В Открытии начислен подарок

Об этой промо-акции ранее писал здесь. Сейчас эта акция уже не проводится, завершилась 26 ноября.

Паи были куплены 5 ноября, начисление бонуса произошло 16 декабря вечером.

Выглядит это так: начислили 9747₽ - это 30% от стоимости паев на момент начисления (они немножко просели в цене за эти 1,5 месяца). С этих средств удержан налог 747₽, на остальную сумму автоматически куплены паи того же БПИФ $OPNB. Удержана комиссия за сделку 4,45₽, остаток 86,65₽ просто начислен рублями на брокерский счёт.

Мы почему-то полагали, что налоговая издержка будет начислена сверх бонуса, но может невнимательно прочитали условия акции. Ничего страшного, дарёному коню в зубы не смотрят. Подарок и так получился внушительный.

Паи можно продать, но пока не планируем - надо определиться, а что покупать взамен.

Кто участвовал - ожидайте в ближайшие пару недель начисление.

P.S.: не прошло и 10 лет, в Открытии теперь можно покупать доллары от 1 цента через приложение.

Диванный эксперт #3 | Алло-алло, это Хьюстон!

Третий выпуск содержит следующие темы:
1. ФРС сильнее нажимает на педаль тормоза, и планирует повышать ставку - что будет с акциями?
2. Перемены в VK
3. Банк России повысил ключевую ставку до 8,5%. Что будет с инфляцией в России в 2022 году?
4. Мои покупки
5. Nvidia и ARM - сделка века срывается.
6. Мем смешной, ситуация страшная: как одним мисскликом лишиться $320,000. NFT Bored Ape №3547

YouTube (видео)
Яндекс.Дзен (видео)
Яндекс.Музыка (аудио)
Spotify (аудио)

"Никогда не ставьте против Америки" | Предварительные итоги 2021 года

До конца года осталось совсем немного, и я позволю себе немного заранее посмотреть на итоги мирового рынка акций в 2021 году. Не с позиции "какую доходность принесли акции" - действительно, за оставшиеся 10 торговых дней может всё немного поменяться. А с позиции "какие стратегии оказались наиболее выигрышными в 2021 году". Мне кажется, что здесь расстановка сил за остаток года не изменится. А если и изменится - я вам в январе об этом сообщу.

tl;dr:
▪️ Среди страновых индексов из хоть сколько-то крупных рынков только акциям Саудовской Аравии удалось обогнать S&P500;
▪️ Если говорить о популярных региональных стратегиях, то ни одной из них не удалось показать результат лучше широкого рынка акций США - ни развитым рынкам без США, ни развивающимся рынкам. Ближе всего Frontier Markets, а хуже всего - акции стран Латинской Америки;
▪️ Утверждение "в 2021 году американский рынок тащат одни инфотехи" - некорректное. Целых три сектора акций США показали результат значительно выше, чем сектор Информационных технологий - это Финансы, Энергия, Недвижимость;
▪️ Ни одному из популярных факторов не удалось показать в 2021 результат лучше тупого взвешивания по капитализации, заложенного в S&P500. Хуже всего показал себя фактор Momentum;
▪️ Акции компаний с особо крупной капитализацией (S&P100) действительно лучше S&P500, но на незначительные 0,75%. Акции средний, малой и микро капитализации отстали от S&P500;
▪️ Некоторым стратегиям всё же удалось показать хороший результат: это компании, добывающие редкоземельные металлы, уран, литий; также результат выше S&P500 показали строители домов и полупроводники;
▪️ Среди фондов ARK Invest от Кэти Вуд только один вышел в плюс по итогам 2021, а флагманский ARKK закрывает год с -22%.

Полный текст и выводы:
https://telegra.ph/Nikogda-ne-stavte-protiv-Ameriki-Predvaritelnye-itogi-2021-goda-12-19

Цели на 2022

Я никогда не ставил целей, оно как бы само всё делалось. Попробую в 2022 зайти с небольшими целями. Преимущественно они касаются личных финансов и инвестиций, но могут со временем расшириться.

1. Объем инвестиций
Минимальная цель: Замаксить оба ИИС-А. Для этого потребуется 800,000₽;
Вторая цель: Отправить в инвестиции эквивалент $25,000. Это примерно на миллион рублей больше, чем минимальная цель.

2. Net Worth ("чистый" капитал, без учёта жилья, авто и пр.)
Минимальная цель: закрепиться выше 17,5 млн ₽;
Вторая цель: закрепиться выше 20 млн ₽.

