🇷🇺#финансы #рынок
Банк России представил февральский Обзор рисков финансовых рынков
Основные выводы:
В феврале в условиях введения со стороны недружественных стран новых санкционных ограничений на российский банковский сектор и сокращения продаж валютной выручки крупнейшими экспортерами курс рубля по отношению к доллару США ослаб на 7,4%. Снижение предложения долларов США со стороны провайдеров ликвидности на ожиданиях санкций способствовало формированию в конце месяца временного дефицита ликвидности в долларах США на рынке свопов. При этом на спот-рынке доля валютной пары USD/RUB в обороте биржевых торгов сократилась до минимального за последние годы значения (36%).
Объем привлеченных Минфином России средств на аукционах ОФЗ в феврале вырос относительно января на 53,4%, до 321,3 млрд руб. по номиналу. Основной объем размещений пришелся на ОФЗ-ПД (80,4% всех размещений). На вторичном рынке средне дневной объем торгов ОФЗ вырос почти вдвое относительно января и на 11% относительно IV квартала 2022 года.
Объем рынка корпоративных облигаций к концу месяца достиг 19,3 трлн руб. (рост за февраль на 2,2%, или 415 млрд руб. по непогашенному номиналу). Значительный объем размещенных ценных бумаг пришелся на замещающие облигации (186 млрд руб.).
Несмотря на усиление санкционного давления со стороны недружественных стран и коррекцию в середине февраля, индекс Московской Биржи (IMOEX) в целом за месяц вырос на 1,2%.
На рынке акций третьего эшелона Московской Биржи с начала года возросло число случаев краткосрочного взрывного роста и последующего спада волатильности и объема торгов низколиквидными ценными бумагами. Значимые ценовые колебания происходили на фоне повышенного спроса со стороны розничных инвесторов и отсутствия каких-либо новостей со стороны эмитентов.
Подписаться на MarketScreen
Банк России представил февральский Обзор рисков финансовых рынков
Основные выводы:
В феврале в условиях введения со стороны недружественных стран новых санкционных ограничений на российский банковский сектор и сокращения продаж валютной выручки крупнейшими экспортерами курс рубля по отношению к доллару США ослаб на 7,4%. Снижение предложения долларов США со стороны провайдеров ликвидности на ожиданиях санкций способствовало формированию в конце месяца временного дефицита ликвидности в долларах США на рынке свопов. При этом на спот-рынке доля валютной пары USD/RUB в обороте биржевых торгов сократилась до минимального за последние годы значения (36%).
Объем привлеченных Минфином России средств на аукционах ОФЗ в феврале вырос относительно января на 53,4%, до 321,3 млрд руб. по номиналу. Основной объем размещений пришелся на ОФЗ-ПД (80,4% всех размещений). На вторичном рынке средне дневной объем торгов ОФЗ вырос почти вдвое относительно января и на 11% относительно IV квартала 2022 года.
Объем рынка корпоративных облигаций к концу месяца достиг 19,3 трлн руб. (рост за февраль на 2,2%, или 415 млрд руб. по непогашенному номиналу). Значительный объем размещенных ценных бумаг пришелся на замещающие облигации (186 млрд руб.).
Несмотря на усиление санкционного давления со стороны недружественных стран и коррекцию в середине февраля, индекс Московской Биржи (IMOEX) в целом за месяц вырос на 1,2%.
На рынке акций третьего эшелона Московской Биржи с начала года возросло число случаев краткосрочного взрывного роста и последующего спада волатильности и объема торгов низколиквидными ценными бумагами. Значимые ценовые колебания происходили на фоне повышенного спроса со стороны розничных инвесторов и отсутствия каких-либо новостей со стороны эмитентов.
Подписаться на MarketScreen
👍40👌2
🇷🇺#валюта #рубль #юань
Изменение валютной структуры расчетов за экспорт и импорт Российской Федерации
В 2022 г. доля токсичных валют в валютной структуре расчетов внешнеэкономической деятельности существенно сократилась. Альтернативной валютой расчетов, помимо российских рублей, становятся юани, тогда как прочие валюты дружественных стран используются крайне редко.
Подписаться на MarketScreen
Изменение валютной структуры расчетов за экспорт и импорт Российской Федерации
В 2022 г. доля токсичных валют в валютной структуре расчетов внешнеэкономической деятельности существенно сократилась. Альтернативной валютой расчетов, помимо российских рублей, становятся юани, тогда как прочие валюты дружественных стран используются крайне редко.
Подписаться на MarketScreen
👍35
🇷🇺#валюта #рубль #юань
На фоне масштабных санкционных ограничений со стороны недружественных стран с марта 2022 г. происходила широкая структурная трансформация российской экономики, в том числе в части расчетов внешнеэкономической деятельности.
