Ликвидные VC Фонды
Кажется, намечается новый нарратив, на покупку токенов с рынка ликвидными VC фондами.
Привлечение крупных венчурных фондов, скорее всего, не принесет пользы пространству, если только они не направят значительную часть этих средств на ликвидные токены.
В противном случае следует ожидать, что каждый крупный венчурный фонд в конечном итоге извлечет из рынка в 3-4 раза больше капитала, чем было привлечено, за счет своих инвестиций в инфраструктуру. Это может привести к негативным последствиям для экосистемы в долгосрочной перспективе.
Существует удивительно мало действительно недооцененных криптопроектов, по крайней мере с точки зрения коэффициента P/E, которые могли бы быть привлекательны для ликвидных фондов.
Эти проекты можно разделить на несколько групп:
1. Действительно низкая капитализация
Cуществующие долгое время и как бы забытые (не нужно инвестировать в них, низкая ликвидность и, вероятно, цифры - просто шум), я упоминаю их из любопытства и в качестве примера, что у метрики P/E есть свои ограничения:
• CAP (старый perp DEX),
• Gamma Strategies (управление ликвидностью),
• Hegic
• BendDAO
• ParaSwap (12x).
Эта категория в основном включает мертвые или умирающие проекты без ликвидности с некоторой остаточной активностью.
2. Проекты с хорошим коэффициентом P/E, обусловленным текущим рынком и низкой вероятностью устойчивого заработка: Aerodrome (6x), Velodrome (8x), Convex (20x), GMX (11x), Aura (22x), Camelot однозначно стоит добавить.
Эта категория в основном включает проекты, которые управляются стимулами или текущими трендами, и не так легко сформировать долгосрочную теорию о устойчивости их заработка, но они могут быть потенциально интересны, но все еще обычно слишком малы для крупных фондов.
3. Проекты средней капитализации/голубые фишки с хорошими шансами на устойчивый доход: Aave (21x), Lido (17x), Maker (10x).
Это единственная действительно инвестируемая категория, и в ней есть 3 проекта (теоретически 4, если UNI включит сбор комиссии, но это сложно, так как Uniswap станет менее конкурентоспособным, если они это сделают).
Еще и Еще
Кажется, намечается новый нарратив, на покупку токенов с рынка ликвидными VC фондами.
Привлечение крупных венчурных фондов, скорее всего, не принесет пользы пространству, если только они не направят значительную часть этих средств на ликвидные токены.
В противном случае следует ожидать, что каждый крупный венчурный фонд в конечном итоге извлечет из рынка в 3-4 раза больше капитала, чем было привлечено, за счет своих инвестиций в инфраструктуру. Это может привести к негативным последствиям для экосистемы в долгосрочной перспективе.
Существует удивительно мало действительно недооцененных криптопроектов, по крайней мере с точки зрения коэффициента P/E, которые могли бы быть привлекательны для ликвидных фондов.
Эти проекты можно разделить на несколько групп:
1. Действительно низкая капитализация
Cуществующие долгое время и как бы забытые (не нужно инвестировать в них, низкая ликвидность и, вероятно, цифры - просто шум), я упоминаю их из любопытства и в качестве примера, что у метрики P/E есть свои ограничения:
• CAP (старый perp DEX),
• Gamma Strategies (управление ликвидностью),
• Hegic
• BendDAO
• ParaSwap (12x).
Эта категория в основном включает мертвые или умирающие проекты без ликвидности с некоторой остаточной активностью.
2. Проекты с хорошим коэффициентом P/E, обусловленным текущим рынком и низкой вероятностью устойчивого заработка: Aerodrome (6x), Velodrome (8x), Convex (20x), GMX (11x), Aura (22x), Camelot однозначно стоит добавить.
Эта категория в основном включает проекты, которые управляются стимулами или текущими трендами, и не так легко сформировать долгосрочную теорию о устойчивости их заработка, но они могут быть потенциально интересны, но все еще обычно слишком малы для крупных фондов.
3. Проекты средней капитализации/голубые фишки с хорошими шансами на устойчивый доход: Aave (21x), Lido (17x), Maker (10x).
Это единственная действительно инвестируемая категория, и в ней есть 3 проекта (теоретически 4, если UNI включит сбор комиссии, но это сложно, так как Uniswap станет менее конкурентоспособным, если они это сделают).
Еще и Еще
Distilled Watchlist. Отбор Альткоинов
1. Trending - Helium ($HNT):
A. Decentralized IoT Powerhouse:
Helium Network (HNT), децентрализованная IoT сеть на Solana, выросла более чем на 50% за последние 30 дней.
Она значительно обогнала конкурентов в DePIN, благодаря сильному соответствию продукта рынку и улучшению фундаментальных показателей.
B. Устранение мирового разрыва в доступе к интернету.
Helium имеет один из крупнейших адресных рынков в криптовалюте, с более чем 5 миллиардами людей, подключенных к интернету по всему миру.
Несмотря на рост зависимости от интернета, существует значительная диспропорция в доступе к нему в разных регионах.
В некоторых частях мира стоимость подключения настолько высока, что делает интернет практически недоступным.
Helium решает эту проблему с помощью глобальной сети Hotspots, которые создают доступное, дальнобойное беспроводное покрытие для IoT устройств.
C. Взрывной рост числа подписчиков:
Хотя Helium все еще на ранней стадии, рост числа подписчиков был экспоненциальным и готов ускориться благодаря предстоящим партнерствам.
Helium демонстрирует самый сильный спрос среди всех участников категории DePIN, с прочным соответствием продукта рынку.
Благодаря сильному соответствию продукта рынку, число подписчиков Helium Mobile превысило 100 000 в начале этого месяца, что в 300 раз больше, чем год назад.
D. Партнерство с Telefónica:
В январе 2024 года Telefónica (NYSE: TEF) заключила партнерство с Helium для запуска Mobile Hotspots в Мексике.
По словам Даниэля Чуна, Telefónica предоставляет огромные возможности, захватывая 16% мирового трафика мобильных данных.
Захват всего 1% от использования данных этих партнеров может оценить сеть Helium более чем в 10 миллиардов долларов.
2. Потенциально Недооценён - Aave ($AAVE):
Лидер в сфере ликвидности:
AAVE является явным лидером рынка в сфере ликвидности и сосредоточен на расширении как в сектор стейблкоинов, так и в сектор мостов.
С увеличением ликвидности стейблкоинов и переходом большего количества традиционных финансовых активов на Ethereum, Aave может значительно выиграть.
Недавно TVL протокола, общие сборы и рост чистой прибыли значительно превысили рыночные условия.
Это позволило Aave DAO покрыть свои расходы и создать значительный казначейский запас ETH и стейблкоинов.
Предложение fee switch для Aave
По данным Token Terminal, доход AAVE за последние 30 дней составляет примерно $6 миллионов.
3. Предстоящий - Babylon Chain:
A. Основные факторы роста для Bitcoin:
BTC испытывает значительные положительные факторы роста благодаря растущему розничному спросу через ETF и увеличению принятия криптовалют в США.
Трамп недавно предложил создать президентский консультативный совет по криптовалютам и национальный "запас" BTC, используя конфискованную правительством США криптовалюту.
Несмотря на это, инфраструктура Bitcoin всё ещё недоразвита по сравнению с такими сетями, как Ethereum.
B. Революция рестейкинга: Применение концепции к Bitcoin
Рестейкинг набирает популярность, с внедрениями на Ethereum от таких команд, как Symbiotic Finance и EigenLayer.
Однако отсутствие смарт-контрактов у Bitcoin делает рестейкинг более сложным.
Babylon Chain работает над внедрением рестейкинга для Bitcoin, и несмотря на сложность, размер BTC делает это усилие ценным.
Oxkrane на X предлагает четкие представления о рыночной возможности.
C. Разблокировка новых возможностей для дохода:
Протокол стейкинга BTC от Babylon позволяет держателям BTC застейкать и рестейкать свои BTC для обеспечения безопасности различных блокчейнов Proof-of-Stake.
Эта система предлагает новые возможности для дохода биткойнерам без необходимости перемещения их активов вне сети.
Вот примерный план работы протокола.
D. Раунд финансирования Babylon на $70 млн и предстоящие запуски:
Babylon привлек 70M$.
Этот капитал поддержит рост команды и развитие до запуска основной сети Babylon.
Команда пока не комментировала наличие нативного токена.
Лучший русскоязычный чат по DeFi
1. Trending - Helium ($HNT):
A. Decentralized IoT Powerhouse:
Helium Network (HNT), децентрализованная IoT сеть на Solana, выросла более чем на 50% за последние 30 дней.
Она значительно обогнала конкурентов в DePIN, благодаря сильному соответствию продукта рынку и улучшению фундаментальных показателей.
B. Устранение мирового разрыва в доступе к интернету.
Helium имеет один из крупнейших адресных рынков в криптовалюте, с более чем 5 миллиардами людей, подключенных к интернету по всему миру.
Несмотря на рост зависимости от интернета, существует значительная диспропорция в доступе к нему в разных регионах.
В некоторых частях мира стоимость подключения настолько высока, что делает интернет практически недоступным.
Helium решает эту проблему с помощью глобальной сети Hotspots, которые создают доступное, дальнобойное беспроводное покрытие для IoT устройств.
C. Взрывной рост числа подписчиков:
Хотя Helium все еще на ранней стадии, рост числа подписчиков был экспоненциальным и готов ускориться благодаря предстоящим партнерствам.
Helium демонстрирует самый сильный спрос среди всех участников категории DePIN, с прочным соответствием продукта рынку.
Благодаря сильному соответствию продукта рынку, число подписчиков Helium Mobile превысило 100 000 в начале этого месяца, что в 300 раз больше, чем год назад.
D. Партнерство с Telefónica:
В январе 2024 года Telefónica (NYSE: TEF) заключила партнерство с Helium для запуска Mobile Hotspots в Мексике.
По словам Даниэля Чуна, Telefónica предоставляет огромные возможности, захватывая 16% мирового трафика мобильных данных.
Захват всего 1% от использования данных этих партнеров может оценить сеть Helium более чем в 10 миллиардов долларов.
2. Потенциально Недооценён - Aave ($AAVE):
Лидер в сфере ликвидности:
AAVE является явным лидером рынка в сфере ликвидности и сосредоточен на расширении как в сектор стейблкоинов, так и в сектор мостов.
С увеличением ликвидности стейблкоинов и переходом большего количества традиционных финансовых активов на Ethereum, Aave может значительно выиграть.