3. Норма сбережений
Минимальная цель: 55% средняя по году;
Вторая цель: 65% средняя по году.
Да, она ниже текущей, так как 70-75% для 2020-2021 годов выглядит как нечто экстремальное.

4. Достижение FIRE-number
Минимальная цель: оставаться на уровне 50%;
Вторая цель: достичь 57%.

5. Распределение активов
Минимальная цель: акции США = 75% от всех акций, акции РФ = 17%, ост. мир = 8% (преим. развивающиеся рынки);
Вторая цель: акции США = 70% от всех акций, акции РФ = 18%, ост. мир = 12% (преим. развивающиеся рынки).
Факт по состоянию на сегодня: 77,9% США, 15,9% РФ, 6,2% ост. мир.

6. Распределение активов-2
Минимальная цель: 1/3 "денег и денежных эквивалентов" перевести в облигации и/или фонды на облигации;
Вторая цель: 2/3 "денег и денежных эквивалентов" перевести в облигации и/или фонды на облигации.
Что касается распределения между акциями и облигациями/деньгами, то я остаюсь приверженным вот этому правилу.

7. Доходы
Минимальная цель: остаться на уровне 2021 даже без учёта инфляции;
Вторая цель: +10% к уровню 2021 года.

8. Политика "Zero Toxic Emissions"
Минимальная цель: не более 20 случаев интернет-срача и душнилова, за которые мне впоследствии будет стыдно;
Вторая цель: не более 10 случаев интернет-срача и душнилова, за которые мне впоследствии будет стыдно.

Возможно, вы уже слышали, что в России случился инвестиционный бум. То тут, то там шутят про чистильщиков обуви. Для построения объективной картины происходящего, следует отметить 4 факта:

1. Активы физлиц на брокерском обслуживании по состоянию на конец 3 кв. 2021 составляли 7 трлн 737 млрд ₽. Довольно много, но если собрать всю совокупность из всех возможных активов, да добавить ещё и денежные средства на брокерских счетах, то сумма будет всё ещё ниже, чем капитализация Газпрома.

2. Количество уникальных клиентов-физлиц составляет более 17 млн человек - огромное количество, 19% от всего экономически активного населения! Но при этом 63% счетов - пустые, а ещё 19% насчитывают активы менее 10 тысяч ₽. Итого: только 18% счетов с активами свыше 10 тысяч ₽.

3. На банковских депозитах физических лиц на ту же отчётную дату лежало 32 трлн 870 млрд ₽, что многократно превышает объём активов ФЛ.

4. Cумма всех иностранных акций всех российских инвесторов равна 0,43% от капитализации Apple.

Год подходит к концу, и за оставшуюся неделю навряд ли каким-то кардинальным образом изменится метрика, о которой этот пост.

В 2021 году мы тратили в среднем 115,000₽ в месяц

Эта цифра самым прямым образом влияет на планы по достижению финансовой независимости.
Дело в том, что моя цель - не конкретная сумма. Моя цель - 300 среднемесячных расходов.
Если среднемесячные расходы растут, то и целевая сумма увеличивается. Этот метод позволяет учесть вообще всё: инфляцию по Росстату, инфляцию по экспертам с Пикабу, рост уровня потребления.

Нетрудно посчитать, что если бы мы говорили о достижении "числа FIRE" прямо сейчас, в конце 2021 года, то оно бы составляло 34,5 млн ₽. Сейчас мы на полпути.
Ориентироваться на "число FIRE", как мне кажется, гораздо корректнее и честнее с самим собой, нежели ориентироваться на конкретную сумму в рублях, долларах или в монгольских тугриках.

Почему 300? См. #4процента
Вы можете резонно заметить, что 4% SWR не даёт никаких гарантий на горизонте 60 лет, не то что 3,5%. Я в курсе. Считайте своё "число FIRE" с учётом того SWR, который вам комфортен - умножайте на 340 или на 350. Когда мы с вами дойдём до целевых сумм, тогда и обсудим, какая ставка снятия безопасная.

Как я премиальные карты использовал. Итоги 2021

В ходе конкуренции за "богатого" клиента российские банки готовы предлагать очень привлекательные условия. Так как активы на брокерских счетах тоже считаются, я пользуюсь сразу двумя премиальными программами.

