Энергетика – часть КИИ

⚡️ ФСТЭК России – Федеральная служба по техническому и экспортному контролю – подготовила проект постановления, который содержит перечень объектов критической информационной инфраструктуры (КИИ) для ряда отраслей, в том числе тепло- и электроэнергетики.

Согласно документу, к типовым объектам КИИ относятся системы, использующиеся для управления технологическими процессами на ветровых, солнечных, гидро- и теплоэлектростанциях, а также в котельных и на электросетях.

Сюда же относятся системы диспетчерского управления, учета электроэнергии и организации торговли на оптовом рынке. В список также вошли системы, использующиеся регуляторами и их подведомственными организациями.

▶️ Документ может вступить в силу с 1 сентября 2025 г. На практике это может повлечь за собой дополнительные расходы генерирующих и сетевых компаний на закупку российского софта, тем более что ранее президент подписал закон о переходе КИИ на отечественное ПО.

™ Высокое напряжение

Доля инвестиций в «чистую» генерацию превысила 80%

⚡️ Доля ВИЭ и АЭС в глобальной структуре капзатрат на строительство электростанций выросла с 75,4% в 2016-2020 гг. до 83,6% в 2021-2025 гг. Такие данные приводит Международное энергетическое агентство (МЭА) в свежем выпуске World Energy Investment.

Средний объем инвестиций в строительство АЭС и ВИЭ за тот же период увеличился более чем на 60% – с $445 млрд в год в 2016-2020 гг. до $730 млрд в год в 2021-2025 гг. (значения округлены).

⬛️ Бум низкоуглеродной энергетики не является большой новостью сам по себе. Однако масштабы всё равно поражают: по оценке IRENA, в 2024 г. по всему миру было введено в строй 565 ГВт солнечных и ветровых генераторов, из них 358 ГВт приходились на Китай. Для сравнения: установленная мощность ЕЭС России к началу 2025 г. достигла 263,7 ГВт.

Рост инвестиций в низкоуглеродную энергетику не только обеспечит торможение спроса на уголь, но и будет занижать потенциал спроса на газ.

▶️ В 2021 г. базовый сценарий МЭА предполагал, что глобальный спрос на природный газ к 2050 г. достигнет 5113 млрд куб. м в год, тогда как в 2024 г. этот прогноз был понижен до 4377 млрд куб. м в год.

™ Высокое напряжение

На рынке электромобилей продолжается спад

⚡️ В мае 2025 г. в России было продано 786 электромобилей – на 28% меньше, чем в мае 2024 г., и почти столько же, как и месяцем ранее. По данным «Автостата», доля электромобилей в продажах новых легковых авто составила 0,9%.

Сокращение продаж электромобилей продолжается 11 месяцев подряд. В нынешнем году на рынок негативно повлияло резкое повышение утилизационного сбора – с 32 600 руб. за единицу в конце 2024 г. до 667 400 руб. в 2025 г.

▶️ В число самых популярных марок в мае 2025 г. вошли Zeekr (263 единицы), Evolute (115) и Avatr (60), а моделей – кроссовер Zeekr 001 (126 штук), седан Evolute i-PRO (111), кроссовер Geely EX5 (51) и минивэн Zeekr 009 (51).

™ Высокое напряжение

Для сетей могут ввести аналог ДПМ

⚡️ «Россети» могут получить надбавку для финансирования проектов, заложенных в Генсхему развития электроэнергетики, но еще не включенных в инвестпрограмму крупнейшей сетевой компании РФ.

Согласно Генсхеме, до 2042 г. в сетевом комплексе должно быть реализовано 27 новых проектов общей стоимостью свыше 1 трлн руб. По данным Ъ, для их финансирования могут быть использованы два механизма:

🟣 В первом случае речь идет об инфраструктурной инвестиционной составляющей (ИИС) на развитие единой национальной электросети, которую участники рынка будут оплачивать в зависимости от максимальной пропускной способности ЛЭП и трансформаторов;

🟣 Альтернативой является оплата ИИС на оптовом рынке через компенсацию потерь. В этом случае обязательства по ИИС будут дисконтироваться на стоимость излишков электроэнергии, которые продают энергосбытовые компании «Россетям» для компенсации технологических потерь.