Недавно TVL протокола, общие сборы и рост чистой прибыли значительно превысили рыночные условия.
Это позволило Aave DAO покрыть свои расходы и создать значительный казначейский запас ETH и стейблкоинов.
Предложение fee switch для Aave
По данным Token Terminal, доход AAVE за последние 30 дней составляет примерно $6 миллионов.
3. Предстоящий - Babylon Chain:
A. Основные факторы роста для Bitcoin:
BTC испытывает значительные положительные факторы роста благодаря растущему розничному спросу через ETF и увеличению принятия криптовалют в США.
Трамп недавно предложил создать президентский консультативный совет по криптовалютам и национальный "запас" BTC, используя конфискованную правительством США криптовалюту.
Несмотря на это, инфраструктура Bitcoin всё ещё недоразвита по сравнению с такими сетями, как Ethereum.
B. Революция рестейкинга: Применение концепции к Bitcoin
Рестейкинг набирает популярность, с внедрениями на Ethereum от таких команд, как Symbiotic Finance и EigenLayer.
Однако отсутствие смарт-контрактов у Bitcoin делает рестейкинг более сложным.
Babylon Chain работает над внедрением рестейкинга для Bitcoin, и несмотря на сложность, размер BTC делает это усилие ценным.
Oxkrane на X предлагает четкие представления о рыночной возможности.
C. Разблокировка новых возможностей для дохода:
Протокол стейкинга BTC от Babylon позволяет держателям BTC застейкать и рестейкать свои BTC для обеспечения безопасности различных блокчейнов Proof-of-Stake.
Эта система предлагает новые возможности для дохода биткойнерам без необходимости перемещения их активов вне сети.
Вот примерный план работы протокола.
D. Раунд финансирования Babylon на $70 млн и предстоящие запуски:
Babylon привлек 70M$.
Этот капитал поддержит рост команды и развитие до запуска основной сети Babylon.
Команда пока не комментировала наличие нативного токена.
Лучший русскоязычный чат по DeFi
VC rekt trends от фаундера Gearbox
Быть LP (Limited Partner, ограниченный партнёр, инвестировать и всё) у VC в наши дни — одно из самых ненадежных и уязвимых решений. Игра стала слишком сложной. Это не игра GP (генерального партнера), который путешествует и ходит на ужины, а игра, где действительно зарабатывают. Многие известные фонды начинают эмоционально выгорать, становятся самодовольными и теряют интерес к рынку, покупая все подряд. И это неудивительно — они не планируют работать за пределами текущего цикла. С 2021 года стратегия самоуверенности ухудшается, и многие получают крах. Вот основные тренды:
1. Грязные махинации с сделками.
Каждая вторая сделка (да, настолько плохо) инкубируется другим фондом, просто чтобы попасть в нарратив и up or dump. Это не органические привлечения или продукты, основатели не начинали этот путь сами. Все просто организовано кем-то за кулисами. Это значит, что они имеют огромную долю на стадии pre-pre-seed, как и команда. Вы буквально 10-й в очереди, даже если вы ранний инвестор. Вы даже не получите крошек со стола. Более того, GP принимают личные чеки (или LP для какого-то другого фонда, который совместно инвестирует, но фактически продает, или даже какие-то консультации), чтобы продать до своих LP, что практически является мошенничеством и полукриминалом, но это слишком часто происходит в наши дни.
2. Нет шансов на полный выход.
При текущих размерах раундов эти билеты никогда не станут ликвидными. Это было правдой уже в прошлом году. Проблема не в том, что портфель обесценится, а в том, что фонд не сможет его продать. Как ангел-инвестор при том же FDV, вы можете получить какую-то мизерную прибыль, но для фонда это намного сложнее. Вы входите при высоких оценках, но время до токенов и ликвидности составляет годы. Я могу понять покупку истории при 100М и выход токена через год. Но с 2022 года почти ни один проект не запустил свой токен. (тут не понял, вроде токены выходят)
Добавьте к этому двухлетнюю вестинговую программу, и вы получаете разницу в 5 лет до ликвидности. Это минимум 2x по времени по сравнению с тем, что было раньше.
3. Закон уменьшения доходности Web2.
Сейчас это полностью Web2-вайбы, но защиты все еще слабы. Юридические ограничения, золотые наручники для основателей и другие правовые барьеры стали более реальными в этом цикле, но все еще довольно неопределенные. Хуже того, слишком много фондов, проектов, общей насыщенности. Вы входите не в игру 10x, а в игру на 2x в лучшем случае за ближайшие годы. Держать основные активы или покупать новые привлекательные активы — это просто лучшее решение в текущих условиях. Это всегда было так, но раньше вы могли рискнуть ради 10x. Теперь вы рискуете ради усредненных 2x.
Я не говорю, что текущие VC плохи или работают плохо — не все. Многие приходят к тем же выводам или пришли к ним намного раньше, но просто не были об этом голосистыми. Я говорю только о будущей игре. Либо нужен полный 3-4-летний медвежий рынок с полным очищением, либо база пользователей должна вырасти в 10 раз, чтобы оправдать рост оценок. Второе предпочтительнее, конечно! В качестве альтернативы можно инвестировать в сегмент, который все еще мал, и ожидать его роста, даже если индустрия не вырастет магически в 10 раз. Это тоже нормально. Но VC редко инвестируют в такие маленькие ниши, так как предпочитают безопасность провала или выигрыша вместе. В конце концов, все это — цикл. Но циклы развертывания VC — это то, что нужно учитывать.
И я не говорю, что есть что-то плохое в уже существующих проектах. Те команды, которые выжили и остались, число которых уменьшается с каждым днем, получают более сильные позиции и опыт.
Оригинал
Ликвидные VC фонды - одно из решений.
Лучший русскоязычный чат по DeFi
Быть LP (Limited Partner, ограниченный партнёр, инвестировать и всё) у VC в наши дни — одно из самых ненадежных и уязвимых решений. Игра стала слишком сложной. Это не игра GP (генерального партнера), который путешествует и ходит на ужины, а игра, где действительно зарабатывают. Многие известные фонды начинают эмоционально выгорать, становятся самодовольными и теряют интерес к рынку, покупая все подряд. И это неудивительно — они не планируют работать за пределами текущего цикла. С 2021 года стратегия самоуверенности ухудшается, и многие получают крах. Вот основные тренды:
1. Грязные махинации с сделками.
Каждая вторая сделка (да, настолько плохо) инкубируется другим фондом, просто чтобы попасть в нарратив и up or dump. Это не органические привлечения или продукты, основатели не начинали этот путь сами. Все просто организовано кем-то за кулисами. Это значит, что они имеют огромную долю на стадии pre-pre-seed, как и команда. Вы буквально 10-й в очереди, даже если вы ранний инвестор. Вы даже не получите крошек со стола. Более того, GP принимают личные чеки (или LP для какого-то другого фонда, который совместно инвестирует, но фактически продает, или даже какие-то консультации), чтобы продать до своих LP, что практически является мошенничеством и полукриминалом, но это слишком часто происходит в наши дни.
2. Нет шансов на полный выход.
При текущих размерах раундов эти билеты никогда не станут ликвидными. Это было правдой уже в прошлом году. Проблема не в том, что портфель обесценится, а в том, что фонд не сможет его продать. Как ангел-инвестор при том же FDV, вы можете получить какую-то мизерную прибыль, но для фонда это намного сложнее. Вы входите при высоких оценках, но время до токенов и ликвидности составляет годы. Я могу понять покупку истории при 100М и выход токена через год. Но с 2022 года почти ни один проект не запустил свой токен. (тут не понял, вроде токены выходят)
Добавьте к этому двухлетнюю вестинговую программу, и вы получаете разницу в 5 лет до ликвидности. Это минимум 2x по времени по сравнению с тем, что было раньше.
3. Закон уменьшения доходности Web2.
Сейчас это полностью Web2-вайбы, но защиты все еще слабы. Юридические ограничения, золотые наручники для основателей и другие правовые барьеры стали более реальными в этом цикле, но все еще довольно неопределенные. Хуже того, слишком много фондов, проектов, общей насыщенности. Вы входите не в игру 10x, а в игру на 2x в лучшем случае за ближайшие годы. Держать основные активы или покупать новые привлекательные активы — это просто лучшее решение в текущих условиях. Это всегда было так, но раньше вы могли рискнуть ради 10x. Теперь вы рискуете ради усредненных 2x.
Я не говорю, что текущие VC плохи или работают плохо — не все. Многие приходят к тем же выводам или пришли к ним намного раньше, но просто не были об этом голосистыми. Я говорю только о будущей игре. Либо нужен полный 3-4-летний медвежий рынок с полным очищением, либо база пользователей должна вырасти в 10 раз, чтобы оправдать рост оценок. Второе предпочтительнее, конечно! В качестве альтернативы можно инвестировать в сегмент, который все еще мал, и ожидать его роста, даже если индустрия не вырастет магически в 10 раз. Это тоже нормально. Но VC редко инвестируют в такие маленькие ниши, так как предпочитают безопасность провала или выигрыша вместе. В конце концов, все это — цикл. Но циклы развертывания VC — это то, что нужно учитывать.
И я не говорю, что есть что-то плохое в уже существующих проектах. Те команды, которые выжили и остались, число которых уменьшается с каждым днем, получают более сильные позиции и опыт.
Оригинал
Ликвидные VC фонды - одно из решений.