За 2021 год вот что мне удалось сделать:
▪️ Сходить в бизнес-залы 21 раз. В среднем один проход по Lounge Key стоил бы мне 2400₽, но все эти деньги были компенсированы, +50400₽;
▪️ Оформить страховку для путешествия для 4 членов семьи. Если бы мы покупали полис за свои - мы бы выбрали более экономный вариант, чем тот, который банки дают премиальным клиентам. Полис обошёлся бы нам в 6400₽;
▪️ Использовать все 8 компенсаций по Airback, +19680₽;
▪️ Получить повышенный кешбэк, эффект от него в 2021 я могу оценить в +16000₽.

Итого, я получил в 2021 году товаров и услуг на сумму 92480₽, не заплатив за это из своих ни рубля.

https://telegra.ph/Kak-ya-ispolzoval-premialnye-karty-v-2021-godu-12-23

Воскресная прямая трансляция

Сегодня - последнее воскресенье 2021 года! Так что это самый подходящий день для того чтобы в формате прямого эфира проверить, с каким портфелем я буду начинать новый 2022 год, чего я ожидаю от нового года и на какие результаты в инвестициях я буду рассчитывать.

Приглашаю всех желающих поучаствовать в трансляции, задать интересующие вопросы и дать мне ценные советы. Начну сегодня, 26 декабря, в 17:30 (время московское), приходите по ссылке: https://youtu.be/YcgZPNrct7A

P.S.: если предновогодние хлопоты не позволяют посмотреть в формате прямого эфира - смотрите запись, она будет доступна сразу же по той же ссылке.

Итоги 2021 года. Портфель американских акций

Внезапно для себя узнал, что длинные простыни почти никто не читает! Так что вместо длинной простыни решил отчитаться по итогам 2021 года в несколько ином виде. Впервые публикую ссылку на портфель в Snowball Income. Необязательно быть пользователем и уж тем более платить для того чтобы заглянуть в мой портфель там.

Портфель прирос за 2021 год значительно: $82'000 -> $157'500. Вы можете увидеть это, перейдя на вкладку "Рост" и выбрав "YTD" (Year-to-Date, что переводится как "с начала года"). Конечно же, это не только рост самих акций, хотя он значительный. Прибыль портфеля составила +$30'750 с начала года - вы можете убедиться, пролистав на один график ниже и также выставив результат YTD. Остальной прирост - засчет докупки новых акций. Сумма внушительная из-за того, что большая часть саратовской недвижимости превратилась в акции как раз в начале 2021 года.
Самыми прибыльными в % в 2021 внезапно оказались акции Ford, а самыми убыточными - акции Activision Blizzard. Это всё тоже на вкладке "Рост" чуть ниже.

Теперь вы сами можете посмотреть вообще любые результаты по портфелю на любом периоде. Вы сможете увидеть всю аналитику по моим дивидендам (вкладка "Дивиденды") или увидеть все сделки - когда, что и по какой цене было куплено (вкладка "Сделки"). Вы даже можете посмотреть на мои коэффициенты Шарпа и Сортино, что бы они для вас ни значили (вкладка "Метрики"). Ссылка публичная, закрываться не будет, доступна в любой момент. В процессе подготовки к публикации портфели по российским акциям и по акциям остального мира.
Когда соберу все ссылки - вынесу их в закреп.

Вообще, сервис платный.
Если будете регистрироваться, можете сделать это по моей ссылке

Итоги 2021 года. Портфель российских акций

Я рассказывал о нём в октябре, и тогда всё было просто прекрасно! Российские акции рвали по доходности S&P500, обновляя исторические максимумы. Что ж, с того момента эта часть портфеля растеряла более 200,000₽.

Лидер роста по-прежнему Тинькофф (+106% за 2021 в моём портфеле с учётом докупок). За ним Фосагро и Русал. Абсолютный лидер с конца - VK Company (-50%).

Дивидендов в 2021 от российских компаний получено более 100,000₽ - и все они реинвестированы. В 2022 ожидаю >200,000₽ дивидендами, также буду всё реинвестировать.

Несмотря на такое значительное снижение под конец года, результатами российских акций я доволен.

https://telegra.ph/Itogi-2021-goda-Rossijskie-akcii-12-28

Портфель можно разглядеть в деталях здесь

Итоги 2021 года. Акции остального мира

Здесь похвалиться нечем, да вы и сами всё знаете...
Акции китайских компаний погрузились значительно, утащив за собой доходность этой части портфеля. Успешные инвестиции в Казатомпром (+50%) или Taiwan Semiconductor не смогли восполнить потери.
Худший по итогам года результат - Vipshop Holdings, -66% с начала года.