Нововведения могут выправить финансовое положение группы «Россети», которой сложно финансировать инвестпрограммы из-за удорожания оборудования и высоких кредитных ставок. Однако рост нагрузки на потребителей обернется торможением экономики, которая начала «сваливаться» в рецессию еще до урезания расходов для обрабатывающих отраслей.

™ Высокое напряжение

🔌 Укладка кабеля для морских ветроэнергетических проектов выглядит примерно так👆

На видео – судно Nexus, которое для этой цели оснащено 5000-тонной «каруселью».

™ Высокое напряжение

ВИЭ обеспечили лишь 1% электропотребления в РФ

⚡️ В I квартале 2025 г. в России было введено в эксплуатацию лишь 98 МВт мощности ВИЭ, из них 70 МВт пришлось на оптовый, а 28 МВт – на розничный рынок электроэнергии.

В первом случае речь идет о мусоросжигающей ТЭС «РТ-Инвест» в Воскресенском округе Подмосковья, а во втором – о солнечных электростанциях группы «ЭНЭЛТ» в Якутии.

▶️ По данным Ассоциации развития возобновляемой энергетики, общая мощность ВИЭ в России по итогам I квартала 2025 г. достигла 6,62 ГВт, из которых 5,12 ГВт приходилось на ветровые и солнечные электростанции, 1,29 ГВт – на малые ГЭС, а 21 МВт – на прочие источники, включая геотермальные ТЭС.

Общая выработка электроэнергии из ВИЭ – без учета крупных ГЭС – в I квартале 2025 г. составила 3,1 млрд кВт*ч, обеспечив лишь 0,96% электропотребления в энергосистеме России.

™ Высокое напряжение

Аванс на энергостройку

⚡️ Расходы на строительство новой генерации могут быть включены в платежи потребителей до ввода мощностей. По данным Ъ, премьер Мишустин поручил регуляторам рассмотреть такую возможность по итогам стратегической сессии «Развитие электроэнергетики».

Основным механизмом финансирования инвестпроектов сейчас являются договоры на поставку мощности (ДПМ): генерирующие компании возводят объекты за счет собственных и заемных средств, тогда как обязательства потребителей – в виде платы за мощность – вступают в силу уже после ввода энергоблоков в строй.

⬛️ Альтернативой может стать использование банковских эскроу-счетов, куда будут начисляться авансовые платежи потребителей: генкомпании будут получать эти средства на каждый отдельный этап инвестпроектов, от разработки проектной документации и нулевого этапа строительства до пусконаладочных работ.

В случае нарушения обязательств дальнейшее предоставление средств будет блокироваться. При этом уже потраченные ресурсы будут вычитаться из платы за мощность.

▶️ Новый порядок облегчит финансирование инвестпроектов и уменьшит инфляционные риски: из-за удорожания оборудования действующая схема не позволяет в полной мере учесть затраты компаний, из-за чего в отрасли часто обсуждается пересмотр уже утвержденных платежей за мощность.

™ Высокое напряжение

Сети не поспевают за приростом генерации

⚡️ Глобальные инвестиции в развитие электросетей выросли более чем на 10% за последнее десятилетие – с $320 млрд в год в 2016-2020 гг. до $358 млрд в год в 2021-2025 гг. (в постоянных ценах). Такие данные приводит МЭА в свежем выпуске ежегодника World Energy Investment.

Однако двузначный реальный прирост капзатрат всё равно оказывается недостаточным на фоне бума ВИЭ: если в 2016 г. на $1 инвестиций в строительство генерации приходилось $0,60 вложений в строительство сетей, то в 2024 г. – лишь $0,40.

🔌 Дальнейшее увеличение этой разницы чревато новыми блэкаутами и ограничениями для операторов ВИЭ.

При этом из-за роста цен на медь, алюминий и сталь среднемировые издержки на прокладку кабеля удвоились в период с 2018 по 2024 гг., а на ввод трансформаторов – выросли на 75%.

▶️ «Болевой точкой» является и кадровый дефицит: по оценке МЭА, к 2030 г. развитие электросетей потребует увеличения общемировой численности персонала отрасли с нынешних 8 млн до 9,5 млн человек.