На начало 2022 г. расчеты по экспорту преимущественно производились в валюте недружественных стран (87% всех расчетов), в основном в долларах США и евро. Доля юаня при этом не превышала 0,5%, рубля – 12%. (рис. 4). К концу года доля «токсичных» валют в расчетах за экспорт значительно сократилась, однако все еще составляет значительную часть расчетов – 48%. Среди иных валют наиболее часто для расчетов за экспорт стали использовать рубли и юани – на них на на чало года приходится 34 и 16% соответственно, на прочие валюты дружественных стран – 2%.
Валютная структура платежей по импорту также значительно изменилась, однако менее существенно по сравнению с экспортом. Доля токсичных валют за 2022 г. сократилась с 65% в январе до 46% в декабре (рис. 5). Уменьшение доли токсичных валют в основном происходило за счет роста доли в расчетах юаней: за год она выросла с 4 до 23%. При этом доля рубля в расчетах за импорт незначительно сократилась – с 29 до 27%, доля валют иных дружественных стран на начало 2023 г. составила 4%.
Постепенный отказ от расчетов в евро в экспорте привел к тому, что чистый экспорт в этой валю те (разница между экспортом и импортом в евро) стал отрицательным. Сильное сокращение расчетов в евро за экспорт происходило преимущественно в первом полугодии 2022 г. (рис. 6). Постоянный мониторинг баланса токсичных валют на рынке в разрезе экспортных и импортных операций рос сийских компаний, осуществляемый Банком России, показывает, что наблюдается равномерный рост доли дружественных валют и валютный рынок в целом сбалансирован.
Подписаться на MarketScreen
На фоне масштабных санкционных ограничений со стороны недружественных стран с марта 2022 г. происходила широкая структурная трансформация российской экономики, в том числе в части расчетов внешнеэкономической деятельности.
На начало 2022 г. расчеты по экспорту преимущественно производились в валюте недружественных стран (87% всех расчетов), в основном в долларах США и евро. Доля юаня при этом не превышала 0,5%, рубля – 12%. (рис. 4). К концу года доля «токсичных» валют в расчетах за экспорт значительно сократилась, однако все еще составляет значительную часть расчетов – 48%. Среди иных валют наиболее часто для расчетов за экспорт стали использовать рубли и юани – на них на на чало года приходится 34 и 16% соответственно, на прочие валюты дружественных стран – 2%.
Валютная структура платежей по импорту также значительно изменилась, однако менее существенно по сравнению с экспортом. Доля токсичных валют за 2022 г. сократилась с 65% в январе до 46% в декабре (рис. 5). Уменьшение доли токсичных валют в основном происходило за счет роста доли в расчетах юаней: за год она выросла с 4 до 23%. При этом доля рубля в расчетах за импорт незначительно сократилась – с 29 до 27%, доля валют иных дружественных стран на начало 2023 г. составила 4%.
Постепенный отказ от расчетов в евро в экспорте привел к тому, что чистый экспорт в этой валю те (разница между экспортом и импортом в евро) стал отрицательным. Сильное сокращение расчетов в евро за экспорт происходило преимущественно в первом полугодии 2022 г. (рис. 6). Постоянный мониторинг баланса токсичных валют на рынке в разрезе экспортных и импортных операций рос сийских компаний, осуществляемый Банком России, показывает, что наблюдается равномерный рост доли дружественных валют и валютный рынок в целом сбалансирован.
Подписаться на MarketScreen
👍50
🇷🇺#облигации #офз
Кривая доходностей ОФЗ и объемы рынка корпоративных облигаций с их доходностями
На фоне сохранения проинфляционных рисков рост доходностей ОФЗ в феврале продолжился (в среднем на 35 б.п.). Увеличение объема размещения ОФЗ в феврале позволило Минфину России выполнить план привлечения средств на I квартал на 66,3%, однако также способствовало росту доходностей. На вторичном рынке среднедневной объем торгов ОФЗ вырос почти вдвое относительно января 2023 г. и на 11% относительно IV квартала 2022 года
Объем рынка корпоративных облигаций вырос на 2,2% (415 млрд руб. по непогашенному номиналу) и достиг 19,3 трлн руб., при этом индикативные доходности корпоративных облигаций выросли незначительно (+24 б.п.). Среднедневные объемы торгов вернулись на рекордные уровни конца 2022 года.