Совокупный результат этой части портфеля: -21% за год.
На самом деле, я вижу здесь только одну волнующую меня проблему (ошибку) - излишняя концентрация Alibaba. Результат меня не смущает, этот портфель необходимо наращивать в 2022 году. Надо только определиться со стратегией и понять, а что вообще мне нужно - ставка на Китай или ставка на все рынки без США и без России?

Единственный существенный риск, который я вижу перед собой - это потенциальная принудительная продажа акций и расписок китайских компаний в случае если они повторят "путь DiDi" с делистингом с американских бирж и полным переходом на Гонконгскую биржу, с которой СПБ Биржа связи на данный момент никакой не имеет. Это ни в коем случае не может сопровождаться полной потерей средств - нет конечно. Но это вынудит продавать акции хороших компаний не потому что мои инвестиционные цели реализовались, а потому что меня к этому принудят.

https://telegra.ph/Itogi-2021-goda-Akcii-ostalnogo-mira-12-28

Портфель доступен для разглядывания здесь

———

Итоги-2021. Summary

Среднегодовая норма сбережений составила 67% - именно такую долю доходов я забрал у себя сегодняшнего и "отправил себе в будущее". Наконец-то я зафиксировал эту метрику от начала и до конца.

Среднегодовая доходность портфеля акций на всём периоде инвестирования (2018-2021) составила 23% годовых (в $$). Такой высокой доли акций (90%) у меня никогда не было, это новые горизонты для меня.

Финансово независим на 50%. Это результат 10 лет накоплений, ведь именно столько времени мы формируем свой семейный капитал - началом я считаю взятие ипотеки под известный старым подписчикам "Бетон". Дальше должно пойти быстрее, но кто знает, что нас ждёт впереди...

Завтра ещё подведу небольшие итоги по блогу.

https://telegra.ph/Itogi-2021-goda-Obshchie-itogi-12-29-2

Обсудить пост на Пикабу с экспертами во всех областях знаний: https://pikabu.ru/story/itogi_2021_goda__na_pensiyu_v_40_let_poluchitsya_li_8726539

Итоги-2021. Блог

Год назад я писал, что блог стал моим основным хобби. По итогам 2021 года можно говорить о том, что он стал приносить больше половины доходов. Уверен, что так будет не всегда. Но скрывать этот факт от вас я считаю нечестной практикой. Блог ведётся на двух основных площадках: Telegram и YouTube. Они идеально дополняют друг друга: Telegram удобно читать, YouTube удобно слушать и смотреть.

Я копирую и адаптирую информацию отсюда на Пикабу, Смарт-Лаб, Пульс Тинькофф, Дзен и на vc, когда это уместно и когда на это хватает времени. Я уверен, что большинство подписчиков пришло оттуда.

Аудитория в Telegram выросла с 41'000 до 59'000 подписчиков в 2021. Я счастлив, что у меня есть возможность делиться с вами своими мыслями и самопальными инструментами на базе таблиц Google. Они вряд ли заменяют нормальные платные сервисы, но по крайней мере они помогают людям разобраться чуть глубже в инвестициях в акции, а также дают возможность для "быстрого старта".
В январе я опубликую подборку из 12 лучших постов 2021 года.
В этом году я был вынужден переименовать блог в Telegram - это была неприятная, вынужденная мера.

Аудитория в YouTube выросла с 18'000 до 32'000 подписчиков.
В Ютубе я проигрываю конкуренцию авторам, которые стараются гораздо лучше меня. Ведь несмотря на почти двукратный рост количества подписчиков, среднее количество просмотров не растёт. Это абсолютно закономерный и нормальный процесс. Не вижу в этом большой проблемы, так как передо мной не стоит задача стать лучшим и популярным на этом поле.

Нам пришлось сделать чат в Telegram непубличным в 2021 году. Огромный наплыв ботов вынудил нас сделать это, но вы всегда можете найти его, кликнув на пиктограмму чата в описании канала. Вы можете просто обсуждать те или иные темы в комментариях к постам, а ваши сообщения автоматически попадут в чат.