™ Высокое напряжение

«Атом» не войдет в новый пакет санкций ЕС

⚡️ Еврокомиссия подготовила проект 18-го пакета санкций ЕС: помимо ограничений для нефтетрейдеров и теневого флота, в него вошли санкции в отношении Nord Stream 1 и Nord Stream 2, а также снижение потолка цен Urals с $60 до $45 за баррель.

Как сообщает ТАСС со ссылкой на президента ЕК Урсулу фон дер Ляйен, в 18-й пакет не войдут санкции против атомной промышленности.

▶️ Окончательно утвердить новый пакет санкций должен Совет ЕС, в котором не действует принцип большинства: решение вступает в силу только в том случае, если оно одобрено представителями всех 27 стран Евросоюза, в том числе Венгрии, реализующей проект АЭС «Пакш-2» при участии «Росатома».

™ Высокое напряжение

Великобритания потратит почти $20 млрд на новую АЭС

⚡️ Кабинет министров Великобритании выделит 14,2 млрд фунтов стерлингов ($19,2 млрд) на строительство атомной электростанции (АЭС) Sizewell C в английском графстве Суффолк.

Проект будет насчитывать два реактора общей мощностью 3,2 ГВт, в которых обычная вода будет использоваться в качестве теплоносителя и замедлителя нейтронов. Акционерами станут британское правительство (50%) и французская EDF (50%).

▶️ Sizewell C станет первым «атомным» для Великобритании за более чем десять лет. Предыдущим по счету был проект Hinkley Point C мощностью 3,4 ГВт, получивший лицензию регулятора еще в 2012 г., но до сих пор находящийся на стадии строительства.

По данным МАГАТЭ, к сегодняшнему дню в Великобритании действуют девять атомных реакторов общей «чистой» мощностью 5,9 ГВт – на их долю в прошлом году пришлось 14,5% общенациональной выработки электроэнергии.

™ Высокое напряжение

Цены на газ для электростанций вероятно будут индексироваться дважды в год

⚡️ «Газпром» вместе с регуляторами обсуждает возможность индексации тарифов на газ для промышленных потребителей дважды в год, заявил руководитель ФАС Максим Шаскольский:

Решения по этому поводу нет. Мы будем оценивать влияние этого изменения тарифов на стоимость электроэнергии, стоимость газа для потребителей.

Сейчас индексация тарифов на газ происходит один раз в год: так, с июля 2025 г. тарифы на газ для электростанций увеличатся на 21,3%, а для всех прочих потребителей – на 10,3%.

⬛️ Индексация позволит частично компенсировать потери «Газпрома» от сокращения продаж на европейском рынке: по данным ENTSOG, в I квартале 2025 г. поставки «Газпрома» в страны ЕС снизились до 44 млн куб. м в сутки, а их доля в общеевропейском импорте – до 6% (против 10% в I квартале 2025 г.).

Согласно отчетности по МСФО, прибыль газового бизнеса «Газпрома» уменьшилась с 365 млрд руб. в I квартале 2024 г. до 332 млрд руб. в I квартале 2025 г. (значения округлены).

▶️ Ранее регуляторы пошли на налоговые послабления для «Газпрома»: с нынешнего года не действует «нашлепка» по НДПИ на газ на 50 млрд руб. в месяц, которую компания уплачивала в 2023-2024 гг.

™ Высокое напряжение

Дайджест

🟣 «Россети» провели испытания роботизированной системы обслуживания электросетей, позволяющей монтировать измерительные приборы на ЛЭП без прерывания электроснабжения. В основе лежат индикаторы, фиксирующие короткие замыкания, что позволит быстро выявлять аварии на линиях электропередач. Установка оборудования будет осуществляться с помощью беспилотников.

🟣 НИУ «МЭИ» и Positive Technologies представили облачную платформу для создания и проверки алгоритмов, предназначенных для защиты и автоматического управления энергосистемами. Оптимизация алгоритмов происходит с использованием цифровых двойников и виртуальных устройств релейной защиты, которые взаимодействуют с цифровой моделью посредством промышленных протоколов Modbus TCP, GOOSE, SV, MMS и MQTT. Система кибербезопасности построена на основе решений PT ISIM, PT NGFW и PT Application Firewall.

