Фирмам США, возможно, придется раскрывать информацию о выбросах партнеров и поставщиков – SEC

Главный финансовый регулятор США заявил в среду, что может потребовать от публичных компаний отчитываться о выбросах парниковых газов поставщиками и партнерами в рамках ожидаемых правил раскрытия информации о климатических рисках. Председатель Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC) Гэри Генслер сказал, что правило, вероятно, будет зависеть от существующих международных стандартов, но будет «подходящим» для американских рынков. Генслер сказал, что он планирует предложить новое правило к концу года. Подробности, вероятно, вызовут недоумение среди американских эмитентов, которые настаивают на широком, основанном на принципах режиме раскрытия информации о климатических рисках, а не на предписывающих требованиях.

https://www.reuters.com/business/sustainable-business/us-companies-may-have-disclose-suppliers-partners-emissions-under-expected-2021-07-28/

Лондон поможет МФЦ Найроби
27 июля в Лондоне состоялось подписание меморандума о взаимопонимании между TheCityUK и Управлением Международного финансового центра Найроби. Документ установил формальное партнерство между сторонами, включая более тесное сотрудничество с Лондонской фондовой биржей. Ожидается, что страховая компания Prudential Plc станет первым клиентом центра.
Председатель правления компании TheCityUK Майлз Селик: «Наша группа по работе с новыми рынками активно исследует возможности Финансового центра Найроби. Мы надеемся, что нам удастся внести свой вклад в укрепление профессиональных связей между финансовыми сообществами Великобритании и Кении».
Закон о создании Международного финансового центра Найроби (NIFC) был принят в 2017 году. Необходимые для полноценного функционирования центра нормативные документы находятся в стадии обсуждения.
МФЦ Найроби (http://ntnt.treasury.go.ke/nifca/) поставил своей целью привлечь к 2030 году целевые инвестиции на сумму более USD 2 млрд.
https://www.gov.uk/government/news/uk-announces-132m-of-new-investments-in-kenya-and-backs-nairobi-as-an-international-financial-centre
https://www.reuters.com/business/finance/prudential-plc-join-new-nairobi-financial-centre-2021-07-27/
https://kenyanwallstreet.com/prudential-picks-nairobi-financial-centre/

Китай усиливает требования к раскрытию информации для платежных систем
Центробанк Китая вводит новые требования к раскрытию информации для небанковских платежных платформ. Как сообщают СМИ, документ повышает для платежных платформ требования к отчетности об основных событиях или изменениях.
Народный банк Китая (НБК) выделил 10 пунктов отчетности, в том числе список платежных организаций, которые должны предварительно уведомлять территориальные подразделения НБК о запланированных IPO или новых выпусках акций самих платежных организаций, а также запланированных IPO их основных владельцев или лиц, осуществляющих фактический контроль.
Новые правила начинают действовать с сентября текущего года.
https://www.chinabankingnews.com/2021/07/27/central-bank-raises-information-disclosure-requirements-for-chinese-non-bank-payments-platforms/

В Пекине открылся Центр правовых исследований в области финтеха
В Пекине открылся Центр правовых исследований в области финтеха, организованный Пекинским финансовым судом совместно с Институтом исследований в области права и Институтом исследований в области международного права Китайской академии социальных наук, Пекинским бюро финансовых услуг и администрацией научного и технологического парка Чжунгуаньцунь.
Новая структура призвана улучшить обмен и сотрудничество между судебными органами, ведомствами и научно-исследовательскими подразделениями; углублять юридические исследования в сфере финансовых технологий и способствовать развитию юридических услуг в сфере финансовых технологий.
https://www.chinabankingnews.com/2021/07/25/beijing-financial-court-launches-fintech-legal-research-centre/

«Пропорциональность в банковском регулировании и надзоре» – доклад Базельского комитета и Всемирного банка
Базельский комитет по банковскому надзору и Всемирный банк выпустили совместный доклад по вопросам пропорциональности в банковском регулировании и надзоре «Proportionality in bank regulation and supervision – a joint global survey», охватывающий 90 юрисдикций. Доклад рассматривает современные подходы к пропорциональности; пропорциональность в регулировании и надзоре; возможности и проблемы реализации пропорциональности и эффективности пропорциональных подходов, а также возможные непредвиденные последствия.
Отмечая широкое распространение пропорционального подхода, авторы указывают и на ряд проблем, в частности, определение критериев отнесения банков к той или иной группе, поддержание равных условий для деятельности, устранение возможностей для регулятивного арбитража.
https://www.bis.org/bcbs/publ/d523.htm
https://www.bis.org/bcbs/publ/d523.pdf

