения оказались еще менее заметными, около 3 б. п., и по итогам дня доходности остались в диапазоне 15,07–15,48% годовых. Обороты заметно уменьшились по сравнению с предыдущими днями, а лидерами по объему торгов стали два флоатера серий 29016 и 29014 с погашением в декабре и марте 2026 г.
🖌Газпром, НОВАТЭК – в 1П24 трубопроводный экспорт газа в ЕС и Молдову увеличился на 27% г/г до 15,4 млрд м3
🖌Yandex, МКПАО «Яндекс» – в ответ на свое тендерное предложение ЗПИФ «Консорциум.Первый» получил заявки на обмен 43,85 млн акций Yandex
🖌Полюс – продал месторождение Дегдекан с запасами 38 т золота
🖌РусГидро – ГОСА не вынесло решение по дивидендам за 2023 г.
🖌Аэрофлот – Росавиация предлагает увеличить аэронавигационные сборы
🖌Аэрофлот – Росавиация понижает прогноз перевозки на 2024 г. с 104,5 до 98,1 млн пассажиров
🖌Globaltrans – операционные результаты РЖД за июнь отразили падение погрузки на сети на 3% г/г
🖌Каршеринг Руссия (Делимобиль) – число каршеринговых поездок в России выросло за 5М24 на 3% г/г суммарно по всем операторам
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#Daily
Российский фондовый рынок
🖌С началом новой недели на рынок вернулся оптимизм, а волатильность снизилась. Прибавить 1% индексу МосБиржи помогли некоторые аутсайдеры последнего времени, включая Газпром (+3,1%), где и оборот оказался больше обычного. Лучше рынка смотрелись также Магнит с Сургутнефтегазом (по +2,1%). Весомые потери понесли, среди прочих, Аэрофлот (-2,3%), ПИК СЗ (-2,0%), Globaltrans (-1,5%). Технические и фундаментальные факторы, в том числе предстоящие выплаты дивидендов, указывают на перспективы дальнейшего роста.
🖌Котировки ОФЗ по итогам торгов в понедельник показали неоднозначную динамику при низкой активности участников. На коротком участке доходности изменились в пределах 5 б. п. и составили 16,48–16,6% годовых. На дальнем участке изменения оказались еще менее заметными, около 3 б. п., и по итогам дня доходности остались в диапазоне 15,07–15,48% годовых. Обороты заметно уменьшились по сравнению с предыдущими днями, а лидерами по объему торгов стали два флоатера серий 29016 и 29014 с погашением в декабре и марте 2026 г.
🖌Газпром, НОВАТЭК – в 1П24 трубопроводный экспорт газа в ЕС и Молдову увеличился на 27% г/г до 15,4 млрд м3
🖌Yandex, МКПАО «Яндекс» – в ответ на свое тендерное предложение ЗПИФ «Консорциум.Первый» получил заявки на обмен 43,85 млн акций Yandex
🖌Полюс – продал месторождение Дегдекан с запасами 38 т золота
🖌РусГидро – ГОСА не вынесло решение по дивидендам за 2023 г.
🖌Аэрофлот – Росавиация предлагает увеличить аэронавигационные сборы
🖌Аэрофлот – Росавиация понижает прогноз перевозки на 2024 г. с 104,5 до 98,1 млн пассажиров
🖌Globaltrans – операционные результаты РЖД за июнь отразили падение погрузки на сети на 3% г/г
🖌Каршеринг Руссия (Делимобиль) – число каршеринговых поездок в России выросло за 5М24 на 3% г/г суммарно по всем операторам
Полная версия доступна подписчикам нашего аналитического портала
@Sinara_finance
#Daily