Мои затраты на развитие блога составляют 2000₽ за весь период существования: в мае я решил проверить, как работает рекламная кампания в Ютубе, но понял, что это бессмысленная штука для меня. Нет смысла тратить деньги на рекламу того, что не имеет никаких "продуктов" для продажи. Вся моя монетизация по-прежнему у вас на виду: это рекламные посты раз в неделю, а также вознаграждения от брокеров и банков за новых клиентов.

Отдельно хочу поблагодарить всех тех, кто пишет слова поддержки и благодарности в комментариях под постами, я не всегда вам отвечаю, но это не значит, что я ваши комментарии не читаю. Каждый такой комментарий важен для меня, я вижу и читаю абсолютно всё.

С наступающим новым годом вас! Желаю, чтобы следующий год был ещё лучше уходящего 🌝

Литература

Прочитал в прошлом году 6 книг. Немного, но это обычный темп для меня. Я часто читаю отчеты инвест-банков, отчетности компаний и всякую ерунду, которая кажется важной. Так что на книги остаётся не так много времени. Последовательность от начала года к концу года:

1. А. Прохоров - Русская модель управления
В книге автор выдвигает гипотезу о том, что российский народ имеет два "состояния": стабильное и нестабильное. В стабильном состоянии вся трудовая деятельность сводится к застою и медленному разрушению, а в нестабильном - демонстрируются чудеса мобилизации. Интересный экскурс в историю, но автору не удалось меня убедить в том, что это именно российская черта, а не общечеловеческая. По мотивам этой книги также был написан отдельный пост в марте.

2. Ю. Харари - Homo Deus. Краткая история будущего
Неплохое продолжение, но первая часть сильнее отпечаталась в памяти. Основная мысль: мы - новый вид, мы - уже не сапиенсы. Метавселенная, гаджеты - вот это всё сделает нас новым видом. Скоро сознание сможем записывать на флешку, и вот тогда заживём! Корпорации-техногиганты станут ещё больше, поработят всю галактику.

3. А. Силаев - Деньги без дураков
Книга о принципах инвестиций в инструменты фондового рынка. Зачем инвестировать? Когда начинать? Во что инвестировать? Каких результатов стоит ожидать?
Адекватные практические советы, адекватный взгляд на вещи. Можно рекомендовать как первую книгу на эту тему наравне с некоторыми другими книгами.

4. А. Силаев - Философия без дураков
Автор прошёлся по традиционалистам, патриотам, конспирологам, консерваторам и социалистам. Под конец я окончательно запутался - кто же всё-таки не прав, и главное - в чём. Но времени на прочтение не жалею, дочитал с удовольствием до конца.

5. А. Марков - Лягушка, слон и брокколи
Книга о том, как устраивать свои дела, а как - не надо. О факторах, которые влияют на успех в делах, и о факторах, о которых вы думали, что они влияют, но на самом деле нет. О привычках и о том, как они помогают исполнять рутинные, но такие важные дела. Про удачу как ключевой фактор в любом действительно успешном деле.

6. Р. Далио - Принципы
Книга поделена на три части. Первая часть - история карьеры Рэя и создание Bridgewater - зашла хорошо. Принципы жизни - очевидные вещи, с которыми невольно соглашаешься практически во всём. Но на принципах работы я поплыл и стал уже откровенно перелистывать...

Книги за 2019
Книги за 2020

Мои расходы - декабрь

Многие люди задают вопросы о расходах по категориям, так что решил на ежемесячной основе делать небольшие отчеты.

В декабре потрачено 136'319₽

Из них:
Питание и бытовые расходы - 33'643₽;
Подарки - 16'480₽;
Одежда - 15'669₽;
Здоровье, медицина - 13'357₽;
Коммунальные услуги - 9810₽;
Услуги - 7700₽;
Кафе и рестораны - 7571₽;
Новогодние расходы - 7189₽;
Транспорт - 5661₽;
Техника - 5586₽;
Личные расходы - 4996₽;
Дети: игрушки - 4418₽;
Дети: кружки, детсад - 2500₽;
Развлечения - 673₽;
Алкоголь - 392₽;
Дом - 355₽;
Подписки - 319₽.

https://telegra.ph/Rashody-dekabr-01-02

421 дивидендная выплата за год

Это какая-то жесть! В 2021 году я получил 421 (!) дивидендную выплату от иностранных компаний. Ещё было несколько десятков выплат от российских компаний, но здесь за меня отчитается брокер, и мне с ними ничего делать не нужно. А вот за 421 транзакцию от иностранных компаний необходимо отчитаться самостоятельно. Это абсолютный рекорд для меня.
Почему так много? На то есть целый ряд причин:

▪️У меня в портфеле 108 иностранных компаний (если считать и американские, и компании из остального мира) и 1 выплачивающий дивиденды ETF, и большинство из них выплачивают дивиденды ежеквартально, т.е. 4 раза в год;
▪️ Есть ряд российских компаний из индекса Мосбиржи, которые на самом деле иностранные, и они тоже платили дивиденды в 2021, которые мне придётся декларировать самостоятельно: Тинькофф, Полиметалл, Х5, Хэдхантер, Фикс Прайс, Глобалтранс;
▪️ Мои позиции сильно задублированы по разным брокерам и счетам. Например, Microsoft у меня куплен на Открытии (обычный счет), Открытии ИИС, Тинькофф, ВТБ. То есть за год это уже не 4 транзакции от одной компании, а целых 16! И это 16 строчек в декларации по одной компании. И таких дублей у меня несколько, я ужасно организовал этот момент;
▪️ Некоторые компании выплачивают дивиденды несколькими транзакциями. Например, Philip Morris платит ежеквартально двумя выплатами: одна не облагается налогом на дивиденды, вторая - облагается 10% налогом. Так что это 8 строчек для декларации от всего одной компании в портфеле;
▪️ Дивиденды некоторых компаний облагаются ставкой выше 13%, и по ним не требуется доплата налога, но их тоже необходимо декларировать. У меня в портфеле есть компании, дивиденды которых облагаются ставкой 0% (Кипр, Джерси и т.п.), 10% (США), 15% (Нидерланды), 21% (Тайвань), 25% (Ирландия), 30% (США, REIT).

К сожалению, разговоры о наложении полномочий налогового агента на брокеров по этому типу дохода так и завершились ничем. Обязанность по-прежнему лежит на плечах несчастных физлиц. Что ж, значит не зря я потратил уйму времени в прошлом году на создание таблички для свода всех данных и упрощения подачи декларации. Буду отчитываться снова с её помощью. Когда вобью все данные, обязательно расскажу вам о процессе.

Подборка постов за 2021 год

Небольшая подборка из моих интересных постов за 2021 год:

1. Январь: Проанализировал 33 инвест-идеи от ВТБ;
2. Февраль: Четыре типа FIRE;
3. Март: А когда инвестировать;
4. Апрель: Выбирали город для жизни, да так и не выбрали;
5. Май: Изучил 105 отчётов компаний и разочаровался в фундаментальном анализе;
6. Июнь: Падение рынка акций неизбежно - уже со следующей недели;
7. Июль: Я всё посчитал - пенсий не будет*;
8. Август: Могут ли россияне купить Apple;
9. Сентябрь: 💩-Детектор;
10. Октябрь: Индекс СПБ Биржи SPB100 - во что инвестирует среднестатистический российский инвестор;
11. Ноябрь: ФРС сворачивает стимулирование! Про tapering простым языком;
12. Декабрь: Список книг об инвестициях, который следует сохранить.

* по моему скромному мнению - главный пост года

🇰🇿 Очень циничный пост про Казахстан

В свете последних событий (наряду с переживаниями о судьбах людей), в голову закралась циничная мысль: а не прикупить ли казахстанских компаний на падении? На СПБ Бирже доступны две компании из Казахстана с листингом в Лондоне: финтех Kaspi и добытчик урановых руд Казатомпром.
Причем, в Казатомпроме у меня есть небольшая позиция (12 акций, купленных по $25), да и о Kaspi я в какой-то момент раздумывал, но так и не купил, и сейчас вы узнаете, почему.

Я посмотрел на рыночную капитализацию Kaspi ($18,5 млрд, а до событий - $23 млрд), а потом посмотрел на население Казахстана (19 млн).
А потом посмотрел на рыночную капитализацию Тинькофф ($15 млрд), а потом на население РФ (146 млн).
А потом посмотрел на ВВП Казахстана ($169 млрд) и снова на капитализацию Kaspi ($18,5 млрд), а потом на ВВП РФ ($1.5 трлн) и на капитализацию Ozon ($6 млрд) и Яндекс ($20 млрд).
Про наш российский "big tech" можно услышать, что он дико перегрет! Тинькофф вырос в 5,5 раз за 1,5 года. Яндекс упал значительно, но всё ещё стоит 20 миллиардов долларов. Но простите меня, у нас емкость рынка в 8 раз больше! И есть неплохие условия по захвату "соседних" рынков - к примеру, на Я.Такси я самолично ездил по улицам Алматы в 2018, а вот Kaspi в России - не видел, и вряд ли когда-нибудь увижу. И я подумал: а нафига мне модный казахстанский финтех, который стоит дороже, чем Тинькофф, а буквально неделю назад до реализации "некоторых рисков" он стоил дороже Яндекса?! Это ли не безумие? Почему бы не разместить свои сбережения в более понятных российских "IT-лошадках"?
Так что простите, но я пас. Фин. показатели и фин. отчётность Kaspi мне открыть не удалось, их сайт для инвесторов не загружается.