SEC обвинила Ernst & Young в нарушении правил аудита
Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) обвинила аудиторскую компанию Ernst & Young LLP (EY) и нескольких партнеров фирмы в ненадлежащем поведении за нарушение правил независимости аудита. Речь идет об аудите публичной компании Sealed Air с годовым оборотом около 5 млрд долл.
SEC установила, что EY и партнеры неправомерно вмешались в выбор независимого аудитора, запрашивая и получая конфиденциальную информацию о конкурентах и конфиденциальную информацию комитета по аудиту от главного бухгалтера Sealed Air, которому также предъявлены обвинения.
Ответчики согласились выплатить компенсацию на общую сумму более 10 млн долл.
https://www.sec.gov/news/press-release/2021-144

Канада создает СРО для защиты инвесторов
Регуляторы рынка ценных бумаг Канады (CSA) объявили о плане создания новой единой саморегулируемой организации, которая должна обеспечить усиление регулирования инвестиционной отрасли. Новая СРО, как сообщается на сайте CSA, объединит функции Регулирующей организации инвестиционной отрасли Канады (IIROC) и Канадской ассоциации дилеров взаимных фондов (MFDA).
CSA также объединит два существующих фонда защиты инвесторов, Канадский фонд защиты инвесторов (Canadian Investor Protection Fund) и Корпорацию защиты инвесторов MFDA (MFDA Investor Protection Corporation), в единый фонд, независимый от новой СРО.
IIROC и MFDA выразили поддержку решения регулятора, отметив улучшенную структуру управления и отчетности новой СРО, а также ее ориентированность на интересы общества, что укрепит доверие к СРО при сохранении преимуществ модели саморегулирования.
Для реализации принятого решения CSA создает Объединенный рабочий комитет, который должен определить корпоративную структуру новой СРО. В дальнейшем CSA не исключает расширение СРО за счет других организаций напрямую регулируемых CSA.
https://www.iiroc.ca/news-and-publications/notices-and-guidance/mfda-and-iiroc-support-decision-canadian-securities
https://www.timescolonist.com/canada-s-securities-regulators-to-create-new-watchdog-body-combining-iiroc-mfda-1.24348195
https://www.securities-administrators.ca/aboutcsa.aspx?id=2089

ЦБ Китая сформулировал приоритеты политики на вторую половину 2021 года
Народный банк Китая (НБК) подвел итоги своей полугодовой конференции, которая прошла 30 июля. Конференция, на которой были подведены итоги первого полугодия и поставлены задачи на второе полугодие 2021 года, прошла с участием руководства Компартии Китая.
Работа НБК в первом полугодии получила положительные оценки, причем не только в части проведения ДКП, регулирования финрынков, но и в сфере партийного строительства.
На вторую половину 2021 года было объявлено восемь приоритетных направлений деятельности.
Главным лозунгом политики остается стабильность, при этом стабильная денежно-кредитная политика должна быть гибкой, адресной и умеренной.
Среди других приоритетов, в частности:
- улучшение координации и ускорение темпов развития системы зеленого финансирования, в том числе содействие внедрению инструментов по сокращению выбросов углерода и предоставлению дешевых ресурсов соответствующим финансовым учреждениям, которые помогут им финансировать по льготным ставкам ключевые области со значительным эффектом сокращения выбросов. НБК также будет постоянно продвигать раскрытие информации о выбросах углерода, улучшать управление климатическими рисками, проведет упорядоченное стресс-тестирование рисков, связанных с климатом, и др.;
- упорядоченное содействие финансовой открытости, в том числе открытие пилотных зон свободной торговли и двустороннее или региональное открытие на основе соглашений о свободной торговле
- продолжение реформ в ключевых областях, в том числе стабильное и осмотрительное продвижение интернационализации юаня, углубление международного валютного сотрудничества и развитие оффшорных рынков юаня.
http://www.pbc.gov.cn/en/3688110/3688172/4157443/4310619/index.html