🟣 «Сетевая компания» за прошедший год реализовала 8 проектов с применением ИИ, в их числе – создание ML-моделей для диагностики трансформаторов, прогнозирования потерь электроэнергии, обработки обращений и распознавания речи. Для этих целей используется, в частности, метод Decision Tree Regressor, предполагающий анализ огромного массива данных, включая сезонные факторы, мощность технологического присоединения и параметры приборов учета. Разработка, среди прочего, позволяет выявлять случаи безучетного электропотребления.

🟣 Машиностроительный дивизион «Росатома» и университет «Сириус» запустили проект по внедрению робототехники в производство оборудования для атомных электростанций. Речь идет не просто об автоматизации отдельных операций, а о создании полностью роботизированных линий, способных повысить эффективность изготовления сложного оборудования для АЭС. Проект предполагает тесное сотрудничество Центрального конструкторского бюро машиностроения, входящего в состав «Росатома», со студентами и аспирантами университета «Сириус».

🟣 «РИР Энерго» ведет подготовку Воронежской ТЭЦ-2 к следующему отопительному сезону. Работы включают ремонт турбины, турбогенератора, водогрейных и паровых котлов, котлов-утилизаторов и прочих агрегатов. Реконструкция позволит осуществлять стабильное снабжение свыше 200 тыс. жителей Воронежа, являющихся клиентами ТЭЦ-2.

™ Высокое напряжение

Глобальные инвестиции в ВИЭ выросли на 60%

⚡️ Общемировые капзатраты на строительство ветроустановок, солнечных панелей и всех прочих электростанций на ВИЭ выросли более чем на 60% за последнее десятилетие – с $404 млрд в год в 2016-2020 гг. до $659 млрд в год в 2021-2025 гг. Такие данные приводит МЭА в новом выпуске World Energy Investment.

Свыше 40% инвестиций на развитие ВИЭ в 2021-2025 гг. обеспечивал Китай ($282 млрд в год в постоянных ценах), еще 38% приходилось в общей сложности на страны ЕС, США, Индию, Японию и Южную Корею ($248 млрд в год).

▶️ Бум в отрасли продолжится в ближайшие годы, в том числе из-за распространения накопителей, снижающих риски использования ВИЭ; торговых войн, которые будут подталкивать китайских производителей солнечных панелей и ветроустановок к экспансии на рынки развивающихся стран; и планов Индии по увеличению установленной мощности ВИЭ с прошлогодних 204 ГВт до 500 ГВт к 2030 г.

™ Высокое напряжение

Мораторий на дивиденды «РусГидро» – пока под вопросом

💧 «Санта-Барбара» вокруг дивидендов «РусГидро» продолжается. По словам замминистра энергетики Евгения Грабчака, окончательное решение пока не принято:

По дивидендам до сих пор общаемся с Минфином... Директива есть, но она с разногласиями.

Вопрос о выплате дивидендов вынесен на общее собрание акционеров, которое пройдет 30 июня 2025 г. Крупнейшим акционером «РусГидро» является РФ (с долей 62,2%), доля всех прочих акционеров – в том числе «ВТБ» и «ЭН+ ГРУП» – составляет 37,8%.

⬛️ Как сообщало «РИА» со ссылкой на один из проектов решения, акционеры могут отказаться от выплаты дивидендов либо всё же начислить их по ставке 0,076 руб. на акцию. С учетом общего количества обыкновенных акций, это означает выплату 33,8 млрд руб.

Для сравнения: в 2024 г. убыток «РусГидро» по МСФО составил 61,2 млрд руб. (против прибыли на 32,1 млрд руб. годом ранее).

▶️ Исправить финансовое положение «РусГидро» может мораторий на выплату дивидендов, который обсуждается уже несколько месяцев. Однако камнем преткновения может стать высокий бюджетный дефицит, который по итогам первых пяти месяцев 2025 г. достиг 3,4 трлн руб., превысив объем ликвидных средств ФНБ (2,8 трлн руб.).

Поэтому у Минфина нет иного выбора, кроме как «пылесосить» экономику в поисках дополнительных доходов, в том числе за счет дивидендов госкомпаний, поступающих в бюджет.