Лучший русскоязычный чат по DeFi
Календарь событий на август
1 августа
• Coinbase Future: Листинг $DYM, $MKR, $AAVE
2 августа
• $CRV: Снижение эмиссии (с 20% до 6%)
• $ENA: Bybit USDe 20% APR
5 августа
• $ZK: Биржа GRVT (Открытое бета-тестирование)
6 августа
• $FIL: Обновление Waffle
8 августа
• Международный день кошек
Примерно 9 августа
• $INJ: Обновление Altaris Mainnet
14 августа
• $MNDE: Аукционная площадка по стейкингу
15 августа
• $ALEX: Интеграция XBTC и XUSD
Примерно 16 августа
• $FTT: Голосование по процессу возврата средств FTX
26 августа
• $STRK: Обновление до версии v0.13.2 (Mainnet)
Примерно 31 августа
• $MAGIC: Запуск основной сети Treasure chain
• $WLD: Worldchain (L2, лето)
• $STX: Активация обновления Nakamoto
Главные анонсы
• Анлоки в августе
• $MKR: Endgame — запуск сезона
• $ADA: Хардфорк Chang
• $XRP: Иск Ripple-SEC (возможное урегулирование)
• $AAVE: AAVEnomics (Fee switch)
• $COMP: Fee Share
• FET, AGIX, OCEAN: Слияние $ASI (Фаза 2)
Оригинал
1 августа
• Coinbase Future: Листинг $DYM, $MKR, $AAVE
2 августа
• $CRV: Снижение эмиссии (с 20% до 6%)
• $ENA: Bybit USDe 20% APR
5 августа
• $ZK: Биржа GRVT (Открытое бета-тестирование)
6 августа
• $FIL: Обновление Waffle
8 августа
• Международный день кошек
Примерно 9 августа
• $INJ: Обновление Altaris Mainnet
14 августа
• $MNDE: Аукционная площадка по стейкингу
15 августа
• $ALEX: Интеграция XBTC и XUSD
Примерно 16 августа
• $FTT: Голосование по процессу возврата средств FTX
26 августа
• $STRK: Обновление до версии v0.13.2 (Mainnet)
Примерно 31 августа
• $MAGIC: Запуск основной сети Treasure chain
• $WLD: Worldchain (L2, лето)
• $STX: Активация обновления Nakamoto
Главные анонсы
• Анлоки в августе
• $MKR: Endgame — запуск сезона
• $ADA: Хардфорк Chang
• $XRP: Иск Ripple-SEC (возможное урегулирование)
• $AAVE: AAVEnomics (Fee switch)
• $COMP: Fee Share
• FET, AGIX, OCEAN: Слияние $ASI (Фаза 2)
Оригинал
#деген
$MOE $0.06866, MC 5.8M$, FDV 22.4M$
Mantle - L2 с большим казначейством в 2.9B$ (включая токены $MNT, топ 1 среди всех), из которых 787M$ в ETH/BTC и немного стейблов (проигрывают только Ethereum у которых 977M$ в ETH)
Имея такой запас, не стоит списывать их со счетов.
Купил токен главного нативного DEX Merchant Moe, чтобы получить экспоужер на Mantle.
Плюсы:
• TVL растёт
• Объёмы растут
• MC/TVL 0.05
• 80% циркуляции застейкано, 100% дохода идёт стейкерам
• Выкатили обновление токеномики, снижают эмиссию и доходы теперь направляют на выкуп $MOE и распределяют его среди стейкеров (раньше был mETH)
• Стимулы в $MNT
Не финансовый совет, DYOR.
twitter
dexscreener
Лучший русскоязычный чат по DeFi
$MOE $0.06866, MC 5.8M$, FDV 22.4M$
Mantle - L2 с большим казначейством в 2.9B$ (включая токены $MNT, топ 1 среди всех), из которых 787M$ в ETH/BTC и немного стейблов (проигрывают только Ethereum у которых 977M$ в ETH)
Имея такой запас, не стоит списывать их со счетов.
Купил токен главного нативного DEX Merchant Moe, чтобы получить экспоужер на Mantle.
Плюсы:
• TVL растёт
• Объёмы растут
• MC/TVL 0.05
• 80% циркуляции застейкано, 100% дохода идёт стейкерам
• Выкатили обновление токеномики, снижают эмиссию и доходы теперь направляют на выкуп $MOE и распределяют его среди стейкеров (раньше был mETH)
• Стимулы в $MNT
Не финансовый совет, DYOR.
dexscreener
Лучший русскоязычный чат по DeFi
Случайные мысли о состоянии crypto от DefiIgnas
1. Инвестирование в токены предыдущих циклов в большинстве случаев – пустая трата времени: они либо скучны, либо команды уже "сделали своё дело" и теперь только притворяются, что заботятся о своих проектах.
Найдите исключения, чтобы превзойти рынок.
2. Solana весело использовать для трейдинга, но долгосрочные холдинги лучше хранить на Ethereum.
L2 в настоящее время хуже в обоих случаях.
3. Краткосрочный успех $SOL зависит от того, насколько сильно дегены будут вдохновлены мем-коинами, так как Solana по-прежнему считается центром мем-коинов.
В среднесрочной перспективе у Solana есть различные сектора для привлечения сообщества. Они будут процветать, когда мания мемкоинов утихнет.
4. Будущее L2 зависит от привлечения уникальных, non-fork dApps (вспомните выплату zkSync $20 млн для привлечения на Lens).
Тем не менее, их токены, скорее всего, будут отставать в этом цикле из-за плохих токеномик.
5. Polymarket многообещающий, но UX всё ещё на низком уровне: необходимость мостов на Polygon, множественные апрувы и плохой мобильный опыт.
Polymarket будет процветать на Solana или с интеграцией абстракции аккаунта (например, умный кошелёк Avocado).
6. Polygon должен сделать всё возможное, чтобы сохранить Polymarket.
С другой стороны, каждая сеть должна бороться за привлечение Polymarket.
7. Главные аккаунты в CT не могут объяснить, что происходит на рынке:
Сложность крипты возросла с входом TradFi, число категорий криптовалют увеличилось, и им на самом деле всё равно, так как им нужно только 3x до 5x, чтобы достичь своих целей.
Включая меня.
8. Модель points-for-airdrop устарела, однако команды проектов избегают смелых инноваций из-за высоких ставок на единственный шанс TGE.
9. Инноваторы, которые революционизируют стратегии airdrop-to-point и изобретают новые привлекательные модели выпуска токенов, добьются наибольшего успеха.
Наша задача – найти эти новые модели выпуска токенов первыми, чтобы заработать больше всего.
10. Инновации в дизайне токеномик застряли; команды сосредотачиваются на привлечении средств, VC предпочитают старые проверенные модели, а инвесторы устали от сложных схем.
11. DAO сталкиваются с апатией к голосованию, так как их протоколы становятся слишком сложными, оставляя холдеров немотивированными для участия.
12. Токены DeFi OG могут показать хорошие результаты благодаря высокому циркулирующему предложению токенов и бизнес-моделям:
Возможный катализатор – усталость от мемкоинов и регуляторная ясность по вопросам разделения доходов.
13. Экосистема Cosmos сталкивается с проблемами, но её сообщество остаётся сильным и преданным.
Если сообщество продолжит бороться и выберется из текущего состояния, Cosmos сможет добиться успеха, как это сделала Solana.
1. Инвестирование в токены предыдущих циклов в большинстве случаев – пустая трата времени: они либо скучны, либо команды уже "сделали своё дело" и теперь только притворяются, что заботятся о своих проектах.
Найдите исключения, чтобы превзойти рынок.
2. Solana весело использовать для трейдинга, но долгосрочные холдинги лучше хранить на Ethereum.
L2 в настоящее время хуже в обоих случаях.
3. Краткосрочный успех $SOL зависит от того, насколько сильно дегены будут вдохновлены мем-коинами, так как Solana по-прежнему считается центром мем-коинов.
В среднесрочной перспективе у Solana есть различные сектора для привлечения сообщества. Они будут процветать, когда мания мемкоинов утихнет.
4. Будущее L2 зависит от привлечения уникальных, non-fork dApps (вспомните выплату zkSync $20 млн для привлечения на Lens).
Тем не менее, их токены, скорее всего, будут отставать в этом цикле из-за плохих токеномик.
5. Polymarket многообещающий, но UX всё ещё на низком уровне: необходимость мостов на Polygon, множественные апрувы и плохой мобильный опыт.
Polymarket будет процветать на Solana или с интеграцией абстракции аккаунта (например, умный кошелёк Avocado).
6. Polygon должен сделать всё возможное, чтобы сохранить Polymarket.
С другой стороны, каждая сеть должна бороться за привлечение Polymarket.
7. Главные аккаунты в CT не могут объяснить, что происходит на рынке:
Сложность крипты возросла с входом TradFi, число категорий криптовалют увеличилось, и им на самом деле всё равно, так как им нужно только 3x до 5x, чтобы достичь своих целей.
Включая меня.
8. Модель points-for-airdrop устарела, однако команды проектов избегают смелых инноваций из-за высоких ставок на единственный шанс TGE.
9. Инноваторы, которые революционизируют стратегии airdrop-to-point и изобретают новые привлекательные модели выпуска токенов, добьются наибольшего успеха.
Наша задача – найти эти новые модели выпуска токенов первыми, чтобы заработать больше всего.
10. Инновации в дизайне токеномик застряли; команды сосредотачиваются на привлечении средств, VC предпочитают старые проверенные модели, а инвесторы устали от сложных схем.
11. DAO сталкиваются с апатией к голосованию, так как их протоколы становятся слишком сложными, оставляя холдеров немотивированными для участия.
12. Токены DeFi OG могут показать хорошие результаты благодаря высокому циркулирующему предложению токенов и бизнес-моделям:
Возможный катализатор – усталость от мемкоинов и регуляторная ясность по вопросам разделения доходов.
13. Экосистема Cosmos сталкивается с проблемами, но её сообщество остаётся сильным и преданным.
Если сообщество продолжит бороться и выберется из текущего состояния, Cosmos сможет добиться успеха, как это сделала Solana.
Мысли по рынку от 0xGeeGee
Помимо того, что я уже обсуждал на прошлой неделе, есть еще несколько интересных моментов.
1. Ликвидация команды $KUJI
Это в основном повторение ситуации с CRV, только если вы строите на Cosmos, то не получаете спасательных кругов. План команды заключается в продаже облигаций с дисконтированными $KUJI, чтобы погасить долг и избежать создания плохих долгов (которые фактически уже существуют). Сумма, которую им нужно собрать, не велика, но есть два фактора: во-первых, это ухудшит ликвидность экосистемы, которая поддерживалась кредитным плечом команды; во-вторых, возможно, что покупатели облигаций все равно продадут токены после их разблокировки, что создаст дополнительное давление на снижение цены. С другой стороны, это типичное событие "или пан, или пропал", и я готов купить еще при падении на -30/-50 от текущего уровня.
2. Lava Network $LAVA
Аирдроп был неудовлетворительным, но хорошей покупкой. Лично я все еще держу, так как, если рынок позволит, я действительно считаю, что сектор RPC - это интересная ниша, где вы не можете делать ставки на многие токены (фактически только $ANKR). Распределение токенов выглядит хорошо до 2-го года, так что главная проблема сейчас в том, что он находится на Cosmos и Arbitrum, но, по крайней мере, он также на Arbitrum.
3. $W = $L или они изменят что-то в последнюю минуту, как мы уже видели с $ALT? Пока что он упал вместе со всем остальным, но я думаю, что получатели аирдропа тоже будут продавать.