Подписаться на MarketScreen
Кривая доходностей ОФЗ и объемы рынка корпоративных облигаций с их доходностями
На фоне сохранения проинфляционных рисков рост доходностей ОФЗ в феврале продолжился (в среднем на 35 б.п.). Увеличение объема размещения ОФЗ в феврале позволило Минфину России выполнить план привлечения средств на I квартал на 66,3%, однако также способствовало росту доходностей. На вторичном рынке среднедневной объем торгов ОФЗ вырос почти вдвое относительно января 2023 г. и на 11% относительно IV квартала 2022 года
Объем рынка корпоративных облигаций вырос на 2,2% (415 млрд руб. по непогашенному номиналу) и достиг 19,3 трлн руб., при этом индикативные доходности корпоративных облигаций выросли незначительно (+24 б.п.). Среднедневные объемы торгов вернулись на рекордные уровни конца 2022 года.
Подписаться на MarketScreen
👍18🤔10🌚4
🇷🇺#акции
Индекс Московской Биржи после резкого снижения в середине февраля к концу месяца скорректировался и в целом за месяц показал рост на 1,2%. Отраслевые индексы российских акций преимущественно росли.
Основной рост наблюдался в отраслях химического производства и телекоммуникации: на 5,4 и 3,9% соответственно. Индекс акций компаний химического производства вырос в преддверии решения о выплате дивидендов отдельными компаниями отрасли. Снижение показали индексы информационных технологий и ретейла (на 1,0 и 0,9% соответственно).
Среднедневной объем торгов в феврале составил 52,3 млрд руб., увеличившись относи тельно января на 36% (38,6 млрд руб. в день) и на 34% относительно IV квартала 2022 г.
Основными нетто-покупателями в феврале оставались физические лица, купившие акции российских компаний на сумму 3,9 млрд руб. (рис. 10). Розничные инвесторы по-прежнему являются главными участниками на рынке акций – в феврале их доля в среднем составила 80%
Индекс Московской Биржи после резкого снижения в середине февраля к концу месяца скорректировался и в целом за месяц показал рост на 1,2%. Отраслевые индексы российских акций преимущественно росли.
Основной рост наблюдался в отраслях химического производства и телекоммуникации: на 5,4 и 3,9% соответственно. Индекс акций компаний химического производства вырос в преддверии решения о выплате дивидендов отдельными компаниями отрасли. Снижение показали индексы информационных технологий и ретейла (на 1,0 и 0,9% соответственно).
Среднедневной объем торгов в феврале составил 52,3 млрд руб., увеличившись относи тельно января на 36% (38,6 млрд руб. в день) и на 34% относительно IV квартала 2022 г.
Основными нетто-покупателями в феврале оставались физические лица, купившие акции российских компаний на сумму 3,9 млрд руб. (рис. 10). Розничные инвесторы по-прежнему являются главными участниками на рынке акций – в феврале их доля в среднем составила 80%
👍37
🇷🇺#ижс #дом
Тут в чате подняли вопрос про отечественное индивидуальное жилое строительство. Пришлось немножко погрузиться. Признаться, был удивлен некоторыми моментами.
Подписаться на MarketScreen
Тут в чате подняли вопрос про отечественное индивидуальное жилое строительство. Пришлось немножко погрузиться. Признаться, был удивлен некоторыми моментами.
Подписаться на MarketScreen
👍43
🇷🇺#ижс #дом #ипотека
Оказывается, в родной стране за 2022 год в сегменте ИЖС введено в эксплуатацию 57 млн кв.м. жилья (+16% к 2021). Но самое интересное - доля ИЖС в общем вводе жилья составила 56%! Т.е. многоквартирных домов (МКД) ввели 45,5 млн кв.м., а ИЖС - 57,2. Никак не мог подумать.
Но при этом доля ипотеки на ИЖС составляет лишь 2,5% от общей выдачи. Правда, она растет. За 2022 банками предоставлено 32,9 тыс. кредитов на ИЖС, что в 3 раза превышает результат прошлого года. Драйвером роста выступили программы господдержки - их доля в выдаче достигла 80%.
Что ограничивает развитие ипотечного кредитования в сегменте ИЖС? Отсутствие рынка стандартизированных и ликвидных частных домов, что увеличивает риски банков. В планах для повышения стандартизации частного домостроения может использоваться новый механизм - индустриальное жилищное строительство, в рамках которого средства граждан будут привлекаться на счета эскроу.
Ибо спрос в стране велик. 57% семей готовы привлекать к строительству частного дома профессиональных застройщиков. А 68% из 61,8 млн российских семей считают индивидуальный дом наиболее предпочтительным видом жилья. Более того, что опять же сильно удивило, 43% семей живут в индивидуальных домах.
По цифрам.