Китайские регуляторы повышают требования к кредитным рейтинговым агентствам
Народный банк Китая, Национальная комиссия по развитию и реформам, Министерство финансов, Комиссия по регулированию банковской деятельности и страхования Китая и Комиссия по регулированию ценных бумаг Китая выпустили совместный циркуляр, призванный способствовать развитию кредитных рейтинговых агентств (КРА) на рынке облигаций, чтобы способствовать здоровому росту рынка. В соответствии с циркуляром, КРА должны улучшить свои системы методологии рейтингования. Эти системы должны быть способны достичь разумной дифференциации к концу 2022 года с целью эффективного повышения качества рейтингов. Кроме того, КРА должны отрегулировать механизмы корпоративного управления и внутреннего контроля и обеспечить независимость рейтингов при одновременном расширении раскрытия информации.
В официальном сообщении также подчеркивается, что КНР будет способствовать открытию отрасли, поддерживая квалифицированные зарубежные кредитные рейтинговые агентства для ведения бизнеса на рынке облигаций Китая, но при этом также поощряя китайские агентства к активному участию в международных рейтинговых компаниях в соответствии с их желанием и возможностями.
http://english.www.gov.cn/statecouncil/ministries/202108/07/content_WS610dbfcdc6d0df57f98de247.html

🇺🇸 SEC штрафует оператора за торговлю незарегистрированными криптоактивами
Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) оштрафовала компанию-оператора криптовалютной платформы Poloniex за предоставление услуг, упрощавших покупку и продажу цифровых ценных бумаг (digital asset securities). Как установила SEC, с июля 2017 года по ноябрь 2019 года платформа Poloniex проводила сделки с различными цифровыми активами, среди которых были инвестиционные контракты, а следовательно, ценные бумаги.
Торговая платформа Poloniex соответствовала критериям «биржи», как это определено законодательством США о ценных бумагах. Poloniex была доступна американским инвесторам, но не регистрировалась в качестве национальной биржи ценных бумаг и не получала освобождения от регистрации. Компания не признает и не отрицает свою вину. Poloniex подчинилась приказу регулятора о прекращении противоправных действий, а также согласилась выплатить штрафы и компенсации на общую сумму свыше 10 млн долл. Приказом SEC также учреждается фонд справедливости (Fair Fund) в интересах потерпевших.
Poloniex была создана платежной сетью Circle, которая выступила эмитентом стейблкоина USDC. В обращении находятся USDC на сумму 27,5 млрд долл. Circle также подала заявку на регистрацию в качестве федерального коммерческого банка.
https://www.sec.gov/news/press-release/2021-147
https://www.circle.com/blog/our-journey-to-become-a-national-digital-currency-bank

🌎🌿🌍 Представляем мониторинг международных трендов в сфере устойчивого финансирования и ESG за ИЮЛЬ 2021 г.
В выпуске:
- CBAM: облагая пограничным налогом импорт углеродоемкой продукции, ЕС хочет экспортировать климатическую политику
- IOSCO делает первый шаг к регулированию поставщиков ESG-рейтингов
- Обзор судебной практики по искам об изменении климатической политики
- Вопрос защиты климата решит судьбу всеобщих выборов в Германии
- Исследование: поддерживая климатические цели на корпоративном уровне, американские компании лоббируют в Конгрессе противоположную политику
- CBI обнаружила на рынке облигации, ориентированные на защиту климата, почти на триллион долларов

https://mfc-moscow.com/assets/files/analytics/ESG%20MONITORING/monitoring_ESG_July_2021.pdf

Все выпуски мониторинга можно найти на сайте mfc-moscow.com в разделе «Аналитика»