4. В целом, я все еще считаю, что регуляторная ясность в основном принесет пользу старым DeFi токенам с реальным PMF, таким как $UNI (на горизонте также Uni v4 и бета-токен, о котором мы давно говорили), $LDO, $AAVE и $MKR. Я не фанат текущего управления MKR, поэтому предпочитаю играть с первыми тремя.
(уберите $UNI, добавьте $CRV)
5. Все, что я сказал о $RAGE, $RPL и шансах Камалы Харрис, я все еще верю. Токен $KAMA пока что оказался огромным разочарованием. Возможно, политические мемы на закате или это просто временная неудача, но на данный момент я не буду пересматривать свое мнение до выборов.
(тоже продолжаю держать $HARRIS и $KAMA, слишком дешево)
Лучший русскоязычный чат по DeFi
Помимо того, что я уже обсуждал на прошлой неделе, есть еще несколько интересных моментов.
1. Ликвидация команды $KUJI
Это в основном повторение ситуации с CRV, только если вы строите на Cosmos, то не получаете спасательных кругов. План команды заключается в продаже облигаций с дисконтированными $KUJI, чтобы погасить долг и избежать создания плохих долгов (которые фактически уже существуют). Сумма, которую им нужно собрать, не велика, но есть два фактора: во-первых, это ухудшит ликвидность экосистемы, которая поддерживалась кредитным плечом команды; во-вторых, возможно, что покупатели облигаций все равно продадут токены после их разблокировки, что создаст дополнительное давление на снижение цены. С другой стороны, это типичное событие "или пан, или пропал", и я готов купить еще при падении на -30/-50 от текущего уровня.
2. Lava Network $LAVA
Аирдроп был неудовлетворительным, но хорошей покупкой. Лично я все еще держу, так как, если рынок позволит, я действительно считаю, что сектор RPC - это интересная ниша, где вы не можете делать ставки на многие токены (фактически только $ANKR). Распределение токенов выглядит хорошо до 2-го года, так что главная проблема сейчас в том, что он находится на Cosmos и Arbitrum, но, по крайней мере, он также на Arbitrum.
3. $W = $L или они изменят что-то в последнюю минуту, как мы уже видели с $ALT? Пока что он упал вместе со всем остальным, но я думаю, что получатели аирдропа тоже будут продавать.
4. В целом, я все еще считаю, что регуляторная ясность в основном принесет пользу старым DeFi токенам с реальным PMF, таким как $UNI (на горизонте также Uni v4 и бета-токен, о котором мы давно говорили), $LDO, $AAVE и $MKR. Я не фанат текущего управления MKR, поэтому предпочитаю играть с первыми тремя.
(уберите $UNI, добавьте $CRV)
5. Все, что я сказал о $RAGE, $RPL и шансах Камалы Харрис, я все еще верю. Токен $KAMA пока что оказался огромным разочарованием. Возможно, политические мемы на закате или это просто временная неудача, но на данный момент я не буду пересматривать свое мнение до выборов.
(тоже продолжаю держать $HARRIS и $KAMA, слишком дешево)
Лучший русскоязычный чат по DeFi
4000 ❤️
Готовимся к осенне-зимней бычке, альты перепроданы.
Выбирайте правильные альты, всё подряд расти как раньше не будет. GL!
(лайки ставить не забывайте тока🤬)
Готовимся к осенне-зимней бычке, альты перепроданы.
Выбирайте правильные альты, всё подряд расти как раньше не будет. GL!
(лайки ставить не забывайте тока🤬)
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
#деген #sol
Metaplex - лучшая beta на Solana?
$MPLX $0.3122, MC 172.3M$, FDV 312.5M$
У меня нет желания покупать дорогой $SOL, зато есть желание купить бету.
Из самых популярных вариантов имеются $JUP и $JTO, оба токена с большим FDV и отсутствием утилити, что не является привлекательным.
Metaplex - часть инфраструктуры Solana для простого создания NFT и токенов с помощью приложений.
Самое популярное приложение Metaplex - Bubblegum, позволяет создавать огромное количество NFT очень дешево.
Второе по популярности приложение позволяет прикреплять метаданные (любая информация вроде тикера токена или названия NFT) к NFT и токенам.
Сначала я подумал, кому это нужно, но статистика меня удивила:
Июнь
• Создано 867k токенов
• 29M NFT
• 657k уникальных кошельков
• 33M транзакций
• 3е место на Solana по количеству транзакций и 4е место по количеству активных кошельков
Дашборд
Интересно, что раньше Metaplex предназначался только для NFT, что изменилось с возможностью создавать токены.
Это стало дополнительным драйвером роста для Metaplex, в мае количество уникальных кошельков пробило ATH.
Токеномика
Metaplex взимает комиссию в SOL за различные услуги, которые они предлагают.
До мая 2024 года протокол Metaplex принес 103 304 SOL в виде комиссионных за протокол, которые хранились в DAO.
С июня начались байбеки токена $MPLX с 50% дохода + исторические доходы собранные до мая 24 года:
• За июнь выкуплено $MPLX на 4490 SOL с доходов протокола и на 5 510 SOL с исторических доходов, итого 10k SOL.
• За июль так же 10k SOL
10k SOL эквивалентно 1.7M$, что в годовом исчислении составит 20M$.
Добрыми они стали не просто так, Metaplex привлёк 46M$, начались первые анлоки и байбеки под это дело.
В июле и июне было разблокировано 4.44% supply, что не повлияло на цену токена.
Учитывая сумму инвеста в 46M$, можно предположить, что FDV у фондов в районе 400-500M$, поэтому фиксировать им нечего, напротив, могут пропампить. (смущает только Jump, который отходит от дел, и Alameda)
Итоги
Изначально Metaplex сильно зависел от NFT, но после успешного добавления функции создания токенов стало более очевидно, что команда может диверсифицировать свои доходы. (в разработке также Oracle)
Вполне возможно, что широкий рынок все еще рассматривает MPLX как протокол, связанный только с NFT, что открывает просторы для переоценки токена.
Пока зашел на половину сайза, дальше буду думать.
Не финансовый совет, DYOR.
Материалы раз и два
twitter
coingecko
Metaplex - лучшая beta на Solana?
$MPLX $0.3122, MC 172.3M$, FDV 312.5M$
У меня нет желания покупать дорогой $SOL, зато есть желание купить бету.
Из самых популярных вариантов имеются $JUP и $JTO, оба токена с большим FDV и отсутствием утилити, что не является привлекательным.
Metaplex - часть инфраструктуры Solana для простого создания NFT и токенов с помощью приложений.
Самое популярное приложение Metaplex - Bubblegum, позволяет создавать огромное количество NFT очень дешево.
Второе по популярности приложение позволяет прикреплять метаданные (любая информация вроде тикера токена или названия NFT) к NFT и токенам.
Сначала я подумал, кому это нужно, но статистика меня удивила:
Июнь
• Создано 867k токенов
• 29M NFT
• 657k уникальных кошельков
• 33M транзакций
• 3е место на Solana по количеству транзакций и 4е место по количеству активных кошельков
Дашборд
Интересно, что раньше Metaplex предназначался только для NFT, что изменилось с возможностью создавать токены.
Это стало дополнительным драйвером роста для Metaplex, в мае количество уникальных кошельков пробило ATH.
Токеномика
Metaplex взимает комиссию в SOL за различные услуги, которые они предлагают.
До мая 2024 года протокол Metaplex принес 103 304 SOL в виде комиссионных за протокол, которые хранились в DAO.
С июня начались байбеки токена $MPLX с 50% дохода + исторические доходы собранные до мая 24 года:
• За июнь выкуплено $MPLX на 4490 SOL с доходов протокола и на 5 510 SOL с исторических доходов, итого 10k SOL.
• За июль так же 10k SOL
10k SOL эквивалентно 1.7M$, что в годовом исчислении составит 20M$.
Добрыми они стали не просто так, Metaplex привлёк 46M$, начались первые анлоки и байбеки под это дело.
В июле и июне было разблокировано 4.44% supply, что не повлияло на цену токена.
Учитывая сумму инвеста в 46M$, можно предположить, что FDV у фондов в районе 400-500M$, поэтому фиксировать им нечего, напротив, могут пропампить. (смущает только Jump, который отходит от дел, и Alameda)
Итоги
Изначально Metaplex сильно зависел от NFT, но после успешного добавления функции создания токенов стало более очевидно, что команда может диверсифицировать свои доходы. (в разработке также Oracle)
Вполне возможно, что широкий рынок все еще рассматривает MPLX как протокол, связанный только с NFT, что открывает просторы для переоценки токена.
Пока зашел на половину сайза, дальше буду думать.
Не финансовый совет, DYOR.
Материалы раз и два
coingecko
High Revenue/DeFi - Screener
A. DeFi сияет на фоне слабости криптовалютного рынка:
Криптовалютный рынок сталкивается с недостаточной ликвидностью, низким розничным интересом, макросредой, снижающей риск, и стагнирующими ценами на BTC.
Тем не менее, DeFi выделяется на фоне остальных. Только в июне проекты DeFi собрали более $900 млн комиссионных и $300 млн дохода.
Почти в каждом подсекторе DeFi наблюдается значительный приток капитала в 2024 году.
B. Рост предложения стейблкоинов и активных займов:
Ключевые показатели DeFi - supply стейблкоинов, активные кредиты, объем торгов и объем застейканных активов - выросли в этом году.
Примечательно, что объем выпуска стейблкоинов и активных займов - ключевые показатели криптовалютной ликвидности и доверия потребителей - продемонстрировали значительный рост.
AAVE, ведущая кредитная платформа, на прошлой неделе выросла на 30 %, чему способствовал резкий рост активных займов в этом году.
C. Снижение ставок для увеличения капитала on-chain:
На протяжении всего этого "бычьего" рынка хранение капитала в USDT/USDC было дороже и рискованнее, чем в банках, из-за высоких процентных ставок в США.
Однако ожидаемое снижение ставок сделает доходность on-chain более привлекательной, что, вероятно, увеличит предложение стейблкоинов.
Этот рост должен повысить ликвидность и объем торгов в DeFi.
D. Глобальный объем DEX растет:
Глобальный объем DEX Layer 1 вырос на 125 % за последний год, что свидетельствует о растущем спросе.
Ethereum остается лидером по объему, но решения L2 обрабатывают большинство транзакций благодаря более низким комиссиям и высокой скорости.