™ Высокое напряжение

«Дочка» Rolls-Royce построит первую АСММ в Великобритании

⚡️ Британская GBE-N выбрала Rolls-Royce SMR в качестве поставщика реакторов для первой в стране атомной электростанции малой мощности (АСММ). Инвестиционное решение по проекту должно быть принято в 2029 г., ввод мощностей намечен на середину 2030-х гг.

Rolls-Royce SMR выиграла конкуренцию у GE Hitachi и Holtec, которые также участвовали в тендере. Еще один претендент – всемирно известная Westinghouse, вошедшая в шорт-лист поставщиков – вышла из конкурса в минувшем апреле.

▶️ Проект будет насчитывать три малых реактора мощностью 470 МВт каждый. Модули будущей АЭС сначала будут изготавливаться и тестироваться в заводских условиях, а затем доставляться на стройплощадку для финальной сборки. В теории это должно обеспечить экономию времени и капзатрат.

™ Высокое напряжение

Удары Израиля не затронули Бушерскую АЭС

⚡️ Атомная электростанция (АЭС) «Бушер», а также объекты по обогащению урана в Фордо и Исфахане не пострадали во время авиаударов Израиля по территории Ирана. Такие данные приводит МАГАТЭ со ссылкой на иранские власти.

Расположенная на юге Ирана Бушерская АЭС насчитывает два энергоблока: первый из них, мощностью 1 ГВт, был введен в эксплуатацию в сентябре 2013 г., строительство второго (почти на 1,1 ГВт) было начато в 2019 г.

▶️ Объекты в Фордо и Исфахане относятся к центральной части страны; там же расположен город Натанз, где находится еще один объект по обогащению урана – по данным израильских СМИ, он был выведен из строя в результате ночных атак.

™ Высокое напряжение

Удары по ядерным объектам Ирана: что известно к концу дня

⚡️ На объекте по обогащению урана близ города Натанз, расположенном в центральной части страны, выведена из строя электроэнергетическая инфраструктура. По данным МАГАТЭ, надземная часть завода полностью уничтожена, а внутри выявлено радиологическое и химическое загрязнение.

По данным агентства Fars, в районе ядерного объекта в Фордо, расположенного на глубине нескольких сотен метров под землей, были зафиксированы два взрыва. Информации о возможных повреждениях пока что нет.

🟣 Глава МАГАТЭ Гросси не преминул возможностью выразить обеспокоенность происходящим:

Все это развитие событий вызывает глубокую обеспокоенность. Я неоднократно заявлял о том, что удары по ядерным объектам не должны наноситься никогда, независимо от контекста или обстоятельств, поскольку это способно нанести урон и людям, и окружающей среде.

™ Высокое напряжение

Атомная энергетика вторична для энергоснабжения Ирана

⚡️ Десять с небольшим лет назад Иран стал первой страной Ближнего Востока, использующей «атом» для энергоснабжения. Речь идет о вводе в строй первого энергоблока АЭС «Бушер», который состоялся в 2013 г.: основой проекта стал российский реактор класса ВВЭР-1000.

Строительство второго энергоблока АЭС «Бушер», начатое в 2019 г., пока не завершено. Поэтому роль атомной энергии в энергоснабжении Ирана остается невысокой: по данным Ember, в 2024 г. на долю АЭС приходилось лишь 1,7% выработки электроэнергии, тогда как доля газовых ТЭС составляла 80,2%, а доля всех прочих электростанций – 18,1%.

🏭 Из-за демографического бума общее электропотребление в Иране выросло более чем втрое в период с 2000 по 2024 гг. (со 119 млрд до 385 млрд кВт*ч). Этот прирост был практически полностью обеспечен за счет газовых ТЭС, которые благодаря вводу мощностей нарастили выработку c 82 млрд кВт*ч в 2000 г. до 311 млрд кВт*ч в 2024 г.

Иран занимает второе место в мире по доказанным запасам природного газа (с глобальной долей в 17,1%), при этом из-за санкций страна не может импортировать оборудование для производства СПГ. Это сдерживает экспорт, но обеспечивает избыток сырья для потребителей внутри страны, в том числе для операторов газовых ТЭС.

▶️ Поэтому газовая генерация играет ключевую роль в энергоснабжении страны, тогда как роль «атома» остается глубоко вторичной.