Как сказано выше, в 2022 году выдано 32,9 тыс. Кредитов на 138,8 млрд.руб. - в 3 раза больше по количеству и в 4 по сумме, чем за 2021 г. 75% всех выдач - Сбер.
Доля ИЖС - 2,5% в 2022. В 2021 было всего 0,5%.
Средний размер ипотечного кредита на ИЖС вырос до 4,2 млн руб. На фоне удорожания материалов и строительных работ.
Наибольшая доля выдач приходится на регионы с высоким уровнем доходов населения: Москва и МО, Санкт-Петербург и Ленинградская область, Татарстан, Тюменская область.
Средние значения ключевых параметров выданных ипотечных кредитов на ИЖС по регионам можно посмотреть на второй инфографике.
Подписаться на MarketScreen
Оказывается, в родной стране за 2022 год в сегменте ИЖС введено в эксплуатацию 57 млн кв.м. жилья (+16% к 2021). Но самое интересное - доля ИЖС в общем вводе жилья составила 56%! Т.е. многоквартирных домов (МКД) ввели 45,5 млн кв.м., а ИЖС - 57,2. Никак не мог подумать.
Но при этом доля ипотеки на ИЖС составляет лишь 2,5% от общей выдачи. Правда, она растет. За 2022 банками предоставлено 32,9 тыс. кредитов на ИЖС, что в 3 раза превышает результат прошлого года. Драйвером роста выступили программы господдержки - их доля в выдаче достигла 80%.
Что ограничивает развитие ипотечного кредитования в сегменте ИЖС? Отсутствие рынка стандартизированных и ликвидных частных домов, что увеличивает риски банков. В планах для повышения стандартизации частного домостроения может использоваться новый механизм - индустриальное жилищное строительство, в рамках которого средства граждан будут привлекаться на счета эскроу.
Ибо спрос в стране велик. 57% семей готовы привлекать к строительству частного дома профессиональных застройщиков. А 68% из 61,8 млн российских семей считают индивидуальный дом наиболее предпочтительным видом жилья. Более того, что опять же сильно удивило, 43% семей живут в индивидуальных домах.
По цифрам.
Как сказано выше, в 2022 году выдано 32,9 тыс. Кредитов на 138,8 млрд.руб. - в 3 раза больше по количеству и в 4 по сумме, чем за 2021 г. 75% всех выдач - Сбер.
Доля ИЖС - 2,5% в 2022. В 2021 было всего 0,5%.
Средний размер ипотечного кредита на ИЖС вырос до 4,2 млн руб. На фоне удорожания материалов и строительных работ.
Наибольшая доля выдач приходится на регионы с высоким уровнем доходов населения: Москва и МО, Санкт-Петербург и Ленинградская область, Татарстан, Тюменская область.
Средние значения ключевых параметров выданных ипотечных кредитов на ИЖС по регионам можно посмотреть на второй инфографике.
Подписаться на MarketScreen
👍48
#разное #рабочееместо
Нормальное такое рабочее место трейдера...
Офис Optiver в Сиднее
Подписаться на MarketScreen
Нормальное такое рабочее место трейдера...
Офис Optiver в Сиднее
Подписаться на MarketScreen
🌚28👍24🤯17🔥10🍌3👨💻1
Индекс KBW Bank - эталонный индекс банковских акций - упал на 7,7%. Самое сильное падение за три года.
Кто виноват? Кого расстрелять, а затем отправить в гулаг? Да они уже сами себя расстреляли. Беда с двумя представителями калифорнийской финансовой отрасли. В начале приказал долго жить Silvergate Capital Group. Компания специализировалась на работе с криптовалютными конторами, которые размещали у неё свои деньги. И вот после краха FTX все они побежали за наличкой. В итоге - вжух - и «Серебряные ворота» решают - а чего бы нам не самоликвидироваться. Все вокруг такие - ну нифига се...
А потом SVB Financial Group вдруг заявляет, что они, значит, резко продали облигаций из своего портфеля на 21 млрд $, что приведет к убытку в 1,8 млрд $. Ну нельзя быстро продать много всякого, чтобы цена на это не упала. Вот и убыток. Дополнительно они продали обыкновенных акций на 1,25 млрд $ и привилегированных акций на 500 млн $. Тем самым размазав доли инвесторов.