Solana быстро завоевывает долю рынка DEX, чему способствует увлечение мемкоинами.
E. Solana стимулирует рост DEX:
Orca и Raydium - ключевые бенефициары роста Solana, ставшие ведущими центрами ликвидности в сети.
В то время как Uniswap продолжает доминировать с долей рынка 33,1 %, Raydium и Orca увеличили свои доли до 8,8 % и 8,0 % соответственно.
F. Лучшие проекты DeFi, приносящие доход:
Чтобы эффективно ориентироваться на переполненном рынке DeFi, я сосредоточился на доходах.
Однако одного дохода недостаточно: потенциал роста, динамика регулирования и сила токеномики также имеют решающее значение.
(i) Ключевые ниши и выделяющиеся компании:
• Рынки кредитования: Aave доминирует, чему способствует рост активных займов.
• Стейблкоины: MakerDAO преуспевает на рынке DAI, чему способствует предстоящее обновление End Game и рост принятия стейблов..
• Стейкинговые услуги: Jito и Lido сияют ростом общего объема активов, размещенных в SOL и ETH, соответственно.
• Объем торгов on-chain: Uniswap лидирует, но не фиксирует комиссионные для держателей токенов; Raydium выделяется на Solana.
Таблица
A. DeFi сияет на фоне слабости криптовалютного рынка:
Криптовалютный рынок сталкивается с недостаточной ликвидностью, низким розничным интересом, макросредой, снижающей риск, и стагнирующими ценами на BTC.
Тем не менее, DeFi выделяется на фоне остальных. Только в июне проекты DeFi собрали более $900 млн комиссионных и $300 млн дохода.
Почти в каждом подсекторе DeFi наблюдается значительный приток капитала в 2024 году.
B. Рост предложения стейблкоинов и активных займов:
Ключевые показатели DeFi - supply стейблкоинов, активные кредиты, объем торгов и объем застейканных активов - выросли в этом году.
Примечательно, что объем выпуска стейблкоинов и активных займов - ключевые показатели криптовалютной ликвидности и доверия потребителей - продемонстрировали значительный рост.
AAVE, ведущая кредитная платформа, на прошлой неделе выросла на 30 %, чему способствовал резкий рост активных займов в этом году.
C. Снижение ставок для увеличения капитала on-chain:
На протяжении всего этого "бычьего" рынка хранение капитала в USDT/USDC было дороже и рискованнее, чем в банках, из-за высоких процентных ставок в США.
Однако ожидаемое снижение ставок сделает доходность on-chain более привлекательной, что, вероятно, увеличит предложение стейблкоинов.
Этот рост должен повысить ликвидность и объем торгов в DeFi.
D. Глобальный объем DEX растет:
Глобальный объем DEX Layer 1 вырос на 125 % за последний год, что свидетельствует о растущем спросе.
Ethereum остается лидером по объему, но решения L2 обрабатывают большинство транзакций благодаря более низким комиссиям и высокой скорости.
Solana быстро завоевывает долю рынка DEX, чему способствует увлечение мемкоинами.
E. Solana стимулирует рост DEX:
Orca и Raydium - ключевые бенефициары роста Solana, ставшие ведущими центрами ликвидности в сети.
В то время как Uniswap продолжает доминировать с долей рынка 33,1 %, Raydium и Orca увеличили свои доли до 8,8 % и 8,0 % соответственно.
F. Лучшие проекты DeFi, приносящие доход:
Чтобы эффективно ориентироваться на переполненном рынке DeFi, я сосредоточился на доходах.
Однако одного дохода недостаточно: потенциал роста, динамика регулирования и сила токеномики также имеют решающее значение.
(i) Ключевые ниши и выделяющиеся компании:
• Рынки кредитования: Aave доминирует, чему способствует рост активных займов.
• Стейблкоины: MakerDAO преуспевает на рынке DAI, чему способствует предстоящее обновление End Game и рост принятия стейблов..
• Стейкинговые услуги: Jito и Lido сияют ростом общего объема активов, размещенных в SOL и ETH, соответственно.
• Объем торгов on-chain: Uniswap лидирует, но не фиксирует комиссионные для держателей токенов; Raydium выделяется на Solana.
Таблица
Ожесточённый вызов для тех, кто ставил на рост альткоинов после нового ATH биткойна в марте (это про меня)
Я тоже был слишком оптимистичен, ожидая обычного перехода от BTC к ETH, а затем роста альткоинов.
Это не сработало. ETH отставал, и большинство альткоинов имели короткие ралли, только чтобы резко упасть.
Моя "дегенская" стратегия была довольно консервативной, с упором на стейкинг токенов L1 как "продуктивных активов" - их можно застейкать и использовать для фарминга аирдроп токенов их экосистемы.
Стратегия заключалась в том, чтобы продавать аирдропы обратно за токены L1, что должно было поднять цены токенов L1 (как печатание долларов повышает цены на основные акции).
Я верил, что $ETH будет превосходить благодаря своему статусу самого продуктивного актива в крипто, особенно из-за высокодоходных аирдропов через рестейкинг.
Действительно, миллионы долларов были выпущены в виде аирдроп токенов, таких как ETHFI и REZ, с предстоящим запуском EIGEN и других LRT governance токенов.
Несмотря на эти высокодоходные возможности, ETH не смог вызвать FOMO.
Вероятно, все уже были перенасыщены, набравшись ETH и BTC во время медвежьего рынка.
Тем не менее, те, кто активно фармил с ETH, вероятно, делают лучше, чем показывает спотовый ETH.
И больше денег придет с разблокировкой $EIGEN. Здесь нет больших сожалений.
$SOL экосистема сначала показывала хорошие результаты с $JTO и $JUP. Их успехи повысили цену $SOL, когда начался FOMO.
Затем аирдроп $W был неплохим, но каждый последующий аирдроп резко снижал вознаграждения ($TNSR, $PRCL, $DRIFT), при этом $CLOUD оказался самым разочаровывающим (относительно ожиданий).
Сейчас Solana является игровой площадкой для мемкоинов, но инновационные DePin и DeFi протоколы ждут своего момента, когда угаснет ажиотаж вокруг мемкоинов.
Экосистема биткойна, усиленная BRC20 и NFT, сначала показала хорошие результаты - мы получили несколько аирдропов просто за удержание "blue-chips" NFT. Но затем запустились Runes, и всё рухнуло.
Я верю, что Runes восстановится, как только инфраструктура, особенно DEXs, улучшится.
Другие L1/L2 экосистемы показали себя гораздо хуже.
• Приложения Injective были низкого качества, и аирдропы были незначительными.
• Аирдроп $STRK от Starknet провалился, не вызвав "эффекта богатства" в экосистеме. Несмотря на высокие награды DeFi Spring, аирдропы протоколов разочаровали.
• SEI сначала хорошо показал себя с NFT, но DeFi приложения и аирдропы оказались слабыми.
• Экосистема SUI имеет качественные приложения, но они не щедры на аирдропы, и разблокировки SUI сильно давят на цену.
• Экосистема Cosmos увязла в междоусобицах, аирдропы иссякли, и им нужно восстановиться после недавних эксплойтов.
• Сообщество Arweave ожидало большего распределения $AO за удержание $AR, но получило всего 36%.
Что дальше?
• Stacks отложили обновление Nakamoto на конец августа, и, надеюсь, многочисленные аирдропы и более быстрые времена блоков вызовут FOMO.
• Ждем запуска торгов $EIGEN с 2-м аирдропом и запусков токенов Swell, Kelp, Puffer.
• Множество AVS на Eigenlayer строятся и готовятся к запуску токенов (надеюсь, с щедрыми аирдропами для рестейкеров).
• Symbiotic и Karak бросают вызов Eigenlayer и могут попытаться опередить запуск EIGEN, если рыночные условия улучшатся.
• Миграция Fantom на Sonic проверит, может ли "ребрендинг" с новым тикером вызвать интерес к "старому" токену.
• Вернутся ли OG DeFi токены, когда/если мания мемкоинов утихнет и дегены устанут от токенов с low float и высоким FDV?
В конечном итоге, эти внутренние катализаторы зависят от благоприятных макроэкономических условий и ETF-потоков — наши казино просто недостаточно привлекательны, чтобы привлечь новую волну розничных дегенов.
Но в случае восстановления рынка, "дегенская" стратегия DeFi нуждается в переоценке с акцентом на самые инновационные экосистемы, которые продолжают развиваться и щедро вознаграждать пользователей.
Лучший русскоязычный чат по DeFi
Я тоже был слишком оптимистичен, ожидая обычного перехода от BTC к ETH, а затем роста альткоинов.
Это не сработало. ETH отставал, и большинство альткоинов имели короткие ралли, только чтобы резко упасть.
Моя "дегенская" стратегия была довольно консервативной, с упором на стейкинг токенов L1 как "продуктивных активов" - их можно застейкать и использовать для фарминга аирдроп токенов их экосистемы.
Стратегия заключалась в том, чтобы продавать аирдропы обратно за токены L1, что должно было поднять цены токенов L1 (как печатание долларов повышает цены на основные акции).
Я верил, что $ETH будет превосходить благодаря своему статусу самого продуктивного актива в крипто, особенно из-за высокодоходных аирдропов через рестейкинг.
Действительно, миллионы долларов были выпущены в виде аирдроп токенов, таких как ETHFI и REZ, с предстоящим запуском EIGEN и других LRT governance токенов.
Несмотря на эти высокодоходные возможности, ETH не смог вызвать FOMO.
Вероятно, все уже были перенасыщены, набравшись ETH и BTC во время медвежьего рынка.
Тем не менее, те, кто активно фармил с ETH, вероятно, делают лучше, чем показывает спотовый ETH.
И больше денег придет с разблокировкой $EIGEN. Здесь нет больших сожалений.
$SOL экосистема сначала показывала хорошие результаты с $JTO и $JUP. Их успехи повысили цену $SOL, когда начался FOMO.
Затем аирдроп $W был неплохим, но каждый последующий аирдроп резко снижал вознаграждения ($TNSR, $PRCL, $DRIFT), при этом $CLOUD оказался самым разочаровывающим (относительно ожиданий).
Сейчас Solana является игровой площадкой для мемкоинов, но инновационные DePin и DeFi протоколы ждут своего момента, когда угаснет ажиотаж вокруг мемкоинов.
Экосистема биткойна, усиленная BRC20 и NFT, сначала показала хорошие результаты - мы получили несколько аирдропов просто за удержание "blue-chips" NFT. Но затем запустились Runes, и всё рухнуло.