Афинская биржа поможет Сербии развивать рынок капитала
Афинская биржа (ATHEX) объявила о приобретении 10,24% Белградской биржи (BELEX). Кроме того, для расширения торговых возможностей BELEX переносит свою торговую деятельность в качестве оператора рынка на торговую платформу ATHEX. Эту платформу уже использует Кипрская биржа, и ATHEX рассчитывает на расширение коллективного пула ликвидности и своей региональной сети. Министр финансов Сербии отметил тот факт, что в результате сотрудничества двух бирж доступ на BELEX получат крупные международные инвесторы.
Как сообщается в пресс-релизе ATHEX, в дальнейшем BELEX и ATHEX намерены тесно сотрудничать с министерством финансов Сербии в целях улучшения рынка капитала Сербии путем внедрения новых продуктов и услуг, которые будут поддерживать поток капитала от местных и международных инвесторов к эмитентам, котирующимся на бирже BELEX.
https://www.athexgroup.gr/web/guest/chairman/-/asset_publisher/2wwJN7UdmJT7/content/synergasia-tou-chrematisteriou-athenon-ateech-me-to-chrematisterio-tou-beligradiou-belex-?controlPanelCategory=portlet_101_INSTANCE_2wwJN7UdmJT7&redirect=https%3A%2F%2Fwww.athexgroup.gr%2Fweb%2Fguest%2Fchairman%3Fp_p_id%3D101_INSTANCE_2wwJN7UdmJT7%26p_p_lifecycle%3D0%26p_p_state%3Dnormal%26p_p_mode%3Dview%26controlPanelCategory%3Dportlet_101_INSTANCE_2wwJN7UdmJT7%26_101_INSTANCE_2wwJN7UdmJT7_
https://serbia-business.eu/the-merger-of-the-belgrade-and-athens-stock-exchanges-will-contribute-to-the-development-of-the-capital-market/

Новая Зеландия изменила закон о центральном банке
Парламент Новой Зеландии одобрил «Закон о Резервном банке 2021» (Reserve Bank of New Zealand Act 2021), который заменяет закон 1989 года и вступит в силу в 2022 году. Закон предусматривает создание в структуре центрального банка нового органа, Совета по управлению (Governance Board), который будет принимать все решения, кроме вопросов денежно-кредитной политики. Среди других новаций – обязанность RBNZ представлять не реже, чем 2 раза в год, доклад о стабильности финансовой системы Новой Зеландии.
Новый закон также предусматривает более тесное согласование требований к отчетности и мониторингу с практикой государственного сектора. С этой целью министр финансов должен подписывать «Поручение о финансовой политике», обязательное к учету Советом по управлению, при этом функция внешнего мониторинга возлагается на казначейство. Закон закрепляет за Советом финансовых регуляторов функцию обеспечения координации деятельности агентств, отвечающих за регулирование финансовой системы. Сопредседателями Совета являются RBNZ и Служба по финансовым рынкам Новой Зеландии (FMA).
https://www.legislation.govt.nz/bill/government/2020/0315/latest/whole.html#LMS286978
https://www.rbnz.govt.nz/news/2021/08/new-foundations-to-strengthen-and-modernise-the-reserve-bank

🇹🇭 Таиланд впятеро снизил максимальный размер гарантий по депозитам
Центральный банк Таиланда принял решение существенно сократить объем гарантий по депозитам физлиц. С 11 августа максимальная сумма компенсаций по депозитам для одного вкладчика в одном финансовом институте снижается с 5 млн до 1 млн тайских батов (со 150 до 30 тыс. долл. США).
Закон о защите депозитов был принят в стране в августе 2008 года. Первоначально максимальная сумма выплат составляла 100 млн тайских батов (3 млн долл. США по текущему курсу) и с тех пор потолок снижался несколько раз. Как отметил регулятор, даже с учетом снижения пороговой суммы будет обеспечена защита 98% вкладов.
Центробанк полагает, что сокращение суммы побудит вкладчиков и финансовые институты использовать более эффективные методы управления рисками и не полагаться исключительно на схему защиты депозитов.
https://www.bot.or.th/Thai/PressandSpeeches/Press/2021/Pages/n5864.aspx
https://www.regulationasia.com/thailand-to-lower-deposit-protection-to-1-million-baht/

ICI призвал IOSCO придерживаться логики
Институт инвестиционных компаний (ICI) – крупнейшая глобальная ассоциация регулируемых фондов – откликнулся на опубликованный Советом Международной организации комиссий по ценным бумагам (IOSCO) для общественных консультаций проект Рекомендаций в отношении связанных с устойчивым развитием практик, политик, процедур и раскрытия информации при управлении активами Совета Международной организации комиссий по ценным бумагам (IOSCO).
ICI в целом поддержал проект, однако предложил Рабочей группе IOSCO более последовательно выдерживать заявленную цель – защиту инвесторов. ICI настоятельно рекомендует регуляторам придерживаться подхода, основанного на принципах, и вводить новые регулятивные меры в правильном порядке. В частности, вопросы раскрытия информации корпорациями следует урегулировать до установления требований к инвестфондам.
https://www.ici.org/news-release/21-news-iosco
https://www.ici.org/system/files/2021-08/ioscoltr.pdf