™ Высокое напряжение

«Росатом» построит АЭС в Казахстане

⚡️ «Росатом» возглавит консорциум по строительству АЭС в Казахстане. Соответствующее решение опубликовало казахстанское агентство по атомной энергии.

Пресс-релиз регулятора всячески подчеркивает международный статус проекта: в разработке методологии, использовавшейся для оценки проектов компаний-претендентов, участвовала французская инжиниринговая Assystem. При этом слово «международный» используется в тексте пять раз, в том числе в отношении консорциума, который будет осуществлять ввод мощностей.

⬛️ Среди компаний, представлявших проекты строительства АЭС, китайская CNNC заняла второе место, а французская EDF и корейская KHNP – третье.

Ключевым фактором могла стать готовность российской стороны обеспечить финансирование проекта:

В настоящее время согласно предложениям «Росатома», начата проработка вопроса привлечения государственного экспортного финансирования за счет Российской Федерации.

▶️ АЭС будет построена на юге страны в Алматинской области. По предварительным данным, проект будет насчитывать не более двух энергоблоков.

™ Высокое напряжение

Праздники подходят к концу, и это хороший повод подвести итоги недели.

Что у компаний

🟣 «Росатом» возглавит консорциум по строительству АЭС в Казахстане. Соответствующее решение опубликовало казахстанское агентство по атомной энергии.

🟣 «Санта-Барбара» вокруг дивидендов «РусГидро» продолжается. Из-за дыры в федеральном бюджете компании, возможно, придется сделать выплаты акционерам.

🟣 «Россети» провели испытания роботизированной системы обслуживания электросетей, позволяющей монтировать измерительные приборы на ЛЭП без прерывания электроснабжения.

Госрегулирование

🟣 Расходы на строительство новой генерации могут быть включены в платежи потребителей до ввода мощностей. Это облегчит финансирование инвестпроектов и уменьшит инфляционные риски.

🟣 Цены на газ для энергетики и промышленности вероятно будут индексироваться дважды в год – такую меру ФАС обсуждает вместе с «Газпромом» и регуляторами.

🟣 «Россети» могут получить надбавку для финансирования проектов, заложенных в Генсхему развития электроэнергетики, но еще не включенных в инвестпрограмму крупнейшей сетевой компании РФ.

Аналитика

🟣 Сети не поспевают за приростом генерации: если в 2016 г. на $1 глобальных инвестиций в строительство генерации приходилось $0,60 вложений в строительство сетей, то в 2024 г. – лишь $0,40.

🟣 Общая выработка электроэнергии из ВИЭ – без учета крупных ГЭС – в I квартале 2025 г. составила 3,1 млрд кВт*ч, обеспечив лишь 0,96% электропотребления в энергосистеме России.

🟣 Мировой бум ВИЭ продолжится в ближайшие годы, в том числе из-за торговых войн, которые будут подталкивать китайских производителей оборудования к экспансии на рынки развивающихся стран.

За рубежом

🟣 АЭС «Бушер» не пострадала во время авиаударов Израиля по территории Ирана.

🟣 Газовая генерация играет ключевую роль в энергоснабжении Ирана, тогда как роль «атома» остается глубоко вторичной.

™ Высокое напряжение

Китай может построить для Казахстана вторую АЭС

⚡️ Китайская CNNC может возглавить консорциум по строительству второй АЭС в Казахстане. Алмасадам Саткалиев, председатель казахстанского агентства по атомной энергии, назвал «следующим главным приоритетом» сотрудничество с КНР:

Мы заинтересованы в принятии китайского опыта, мы понимаем их возможность быстро и качественно осуществлять строительство, и мы уже начали работать в этом направлении. Нашему агентству наравне предстоит сформировать эффективные консорциумы.

▶️ Китай занимает первое общемировое место по темпам строительства атомных реакторов. К июню 2025 г. в стране на стадии сооружения находилось 28 энергоблоков общей «чистой» мощностью 29,6 ГВт – почти столько же, сколько и во всём остальном мире (33 реактора на 34,2 ГВт).

В нынешнем году президент Токаев заявлял о намерении построить до трех АЭС на территории Казахстана. Поэтому сотрудничество с китайской CNNC, занявшей второе место в шорт-листе проектов АЭС, выглядит более чем логичным.

™ Высокое напряжение