Я верю, что Runes восстановится, как только инфраструктура, особенно DEXs, улучшится.
Другие L1/L2 экосистемы показали себя гораздо хуже.
• Приложения Injective были низкого качества, и аирдропы были незначительными.
• Аирдроп $STRK от Starknet провалился, не вызвав "эффекта богатства" в экосистеме. Несмотря на высокие награды DeFi Spring, аирдропы протоколов разочаровали.
• SEI сначала хорошо показал себя с NFT, но DeFi приложения и аирдропы оказались слабыми.
• Экосистема SUI имеет качественные приложения, но они не щедры на аирдропы, и разблокировки SUI сильно давят на цену.
• Экосистема Cosmos увязла в междоусобицах, аирдропы иссякли, и им нужно восстановиться после недавних эксплойтов.
• Сообщество Arweave ожидало большего распределения $AO за удержание $AR, но получило всего 36%.
Что дальше?
• Stacks отложили обновление Nakamoto на конец августа, и, надеюсь, многочисленные аирдропы и более быстрые времена блоков вызовут FOMO.
• Ждем запуска торгов $EIGEN с 2-м аирдропом и запусков токенов Swell, Kelp, Puffer.
• Множество AVS на Eigenlayer строятся и готовятся к запуску токенов (надеюсь, с щедрыми аирдропами для рестейкеров).
• Symbiotic и Karak бросают вызов Eigenlayer и могут попытаться опередить запуск EIGEN, если рыночные условия улучшатся.
• Миграция Fantom на Sonic проверит, может ли "ребрендинг" с новым тикером вызвать интерес к "старому" токену.
• Вернутся ли OG DeFi токены, когда/если мания мемкоинов утихнет и дегены устанут от токенов с low float и высоким FDV?
В конечном итоге, эти внутренние катализаторы зависят от благоприятных макроэкономических условий и ETF-потоков — наши казино просто недостаточно привлекательны, чтобы привлечь новую волну розничных дегенов.
Но в случае восстановления рынка, "дегенская" стратегия DeFi нуждается в переоценке с акцентом на самые инновационные экосистемы, которые продолжают развиваться и щедро вознаграждать пользователей.
Лучший русскоязычный чат по DeFi
Revelo Intel. Best Idea Long List
AAVE
$AAVE (+16%, 7D) превзошел большую часть рынка на этой красной неделе, поэтому он заслуживает того, чтобы быть освещенным в первую очередь. Это нашло отражение в том, что $AAVE стал одним из лидеров по вниманию на прошлой неделе.
При анализе доли внимания к токенам, $SOL и $ETH находятся очень близко друг к другу, что стирает предыдущую тенденцию; $AAVE теперь вошел в ТОП-20 по доли внимания. На данный момент $AAVE демонстрирует превосходство над рынком уже более месяца, и его устойчивое движение вверх на текущем рынке является отличным знаком.
RUNE
$RUNE (-20%, 7D) был явным аутсайдером недели, несмотря на запуск RUNEPool, который был в значительной степени проигнорирован сообществом и омрачен общей коррекцией рынка после заседания FOMC в среду. В нашем списке $RUNE и $SOL были лидерами роста, теперь они являются лидерами падения.
В случае с $RUNE 10-процентный рост цены в понедельник утром может говорить о том, что импульс все еще сохраняется, и мы можем увидеть окна возможностей, чтобы воспользоваться им в ближайшие дни/недели. В конечном итоге именно поэтому мы решили оставить $RUNE в списке лонгов, чтобы отслеживать силу на отскоке, скорее всего, добавляя по пути размер и не пытаясь поймать падающий нож.
Solana
$SOL (-17%, за 7 дней) наконец-то испытал значительное снижение на прошлой неделе, значительно уступив $ETH, хотя это произошло на фоне общего падения рынка.
Экосистема Solana продолжает оставаться интересной. В частности, $DRIFT анонсировал свой собственный вариант рынка предсказаний на основе Solana, который вызвал хороший рост настроений в проекте на фоне недавнего всплеска цен после TGE.
$KMNO был не единственным проектом, объявившим о масштабных новостях: Kamino обнародовал памятку "Путь к $10B (TVL)", в которой излагаются некоторые новые инициативы для кредитного проекта.
Также появилось предложение о сокращении supply $JUP на 30 %, с 10B$ до 7B$, причем команда добровольно сократит 30 % от своих ассигнований. Хотя мемы все это время доминировали в доле внимания, $JUP может стать хорошей ставкой, так как люди переходят в $SOL; монеты экосистемы Right Curve могут быть недооценены. Мы не наблюдали роста настроений или ценовых действий, и сокращение предложения может остаться незамеченным. Кроме того, настроения угасают и в Jito, где на прошлой неделе произошел лишь рельефный отскок после объявления о рестейкинге.
Arweave
$AR (-21%, 7D) остается для нас способом поддержания интереса к истории ИИ. Мы решили исключить $NEAR из-за низкой эффективности и текущих альтернативных издержек, но с большой вероятностью добавим его позже, в идеале при поддержке $4. Рост $NEAR после его включения в фонд децентрализованного искусственного интеллекта Grayscale был недолгим, а его высокая рыночная доля оказывает сопротивление длительному и устойчивому движению вверх. По сравнению с $NEAR, $AR демонстрирует более активную реакцию цены на бычий импульс, хотя оба токена следуют очень похожей модели.
Лучший русскоязычный чат по DeFi
AAVE
$AAVE (+16%, 7D) превзошел большую часть рынка на этой красной неделе, поэтому он заслуживает того, чтобы быть освещенным в первую очередь. Это нашло отражение в том, что $AAVE стал одним из лидеров по вниманию на прошлой неделе.
При анализе доли внимания к токенам, $SOL и $ETH находятся очень близко друг к другу, что стирает предыдущую тенденцию; $AAVE теперь вошел в ТОП-20 по доли внимания. На данный момент $AAVE демонстрирует превосходство над рынком уже более месяца, и его устойчивое движение вверх на текущем рынке является отличным знаком.
RUNE
$RUNE (-20%, 7D) был явным аутсайдером недели, несмотря на запуск RUNEPool, который был в значительной степени проигнорирован сообществом и омрачен общей коррекцией рынка после заседания FOMC в среду. В нашем списке $RUNE и $SOL были лидерами роста, теперь они являются лидерами падения.
В случае с $RUNE 10-процентный рост цены в понедельник утром может говорить о том, что импульс все еще сохраняется, и мы можем увидеть окна возможностей, чтобы воспользоваться им в ближайшие дни/недели. В конечном итоге именно поэтому мы решили оставить $RUNE в списке лонгов, чтобы отслеживать силу на отскоке, скорее всего, добавляя по пути размер и не пытаясь поймать падающий нож.
Solana
$SOL (-17%, за 7 дней) наконец-то испытал значительное снижение на прошлой неделе, значительно уступив $ETH, хотя это произошло на фоне общего падения рынка.
Экосистема Solana продолжает оставаться интересной. В частности, $DRIFT анонсировал свой собственный вариант рынка предсказаний на основе Solana, который вызвал хороший рост настроений в проекте на фоне недавнего всплеска цен после TGE.
$KMNO был не единственным проектом, объявившим о масштабных новостях: Kamino обнародовал памятку "Путь к $10B (TVL)", в которой излагаются некоторые новые инициативы для кредитного проекта.
Также появилось предложение о сокращении supply $JUP на 30 %, с 10B$ до 7B$, причем команда добровольно сократит 30 % от своих ассигнований. Хотя мемы все это время доминировали в доле внимания, $JUP может стать хорошей ставкой, так как люди переходят в $SOL; монеты экосистемы Right Curve могут быть недооценены. Мы не наблюдали роста настроений или ценовых действий, и сокращение предложения может остаться незамеченным. Кроме того, настроения угасают и в Jito, где на прошлой неделе произошел лишь рельефный отскок после объявления о рестейкинге.
Arweave
$AR (-21%, 7D) остается для нас способом поддержания интереса к истории ИИ. Мы решили исключить $NEAR из-за низкой эффективности и текущих альтернативных издержек, но с большой вероятностью добавим его позже, в идеале при поддержке $4. Рост $NEAR после его включения в фонд децентрализованного искусственного интеллекта Grayscale был недолгим, а его высокая рыночная доля оказывает сопротивление длительному и устойчивому движению вверх. По сравнению с $NEAR, $AR демонстрирует более активную реакцию цены на бычий импульс, хотя оба токена следуют очень похожей модели.
Лучший русскоязычный чат по DeFi
August Token Unlocks - Screener
A. Возможности для шортинга в условиях рыночной неопределенности:
На этой неделе мы рассмотрим возможности для шортинга слабых альткоинов в условиях текущей неопределенности на рынке.
На фоне пугающего макроэкономического фона и значительного краткосрочного избытка предложения такой подход является своевременным. К числу ключевых проблем относятся:
• Правило Сахма сигнализирует о возможной рецессии
• Риски от разворота USD/JPY
• Сохраняющееся структурное давление на продажу, например, Jump Capital, Mt. Gox
Эти события указывают на то, что максимум марта 2024 года может оказаться локальной вершиной для биткоина, к которой, вероятно, не удастся вернуться в течение нескольких месяцев.
Несмотря на мрачные перспективы, при надежном управлении рисками шортинг может служить в качестве защитной стратегии:
1. Прибыль от импульса падения
2. Хеджирование лонг позиций во время рыночной неопределенности
3. Использование разницы в относительной силе монет
B. Ключ к стратегическому хеджированию:
Когда на рынке временно растёт опасение и инвесторы стараются избегать рисков (risk-off phase), но общий долгосрочный тренд всё равно остаётся восходящим (macro uptrend), лучше защитить свои долгосрочные инвестиции с помощью хеджирования, чем полностью продавать свои активы и делать ставку на падение рынка.
Например, если вы настроены бычьими настроениями в отношении BTC в долгосрочной перспективе, но медвежьими - в отношении ETH в краткосрочной, вы можете установить лонг позицию по BTC и шорт по ETH, эффективно сокращая позиции по ETH/BTC.
Эта стратегия использует относительные различия в силе монет, а не их абсолютные показатели.
GCR, ведущий криптотрейдер, известен этим подходом, он успешно шортил LUNA и другие переоцененные альткоины в цикле 2021 года.