🇨🇳 Шанхай намерен превратить район Луцзяцзуй в МФЦ
Согласно опубликованному правительством КНР плану 14-й пятилетки (2021-25 гг.), Шанхай планирует превратить район Луцзяцзуй в «первоклассный глобальный финансовый город» к 2025 году. Расположенный на площади 6,89 квадратных километров район должен стать глобальным центром управления финансовыми активами, номинированными в юанях. Перед МФЦ поставлена цель разместить к 2025 году более 10 тысяч финансовых институтов различных типов, в том числе более 1000 лицензированных компаний, и повысить свою привлекательность для глобальных управляющих активами.
По состоянию на конец 2020 года около 40% иностранных банков, зарегистрированных центральными финансовыми регуляторами Китая, базировались в Луцзяцзуе. В этом районе также находилось 36% взаимных фондов с иностранным участием, около 87% китайских фьючерсных компаний и 76% инвесткомпаний вели операции в Луцзяцзуе.
http://english.www.gov.cn/news/topnews/202108/14/content_WS6116f9b8c6d0df57f98de6b9.html
http://english.www.gov.cn/news/topnews/202108/13/content_WS6115aae1c6d0df57f98de61d.html

Минфин США не будет поддерживать финансирование международными банками развития проектов в области ископаемого топлива
Министерство финансов США опубликовало Руководство в области ископаемого топлива для международных банков развития (Guidance on Fossil Fuel Energy at the Multilateral Development Banks). В документе указано, что как основной акционер крупнейших банков развития, США будут поддерживать развивающиеся страны в достижении чистого и устойчивого будущего, которое согласуется с их целями развития и целями Парижского соглашения. За небольшим исключением, США будут выступать против финансирования угольных и нефтяных проектов. Поддержка газовых проектов будет ограниченной: не будут поддерживаться проекты в области добычи природного газа, а проекты по его переработке (midstream and downstream natural gas projects) получат поддержку только, если они отвечают ряду критериев: направлены на поддержку беднейших или нестабильных стран, мелких островных развивающихся государств; доказано отсутствие экономически и технически осуществимых альтернатив, использующих чистую энергию; проект оказывает значительное положительное влияние на энергетическую безопасность, доступ к энергии или развитие; проект согласуется с целями Парижского соглашения и поддерживает его.
https://home.treasury.gov/news/press-releases/jy0323

Швейцарское правительство устанавливает параметры для отчетности по климатическим вопросам

Начиная с 2024 года отчетность по климатическим вопросам станет обязательной для крупных швейцарских компаний, включая банки и страховые компании. Параметры, обозначенные правительством, потребуют от компаний включения в отчетность финансовых рисков, которые компания несет в результате деятельности, связанной с климатом, а также раскрытия информации о влиянии ее деятельности на климат и окружающую среду. Как говорится в пресс-релизе, «минимальные требования должны обеспечить, чтобы раскрываемая информация была значимой, сопоставимой, по возможности, прогнозируемой и основанной на сценарном подходе».

https://www.finews.com/news/english-news/47518-swiss-government-climate-change-reporting-parameters-banks-insurers

В Европе бонусы банкиров будут привязаны к ESG показателям

Европейские банкиры в скором времени должны будут доказать, что они вносят свой вклад в охрану окружающей среды, улучшение общества и эффективное управление: большинство из 20 крупнейших европейских банков, опрошенных Bloomberg, заявили, что они либо работают над моделью, увязывающей вознаграждение сотрудников с показателями компании в области устойчивого развития, либо уже имеют такую модель. Это происходит по мере того, как европейские регуляторы включают ESG-риски в рекомендации по оплате труда, причем изменения должны вступить в силу уже к концу 2021 года.

https://www.bloomberg.com/news/articles/2021-08-19/banker-bonuses-tied-to-esg-metrics-are-on-the-rise-in-europe