По Казатомпрому тоже немного расстроен: ожидал гораздо большего дисконта. Напомню, что я полгода назад покупал акции компании по $25 за штуку, и даже после неспокойных событий они упали всего лишь c $40 до $37,5 за штуку. А если смотреть на то, сколько они стоили 2 недели назад, то не упали вообще. Компания при этом принципиально не поменялась - она по-прежнему добывает уран... Правда, теперь она это делает в стране, где за 1 день может быть остановлена вся финансовая система и может сгореть пара акиматов. Рассуждения о емкости внутреннего рынка к ней неприменимы, т.к. компания работает на экспорт.

P.S.: немного стокпикер, но кто из вас без греха - пусть первым бросит в меня камень. Хотя, я бы назвал себя "странопикером". А отдельные стоки - лишь средство.

Воскресный стрим

Первая трансляция в новом году, и сегодня я продолжу читать дневники трат вместе с вами, чтобы попытаться разобраться, как же я неправильно живу, и чему я могу научиться у людей, которые живут правильнее меня!

Сегодня в программе:
1. 👩🏻 Релизный менеджер в IT (нет, не религиозный, а релизный!) из Санкт-Петербурга с зарплатой 260'000₽/мес. и общим доходом семьи 510'000₽/мес.
2. 👱🏻‍♂️ Бизнесмен (а точнее, геймдев) без определённого места жительства, но ведущий дневник из Краснодара, с доходом 1'100'000₽/мес., мечтающий переехать в Бразилию, где в лесах живет много диких обезьян.
3. Ваш покорный слуга в роли спикера.
4. Уважаемые зрители в количестве пары сотен человек, которые будут комментировать и объяснять мне, почему это норма.

Жду вас сегодня, в воскресенье 9 января, в 17:30 (время московское) на YouTube по ссылке https://youtu.be/2WCVOt08R3M

Проанализировал 54 инвест-идеи от БКС

В прошлом году я уже анализировал инвест-идеи от ВТБ, в этом году решил взять БКС. Получилось 54 инвест-идеи, которые закрывались в период с 05.01.2021 по 05.01.2022 (даже если они были открыты ранее): 29 идей для зарубежного рынка акций и 25 идей для российского рынка акций.

Средний результат зарубежных идей составил +5,3%. А средний результат S&P500 на этих же промежутках составил +7,5%. Можно было показать результат на пару процентов выше, просто в те же дни покупая и продавая индексный фонд на S&P500, а не акции по идеям. А если просто купить и держать фонд на S&P500 и не торговать, разница в результатах просто катастрофическая!

Средний результат российских идей составил +3,7%. А средний результат индекса Мосбиржи на этих же промежутках составил +7,6%. Инвестировав в БПИФ на широкий рынок, и всё это время не дергаясь, инвестор мог бы получить результат намного лучше.

Инвест-идеи выглядят как подбрасывание монетки. Результативность идей против широкого рынка (а не против нуля) всегда варьируется около 50%. Ровно 27 из 54 идей было лучше рынка, и ровно 27 из 54 - хуже рынка. Идеальный coinflip. При инвестициях в фондовый рынок, вы должны понимать, что брокеру выгоден активный клиент, который недолго удерживает свою позицию и постоянно делает перестановки в портфеле, "реализовывая" такие вот идеи.
Если вам действительно важна долгосрочная доходность от ваших инвестиций, то ставка на широкий рынок и действительно длинные инвестиции выглядят как хорошее решение.
Если вам важно получать острые эмоции, то в таком случае "реализация инвест-идей" может стать неплохим выбором.

https://telegra.ph/YA-proanaliziroval-54-invest-idei-ot-BKS-i-mne-est-chto-rasskazat-01-10