C. Оценка силы рынка альткоинов:
Чтобы оценить силу рынка альткоинов, вы можете рассмотреть:
1. Концентрация стен покупки (лимитные ордера)
2. Соотношение объемов на CEX между OTHERS (общий объем рынка за исключением топ-10) и топ-5 (BTC, ETH, SOL, XRP, BNB).
Стены покупок сигнализируют о потенциальных уровнях поддержки. И наоборот, соотношение объемов на CEX указывает на то, что рынок настроен на риск или на отказ от риска.
В настоящее время соотношение объемов OTHERS и Top 5 имеет нисходящий тренд с Q1, что свидетельствует о снижении риска на рынке.
Несмотря на некоторые стены покупок, свидетельствующие о краткосрочном облегчении, общий тренд остается нисходящим.
D. Выявление слабых мест: Предстоящие разблокировки токенов
Для выявления слабых пар альткоинов лучше всего ориентироваться на токены с предстоящими разблокировками.
Во время снижения риска разблокировки, как правило, оказываются довольно медвежьими, поскольку увеличение предложения не сопровождается ростом спроса.
Unlocks
Важное предостережение:
Разблокировка токенов и связанные с ней шорты часто предвидятся заранее, поэтому, чтобы не обжечься:
1. Смотрите на ситуацию в долгосрочной перспективе и избегайте краткосрочного скальпирования.
2. Ждите отскоков для получения лучшей отдачи от риска в краткосрочной перспективе.
Таблица
(ii) Основные соображения:
Чтобы оценить вероятность устойчивого падения после разблокировки, обратите внимание на следующее:
1. Динамика по отношению к BTC: находится ли токен в нисходящем тренде, и насколько он силен?
2. Накопление токенов: Каков характер накопления токенов?
3. Float и будущие разблокировки: Каков текущий float и график будущих разблокировок?
4. Характер сектора: Насколько спекулятивным является сектор токена?
5. Настроение рынка: Является ли рынок risk-off или risk-on, и как долго продлится это настроение?
Все материалы представлены исключительно в информационных целях и не должны рассматриваться как финансовые рекомендации.
Лучший русскоязычный чат по DeFi
A. Возможности для шортинга в условиях рыночной неопределенности:
На этой неделе мы рассмотрим возможности для шортинга слабых альткоинов в условиях текущей неопределенности на рынке.
На фоне пугающего макроэкономического фона и значительного краткосрочного избытка предложения такой подход является своевременным. К числу ключевых проблем относятся:
• Правило Сахма сигнализирует о возможной рецессии
• Риски от разворота USD/JPY
• Сохраняющееся структурное давление на продажу, например, Jump Capital, Mt. Gox
Эти события указывают на то, что максимум марта 2024 года может оказаться локальной вершиной для биткоина, к которой, вероятно, не удастся вернуться в течение нескольких месяцев.
Несмотря на мрачные перспективы, при надежном управлении рисками шортинг может служить в качестве защитной стратегии:
1. Прибыль от импульса падения
2. Хеджирование лонг позиций во время рыночной неопределенности
3. Использование разницы в относительной силе монет
B. Ключ к стратегическому хеджированию:
Когда на рынке временно растёт опасение и инвесторы стараются избегать рисков (risk-off phase), но общий долгосрочный тренд всё равно остаётся восходящим (macro uptrend), лучше защитить свои долгосрочные инвестиции с помощью хеджирования, чем полностью продавать свои активы и делать ставку на падение рынка.
Например, если вы настроены бычьими настроениями в отношении BTC в долгосрочной перспективе, но медвежьими - в отношении ETH в краткосрочной, вы можете установить лонг позицию по BTC и шорт по ETH, эффективно сокращая позиции по ETH/BTC.
Эта стратегия использует относительные различия в силе монет, а не их абсолютные показатели.
GCR, ведущий криптотрейдер, известен этим подходом, он успешно шортил LUNA и другие переоцененные альткоины в цикле 2021 года.
C. Оценка силы рынка альткоинов:
Чтобы оценить силу рынка альткоинов, вы можете рассмотреть:
1. Концентрация стен покупки (лимитные ордера)
2. Соотношение объемов на CEX между OTHERS (общий объем рынка за исключением топ-10) и топ-5 (BTC, ETH, SOL, XRP, BNB).
Стены покупок сигнализируют о потенциальных уровнях поддержки. И наоборот, соотношение объемов на CEX указывает на то, что рынок настроен на риск или на отказ от риска.
В настоящее время соотношение объемов OTHERS и Top 5 имеет нисходящий тренд с Q1, что свидетельствует о снижении риска на рынке.
Несмотря на некоторые стены покупок, свидетельствующие о краткосрочном облегчении, общий тренд остается нисходящим.
D. Выявление слабых мест: Предстоящие разблокировки токенов
Для выявления слабых пар альткоинов лучше всего ориентироваться на токены с предстоящими разблокировками.
Во время снижения риска разблокировки, как правило, оказываются довольно медвежьими, поскольку увеличение предложения не сопровождается ростом спроса.
Unlocks
Важное предостережение:
Разблокировка токенов и связанные с ней шорты часто предвидятся заранее, поэтому, чтобы не обжечься:
1. Смотрите на ситуацию в долгосрочной перспективе и избегайте краткосрочного скальпирования.
2. Ждите отскоков для получения лучшей отдачи от риска в краткосрочной перспективе.
Таблица
(ii) Основные соображения:
Чтобы оценить вероятность устойчивого падения после разблокировки, обратите внимание на следующее:
1. Динамика по отношению к BTC: находится ли токен в нисходящем тренде, и насколько он силен?
2. Накопление токенов: Каков характер накопления токенов?
3. Float и будущие разблокировки: Каков текущий float и график будущих разблокировок?
4. Характер сектора: Насколько спекулятивным является сектор токена?
5. Настроение рынка: Является ли рынок risk-off или risk-on, и как долго продлится это настроение?
Все материалы представлены исключительно в информационных целях и не должны рассматриваться как финансовые рекомендации.
Лучший русскоязычный чат по DeFi
Distilled Watchlist. Отбор Альткоинов
Raydium ($RAY) - Потенциально Недооценён
Raydium, один из лучших DEX на Solana, упал на 30% за последнюю неделю из-за падения BTC, но все же вырос на 17% за последние 30 дней.
Несмотря на потенциальное дальнейшее падение на фоне неопределенности на мировом рынке, RAY кажется недооцененным по сравнению с другими DEX.
A. Извлечение выгоды из доминирования DEX на Solana:
Будучи основным центром ликвидности на Solana, Raydium процветает благодаря растущему доминированию Solana на DEX над другими L1.
Еженедельные показатели DEX-трейдеров на Solana значительно выросли по сравнению с остальным рынком.
Хотя это и не связано исключительно с торговлей мемкоинами, это стала одним из ключевых факторов роста.
С ростом объемов торгов на Solana активность Raydium, общие комиссии и TVL резко возросли.
Несмотря на значительный исторический рост, устойчивость этого показателя неясна, особенно если мания мемкоинов на Solana угаснет.
B. Стоимость Raydium по сравнению с Uniswap:
Помимо нарратива по Solana, оценка Raydium является убедительной по сравнению с Uniswap, ведущим DEX.
(i) Фундаментальные показатели:
Sonya Kim недавно проанализировала UNI и RAY, два основных DEX.
С фундаментальной точки зрения, дневные объемы RAY составляют 50% от объемов UNI.
Raydium взимает комиссию в размере 25 б/с (22 б/с для LP, 3 б/с для выкупа $RAY), в то время как Uniswap взимает около 13 б/с, все для LP.
(ii) Оценка стоимости:
Рыночная стоимость RAY составляет чуть менее 10% от стоимости UNI.
Отношение выручки к рыночной стоимости у UNI составляет 6,7x, а у RAY - 1,4x по состоянию на июль.
RAY также торгуется более привлекательно, чем UNI, с точки зрения комиссий в % от объема и price/fees (90-дневный трейлинг в годовом исчислении).
(iii) Причины неправильной оценки:
Неправильная оценка может быть обусловлена несколькими ключевыми факторами:
• Торговля на Solana рассматривается как неустойчивая.
• Uniswap пользуется сильным брендом и высоким доверием.
• Ликвидные инвесторы не замечают Raydium.
• Инвесторы обеспокоены инфляцией токена RAY.
(iv) Основные выводы:
В целом, RAY демонстрирует высокие темпы роста и доходы, и кажется недооцененной по сравнению с UNI.
Степень недооценки зависит от того, какое значение придается бренду Uniswap, технологии и будущему доминированию Solana.
Если объем торгов Solana на DEX вырастет, RAY может получить значительный прирост.
Хотя UNI выигрывает от своего бренда, у него нет прямого начисления стоимости для держателей UNI.
Лучший русскоязычный чат по DeFi
Raydium ($RAY) - Потенциально Недооценён
Raydium, один из лучших DEX на Solana, упал на 30% за последнюю неделю из-за падения BTC, но все же вырос на 17% за последние 30 дней.
Несмотря на потенциальное дальнейшее падение на фоне неопределенности на мировом рынке, RAY кажется недооцененным по сравнению с другими DEX.
A. Извлечение выгоды из доминирования DEX на Solana:
Будучи основным центром ликвидности на Solana, Raydium процветает благодаря растущему доминированию Solana на DEX над другими L1.
Еженедельные показатели DEX-трейдеров на Solana значительно выросли по сравнению с остальным рынком.
Хотя это и не связано исключительно с торговлей мемкоинами, это стала одним из ключевых факторов роста.
С ростом объемов торгов на Solana активность Raydium, общие комиссии и TVL резко возросли.
Несмотря на значительный исторический рост, устойчивость этого показателя неясна, особенно если мания мемкоинов на Solana угаснет.
B. Стоимость Raydium по сравнению с Uniswap:
Помимо нарратива по Solana, оценка Raydium является убедительной по сравнению с Uniswap, ведущим DEX.
(i) Фундаментальные показатели:
Sonya Kim недавно проанализировала UNI и RAY, два основных DEX.
С фундаментальной точки зрения, дневные объемы RAY составляют 50% от объемов UNI.
Raydium взимает комиссию в размере 25 б/с (22 б/с для LP, 3 б/с для выкупа $RAY), в то время как Uniswap взимает около 13 б/с, все для LP.
(ii) Оценка стоимости:
Рыночная стоимость RAY составляет чуть менее 10% от стоимости UNI.
Отношение выручки к рыночной стоимости у UNI составляет 6,7x, а у RAY - 1,4x по состоянию на июль.
RAY также торгуется более привлекательно, чем UNI, с точки зрения комиссий в % от объема и price/fees (90-дневный трейлинг в годовом исчислении).