Что такое SVB? А это финансовая группа, которая через свой банк обслуживает практически половину американских венчурных технологических и медицинских стартапов. Поскольку ситуация в экономике США стабильная, даже скажем больше, отличная, то смотря на неё (обстановку), все эти стартапы чуть ли ни разом решили деньги с депозитов поснимать, ибо какие-то проблемы возникли у этих замечательных бизнесов. И вот... Банки - это такая интересная штучка - когда внезапно все те, кто клали деньги в банк, придут в этот банк и решат снять свои кровные, банк сделает переворот вокруг своей горизонтальной оси, надуется и... лопнет. Ну и вот... Чтобы не лопнуть сразу SMB пришлось резко сливать находящиеся на балансе облигации. Они к тому же были еще и низкодоходные. Ну а акции SVB на этом моменте подешевели разом на 60(!)%. За день!
Короче... все как посмотрели, посмотрели на это, и глубоко задумались.Послышались речи, дескать правительству США неплохо было бы спасти SVB. Что-то всё это мне напоминает. SVB - конторка, конечно, небольшая по сравнению с гигантами банковского сектора США, но показательно... Точка бифуркации тем и прекрасна, что достаточно приложения минимального усилия, чтобы сдвинуть громадную систему в ту или иную сторону.
Подписаться на MarketScreen
Кто виноват? Кого расстрелять, а затем отправить в гулаг? Да они уже сами себя расстреляли. Беда с двумя представителями калифорнийской финансовой отрасли. В начале приказал долго жить Silvergate Capital Group. Компания специализировалась на работе с криптовалютными конторами, которые размещали у неё свои деньги. И вот после краха FTX все они побежали за наличкой. В итоге - вжух - и «Серебряные ворота» решают - а чего бы нам не самоликвидироваться. Все вокруг такие - ну нифига се...
А потом SVB Financial Group вдруг заявляет, что они, значит, резко продали облигаций из своего портфеля на 21 млрд $, что приведет к убытку в 1,8 млрд $. Ну нельзя быстро продать много всякого, чтобы цена на это не упала. Вот и убыток. Дополнительно они продали обыкновенных акций на 1,25 млрд $ и привилегированных акций на 500 млн $. Тем самым размазав доли инвесторов.
Что такое SVB? А это финансовая группа, которая через свой банк обслуживает практически половину американских венчурных технологических и медицинских стартапов. Поскольку ситуация в экономике США стабильная, даже скажем больше, отличная, то смотря на неё (обстановку), все эти стартапы чуть ли ни разом решили деньги с депозитов поснимать, ибо какие-то проблемы возникли у этих замечательных бизнесов. И вот... Банки - это такая интересная штучка - когда внезапно все те, кто клали деньги в банк, придут в этот банк и решат снять свои кровные, банк сделает переворот вокруг своей горизонтальной оси, надуется и... лопнет. Ну и вот... Чтобы не лопнуть сразу SMB пришлось резко сливать находящиеся на балансе облигации. Они к тому же были еще и низкодоходные. Ну а акции SVB на этом моменте подешевели разом на 60(!)%. За день!
Короче... все как посмотрели, посмотрели на это, и глубоко задумались.Послышались речи, дескать правительству США неплохо было бы спасти SVB. Что-то всё это мне напоминает. SVB - конторка, конечно, небольшая по сравнению с гигантами банковского сектора США, но показательно... Точка бифуркации тем и прекрасна, что достаточно приложения минимального усилия, чтобы сдвинуть громадную систему в ту или иную сторону.
Подписаться на MarketScreen
👍71🍾15😱1
🇷🇺#инфляция #познавательное
На всякий случай для повышения образованности. Сие есть график инфляции в США с 1900 года. Понятно, годовая.
Подписаться на MarketScreen
На всякий случай для повышения образованности. Сие есть график инфляции в США с 1900 года. Понятно, годовая.
Подписаться на MarketScreen
👍44🤯10
🇩🇪#инфляция
Ну а в Германии всё хорошо. Продовольственная инфляция в феврале выросла до 22%, что стало самым большим показателем с начала 90-х годов (а может и ранее). Макаронные изделия подорожали на треть, а сахар на 70%.
Шольц, как оно? Смешно же, правда?
Подписаться на MarketScreen
Ну а в Германии всё хорошо. Продовольственная инфляция в феврале выросла до 22%, что стало самым большим показателем с начала 90-х годов (а может и ранее). Макаронные изделия подорожали на треть, а сахар на 70%.
Шольц, как оно? Смешно же, правда?
Подписаться на MarketScreen
⚡58🔥29👍24😁6🌚4🍌1
#солнечная_энергия #энергия #познавательное
Ишь... если нет места на земле, то панельки шлёпают на воду. Красивое.
Источник
Подписаться на MarketScreen
Ишь... если нет места на земле, то панельки шлёпают на воду. Красивое.
Источник
Подписаться на MarketScreen
👍38⚡6🐳5😱3🤨3