(iii) Причины неправильной оценки:
Неправильная оценка может быть обусловлена несколькими ключевыми факторами:
• Торговля на Solana рассматривается как неустойчивая.
• Uniswap пользуется сильным брендом и высоким доверием.
• Ликвидные инвесторы не замечают Raydium.
• Инвесторы обеспокоены инфляцией токена RAY.
(iv) Основные выводы:
В целом, RAY демонстрирует высокие темпы роста и доходы, и кажется недооцененной по сравнению с UNI.
Степень недооценки зависит от того, какое значение придается бренду Uniswap, технологии и будущему доминированию Solana.
Если объем торгов Solana на DEX вырастет, RAY может получить значительный прирост.
Хотя UNI выигрывает от своего бренда, у него нет прямого начисления стоимости для держателей UNI.
Лучший русскоязычный чат по DeFi
#дропы
Orange Finance - ведущий протокол автоматизированного управления ликвидностью для LPDfi (LP Restaking) на Arbitrum.
Например, пул WETH-USDC используется одновременно на Uniswap и Stryke (Dopex), генерируя комиссии от AMM и премии от опционов + заодно управляет позицией за вас.
В настоящий момент имеют 1.73M$ TVL, в планах запускаться на L2 Superseed и Berachain.
Привлекли нераскрытую сумму, думаю около 1M$.
Запустили Orange Points, глава 1.
Считаю, что нужно поучаствовать, так как протокол приятный и завозит новые фишки в defi, надо поддержать!
Чё делать?
Переходим на сайт (рефка, получите 1.1х буст на очки)
Подключаем всё, во вкладке events выполняем все задания до 13 августа. Вот гайд
Вы так же можете получить роль Founding Member NFT, сделав депозит в 1 ETH и продержав их 28 дней, вкладка Astronaut на сайте.
За NFT вы получите буст очков во второй главе.
Подробнее
Orange Finance - ведущий протокол автоматизированного управления ликвидностью для LPDfi (LP Restaking) на Arbitrum.
Например, пул WETH-USDC используется одновременно на Uniswap и Stryke (Dopex), генерируя комиссии от AMM и премии от опционов + заодно управляет позицией за вас.
В настоящий момент имеют 1.73M$ TVL, в планах запускаться на L2 Superseed и Berachain.
Привлекли нераскрытую сумму, думаю около 1M$.
Запустили Orange Points, глава 1.
Считаю, что нужно поучаствовать, так как протокол приятный и завозит новые фишки в defi, надо поддержать!
Чё делать?
Переходим на сайт (рефка, получите 1.1х буст на очки)
Подключаем всё, во вкладке events выполняем все задания до 13 августа. Вот гайд
Вы так же можете получить роль Founding Member NFT, сделав депозит в 1 ETH и продержав их 28 дней, вкладка Astronaut на сайте.
За NFT вы получите буст очков во второй главе.
Подробнее
#дропы
Limitless, часть 1
Еще один LPDfi протокол, ознакомьтесь с ссылкой выше для введения.
Запустились на Arbitrum с новой компанией.
Чё делать?
Переходим на сайт, вводим вручную код noname (спасибо), вы получите 2х буст на LMT.
LMT можно зарабатывать через трейдинг и предоставления ликвидности. Самым простым и выгодным вариантом по прежнему является пул limWETH (там как раз ликвидность нужна)
В конце компании все LMT конвертируются в токен $LESS, который получит не менее 1% предложения токена Limitless $LIMIT, приват сейл был по 10M$ FDV.
Так же выделено 75k $ARB, которые будут распределены пропорционально LMT.
Компания продлится с 6 августа до 1 сентября.
Подробнее
Limitless, часть 1
Еще один LPDfi протокол, ознакомьтесь с ссылкой выше для введения.
Запустились на Arbitrum с новой компанией.
Чё делать?
Переходим на сайт, вводим вручную код noname (спасибо), вы получите 2х буст на LMT.
LMT можно зарабатывать через трейдинг и предоставления ликвидности. Самым простым и выгодным вариантом по прежнему является пул limWETH (там как раз ликвидность нужна)
В конце компании все LMT конвертируются в токен $LESS, который получит не менее 1% предложения токена Limitless $LIMIT, приват сейл был по 10M$ FDV.
Так же выделено 75k $ARB, которые будут распределены пропорционально LMT.
Компания продлится с 6 августа до 1 сентября.
Подробнее
https://xn--r1a.website/foundry_dao/7
Хороший текст по YT Pendle
Хороший текст по YT Pendle
Telegram
Foundry
Немного Pendle математики: теория
Pendle предоставляет возможность зафиксировать доходность через плечо, купив YT (yield token). Вносим X своих денег + берем деньги взаймы с плечом = получаем доход (% APY) на сумму сильно больше, чем имеем собственных средств.…
Pendle предоставляет возможность зафиксировать доходность через плечо, купив YT (yield token). Вносим X своих денег + берем деньги взаймы с плечом = получаем доход (% APY) на сумму сильно больше, чем имеем собственных средств.…
#blast
Blast + Megapot
Blast остаётся лидирующим L2 по количеству новых уникальных приложений, запущенных за короткий срок и привлекающих пользователей.
Пакман прервал молчание в твиттере и начал активно вносить вклад в экосистему.
После ухода мемкоина pacmoon анонсировал возможность начисления голды на мем коины + голду на нативные токены проектов, по их усмотрению.
На подходе убийца полимаркета👀
В общем, после шумихи бласта в 1м сезоне, логично увидеть некоторое охлаждение + лето. У других L2 тоже ничего не происходит. Ожидаю увидеть возвращение внимания к бласту.
Megapot - лотерея на Blast
Игроки покупают лотерейки с джекпотом, на противоположной стороне LP.
Если вы игрок
Стоимость одного билета 0.001 $ETH или сумма в 2 раза меньше в $BLAST (у $BLAST в 2 раза больше megapoints), комиссия 15%.
Если завалялись копейки, самое время купить билетиков!
Если будете играть каждый день хотя бы на один билет, получите буст х2.5 на 4й день. Если пропустите день, буст обнулится.
Megapoints получают очки blast и gold раз в месяц, а так же сыграют свою роль в будущем.
(намёк на токен в документах)
LP
LP зарабатывают 10% с уплаченных комиссий игроков.
Механизм LP:
1. LP покупают билеты вначале, чтобы был минимальный джекпот.
2. Игроки начинают покупать билеты, "выкупая" их у LP. Если пользователи покупают больше билетов, чем первоначальный джекпот, то LP не рискуют.
3. LP часто выигрывают, потому что они часто покупают подавляющее большинство билетов.
За июль LP показал 141% APR с комиссий + 31k распределённой голды.
0,55 ETH за 18 дней могут принести вам 226 gold, что равно 113$, если считаем gold по 0.5$.
Есть пул с $ETH, который заполнен, а есть пул с $BLAST, который закроется через 18 часов. Неплохое утилити для $BLAST, да? Уже надепали 100k$, голды в этом месяце 49k.
Когда заносим $BLAST в LP, предлагают выбрать % от суммы, которые будут использоваться против игроков. Объяснение.
10% выглядит консервативно, выбирать 100% можно только если вы готовы проиграть игрокам, в первой лотереи у игроков был шанс 3% на выигрыш.
За 1 билет дают 10 Megapoints
За застейканные 100k $BLAST (1060$) в LP дают 100 Megapoints в день
За незастейканные 100k $BLAST (1060$) в LP дают 1 Megapoints в день
Аудит от CD, гсч от Pyth, фаундер палит лицо, легит в общем!
Буду благодарен за переход по рефке, вы будете получать на 20% больше Megapoints.
Не финансовый совет, DYOR.
twitter
Лучший русскоязычный чат по DeFi
Blast + Megapot
Blast остаётся лидирующим L2 по количеству новых уникальных приложений, запущенных за короткий срок и привлекающих пользователей.
Пакман прервал молчание в твиттере и начал активно вносить вклад в экосистему.
После ухода мемкоина pacmoon анонсировал возможность начисления голды на мем коины + голду на нативные токены проектов, по их усмотрению.
На подходе убийца полимаркета👀
В общем, после шумихи бласта в 1м сезоне, логично увидеть некоторое охлаждение + лето. У других L2 тоже ничего не происходит. Ожидаю увидеть возвращение внимания к бласту.
Megapot - лотерея на Blast
Игроки покупают лотерейки с джекпотом, на противоположной стороне LP.
Если вы игрок
Стоимость одного билета 0.001 $ETH или сумма в 2 раза меньше в $BLAST (у $BLAST в 2 раза больше megapoints), комиссия 15%.
Если завалялись копейки, самое время купить билетиков!
Если будете играть каждый день хотя бы на один билет, получите буст х2.5 на 4й день. Если пропустите день, буст обнулится.
Megapoints получают очки blast и gold раз в месяц, а так же сыграют свою роль в будущем.
(намёк на токен в документах)
LP
LP зарабатывают 10% с уплаченных комиссий игроков.
Механизм LP:
1. LP покупают билеты вначале, чтобы был минимальный джекпот.
2. Игроки начинают покупать билеты, "выкупая" их у LP. Если пользователи покупают больше билетов, чем первоначальный джекпот, то LP не рискуют.
3. LP часто выигрывают, потому что они часто покупают подавляющее большинство билетов.
За июль LP показал 141% APR с комиссий + 31k распределённой голды.
0,55 ETH за 18 дней могут принести вам 226 gold, что равно 113$, если считаем gold по 0.5$.
Есть пул с $ETH, который заполнен, а есть пул с $BLAST, который закроется через 18 часов. Неплохое утилити для $BLAST, да? Уже надепали 100k$, голды в этом месяце 49k.
Когда заносим $BLAST в LP, предлагают выбрать % от суммы, которые будут использоваться против игроков. Объяснение.
10% выглядит консервативно, выбирать 100% можно только если вы готовы проиграть игрокам, в первой лотереи у игроков был шанс 3% на выигрыш.
За 1 билет дают 10 Megapoints
За застейканные 100k $BLAST (1060$) в LP дают 100 Megapoints в день
За незастейканные 100k $BLAST (1060$) в LP дают 1 Megapoints в день
Аудит от CD, гсч от Pyth, фаундер палит лицо, легит в общем!
Буду благодарен за переход по рефке, вы будете получать на 20% больше Megapoints.
Не финансовый совет, DYOR.
Лучший русскоязычный чат по DeFi